Rapport annuel 2013 - Www Caisse Epargne Fr

C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Rapport annuel
Année 2013
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
SOMMAIRE
1
RAPPORT DE GESTION ........................................................................................................................... 4
1.1
PRESENTATION DE L’ETABLISSEMENT ......................................................................................................................... 4
1.1.1
1.1.2
1.1.3
1.1.4
1.1.5
1.1.6
1.1.7
1.2
CAPITAL SOCIAL DE L’ETABLISSEMENT ...................................................................................................................... 16
1.2.1
1.2.2
1.2.3
1.3
Directoire ........................................................................................................................................................ 18
Conseil d’orientation et de surveillance .......................................................................................................... 19
Commissaires aux comptes ........................................................................................................................... 23
CONTEXTE DE L’ACTIVITE ......................................................................................................................................... 24
1.4.1
1.4.2
1.5
Parts sociales et certificats coopératifs d’investissement ............................................................................... 16
Politique d’émission et de rémunération des parts sociales ........................................................................... 16
Sociétés locales d’épargne ............................................................................................................................ 17
ORGANES D’ADMINISTRATION, DE DIRECTION ET DE SURVEILLANCE .............................................................................. 18
1.3.1
1.3.2
1.3.3
1.4
Dénomination, siège social et administratif ...................................................................................................... 4
Forme juridique ................................................................................................................................................ 4
Objet social ...................................................................................................................................................... 4
Date de constitution, durée de vie .................................................................................................................... 4
Exercice social ................................................................................................................................................. 4
Description du Groupe BPCE et de la place de l’établissement au sein du groupe BPCE .............................. 4
Information sur les participations, liste des filiales importantes ........................................................................ 5
Environnement économique et financier ........................................................................................................ 24
Faits majeurs de l’exercice ............................................................................................................................. 24
INFORMATIONS SOCIALES, ENVIRONNEMENTALES ET SOCIETALES ................................................................................ 25
1.5.1 Introduction .................................................................................................................................................... 25
1.5.2 Offre et relation clients ................................................................................................................................... 26
1.5.3 Relations sociales et conditions de travail...................................................................................................... 28
1.5.4 Engagement sociétal...................................................................................................................................... 34
1.5.5 Environnement ............................................................................................................................................... 35
1.5.6 Achats et relations fournisseurs ..................................................................................................................... 38
1.5.7 Lutte contre la corruption et la fraude............................................................................................................. 39
1.5.8 Table de concordance entre les données RSE produites, obligations réglementaires nationales et standards
internationaux ............................................................................................................................................................. 40
1.6
ACTIVITES ET RESULTATS CONSOLIDES DU GROUPE CEP MIDI-PYRENEES ................................................................... 41
1.6.1
1.6.2
1.6.3
1.6.4
1.7
ACTIVITES ET RESULTATS DE L’ENTITE SUR BASE INDIVIDUELLE ................................................................................... 48
1.7.1
1.7.2
1.8
Résultats financiers de l’entité sur base individuelle ...................................................................................... 48
Analyse du bilan de l’entité............................................................................................................................. 53
FONDS PROPRES ET SOLVABILITE ............................................................................................................................. 57
1.8.1
1.8.2
1.8.3
1.9
Résultats financiers consolidés ...................................................................................................................... 42
Présentation des secteurs opérationnels ....................................................................................................... 44
Activités et résultats par secteur opérationnel ................................................................................................ 44
Bilan consolidé et variation des capitaux propres .......................................................................................... 45
Gestion des fonds propres ............................................................................................................................. 57
Composition des fonds propres...................................................................................................................... 57
Exigences de fonds propres ........................................................................................................................... 58
ORGANISATION ET ACTIVITE DU CONTROLE INTERNE ................................................................................................... 59
1.9.1
1.9.2
1.9.3
Présentation du dispositif de contrôle permanent .......................................................................................... 59
Présentation du dispositif de contrôle périodique ........................................................................................... 60
Gouvernance.................................................................................................................................................. 61
1.10 GESTION DES RISQUES ............................................................................................................................................ 62
1.10.1
1.10.2
1.10.3
1.10.4
1.10.5
Le dispositif de gestion des risques ............................................................................................................... 62
Facteurs de risques........................................................................................................................................ 62
Risques de crédit / contrepartie...................................................................................................................... 65
Risques de marché ........................................................................................................................................ 65
Risques de gestion de bilan ........................................................................................................................... 66
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1.10.6
1.10.7
1.10.8
1.10.9
Risques opérationnels .................................................................................................................................... 66
Risques juridiques / Faits exceptionnels et litiges .......................................................................................... 67
Risques de non-conformité ............................................................................................................................ 67
Gestion de la continuité d’activité ................................................................................................................... 69
1.11 EVENEMENTS POSTERIEURS A LA CLOTURE ET PERSPECTIVES ..................................................................................... 69
1.11.1 Les événements postérieurs à la clôture........................................................................................................ 69
1.12 ELEMENTS COMPLEMENTAIRES ................................................................................................................................. 72
1.12.1
1.12.2
1.12.3
1.12.4
1.12.5
1.12.6
2
Activités et résultats des principales filiales ................................................................................................... 72
Tableau des cinq derniers exercices .............................................................................................................. 75
Tableau des délégations accordées pour les augmentations de capital et leur utilisation ............................. 76
Tableau des mandats exercés par les mandataires sociaux.......................................................................... 76
Décomposition du solde des dettes fournisseurs par date d'échéance.......................................................... 88
Tableau de bord des informations sociales et environnementales ................................................................. 88
ETATS FINANCIERS .............................................................................................................................. 92
2.1
COMPTES CONSOLIDES ............................................................................................................................................ 92
2.1.1
2.1.2
2.1.3
2.2
COMPTES INDIVIDUELS ........................................................................................................................................... 155
2.2.1
2.2.2
2.2.3
2.2.4
3
Comptes consolidés au 31 décembre 2013 (avec comparatif au 31 décembre 2012) .................................. 92
Annexe aux comptes consolidés .................................................................................................................... 96
Rapport des commissaires aux comptes sur les comptes consolidés.......................................................... 150
Comptes individuels au 31 décembre 2013 (avec comparatif au 31 décembre 2012) ................................. 155
Notes annexes aux comptes individuels ...................................................................................................... 157
Rapport des commissaires aux comptes sur les comptes individuels .......................................................... 185
Conventions réglementées et rapport spécial des commissaires aux comptes ........................................... 189
DECLARATION DES PERSONNES RESPONSABLES ......................................... ERREUR ! SIGNET NON DEFINI.
3.1
PERSONNE RESPONSABLE DES INFORMATIONS CONTENUES DANS LE RAPPORT ..................... ERREUR ! SIGNET NON DEFINI.
3.2
ATTESTATION DU RESPONSABLE ....................................................................................... ERREUR ! SIGNET NON DEFINI.
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Rapport annuel
CAISSE d’EPARGNE DE MIDI-PYRÉNÉES
1
1.1
1.1.1
Rapport de gestion
Présentation de l’établissement
Dénomination, s iège s oc ial et adminis tratif
Caisse d’Epargne et de Prévoyance de Midi-Pyrénées
Siège social : 10 avenue Maxwell 31100 Toulouse
1.1.2
F orme juridique
La Caisse d’Epargne et de Prévoyance de Midi-Pyrénées (CEP Midi-Pyrénées), au capital de 380 785 440 euros, dont le siège social
est situé 10 avenue Maxwell 31100 Toulouse, est une banque coopérative, société anonyme à directoire et conseil de surveillance
dénommé Conseil d'Orientation et de Surveillance (COS) régie par le code monétaire et financier, et en particulier par les articles L.51285 et suivants, la loi n° 47-1775 du 10 septembre 1947 portant statut de la coopération, les dispositions du code de commerce relatives
aux sociétés commerciales et par ses statuts.
1.1.3
Objet s oc ial
La CEP Midi-Pyrénées a pour objet toutes opérations de banque, de services d’investissement et d’intermédiation d’assurance
effectuées avec ses sociétaires, les sociétaires des Sociétés Locales d’Epargne (SLE) qui lui sont affiliées et avec les tiers. Elle peut
également effectuer toutes opérations connexes aux opérations de banque et de services d’investissement, exercer l’activité
d’intermédiaire ou d’entremise dans le domaine immobilier, prendre toutes participations et, généralement, effectuer toutes opérations
pouvant se rattacher directement ou indirectement à l’objet ci-dessus de nature à favoriser son développement.
Dans le cadre de l’article L. 512-85 du code monétaire et financier, la caisse d'épargne participe à la mise en œuvre des principes de
solidarité et de lutte contre les exclusions. Elle a en particulier pour objet la promotion et la collecte de l'épargne ainsi que le
développement de la prévoyance, pour satisfaire notamment les besoins collectifs et familiaux. Elle contribue à la protection de
l'épargne populaire, au financement du logement social, à l'amélioration du développement économique local et régional et à la lutte
contre l'exclusion bancaire et financière de tous les acteurs de la vie économique, sociale et environnementale.
1.1.4
Date de c ons titution, durée de vie
Immatriculée en date du 25 octobre 1991, la durée de la société est fixée à 99 ans, à compter de sa transformation en banque
coopérative, société anonyme à Directoire et Conseil d’Orientation et de Surveillance, le 12 juillet 2000, sauf cas de dissolution
anticipée ou de prorogation.
La CEP Midi-Pyrénées est immatriculée au registre du commerce et des sociétés de Toulouse sous le numéro 383 354 594.
1.1.5
E xerc ic e s ocial
L'exercice social a une durée de 12 mois du premier janvier au 31 décembre. Les documents juridiques relatifs à la CEP Midi-Pyrénées
(statuts, procès-verbaux d'assemblées générales, rapports des contrôleurs légaux) peuvent être consultés au greffe du tribunal de
commerce de Toulouse.
