Panels non-stationnaires - Guillaume Horny`s Homepage
Introduction
Introduction
Plusieurs thèmes de recherche s’intéressent aux différences entre pays :
évaluation de la Parité de Pouvoir d’Achat, convergence de la
croissance du PIB, diffusion de la R&D, économie du développement...
les séries agrégées sont désormais disponibles sur longue période pour
de nombreux pays. L’intérêt pour les “macro panels” (a.k.a “panel time
series”, “nonstationary panel econometrics”) est donc relativement
récent : quelques travaux théoriques dans les années 1990, puis
bouillonnement à partir des années 2000.
Apparition d’échantillons où Net Tsont grands, à l’inverse des
échantillons qu’on a vu jusqu’ici où Nest grand mais Tpetit
Guillaume Horny (Banque de France) Econométrie des panels 2016 4 / 50
Introduction
Panels micro et macro : des données différentes
Micro Macro
Nplusieurs milliers N<100
(individus, entreprises...) (pays, régions)
T T <10 T>20
variables stationnaires non-stationnaires
(tendances, ruptures)
On est en présence de panels macro lorsque :
Test trop petit pour traiter chaque série individuellement,
mais Ntrop grand pour un VAR ou un VECM, dont le nombre de
paramères croît plus vite que N
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