FÉDÉRIS Gestion d’Actifs « Fédéris Gestion d’Actifs un partenaire de confiance » Une gestion d’actifs responsable dédiée à une clientèle institutionnelle Une gamme étendue de Fonds Des mandats adaptés aux règles de l’assurance et de l’économie sociale Une collaboration permanente avec nos clients Pour répondre aux exigences de qualité et de réactivité de son actionnaire historique, Fédéris Gestion d’Actifs a développé plusieurs expertises dans la gestion des portefeuilles des institutions de retraite, de prévoyance, des sociétés d’assurance et des mutuelles, dont elle maîtrise parfaitement la réglementation. La gestion du risque, au cœur de notre dispositif • Une gestion à risque de marché contrôlé des actions Euro, Europe, Europe ex Euro, US, Asie, Émergents, • Une gestion Taux Euro, du marché monétaire au marché des titres d’entreprises non notées, • Une gamme de Fonds ouverts gérés en direct ou sélectionnés par notre processus interne • Une gestion tactique du risque du portefeuille avec une couverture variable en fonction de l’évolution des marchés (overlay) Bénéficiant d’un savoir faire et d’une expérience reconnus en gestion institutionnelle sous contraintes, Fédéris Gestion d’Actifs a développé une offre spécifique s’adressant notamment à des investisseurs qui partagent des valeurs communes : • L’analyse et la gestion ISR, • La gestion de mandats assurantiels obligataires dans le cadre des contraintes réglementaires (Solvabilité 2…), • Le financement de l’économie réelle (Fonds de crédit non notés, d’investissement en actions de moyennes entreprises françaises...). Gestion ISR Les raisons de notre engagement ISR • Notre gamme ISR La gestion financière responsable est en totale cohérence avec nos valeurs et notre identité centrée sur l’humain. • Cette source d’information complémentaire sur les entreprises est utile à l’efficacité de la gestion financière classique. Depuis 2000, des fonds ISR sur la zone Euro Nous gérons ou conseillons aujourd’hui plus d’1,3 milliard d’euros* de FCP ISR investis en actions, en obligations (État, crédit, convertibles) et titres monétaires. Nos FCP ISR sont labellisés par Novethic. Notre contribution au développement de l’ISR • Notre gamme de FCPE ISR est labellisée par le CIES. L’empreinte ISR dans notre gestion Les critères ESG sont intégrés à l’ensemble de notre gestion financière depuis 2009. La notation extra-financière représente en effet 20 % de notre processus de sélection de valeurs sur les portefeuilles d’actions européennes. Notre politique d’investissement deux Signataire des PRI l’ORSE , membre du FIR informations extra-financières sur les valeurs en portefeuille. Notre lettre trimestrielle passe en revue l’actualité de l’ISR dans formes La gamme de fonds ISR Fédéris Entreprises Fédéris ISR Euro Notre engagement sociétal (1) Le reporting de nos Fonds ISR comporte de nombreuses les secteurs économiques et dans nos Fonds. comprend d’exclusion : éthiques et normatives. • Une pédagogie de l’ISR Fédéris PRO Actions ISR Euro , et du Club Finance de (2) , Fédéris Gestion d’Actifs exerce activement ses droits (3) d’actionnaire et de dialogue avec les entreprises pour encourager les bonnes pratiques ESG. Fédéris Gestion d’Actifs a également pris, Fédéris Crédit ISR Fédéris ISR Trésorerie Fédéris Oblig ISR Internationales Convertibles Europe Responsable Fédéris ISR Amérique avec ses équipes, des initiatives en faveur de l’emploi des jeunes. * au 31.12.2014 (1) PRI : Principles for Responsible Investment (2) FIR : Forum pour l’Investissement Responsable (3) ORSE : Observatoire de la Responsabilité Sociétale des Entreprises Gestion des Mandats Les solutions proposées optimisent la recherche de rendement sous contraintes de risque financier ou spécifique au client. Dans le cadre d’une gestion assurantielle, elles peuvent impliquer une approche relative à un risque de marché ou de type absolu. Un dialogue constructif et permanent avec le client Expression des besoins : Contraintes, tolérance au risque, objectifs de performance/risque Définition de l’architecture de l’allocation d’actifs, choix des benchmarks Délégation de gestion à Fédéris Gestion d’Actifs Compte rendu mensuel sur la gestion, les risques et la performance du portefeuille Des moteurs de performance intégrant la gestion des risques Allocation Gestion des risques de marché et de passif Gestion tactique Performance d’allocation dans un budget de risque donné Gestion des risques Implémentation • Gestion directe • OPCVM internes • OPCVM externes Gamme des OPCVM ouverts à la clientèle institutionnelle ACTIONS 10 FCP couvrant les principales grandes zones géographiques et assurant une diversification des portefeuilles : France, zone Euro, Europe, États-Unis, Asie, Émergents, Monde. Fédéris Actions Fédéris France Actions Fédéris Euro Actions Fédéris Croissance Euro Fédéris Value Euro Fédéris Sélection Euro Fédéris Ex Euro Fédéris North America Fédéris Asie Actions Fédéris Sélection Émergents 4 FCP couvrant les principales zones géographiques, gérés suivant des critères socialement responsables avec le concours de deux agences spécialisées dans l’analyse ISR des entreprises et pour l’un d’entre eux, une stratégie d’options destinée à réduire la volatilité du portefeuille. Fédéris