1.1.6
Des c ription du G roupe B P C E et de la plac e de l’établis s ement au s ein du groupe B P C E
Le Groupe BPCE exerce tous les métiers de la banque et de l’assurance, au plus près des besoins des personnes et des territoires, en
s’appuyant sur ses deux grands réseaux coopératifs, Banque Populaire et Caisse d’Epargne, ainsi que sur ses filiales.
Avec les 19 Banques Populaires, les 17 Caisses d’Epargne, Natixis, le Crédit Foncier, la Banque Palatine..., le Groupe BPCE propose à
ses clients une offre complète de produits et de services : solutions d’épargne, de placement, de trésorerie, de financement,
d’assurance, d’investissement...
La CEP Midi-Pyrénées est affiliée à BPCE. Organe central au sens de la loi bancaire et établissement de crédit agréé comme banque,
BPCE est constitué sous forme de SA à directoire et conseil de surveillance dont le capital est détenu à hauteur de 50 % par les
Caisses d’Epargne. La CEP Midi-Pyrénées en détient 2,43 %.
BPCE est notamment chargé d’assurer la représentation des affiliés auprès des autorités de tutelle, d’organiser la garantie des
déposants, d’agréer les dirigeants et de veiller au bon fonctionnement des établissements du groupe. Il détermine aussi les orientations
stratégiques et coordonne la politique commerciale du groupe dont il garantit la liquidité et la solvabilité. En qualité de holding, BPCE
exerce les activités de tête de groupe. Il détient et gère les participations dans les filiales.
Parallèlement, dans le domaine des activités financières, BPCE a notamment pour missions d’assurer la centralisation des excédents
de ressources des Caisses d’Epargne et de réaliser toutes opérations financières utiles au développement et au refinancement du
groupe. Il offre par ailleurs des services à caractère bancaire aux entités du groupe.
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Organigramme du Groupe BPCE au 31 décembre 2013
1.1.7
Information s ur les partic ipations , lis te des filiales importantes
Prises de participations significatives de la CEP de Midi Pyrénées
Pas de prise de participation significative.
Cession de participations ou filiales significatives de la CEP de Midi Pyrénées
- Cession de la totalité des actions SA HLM CENTRE COOPERATIVE DES CHALETS
Dans le cadre d’un rachat par l’ESH L’HABITATION CONFORTABLE (PARIS HABITAT-OPH), cession de la totalité de notre
participation à savoir 20 000 actions au prix de 265 880,19 euros.
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Liste des filiales consolidées
Sociétés
Date de
création
339 ETATSUNIS
16/09/2008
99 ROUTE
D’Espagne
23/02/2005
Capital €
Forme
Juridique
Activité
Informations
Financières € :
PNB-RBE-RE
% de
capital
détenu par
la CEP
MidiPyrénées
Commentaires
1 500,00 SCI
Acquisition,
construction,
gestion de biens
immobiliers
RE au 31/12/13:
13 202,00
100%
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
100 000,00 SCI
Acquisition,
construction,
gestion de biens
immobiliers
RE au 31/12/13:
110 120,00
65%
MIDI FONCIERE
Cédée le 19/12/13
RE au 31/12/13 :
- 166 811,00
100 %
99,33
MIDI FONCIERE
0,67 CEPAIM
ADOUR
SERVICES
COMMUNS
01/03/2011
1 500,00 SCI
Acquisition,
construction,
gestion de biens
immobiliers
AFOPEA
25/03/2010
1 500,00 SCCV
Construction vente
RE au 31/12/13 :
158 456,00
100 %
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
1 500,00 SCI
Acquisition,
construction,
gestion de biens
immobiliers
RE au 31/12/13 :
- 6 565,00
100 %
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
PNB au 31/12/13:
1 247 348,00
RBE au 31/12/13:
516 996,00
31,80%
RE au 31/12/13:
- 230 584,00
100 %
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
APOUTICAYRE
LOGEMENTS
BATIMAP
03/08/2006
11/05/1970
SA à
conseil
Crédit-bail
3 812 000,00
d’administra immobilier
-tion
BCEF 64
11/06/2008
1 500,00 SCI
Acquisition
construction,
gestion de biens
immobiliers
BLEU
RESIDENCE
LORMONT
05/10/2009
1 000,00 SCI
Acquisition,
construction,
gestion de biens
immobiliers
RE au 31/12/13:
- 133 267,00
60%
MIDI FONCIERE
RE au 31/12/13:
86 380,00
100 %
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
RE au 31/12/13:
29 489,00
100 %
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
BORDELONGU
E GODEAS
04/08/2006
1 500,00 SCI
Acquisition,
construction,
gestion de biens
immobiliers
BURODIN
21/04/2009
1 500,00 SCI
Acquisition,
construction,
gestion de biens
immobiliers
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Sociétés
Date de
création
Capital €
Forme
Juridique
SA à
Directoire
32 et Conseil
293 310,00 de
surveillanc
e
Activité
Informations
Financières € :
PNB-RBE-RE
% de capital
détenu par
la CEP MidiPyrénées
Commentaires
Crédit-bail mobilier
PNB 31/12/13:
9 269 157,00
RBE 31/12/13
- 2 302 049,00
100%
Marchand de biens
RE au 31/12/13:
- 19 025,00
100 %
MIDI FONCIERE
1 500,00 SCI
Acquisition,
construction, gestion
de biens immobiliers
RE au 31/12/13:
24 932,00
100%
MIDI FONCIERE
Cédée le 19/12/13
05/10/2006
1 500,00 SCI
Acquisition,
construction, gestion
de biens immobiliers
RE au 31/12/13:
87 345,00
100%
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
DU RIOU
14/03/1990
153 973,51 SCI
Acquisition,
construction, gestion
de biens immobiliers
RE au 31/12/13:
- 9 503,00
100%
99,90 %
MIDI FONCIERE
0,10% CEPAIM
EUROTERTIA
28/06/2007
1 500,00
SCI
Acquisition,
construction, gestion
de biens immobiliers
RE au 31/12/13:
- 306 218,00
100%
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
FERIA PAULMY
13/07/2007
1 500,00
SCI
Acquisition,
construction, gestion
de biens immobiliers
RE au 31/12/13:
- 4 129,00
100%
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
FONCIERE
INVEST
SECURITE
27/05/2009
1 000 000,00
SAS
Acquisition, gestion
de tous biens
immobiliers
RE au 31/12/13:
430 232,00
50%
MIDI FONCIERE
G102
28/11/2008
1 500,00
SCI
Acquisition,
construction, gestion
de biens immobiliers
RE au 31/12/13:
42 316,00
100%
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
CAPITOLE
FINANCETOFINSO
29/12/2000
CEPAIM
11/02/1993
COTE GARE
15/03/2006
CRISTAL IMMO
4 430 000,00 SA
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% de capital
détenu par
la CEP MidiPyrénées
Commentaires
100%
99,90 %
MIDI FONCIERE
0,0% CEPAIM
100%
99,33% MIDI
FONCIERE
0,67% CEPAIM
RE au 31/12/13:
- 3 610,00
50%
MIDI FONCIERE
Acquisition,
construction, gestion
de biens immobiliers
RE au 31/12/13:
- 762 359,00
51%
MIDI FONCIERE
Acquisition,
construction, gestion
de biens immobiliers
RE au 31/12/13:
5 659,00
100%
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
RE au 31/12/13 :
106 721,00
100%
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
Acquisition,
construction, gestion
de biens immobiliers
RE au 31/12/13:
223 673,00
100%
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
Détention actifs
immobiliers
RE au 31/12/13:
-1 884 179
100%
Acquisition,
construction, gestion
de biens immobiliers
RE au 31/12/13 :
37 608,00
100%
Date de
création
Capital €
Forme
Juridique
G IMMO
24/01/2013
1 000,00
SCI
Acquisition,
construction, gestion
de biens immobiliers
IMMO SPORT
02/07/2009
1 500,00
SCI
Acquisition,
construction, gestion
de biens immobiliers
LAC VALLEY
16/03/2006
1 500,00
SCI
Acquisition,
construction, gestion
de biens immobiliers
LANGLADE
SERVICES
COMMUNS
11/02/2009
500 000,00
SCI
LANTA
PRODUCTION
ET COMMERCE
29/10/2008
1 500,00
SCI
L'AUSSONNELL
E DE C
23/01/2007
1 500,00
SCI
MIDI
COMMERCES
05/10/2006
1 500,00
SCI
MIDI FONCIERE
05/01/2006 29 655 050,00
MIDI MIXT
18/03/2008
Sociétés
1 500,00
SA à
Conseil
d’Administr
ation
SCI
Activité
Acquisition,
construction, gestion
de biens immobiliers
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Informations
Financières € :
PNB-RBE-RE
RE au 31/12/13 :
- 16 909,00
RE au 31/12/13 :
142 781,00
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
