Micro 601 bilan

apprenez tout en … 11 questions :
fournisseurs 3
trésorerie 5
clients 7
résultat 9
financement 11
investissement 13
clients douteux 15
stock 17
valeur boursière 19
hors exploitation 21
BFDR 23

à partir du BILAN ci-dessous…
BILAN … au 31/12/1990
immobilisations100 MF capitaux propres120 MF
réserves 100
MF
stocks MP 100 MF résultat 10 MF
stocks PF 50 MF DLT 140
MF
Clients 160 MF Fournisseurs 20
MF
Banque 10 MF DCT 30 MF
TOTAL ACTIF 420 MF TOTAL PASSIF 420 MF
COMPTE DE RESULTATS
… du 01/01 au 31/12/1990
Achats 240 MF Ventes 790
MF
Baisse des stocks MP et en-cours Hausse des stocks PF
(début - fin) 170 MF (fin - début) 0
MF
Amortissements 10 MF
Frais de Personnel 360 MF
Résultat 10 MF
TOTAL CHARGES 790 MF TOTAL PRODUITS 790 MF
… répondez aux questions des pages suivantes:
mots : bilan, compte de résultats, MP, PF, DLT, DCT

question 1 fournisseurs
Les fournisseurs sont payés avec
• quel délai : 20j, 30j, 45j, 60j, 90j, …?
commentaire :
le crédit inter-entreprises est un risque d’ “ardoises”,
créant parfois des dépots de bilan “en cascade”.
le vendeur a une fonction de banquier, car il doit jauger
la solvabilité de son client.
Ce mélange des genres (vendeur = fournisseur +
banquier !) se retrouve à grande échelle dans les contrats à
l’exportation, où le financement est souvent un critère plus
important que le prix ou la qualité du produit technique vendu.
A l’échelle française, cet immense crédit (un quart du PNB !)
est un (non) choix politique, le “Service public” n’y
donnant ni les lois (pas de délai maxi légal) ni l’exemple (le
délai de paiement par les administrations se compte parfois
en semestres voire en années).
mots : fournisseur, compte fournisseur, délai de
paiement

réponse 1 :
30 jours
car 240 MF d’achats font 20 MF/mois = les 20 MF “à
payer”

question 2 trésorerie
En payant les fournisseurs “à 90 jours”,
• quelle évolution de la trésorerie ?
commentaire :
ceci illustre la dichotomie financier/exploitant, où la
caisse s’améliore par une “meilleure” gestion uniquement
financière.
ce crédit est “gratuit” pour le client, mais inquiétant
(risques de non-paiement) et couteux (besoin d’argent à
financer) pour le fournisseur.
mots : trésorerie, financier, exploitant