Entreprises Fédéris ISR Euro Fédéris PRO Actions ISR Euro Fédéris ISR Amérique TAU X 3 FCP obligataires (emprunts d’états de la zone Euro) couvrant différentes maturités de la courbe des Taux. Fédéris Pro Alto Fédéris Obligations Euro Fédéris Oblig Euro 3-5 2 FCP Placements Privés à échéance. Fédéris Core Euro Crédit 2018 Fédéris Core Euro Crédit 2019 2 FCP obligataires couvrant les principales zones géographiques, gérés suivant des critères socialement responsables avec le concours d’agences spécialisées dans l’analyse des États et des entreprises. Fédéris Crédit ISR Fédéris Oblig ISR Internationales 1 FCP d’allocation obligataire très largement diversifié pour servir un rendement basé sur du risque de crédit global. Fédéris Pro Rendement Global DIVERSIFIÉS 1 FCP diversifié avec un risque actions maximum de 30 %. Fédéris Avenir Épargne 1 FCP obligations convertibles Europe ISR (partenariat avec UBI). Convertibles Europe Responsable Notre signature Une équipe très expérimentée • 49 collaborateurs travaillant dans un même espace, facilitant les échanges et le contact avec nos clients, • Une équipe de 18 gérants dont l’expérience moyenne est supérieure à 12 ans sur les actions, 15 ans sur Gestion d’Actifs les taux et 19 ans sur la gestion diversifiée, • FÉDÉRIS Un pôle solutions composé de 6 analystes (ISR, Crédit, Quantitatif ). Des savoir-faire spécifiques adaptés à la clientèle institutionnelle La gestion de mandats assurantiels avec une gestion tactique du budget de risque, la matrice propriétaire ISR de notation des valeurs, le process de sélection des OPCVM externes, autant de savoir-faire développés par des équipes spécialisées de Fédéris Gestion d’Actifs dans une offre de conseil et de gestion proposée à des conditions compétitives. Fédéris Gestion d’Actifs filiale du groupe 26,6 Milliards d’euros d’actifs gérés (au 31/12/2014) Répartition par classe d’actifs en Md€ Répartition par type de clients Institutions de Retraite 21% Sociétés d'Assurance 38% Malakoff Médéric, groupe paritaire majeur 30 de protection sociale 25 20 Epargne Salariale 1% Trésorerie 15 Taux 10 Institutions de Prévoyance 33% Mutuelles & Associations 7% Actions 5 0 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 Distinctions Alpha League Europerformance - a SIX Company 2005, 2008, 2011, 2012 , 2013 et 2014 Pour la 2ème année consécutive, Fédéris Gestion d’Actifs se classe dans le Top 10 des meilleures sociétés de gestion d’actifs en France sur plus de 200 sociétés étudiées, pour sa capacité à dégager de l’alpha dans sa gestion « Actions ». Trophées des meilleurs Sicav & Fonds - Le Revenu Sur 3 ans : 2 Trophées d’or 2014 - Meilleur fonds Actions Internationales - Fédéris North America - et meilleure gamme Actions Internationales - catégorie « Assurances » . Trophée d’or 2013 - Meilleure gamme Actions Internationales - catégorie « Assurances ». Trophée d’or 2011 - Meilleure gamme Actions Internationales - catégorie « Assurances ». Trophée d’or 2009 - Meilleure gamme Diversifés - catégorie « Assurances ». Trophées d’argent 2008/2009 - Meilleure gamme Actions Euro - catégorie « Assurances ». Trophée de bronze 2008 - Meilleure gamme Diversifiés - catégorie « Assurances ». Renouvellement Label ISR - Novethic En 2014 les fonds Fédéris ISR Euro, Fédéris Crédit ISR, Fédéris Entreprises, Fédéris ISR Trésorerie, Fédéris Pro Actions ISR Euro et Convertibles Europe Responsable ont obtenu le label Novethic. Celui-ci garantit à l’investisseur que le processus d’Investissement Socialement Responsable (ISR) est exigeant et transparent. CIES - Label gamme Soréa Pour toute information sur lesproduits et services vous pouvez contacter le Service Relations Clientèle Institutionnelle au : 01.53.21.75.75 ou consulter notre site Internet www.federisga.fr ou nous écrire à l’adresse ci-dessous : Fédéris Gestion d’Actifs 20 Bis Rue La Fayette 75317 Paris CEDEX 09 Grands Prix Eurofonds - Fundsclass 2009 : Grands prix de la meilleure société de gestion en France pour la qualité globale de sa gamme parmi les établissements proposant de 8 à 15 fonds. Lipper Fund Award - France 2009 : 1er prix - FCP Fédéris Oblig Euro 1 - 3, catégorie « Obligations Euro Court Terme » sur 3 ans. 1er prix - Sicav Avenir Épargne - catégorie « Mixtes EUR Prudents » sur 10 ans. Le présent document a un caractère purement informatif. Il ne constitue pas une offre de vente ni une sollicitation d’achat, et ne doit pas servir de base ou être pris en compte pour quelque contrat ou engagement que ce soit, ni être considéré comme un conseil d’investissement. Toute souscription dans les FCP, fonds de droit français, de ce document doit se faire sur la base du prospectus en vigueur, disponible sur simple demande auprès de Fédéris Gestion d’Actifs - 20 bis rue La Fayette 75317 Paris CEDEX 09. Les valeurs liquidatives de ces OPCVM peuvent varier à la hausse comme à la baisse et le capital n’est pas garanti. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures. Société anonyme au capital de 5.000.000 euros RCS Paris B 439 275 645 Société de Gestion de Portefeuille agréée par l’AMF sous le N° GP 03 024 FGA - Janv. 2015 Le Comité Intersyndical de l’Épargne Salariale a labellisé la gamme des FCPE SOREA gérée par Fédéris Gestion d’Actifs.