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Informations
Financières € :
PNB-RBE-RE
% de capital
détenu par
la CEP MidiPyrénées
Commentaires
RE au 31/12/13 :
- 226 597,00
100%
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
SCI
Acquisition,
RE au 31/12/13 :
construction, gestion de
18 249,00
biens immobiliers
100%
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
1 000,00
SCI
Acquisition,
RE au 31/12/13 :
construction, gestion de
286 561,00
biens immobiliers
100%
99,90 %
MIDI FONCIERE
0,10% CEPAIM
05/10/2006
1 500,00
SCI
Acquisition,
construction, vente et
gestion de biens
immobiliers
RE au 31/12/13 :
- 600,00
100%
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
PIERRE PAUL R
23/01/2007
1 500,00
SCI
Acquisition,
RE au 31/12/13 :
construction, gestion de
21 640,00
biens immobiliers
100%
MIDI FONCIERE
Cédée le 19/12/13
RANGUEIL
CORMIERS
11/04/2006
900 000,00
SCI
Acquisition,
RE au 31/12/13:
construction, gestion de
24 099,00
biens immobiliers
40%
MIDI FONCIERE
SC RESIDENCE
LATECOERE
22/06/2009
1 000,00
SCCV
construction vente
RE au 30/11/13:
19 446,00
30%
MIDI FONCIERE
SC RESIDENCE
LOUIS
BREGUET
08/02/2007
1 500,00
SCCV
construction vente
RE au 30/11/13:
-2 018,00
30%
MIDI FONCIERE
SC RESIDENCE
MERMOZ
10/11/2008
1 000,00
SCCV
construction vente
RE au 30/11/13:
156 078,00
30%
MIDI FONCIERE
Date de
création
Capital €
Forme
Juridique
MONTAUDRAN
PLS
23/11/2007
1 500,00
SCI
Acquisition,
construction, vente et
gestion de biens
immobiliers
MURET
ACTIVITES
04/04/2008
1 500,00
NOVA IMMO
15/01/2013
PHIDIAS
Sociétés
Activité
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Informations
Financières € :
PNB-RBE-RE
% de capital
détenu par
la CEP MidiPyrénées
Commentaires
Construction vente
RE au 30/11/13:
117 746,00
30%
MIDI FONCIERE
SCCV
construction vente
RE au30/11/13:
- 91 255,00
30%
MIDI FONCIERE
1 000,00
SCCV
construction vente
RE au 31/12/13:
85 832,00
50%
MIDI FONCIERE
14/09/2010
152,45
SCI
Acquisition,
construction, gestion de
biens immobiliers
RE au 31/12/13 :
334 198,00
100 %
99 %
MIDI FONCIERE
1% MIDI
FONCIERE
TECHNOCITE
TERTIA
29/10/2008
1 500,00
SCI
Acquisition,
RE au 31/12/13:
construction, gestion de
68 945,00
biens immobiliers
100%
99%
MIDI FONCIERE
1% CEPAIM
SCI METRO
GREEN URBAN
15/04/2011
1 500,00
SCI
Acquisition,
RE au 31/12/13:
construction, gestion de
405 366,00
biens immobiliers
100%
99.33 %
MIDI FONCIERE
0,67 % CEPAIM
SCI LEVISEO
03/08/2011
1 000,00
SCI
Acquisition,
RE au 31/12/13:
construction, gestion de
460 910,00
biens immobiliers
50%
MIDI FONCIERE
SC RESIDENCE
LE CARRE DES
PIONNIERS
17/05/2011
1 000,00
SC
construction vente
50%
MIDI FONCIERE
SC RESIDENCE
CROIX DU SUD
19/11/2009
1 000,00
SC
Construction vente
49%
MIDI FONCIERE
SC RESIDENCE
CHARLES
LINDBERG
23/03/2010
1 000,00
SC
construction vente
RE au30/11/13: 306 494,00
49%
MIDI FONCIERE
SC LES AILES
D’ICARE
04/01/2012
1 000,00
SC
Construction vente
RE au30/11/13:
138 055,00
49%
MIDI FONCIERE
Sociétés
Date de
création
Capital €
Forme
Juridique
SC RESIDENCE
ILOT J
10/11/2008
1000,00
SCCV
SC RESIDENCE
SAINT
EXUPERY
26/01/2007
1 000,00
SCCV TETRIS
29/06/2010
SCI
BERGONION
Activité
Page 10 sur 206
RE au30/11/13 :910 260,00
RE au 30/11/13:
1 626 262,00
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Liste des filiales non consolidées
% de capital
détenu par
la CEP MidiPyrénées
Commentaires
RE 2013 :
188 941,74
100%
CAPITOLE
FINANCE
RE au 31/12/13 :
-29 000,00
67%
MIDI FONCIERE
Informations
Financières :
PNB-RBE-RE
Date de
création
Capital €
Forme
Juridique
ALT
19/04/1993
15 000,00
SARL
Location de véhicules
AM INVEST
30/09/2008
137 001,00
SASU
Détention de
participation dans des
sociétés immobilières ou
foncières
BATIGESTION
18/01/1989
90 000,00
SAS
Gestion et administration
RE au 31/12/13:
de sociétés immobilières
262 009,00
et financières,
33,30%
BATIMUR
16/01/1989
2 354 000,00
SAS
Crédit-bail immobilier
RE au 31/12/13:
1 243 842,00
33,30%
ECUREUIL
MULTICANAL
19/08/2003
3 000,00
GIE
Plateforme de banque à
distance
RE 2013 : 0
50%
ECUREUIL
IMMO
05/09/1996
37 000,00
SAS
Holding d'agences
immobilières
RE 2013 :
2 326,00
100%
SOREPAR
ECUREUIL
SERVICE
27/12/2002
629 000,00
SAS
Location financière
RE 2013 :
2 184 232,00
100%
CAPITOLE
FINANCE TOFINSO
MIDI CAPITAL
02/08/2002
500 000,00
SAS
Gestion de portefeuilles,
d'instruments financiers
pour le compte de
tiers…
RE au 30/09/13 :
97 158,00
Sociétés
Activité
Page 11 sur 206
69,96%
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Sociétés
Date de
création
Capital €
Informations
Financières :
PNB-RBE-RE
% de capital
détenu par
la CEP MidiPyrénées
Forme
Juridique
Activité
RE au 31/12/13:
977 449,00
100%
RE 2013 :
-55 248,00
100%
SOREPAR
RE 2013 :
- 470 455,00
100%
SOREPAR
MIDI 2I
05/01/2006
500 000,00
SAS
Ingénierie financière,
gestion, développement
commercial dans le
domaine de l'immobilier.
MIDI
EPARGNE
30/12/1996
40 000,00
SAS
Toutes transactions
immobilières
PROMO MIDI
11/03/1991
491 200,00
SCI AUTAN
07/12/2001
567 810,00
SA à
conseil
Promotion immobilière
d'administr
ation
Commentaires
SCI
Acquisition, construction
gestion de tous biens
immobiliers
RE au 31/12/13 :
364 908,32
100%
RE au 31/12/13:
77 168,00
100%
99% CEMP
1% CEPAIM
SCI DES
FORETS
26/10/2006
1 500,00
SCI
Acquisition,
construction, gestion et
location de tous biens
immobiliers
SCI DU
FOIRAIL
21/07/1999
152,45
SCI
Acquisition, construction
de tous biens
immobiliers et gestion
RE au 31/12/13:
309 664,00
100%
90% CEMP
10%
MIDI FONCIERE
SCI
GENDARMERI
E DE
BEAUZELLE
22/10/2007
1 500,00
SCI
Acquisition, construction
de tous biens
immobiliers
RE au 31/12/13:
- 56 352,00
100%
90% CEMP
10%
MIDI FONCIERE
SCI LA
COULEE
VERTE
29/04/2013
5 000,00
SCI
Acquisition, propriété et
1er exercice en
gestion de tous terrains
cours
ou immeubles en France
SCI
PYRENEES
05/10/2004
1 000,00
SCI
Acquisition, construction
de tous biens
immobiliers, gestion
Page 12 sur 206
RE au 31/12/13:
235 753,03
99,99%
100%
99% CEMP
1% CEPAIM
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
% de capital
détenu par
la CEP MidiPyrénées
Commentaires
Acquisition,
RE au 31/12/13:
construction, gestion de
664 061,00
tous biens immobiliers
100%
90% CEMP
10%
MIDI FONCIERE
SCI
Acquisition,
construction de tous
biens immobiliers
RE au 31/12/13 :
505 615,00
50%
SAS
Achat de terrains et
immeubles,
construction vente
RE 2013 non
renseigné à ce
jour
RE au 31/12/12 :
6 443,00
50%
MIDI FONCIERE
RE au 31/12/13 :
216 548,63 €
100%
99%
PROMO MIDI
1%
MIDI FONCIERE
RE au 31/12/13:
66 357,08 €
100%
99%
PROMO MIDI
1%
MIDI FONCIERE
RE au 31/12/13:
7 038,82 €
100%
99%
PROMO MIDI
1%
MIDI FONCIERE
100%
99%
PROMO MIDI
1%
MIDI FONCIERE
100%
99%
PROMO MIDI
1%
MIDI FONCIERE
100%
99%
PROMO MIDI
1%
MIDI FONCIERE
Date de
création
Capital €
Forme
Juridique
SCI SALABRU
BOURRAN
08/08/2000
152,45
SCI
SCISOFINIMM
O
26/10/2005
1 000,00
Sociétés
SAS SAINT
EXUPERY
28/02/2003
37 000,00
Activité
SCCV
FEUILLANTS
15/02/2012
1 000,00
SCCV
Construction vente
SNC LE VIGE
01/06/2012
1 000,00
SC
Lotisseur
Marchand de Biens
SNC
DOMAINE
CASTOURET
27/05/2010
1 000,00
SNC
Lotisseur
Marchand de Biens
Informations
Financières :
PNB-RBE-RE
SNC SPACEO
24/11/2009
1 000,00
SNC
Construction vente
RE au 31/12/13 :
117 712,04 €
SCCV
NEODAMIA
03/03/2011
1 000,00
SCCV
Construction vente
RE au 31/12/13 :
142 490,45 €
Construction vente
RE au 31/12/13:
160 306,81 €
SCCV
TOLOSA 2011
23/02/2011
1 000,00
SCCV
Page 13 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Sociétés
SCCV LES
BALCONS DU
PECH
Date de
création
Capital €
Forme
Juridique
03/03/2011
1 000,00
SCCV
Activité
Informations
Financières :
PNB-RBE-RE
% de capital
détenu par
la CEP MidiPyrénées
Commentaires
100%
99%
PROMO MIDI
1%
MIDI FONCIERE
Construction vente
RE au 31/12/13:
738 798,37
100%
99%
PROMO MIDI
1%
MIDI FONCIERE
99,90%
PROMOMIDI
SCCV LOUIS
PLANA
27/12/2001
1 000,00
SCCV
Construction Vente
RE au 31/12/13 :
168 804,34
SCI LE
DOMAINE DES
LAUREATS
04/01/2006
1 000,00
SCI
Construction Vente
RE : 537 944,64
100%
99%
PROMO MIDI
1%
MIDI FONCIERE
SNC PONSAN
27/12/2001
1 000,00
SNC
Construction Vente
RE au 31/12/13:
320 078,96
SCI LES
PLEIADES
14/02/2007
1 000,00
SCI
Construction Vente
RE au 31/12/13 :
845,99
99,90%
PROMO MIDI
SNC LE PRE
DE SAINT
SIMON
22/10/2004
1 000,00
SNC
Construction Vente
RE au 31/12/13:
0
99,90%
PROMO MIDI
SNC CARRE
SAINT SIMON
15/03/2005
1 000,00
SNC
Construction Vente
RE au 31/12/13 :
-743,46
99,90%
PROMO MIDI
SNC LE
CARLES
20/06/2007
1 000,00
SNC
Aménageur Marchand
de Biens
RE au 31/12/13 :
-116 710,46
99,90%
PROMO MIDI
SNC
BOURDAYRE
14/05/2012
1 000,00
SNC
Lotisseur
Marchand de Biens
RE au 31/12/13:
-361 243,61
100%
99%
PROMO MIDI
1%
MIDI FONCIERE
RE au 31/12/13:
27 048,21
100%
99,50%
PROMO MIDI
0,50%
MIDI FONCIERE
RE au 31/12/13:
-43 539,53
70%
PROMO MIDI
SNC COTE
ROUSSE
25/01/2010
1 000,00
SNC
Lotisseur
Marchand de Biens
SCCV
GAUBERT
16/08/2012
600
SCCV
Construction Vente
Page 14 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
% de capital
détenu par
la CEP MidiPyrénées
Commentaires
RE au 31/12/13:
44 696
99%
PROMO MIDI
Construction Vente
RE au 31/12/13 :
0
99%
PROMO MIDI
Liquidée en 2013
Aménageur Marchand
de Biens
RE au 31/12/13 :
0
90%
PROMOMIDI
Liquidée en 2013
100%
99%
PROMO MIDI
1% MIDI
FONCIERE
Date de
création
Capital €
Forme
Juridique
SCI
L’AMBASSAD
EUR
24/10/2002
1 000,00
SCI
Construction Vente
SCI LES
AMBASSADRI
CES
08/07/2003
1 000,00
SCI
SNC ZAC DE L
APOUTICAYR
E
22/10/2004
1 000,00
SNC
Sociétés
Activité
Informations
Financières :
PNB-RBE-RE
33 CHEMIN DE
L OUSTALET
07/04/2011
1 000,00
SNC
Construction Vente
RE au 31/12/13:
555 759,64
SNC
DOMAINE DE
LA PLAINE
23/03/2011
1 000,00
SNC
Lotisseur
Marchand de Biens
RE au 31/12/13:
447 983,78 €
65%
PROMO MIDI
SCCV NORIA
PARK
10/10/2013
1 000,00
SCCV
Construction Vente
RE au 31/12/13 :
0
100%
99%
PROMO MIDI
1%
MIDI FONCIERE
100%
99%
PROMO MIDI
1%
MIDI FONCIERE
PROMO MIDI
SCCV JONAS
17/07/2013
1 000,00
SCCV
Construction Vente
RE au 31/12/13:
0
SNC LES
HAUTS DE
BELLEVUE
22/05/2013
600,00
SNC
Lotisseur
Marchand de Biens
RE au 31/12/13 :
0
98,333%
SOCIETE
REGIONALE
DE
PARTICIPATIO
N MIDI PYRENEES
(SOREPAR)
12/05/1989
6 913 472,00
SAS
Prise de participationHolding
RE au 31/12/13:
-13 153,67
100%
TOFINSO
INVESTISSEM
ENT
16/10/2001
6 723 045,00
SAS
Prise de participations
RE au 31/12/13 :
- 57 186,75
100%
Page 15 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
1.2
1.2.1
Capital social de l’établissement
P arts s oc iales et c ertific ats c oopératifs d’inves tis s ement
Jusqu’au 6 août 2013, le capital social était divisé en 19 039 272 parts sociales d'une valeur nominale de 20 euros, entièrement libérées
et toutes de même catégorie, et en 4 759 818 certificats coopératifs d'investissement (CCI) d'une valeur nominale de 20 euros chacun,
détenus en totalité par Natixis, entièrement libérés et tous de même catégorie.
Au 6 août 2013, date de réalisation de l’opération de rachat par les Banques Populaires et les Caisses d’Epargne de l’ensemble des
CCI détenus par Natixis, le capital de la CEP Midi-Pyrénées est exclusivement composé de parts sociales.
Au 31 décembre 2013, le capital social de la CEP Midi-Pyrénées s'élève à 380 785 440 euros et est composé de 19 039 272 parts
sociales de 20 euros de valeur nominale, entièrement souscrites par les Sociétés Locales d’Epargne.
Evolution et détail du capital social de la CEP Midi-Pyrénées
Au 31 décembre 2013
Parts sociales détenues par les SLE
Montant en euros
380 785 440
CCI détenus par Natixis
Total
Parts sociales détenues par les SLE
CCI détenus par Natixis
Total
Au 31 décembre 2011
Parts sociales détenues par les SLE
CCI détenus par Natixis
Total
% en droit de vote
100%
100%
0%
0%
100%
100%
% en capital
% en droit de vote
380 785 440
80%
100%
95 196 360
20%
0%
475 981 800
100%
100%
% en capital
% en droit de vote
300 785 440
80%
100%
75 196 360
20%
0%
375 981 800
100%
100%
380 785 440
Au 31 décembre 2012
1.2.2
-
% en capital
Montant en euros
Montant en euros
P olitique d’émis s ion et de rémunération des parts s oc iales
S’agissant des parts sociales de la CEP Midi-Pyrénées
Les parts sociales de la CEP Midi-Pyrénées sont obligatoirement nominatives. Elles ne peuvent être détenues et cédées qu’à des
Sociétés Locales d’Epargne affiliées à la Caisse d’Epargne et de Prévoyance. Leur cession s’effectue au moyen d’un ordre de
mouvement signé par le cédant ou son mandataire.
Les parts sociales donnent droit à un intérêt annuel fixé par l’assemblée générale annuelle de la CEP Midi-Pyrénées dans la limite du
plafond fixé par la loi du 10 septembre 1947 portant statut de la coopération.
Elles donnent également droit à l'attribution de parts gratuites en cas d'augmentation de capital par incorporation de réserves. Elle
donne le droit de participer dans les conditions fixées par la loi et les statuts aux assemblées générales et au vote des résolutions.
S’agissant des parts sociales de SLE
Les parts sociales émises par les SLE affiliées à la CEP Midi-Pyrénées sont des parts de sociétaires au sens de la loi n° 47-1775 du 10
septembre 1947 portant statut de la coopération. Elles sont représentatives d'une quote-part du capital de la SLE.
Les parts sociales sont émises dans le cadre de la législation française, en euros et sous forme nominative.
La propriété de ces parts est établie par inscription en compte ou sur un registre spécial tenu par la CEP Midi-Pyrénées pour le compte
des SLE. Les parts sociales des SLE affiliées à la CEP Midi-Pyrénées ne peuvent être détenues que sur des comptes ouverts à la CEP
Midi-Pyrénées.
L'offre au public de parts sociales émises par les SLE affiliées à la CEP Midi-Pyrénées s'inscrit dans une volonté d'élargir le sociétariat
à un plus grand nombre de clients, de rajeunir le sociétariat et de le diversifier. Cette démarche contribue, par ailleurs, à assurer la
pérennité du capital social des SLE et, a fortiori, de la CEP Midi-Pyrénées.
Il peut être servi un intérêt aux parts dont le niveau est fixé annuellement par l’Assemblée Générale de la CEP Midi-Pyrénées à laquelle
la Société Locale d’Epargne est affiliée. Le taux ne peut être supérieur au taux moyen des émissions obligataires du secteur privé
(TMO), tel que défini à l’article 14 de la loi n°47-1775 du 10 septembre 1947.
Page 16 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
L’intérêt est calculé, prorata temporis, par mois civil entier de détention à compter du premier jour du mois suivant l’agrément du
sociétaire, ou de la date de réception de la souscription et la libération des parts pour les sociétaires déjà agréés.
Seules les parts détenues au moment de la clôture de l’exercice (31 mai de l’année civile) donnent lieu au paiement effectif de l’intérêt,
selon la règle prévue ci-dessus.
Intérêt des parts sociales émises par les sociétés locales d’épargne, versé au titre des trois exercices antérieurs :
Exercice
2010
2011
2012
Taux versé aux sociétaires des SLE
3,10%
3,10%
2,75%
Intérêt des parts sociales (en k€)
14 539
14 664
15 634
L’intérêt à verser aux parts sociales des sociétés locales d’épargne, au titre de l’exercice 2013, proposé à l’approbation de l’assemblée
générale, est estimé à 15,9 M€, ce qui permet une rémunération des parts sociales détenues par les sociétaires des sociétés locales
d’épargne à un taux de 2,62%.
Rémunération des certificats coopératifs d’investissement émis par CEP Midi-Pyrénées:
Exercice
1.2.3
2010
2011
2012
Taux versé
3,10%
3,10%
2,75%
Montant en k€
6 450
6 450
5 755
S oc iétés loc ales d’épargne
Objet
Les sociétés locales d'épargne sont des sociétés coopératives locales sans activité bancaire. Au 31 décembre 2013, le nombre de SLE
sociétaires était de 15.
Dénomination, Sièges et Capital Social
Les 15 SLE ont leur siège social au 10 avenue James-Clerk Maxwell, 31100 Toulouse. La répartition du capital social de la CEP MidiPyrénées (CEMP) détenu par chacune des SLE est fixée comme suit au 31 décembre 2013 :
TITULAIRE
Nombre de
sociétaires au
31/12/2013
Répartition du Nombre de titres
capital CEMP au
CEMP de 20 €
31/12/2013 (en €)
au 31/12/2013
Répartition
capital au
31/12/2013
(en %)
Répartition SLE
dans CEP (en %
des droits de
vote)
SLE ARIEGE
10 231
24 361 900
1 218 095
6,40%
6,40%
SLE AVEYRON NORD
15 097
38 737 000
1 936 850
10,17%
10,17%
6 124
14 532 060
726 603
3,82%
3,82%
SLE HAUTE-GARONNE EST
11 263
28 456 320
1 422 816
7,47%
7,47%
SLE HAUTE-GARONNE NORD
10 736
27 903 380
1 395 169
7,33%
7,33%
SLE HAUTE-GARONNE
OUEST
9 887
23 518 420
1 175 921
6,18%
6,18%
SLE HAUTE-GARONNE SUD
9 647
21 622 240
1 081 112
5,68%
5,68%
8 219
21 487 260
1 074 363
5,64%
5,64%
8 160
19 270 020
963 501
5,06%
5,06%
12 656
21 365 600
1 068 280
5,61%
5,61%
7 146
19 427 780
971 389
5,10%
5,10%
SLE HAUTES-PYRENEES
10 814
27 978 640
1 398 932
7,35%
7,35%
SLE TARN NORD
12 360
37 210 120
1 860 506
9,77%
9,77%
SLE TARN SUD
12 744
32 394 200
1 619 710
8,51%
8,51%
7 872
22 520 500
1 126 025
5,91%
5,91%
152 956
380 785 440
19 039 272
100,00%
100,00%
SLE AVEYRON SUD
SLE HAUTE-GARONNE SUD
EST
SLE HAUTE-GARONNE SUD
OUEST
SLE GERS
SLE LOT
SLE TARN ET GARONNE
Total
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
1.3
Organes d’administration, de direction et de surveillance
1.3.1
Direc toire
P OUV OIR S
Le directoire dispose des pouvoirs les plus étendus pour agir en toute circonstance au nom de la Société dans la limite de l’objet social
et sous réserve des pouvoirs attribués par la loi au COS et aux assemblées de sociétaires. Dans les rapports avec les tiers, la Société
est engagée même par les actes du directoire qui ne relèvent pas de l’objet social à moins qu’elle ne prouve que le tiers savait que
l’acte dépassait cet objet ou qu’il ne pouvait l’ignorer compte tenu des circonstances.
Les membres du directoire peuvent, sur proposition du président du directoire, répartir entre eux les tâches de direction après avoir
obtenu l’autorisation de principe du COS. Le directoire informe le COS de la répartition retenue. En aucun cas cependant, cette
répartition ne peut avoir pour effet de retirer au directoire son caractère d’organe assurant collégialement la direction de la société.
C OMP OS IT ION
Le Directoire est composé de 5 membres, nommés par le COS et dont les mandats viennent à expiration au 5ème anniversaire de la
nomination du directoire, soit le 26 avril 2018, le directoire dont le mandat est échu restant en fonctions jusqu’à la nomination du
nouveau directoire.
En 2013, le COS a procédé à la nomination d’un nouveau directoire en raison de l’arrivée à terme du mandat du directoire en fonction
au début de l’exercice.
Le 26 avril 2013, le COS a renouvelé pour un nouveau mandat :
Monsieur Pierre CARLI, Président du Directoire,
-
Monsieur Yann LE GUILLOUX, membre du Directoire en charge du pôle Banque de Détail,
-
Madame Françoise MARCOURT, membre du Directoire en charge du pôle Ressources,
-
Monsieur Jérôme TERPEREAU, membre du Directoire en charge du pôle Finances et Moyens généraux.
Et le 31 mai 2013, il a nommé pour un mandat prenant également fin le 26 avril 2018 :
-
Monsieur Stéphane KOLB, membre du Directoire en
(en remplacement de Monsieur Jean-Michel SZYDLOWSKI).
charge
du
pôle
Banque
de
Développement
Régional
Au 31 décembre 2013, les membres du directoire sont :
-
Pierre CARLI, Président du Directoire
Né en 1955, Diplôme de l’Ecole centrale Paris, 32 ans d’expérience dans la banque (Crédit Lyonnais, Groupe Caisse
d’Epargne) dans des fonctions de développement et de direction.
-
Stéphane KOLB, membre du Directoire en charge du pôle Banque de Développement Régional
Né en 1966, Diplômes de IPAG-Paris et de l’ITB, 21 ans d’expérience dans la banque (Groupe Crédit Agricole et
Groupe Caisse d’Epargne) dans les fonctions commerciales, marketing, études et support.
-
Yann LE GUILLOUX, membre du Directoire en charge du pôle Banque de Détail
Né en 1963, Diplôme de l’Ecole Supérieure de Commerce et d’Administration des Entreprises à Paris, 25 ans
d’expérience dans la banque (Groupe Crédit agricole) dans les fonctions d’Exploitation Bancaire, de ressources
humaines et de support bancaire.
-
Françoise MARCOURT, membre du Directoire en charge du pôle Ressources
Née en 1956, Diplôme d’Ingénieur de l’Ecole Polytechnique Féminine, 24 ans d’expérience dans la banque (Groupe
Caisse d’Epargne) dans les fonctions de ressources humaines, et de support bancaire et informatique.
-
Jérôme TERPEREAU, membre du Directoire en charge du pôle Finances et Moyens généraux
Né en 1968, Diplôme du Centre d’Etudes Supérieures de Banque (CESB) et D.E.S.S. « gestion des organismes
financiers et bancaires » à l’université Paris IX-Dauphine, 23 ans d’expérience dans la banque (Groupe Caisse
d’Epargne) dans les fonctions financières.
•
Répartition selon l’âge
Moins de 30 ans
Entre 30 et 50 ans
Plus de 50 ans
-
3
2
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
•
Répartition selon le sexe
Hommes
Femmes
80 %
20 %
F ONC T IONNE ME NT
Le directoire se réunit aussi souvent que l’intérêt de la Société l’exige. Avec 40 réunions en 2013, il s’est déterminé sur les points
suivants :
–
Orientations générales de la Société et plan de développement pluriannuel, avec en 2013 la poursuite de la mise en œuvre
du plan stratégique 2010-2013 au travers de chantiers placés sous la responsabilité du directoire et des cadres supérieurs
de l’entreprise ; Ce plan s’est décliné selon 4 axes :
o Le développement de la banque au quotidien notamment dans les domaines de la gestion privée et de la banque à
distance,
o Le développement sur les marchés relais de croissance : PME, professionnels, économie sociale
o Améliorer la satisfaction des clients, particulièrement par la redéfinition des processus d’accueil et de relation client,
et la conduite d’un chantier dédié à la simplification des relations avec le client,
o Accroître la performance et la rentabilité en conformité avec les standards du marché.
Au cours de 2013, le directoire a également engagé les travaux d’élaboration du plan stratégique 2014-2017.
–
Élaboration et pilotage du budget annuel de fonctionnement et du budget d’investissement ;
–
Mise en œuvre pour la CEP Midi-Pyrénées de l’opération de rachat par les Banques Populaires et les Caisses d’Epargne de
l’ensemble des certificats coopératifs d’investissement (CCI) détenus par Natixis. Cette opération s’étant finalisée le 6 août
2013 avec le retrait de Natixis du capital de la Caisse, le capital de la CEP Midi-Pyrénées est maintenant exclusivement
composé de parts sociales détenues par les SLE ;
–
Arrêté des documents comptables semestriels et annuels et du rapport annuel de gestion ;
–
Rapport d’activité trimestriel présenté au conseil d’orientation et de surveillance ;
–
Mise en œuvre des décisions de l’organe central BPCE ;
–
Répartition des tâches de direction entre les membres du directoire suite au renouvellement du directoire intervenu au cours
de l’exercice. Cette répartition a précisé les rôles et responsabilités de chacun au sein du directoire selon les pôles suivants :
o Présidence du directoire comprenant notamment les fonctions de contrôle et de maîtrise des risques,
o Banque de détail, et son réseau multicanal (agences, banque à distance)
o Banque de développement régional, et ses centres d’affaires
o Ressources humaines et informatiques,
o Finances.
–
Gestion de l’entreprise dans toutes ses composantes notamment commerciales, financières, maîtrise des risques.
Il procède également à l’information du Conseil d'Orientation et de Surveillance sur la vie de la Caisse et du Groupe.
G E S T ION DE S C ONF L IT S D’INT E R E T S
Conformément aux statuts de la CEP Midi-Pyrénées, toute convention intervenant entre la société et l’un des membres du directoire ou
du COS, directement, indirectement ou par personne interposée, doit être soumise à l’autorisation préalable du COS.
Il en est de même pour les conventions entre la société et une autre entreprise si l’un des membres du directoire ou du COS est
propriétaire, associé indéfiniment responsable, gérant, administrateur, directeur général ou membre du directoire ou du CS de ladite
entreprise.
Ces conventions sont soumises à l’approbation de la plus prochaine Assemblée Générale Ordinaire des sociétaires.
Ces dispositions ne sont pas applicables aux conventions portant sur des opérations courantes et conclues à des conditions normales.
12 conventions de la CEP Midi-Pyrénées ont été soumises à ces dispositions pendant l’exercice de l’année 2013.
1.3.2
C ons eil d’orientation et de s urveillanc e
P OUV OIR S
Le Conseil d’orientation et de surveillance exerce les pouvoirs qui lui sont conférés par les statuts de la CEP Midi-Pyrénées et par les
dispositions légales et réglementaires. Il exerce notamment le contrôle permanent de la gestion de la société assurée par le directoire.
C OMP OS IT ION
La composition du COS de la CEP est encadrée par la loi : ainsi, et conformément aux principes posés par l’article L.512-90 du Code
monétaire et financier, celui-ci doit être composé de membres élus directement par les salariés sociétaires de la CEP, de membres élus
directement par les collectivités territoriales et les établissements publics de coopération intercommunale à fiscalité propre, sociétaires
des SLE affiliées à la CEP et de membres élus par l'assemblée générale des sociétaires de la CEP.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Le mode de désignation des membres de COS décrit ci-dessus est à lui seul un critère de leur indépendance. Par ailleurs, le rapport «
Coopératives et mutuelles : un gouvernement d’entreprise original », rédigé dans le cadre de l’Institut français des administrateurs en
janvier 2006, développe les raisons pour lesquelles les administrateurs élus des entreprises coopératives, et donc des Caisses
d’Epargne, correspondent pleinement à la notion d’« administrateurs indépendants » :
-
« La légitimité et le contrôle d’un dirigeant mutualiste, donc son indépendance, tiennent bien au mandat qu’il exerce par le
biais de son élection. Soustraire un administrateur au processus électoral le désolidariserait des intérêts de l’organisation et
des sociétaires ;
-
les administrateurs de coopératives et de mutuelles s’engagent par conviction et non pas par intérêt financier. Ils mobilisent
une part importante de leur temps et de leur énergie dans leur responsabilité d’administrateur. Ils sont largement ouverts sur
le monde local, associatif et/ou politique.
Ces caractéristiques font d’eux des administrateurs véritablement indépendants, une indépendance qui n’a pas à être remise
en cause, mais continuellement confortée par un processus démocratique authentique ».
De plus, il n’y a aucun lien capitalistique direct entre les membres du COS et la Caisse d’Epargne, les membres étant des représentants
désignés par leurs pairs de la catégorie de membre qu’ils représentent.
Enfin, le principe d’indépendance des membres de COS est expressément rappelé à l’article 3 de la Charte de Déontologie des
membres de COS : « Le membre de COS préserve en toute circonstance son indépendance de jugement, de décision et d’action. Il
s’interdit d’être influencé par tout élément étranger à l’intérêt social qu’il a pour mission de défendre ».
La loi du 27 janvier 2011 relative à la représentation équilibrée des femmes et des hommes au sein des conseils d’administration et de
surveillance et à l’égalité professionnelle prévoit la mise en place de proportions minimales de personnes de chaque sexe au sein des
organes de gouvernance. Les CEP tiendront compte de l’émergence nécessaire de candidatures féminines dans le but d’atteindre, au
plus tard en 2020, un taux de 40%.
Le COS de la CEP Midi-Pyrénées est composé de 18 membres, dont un membre élu par les salariés de la Caisse d’Epargne et de
Prévoyance dans les conditions prévues par l’article L.225-79 du code de commerce et par les statuts de la CEP. Les mandats des
membres du COS viendront à expiration lors de l’AG statuant sur les comptes clos au 31 décembre 2014.
•
•
Répartition selon l’âge
Moins de 30 ans
Entre 30 et 50 ans
Plus de 50 ans
-
2
16
Répartition selon le sexe
Hommes
Femmes
89 %
11 %
Les membres du COS :
•
Madame DUPUY-LEUCHTER
Avocate (SLE Tarn Nord)
•
Madame VELLAS
Agricultrice (SLE Haute-Garonne Est)
•
Monsieur ASTRUC
Directeur Gal CCI (SLE Tarn Sud)
•
Monsieur BAUFRETON
Consultant (SLE Gers)
•
Monsieur BELBIS
Retraité de Collectivité Territoriale (SLE Tarn & Garonne)
•
Monsieur BENSACI
Retraité, Administrateur Org. Logement social (SLE Haute-Garonne Sud Est)
•
Monsieur BRIANÇON
Adjoint Maire de Toulouse (Collectivités Territoriales & EPCI)
•
Monsieur COURTOIS DE VIÇOSE
Dirigeant d’entreprises (SLE Haute-Garonne Sud-Ouest)
•
Monsieur HIBON
Dirigeant d’entreprises (SLE Lot)
•
Monsieur MAURY
Cadre (SLE Haute-Garonne Ouest)
•
Monsieur MOULAS
Retraité Dirigeant d’entreprises (SLE Haute-Garonne Nord)
•
Monsieur MIQUEL
Salarié CEP Midi-Pyrénées, (Salariés)
Dirigeant de Mutuelles (SLE Aveyron Sud)
•
Monsieur NIEL
•
Monsieur NAVARRET
•
Monsieur REMISE
(Vice-président)
Retraité Directeur EHPAD (SLE Aveyron Nord)
•
Monsieur ROUX
(Président)
Retraité Pilote de ligne (SLE Haute-Garonne Sud)
•
Monsieur SEGUELA
Retraité Education Nale, Elu municipal (SLE Ariège)
•
Monsieur TEULIER
Salarié CEP Midi-Pyrénées (Salariés sociétaires)
Notaire (SLE Hautes-Pyrénées)
Quatre censeurs participent aux travaux du COS, sans voix délibérative :
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
•
Monsieur FRAPPIER
Censeur désigné par BPCE (jusqu’au 30 juin 2013)
•
Monsieur Roland SABOT
Censeur désigné par BPCE (à compter du 1er juillet 2013)
•
Monsieur BELLITY
Dirigeant d’entreprises
•
Monsieur MAISONNEUVE
Gérant de société
•
Monsieur PECH
Dirigeant d’entreprises
F ONC T IONNE ME NT
Le COS se réunit sur convocation du président aussi souvent que l’intérêt de la société l’exige.
Durant ses 6 séances tenues sur 2013, le COS a eu à traiter des points suivants :
•
Nomination du directoire suite à l’arrivée du terme des mandats du directoire précédemment en fonction ;
•
Décisions, sur proposition du directoire, portant sur :
les orientations générales de la société,
le plan de développement pluriannuel,
le budget annuel de fonctionnement et le budget d’investissements,
le programme annuel des actions de responsabilité sociétale et son plan de financement, dans le cadre des
orientations définies par la FNCEP.
•
Participation à des programmes de refinancement nationaux
BPCE SFH (Société de financement de l’habitat)
Banque de développement du Conseil de l’Europe (CEB)
Caisse de refinancement de l’habitat
•
Approbation des termes et conditions de l’opération de rachat des CCI détenus par Natixis
•
Examen du rapport trimestriel d’activité ;
•
Examen des comptes sociaux et consolidés ;
•
Examen du bilan social de la société et du rapport sur l’égalité professionnelle des hommes et des femmes ;
•
Examen des politiques « risques » et « financière » ;
•
Examen du rapport annuel sur le Contrôle Interne et sur la Mesure et la Surveillance des Risques ;
•
Examen du rapport d’inspection de l’ACPR et suivi des recommandations y énoncées ;
•
Suivi des recommandations formulées par l’inspection générale de BPCE et des décisions de BPCE ;
•
Autorisation au Directoire de céder des immeubles par nature, des participations, en totalité ou en partie, et à constituer des
sûretés en vue de garantir les engagements de la CEP Midi-Pyrénées ;
•
Examen du rapport du directoire sur l’exercice de ses délégations en 2012 ;
•
Autorisation au directoire de conclure des conventions tombant sous les dispositions de l’article L 225-86 du Code de
Commerce et de l’article 35 des statuts de la CEP Midi-Pyrénées.
C OMITE S
Le Comité d’audit
Le comité d’audit est chargé d’émettre des avis à l’attention du conseil d’orientation et de surveillance :
sur la clarté des informations fournies et sur la pertinence des méthodes comptables adoptées pour l’établissement des
comptes individuels et, le cas échéant, consolidés ;
sur la qualité du contrôle interne, notamment la cohérence des systèmes de mesure, de surveillance et de maîtrise des
risques et proposer en tant que de besoin des actions complémentaires à ce titre ;
les conclusions des missions d’audit d’interne.
Le Comité est composé de 6 membres, ayant voix délibérative, choisis parmi les membres du conseil d’orientation et de surveillance,
au regard de leur compétence et de leurs expériences professionnelles, étant précisé que le président du conseil d’orientation et de
surveillance est membre de droit du Comité.
Par ailleurs, le censeur désigné par BPCE participe au comité. Le Comité d’audit a la possibilité d’interpeller directement lors de chaque
séance le président du directoire, le membre du directoire en charge des finances, le directeur des risques, de la Conformité et du
contrôle permanent, le directeur finances et contrôle de gestion, le directeur comptable et fiscal et enfin le contrôleur général,
l’ensemble de ces personnes étant présentes aux séances du comité.
Les membres du comité :
−
Monsieur ASTRUC (Président)
−
Monsieur BAUFRETON
−
Monsieur COURTOIS DE VIÇOSE
−
Monsieur MOULAS
−
Monsieur REMISE
−
Monsieur ROUX
Le comité d’audit a tenu 5 réunions en 2013 au cours desquelles il a examiné :
•
Le rapport de gestion annuel, les arrêtés semestriel et annuel des comptes sociaux et consolidés, après avoir entendu les
commissaires aux comptes ;
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
•
•
•
•
•
•
•
•
•
•
Le rapport d’inspection et la lettre de suite de l’ACPR, ainsi que les recommandations et plans d’action en résultant ;
Les rapports de contrôle interne (règlement CRBF 97-02) et le suivi des recommandations émises par les différentes
inspections ;
Le contrôle de la conformité et notamment le respect des exigences du dossier réglementaire client ;
La politique risque et la politique financière pour l’exercice ;
Le programme de travail des commissaires aux comptes ;
Le plan d’audit pluriannuel de l’inspection interne ;
La situation des risques ;
Les budgets de fonctionnement et d’investissement ;
La situation des participations ;
La rentabilité des crédits.
Le Comité de rémunération et de sélection
Le comité de rémunération et de sélection est chargé de formuler des propositions au conseil d’orientation et de surveillance
concernant notamment :
le niveau et les modalités de rémunération des membres du directoire,
les modalités de répartition des jetons de présence à allouer aux membres du conseil et, le cas échéant, aux membres des
comités du conseil, ainsi que le montant total soumis à la décision de l’assemblée générale de la Caisse d’Epargne.
Le comité de rémunération et de sélection formule également des propositions et des recommandations au conseil d’orientation et de
surveillance sur les nominations des membres du directoire de la Caisse d’Epargne ; Il émet un avis portant sur l’honorabilité et les
incompatibilités éventuelles des candidatures reçues et proposées à l’assemblée générale ou au COS en cas de cooptation du fait de
vacance d’un siège au COS.
Le Comité se compose de 4 membres, ayant voix délibérative, choisis parmi les membres du conseil d’orientation et de surveillance.
Par ailleurs, le censeur désigné par BPCE participe au comité.
Ses membres, ayant voix délibérative, sont :
−
Monsieur ROUX
(Président)
−
Madame DUPUY
−
Monsieur HIBON
−
Madame VELLAS
Il s’est réuni 3 fois en 2013 pour :
•
Examiner et émettre un avis sur les candidatures proposées pour le renouvellement du directoire intervenu en 2013 ;
•
Traiter de la rémunération du directoire, notamment pour arrêter la part variable au regard des critères fixés pour l’exercice et
proposer au COS les objectifs pour l’année suivante ;
•
Examiner le rapport sur la politique et les pratiques de rémunération établi au titre de l’article 43-1 du règlement 97-02 et
concernant l’organe exécutif et les personnes dont les activités professionnelles ont une incidence significative sur le profil de
risque de l’entreprise ;
Le Comité de responsabilité sociétale de l’entreprise (RSE)
Le comité de responsabilité sociétale de l’entreprise est chargé :
• D’examiner, préalablement au COS et dans le cadre des orientations définies par la FNCEP, le programme annuel des
actions de responsabilité sociétale proposé par le Directoire et son plan de financement. Le Comité émet un avis à l’attention
du COS ;
• De suivre le fonctionnement du processus proposé par le Directoire pour les conseils d’administration de SLE en matière de
philanthropie (dossiers Ecureuil Solidarité) ;
• D’examiner le développement des plans d’action philanthropiques locaux, mettant en œuvre (i) des projets à forte valeur
ajoutée, s’appuyant sur des thèmes répondant à des besoins sociaux choisis pour leur intérêt pour la Caisse, et (ii) le
repérage d’acteurs pertinents, ainsi que (iii) le suivi des projets soutenus ;
• D’assurer le suivi des contrôles réalisés par les administrateurs auprès des bénéficiaires pour s’assurer du bon usage des
financements réalisés ;
• D’examiner le bilan annuel du programme des actions de responsabilité sociétale des conseils d’administration de SLE et
d’émettre un avis à l’attention du COS ;
• De s’assurer du respect des règles déontologiques s’imposant aux administrateurs de SLE dans les situations de conflits
d’intérêt dans le domaine des dossiers relevant de la philanthropie.
Le Comité se compose de 4 membres, ayant voix délibérative, choisis parmi les membres du conseil d'orientation et de surveillance,
étant précisé que le président du conseil d'orientation et de surveillance participe de droit aux séances du Comité. Enfin, assistent
également aux séances du Comité, sans voix délibérative le président du directoire et le membre du directoire en charge de la Banque
de Développement Régional
Ses membres, ayant voix délibérative, sont :
−
Monsieur BENSACI (Président)
−
Monsieur NAVARRET
−
Monsieur NIEL
−
Monsieur ROUX.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Il s’est réuni 2 fois en 2013.
G E S T ION DE S C ONF L IT S D’INT E R E T S
Le membre du COS fait part au conseil de toute situation de conflit d'intérêts même potentiel et s'abstient de participer au vote de la
délibération correspondante.
Ainsi, les statuts des CEP Midi-Pyrénées prévoient que toute convention intervenant entre la société et l’un des membres du directoire
ou du COS, directement, indirectement ou par personne interposée, doit être soumise à l’autorisation préalable du COS.
Il en est de même pour les conventions entre la société et une autre entreprise si l’un des membres du directoire ou du COS est
propriétaire, associé indéfiniment responsable, gérant, administrateur, directeur général ou membre du directoire ou du Conseil de
surveillance de ladite entreprise.
Ces conventions sont soumises à l’approbation la plus prochaine Assemblée Générale Ordinaire des sociétaires.
Ces dispositions ne sont pas applicables aux conventions portant sur des opérations courantes et conclues à des conditions normales.
12 conventions de la CEP Midi-Pyrénées ont été soumises à ces dispositions pendant l’exercice de l’année 2013.
Enfin, s’agissant des comités, le COS nomme des membres indépendants, c’est-à-dire sans lien de subordination avec la Caisse
d’Epargne et sans relations d’affaires (hors opérations courantes).
1.3.3
C ommis s aires aux c omptes
Le contrôle des comptes de la société est exercé dans les conditions fixées par la loi par deux commissaires aux comptes titulaires
remplissant les conditions légales d’éligibilité.
Les commissaires aux comptes ont été nommés pour six exercices par l’Assemblée Générale Ordinaire du 22 avril 2009. Ils peuvent
être reconduits dans leurs fonctions.
Les commissaires aux comptes sont investis des fonctions et des pouvoirs que leur confèrent les dispositions légales et réglementaires.
Les commissaires aux comptes sont convoqués à toute assemblée de sociétaires au plus tard lors de la convocation des sociétaires.
Les commissaires aux comptes doivent être convoqués à la réunion du directoire au cours de laquelle sont arrêtés les comptes de
l’exercice. Ils peuvent être convoqués à toute autre réunion du directoire. Le délai de convocation est de trois jours au moins avant la
réunion.
Les commissaires aux comptes peuvent être également convoqués en même temps que les membres du COS à toute réunion du COS
où leur présence paraît opportune.
Commissaires aux Comptes titulaires
ERNST & YOUNG AUDIT
Le Compans, Immeuble D
1 Place Alfonse Jourdain
31 000 Toulouse
Monsieur Frank ASTOUX
KPMG AUDIT
Rue Carmin BP 17610
31676 Labège Cedex
Monsieur Philippe SAINT-PIERRE
PICARLE & ASSOCIES
Tour First
TSA 14444
92037 Paris La Défense Cedex
Monsieur Marc CHARLES
Monsieur Jean-Marc LABORIE
Rue Carmin BP 17610
31676 Labège Cedex
Commissaires aux Comptes suppléants
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
1.4
1.4.1
Contexte de l’activité
E nvironnement éc onomique et financ ier
CONJONCTURE EN 2013 : SORTIE DE RECESSION EN FRANCE SANS REPRISE
L’économie mondiale a confirmé plus nettement à partir du deuxième trimestre 2013 son fragile redressement, dans un contexte plutôt
désinflationniste, d’apaisement des tensions européennes, de recul progressif de l’aversion au risque et de politiques monétaires
toujours très accommodantes de part et d’autre de l’Atlantique. Elle a bénéficié du renforcement régulier de l’économie américaine, du
rebond japonais, de la résistance de l’activité chinoise et de la fin de la récession européenne, en dépit de l’essoufflement des pays
émergents. Elle n’a pourtant progressé que de 2,8 %, contre 3 % en 2012. L’année 2013 a notamment été le théâtre de la mésentente
politique aux Etats-Unis entre Démocrates et Républicains sur les finances publiques, de la recrudescence passagère des tensions
financières européennes en mars ou de craintes géopolitiques sur le pétrole en septembre (guerre en Syrie).
En France, le PIB a quasi-stagné (+ 0,2 %), tout comme en 2012, avec des évolutions trimestrielles contrastées. Le pouvoir d’achat, qui
avait reculé de 1 % en 2012, a progressé très légèrement de 0,3 % en 2013, à la faveur de la forte décrue de l’inflation (0,9%, contre
2 % en 2012). La consommation des ménages et l’investissement productif sont restés relativement atones. Les dépenses publiques,
déjà parmi les plus élevées d’Europe, ont atteint un sommet de 57,1 % du PIB. Traduction de l’important choc fiscal subi depuis 2011,
les prélèvements obligatoires se sont alourdis, passant de 43,7 % du PIB en 2011 à 45 % en 2012, puis à 46 % en 2013. Le niveau de
performance annuelle de l’économie française a conduit à un nouveau repli de l’emploi salarié marchand. La montée en puissance des
emplois aidés a été insuffisante pour interrompre la hausse du taux de chômage (10,5 %, contre 9,8 % en 2012). Cette stagnation
économique apparaît pourtant en décalage avec l’amélioration conjoncturelle observée dans la plupart des autres pays européens et
surtout avec l’Allemagne au second semestre.
Les politiques monétaires sont restées favorables en particulier aux Etats Unis et au Japon. La BCE a encore contribué à renforcer la
confiance dans la pérennité de la monnaie unique, en complément des avancées indéniables en matière de gouvernance européenne
(Union bancaire, etc.). Elle a abaissé son principal taux directeur le 2 mai à 0,5 %, puis à 0,25 % le 7 novembre, face à la pente
déclinante de l’inflation (0,7 % en octobre) et à la réduction de l’excès de liquidité. Son programme de prêts illimités aux banques a par
ailleurs été prolongé jusqu’en 2015.
Les taux longs américains, allemands et français sont remontés, du fait de l’amorce de resserrement de la politique monétaire
quantitative américaine et d’un début de normalisation. En moyenne annuelle, l’OAT 10 ans est demeuré assez bas : 2,2%, contre
2,5 % en 2012. Les taux longs français ont donc bénéficié d’une prime de risque singulièrement faible, malgré la dégradation de AA+ à
AA de la note souveraine de la France par Standard & Poor's le 8 novembre. S’est ajouté l’impact de la réduction du besoin de
financement public et de l’engagement pris par la BCE en juillet 2012 de sauvegarde de la monnaie unique. Les marchés boursiers des
pays avancés ont connu une nette reprise au second semestre, après avoir stagné au premier, au détriment des places émergentes.
Leur remarquable performance a été due à l’amélioration des perspectives économiques de l’OCDE et à la forte atténuation de
l’incertitude, visible dans le recul de la volatilité implicite et dans les ventes d’obligations et d’or. Le CAC 40 a augmenté de 18%, après
15,2 % en 2012, atteignant 4 296 points au 31 décembre 2013, contre 3 641 points fin 2012.
2013 : UNE ETAPE IMPORTANTE POUR LA REGULATION BANCAIRE
L’année 2013 marque une étape importante dans la refonte des mécanismes de régulation des établissements de crédit, engagée en
réponse à la crise financière de 2008. Les travaux ont abouti, en Europe et en France, à des réglementations marquant des évolutions
significatives dans plusieurs domaines, qu’il s’agisse de la supervision, de la surveillance prudentielle, des activités de marché.
La réforme Bâle III a été transposée en juin 2013 dans la réglementation européenne, avec l’adoption du règlement CRR (Capital
Requirements Regulation) et de la directive CRD IV. La CRR/CRD IV introduit, outre une augmentation des exigences et de la qualité
des fonds propres, un renforcement des exigences en termes de liquidité. Son application progressive est prévue à partir du 1er janvier
2014.
Dans le prolongement des recommandations du rapport Liikanen en Europe, proposant d’isoler les activités de banque de détail au sein
des banques universelles en cantonnant les activités de trading pour compte propre et de market making, le projet de loi de séparation
et de régulation des activités bancaires a été définitivement adopté par le Parlement français en juillet 2013 et la loi a été promulguée le
26 juillet 2013. La principale mesure introduite par cette loi est la séparation des activités utiles au financement de l’économie des
activités dites spéculatives, l’objectif principal étant de garantir la stabilité financière et la solvabilité des banques à l’égard des
déposants.
En décembre 2013, l’Union bancaire, qui dessine une nouvelle architecture de la supervision des banques, a franchi une étape décisive
avec l’annonce par les ministres des finances européens de l’accord sur la mise en place d’un mécanisme de résolution unique (MRU)
pour le traitement des crises bancaires. Cet accord institue le deuxième pilier de l’Union bancaire et complète le dispositif validé fin
2012, dispositif qui établit dès 2014 un mécanisme de supervision unique (MSU) des établissements bancaires, sous l’égide de la BCE.
Il est prévu que le MRU soit définitivement adopté par le Parlement européen d’ici mai 2014, pour une application progressive dans la
décennie à venir.
1.4.2
F aits majeurs de l’exerc ic e
F AIT S MAJ E UR S DU G R OUP E B P C E
Simplification de la structure du groupe BPCE
L’opération de rachat en vue de leur annulation par les Banques Populaires et les Caisses d’Epargne des certificats coopératifs
d’investissement (CCI) détenus par Natixis a été réalisée le 6 août 2013, conformément au calendrier prévu lors du lancement de
l’opération en février 2013. A la suite de l’annulation des CCI ainsi rachetés par chacune des Banques Populaires et des Caisses
d’Epargne, le capital de ces établissements est maintenant entièrement détenu par leurs sociétaires.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Cette opération représente une nouvelle étape dans la construction du Groupe BPCE et comprend, outre le rachat des certificats
coopératifs d’investissement, les opérations suivantes :
•
le remboursement par Natixis à BPCE du P3CI (6,9 milliards d’euros) mis en place en janvier 2012, ainsi que celui du prêt
symétrique mis en place par Natixis au bénéfice de BPCE ;
•
la distribution exceptionnelle d’un dividende par Natixis d’environ 2 milliards d’euros à ses actionnaires ;
•
le remboursement des titres super subordonnés émis en mars 2012 par BPCE et souscrits par les Banques Populaires et les
Caisses d’Epargne pour 2 milliards d’euros avec une soulte de 89 millions d’euros ;
•
le remboursement par Natixis à BPCE d’un prêt senior 10 ans (2,3 milliards d’euros) ;
•
la réduction du capital de BPCE au bénéfice des Banques Populaires et des Caisses d’Epargne pour 2 milliards d’euros.
F AIT S MAJ E UR S DE L ’E NT IT E (E T DE S E S F IL IAL E S )
Les conséquences de l’opération de simplification de la structure du groupe BPCE évoquée supra constitue pour la CEMP l’un des faits
majeurs de l’année 2013. Pour l’établissement, cette opération s’est traduite notamment par :
•
le rachat des CCI détenus par Natixis pour un montant de 318,7 M€ et la réduction du capital social de la CEMP afférente ;
•
le remboursement par BPCE des titres super subordonnés émis en mars 2012 et détenue par la CEMP pour 52,7M€ ;
•
la quote part CEMP de réduction du capital de BPCE (2 milliards d’euros) soit 48,6 M€.
En 2013, le COS a procédé à la nomination d’un nouveau directoire en raison de l’arrivée à terme du mandat du directoire en fonction
au début de l’exercice.
Le 26 avril 2013, le COS a renouvelé pour un nouveau mandat :
-
Monsieur Pierre CARLI, Président du Directoire,
-
Monsieur Yann LE GUILLOUX, membre du Directoire en charge du pôle Banque de Détail,
-
Madame Françoise MARCOURT, membre du Directoire en charge du pôle Ressources,
-
Monsieur Jérôme TERPEREAU, membre du Directoire en charge du pôle Finances et Moyens généraux.
Et le 31 mai 2013, il a nommé pour un mandat prenant également fin le 26 avril 2018 :
-
Monsieur Stéphane KOLB, membre du Directoire en
(en remplacement de Monsieur Jean-Michel SZYDLOWSKI).
charge
du
pôle
Banque
de
Développement
Régional
MODIF IC AT IONS DE P R E S E NT AT ION E T DE ME THODE S D’E VAL UATION
La CEP Midi-Pyrénées a mis en œuvre la norme IAS19R relative aux passifs sociaux à compter du 1er janvier 2013. Ce texte a modifié
la méthode de comptabilisation des provisions pour indemnités de départ à la retraite. Désormais, les écarts actuariels, résultant des
ajustements d’expérience et des changements d’hypothèses actuarielles, sont constatés en réserves de réévaluation, alors que
précédemment ils étaient constatés en résultat. A l’ouverture, la norme s’est traduite par un reclassement en réserve de réévaluation de
la provision pour retraite, sans impact sur le résultat, à hauteur de 1,6 M€.
1.5
1.5.1
Informations sociales, environnementales et sociétales
Introduc tion
S T R AT E G IE DE R E S P ONS AB IL IT E S OC IAL E E T E NV IR ONNE ME NT AL E (R S E )
Ancrage territorial, réponses concrètes aux besoins de l’économie réelle et des clientèles locales, soutien aux acteurs de la vie sociale,
la CEP Midi-Pyrénées est au quotidien un acteur engagé et à l’écoute de ses parties prenantes.
La CEP Midi-Pyrénées s’adosse à l’engagement de BPCE au Global Compact, dont la signature, intervenue en 2012 vient prolonger
l’engagement initié par le réseau des Caisses d’Epargne dès 2003. Ce code de bonne conduite est à ce jour le plus exhaustif et le plus
reconnu au plan international. Les références sur lesquelles il s’appuie (ONU, OCDE, OIT…) permettent à la Caisse d’Epargne d’initier,
de poursuivre et de développer sa politique développement durable dans le respect des standards internationaux.
La charte de la diversité incite les entreprises à garantir la promotion et le respect de la diversité dans leurs effectifs. La Caisse
d’Epargne a signé cette charte en novembre 2010 : elle s’engage ainsi à lutter contre toute forme de discrimination et à mettre en place
une démarche en faveur de la diversité.
Le suivi des actions de RSE est désormais assuré par un référent RSE nommé en 2013, au sein de la Direction Générale, la mise en
œuvre des actions repose, de manière plus large, sur l’ensemble des directions de la Caisse d’Epargne.
Le comité RSE mis en place par le COS s’est réuni 2 fois en 2013 (cf. page 24).
En 2013, la Caisse d’épargne de Midi-Pyrénées a dédié un budget spécifique de 2,3 M€ aux actions RSE.
DIAL OG UE AV E C L E S P AR T IE S P R E NANT E S
La CEP Midi-Pyrénées mène un dialogue permanent et constructif avec ses différentes parties prenantes. Son expérience reconnue sur
la région dans le domaine de la finance et du développement durable l’amène à coopérer avec de nombreuses parties prenantes telles
que l’État, les collectivités locales, sur des chantiers sociétaux, sociaux ou environnementaux.
Les clients font l’objet d’une écoute particulière par la caisse d’épargne qui déploie un dispositif complet pour satisfaire tous ces clients.
Un dialogue spécifique est réalisé avec les sociétaires, tant par la tenue d’assemblées sur l’ensemble de la région que par la mise en
place d’espaces internet dédiés (site sociétaires, club sociétaires).
Les administrateurs des SLE bénéficient de réunions d’échange particulières et de formation délivrées au plus près de leur territoire
géographique dans le respect de la proximité, valeur phare de la CEP Midi-Pyrénées.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Pour les parties prenantes sociétales ou métier, ce dialogue se fait au cas par cas par la consultation de l’expertise de la Caisse
d’Epargne sur les questions relatives au développement durable dans le secteur bancaire.
ME THODOL OG IE DU R E P OR T ING R S E
La CEP Midi-Pyrénées s’efforce de fournir une vision sincère et transparente de ses actions et de ses engagements en termes de
responsabilité sociale et environnementale (RSE).
Une table de synthèse des indicateurs RSE présents dans le rapport est disponible page 42 & 43, ainsi qu’une table d’équivalence
entre les obligations réglementaires nationales et les standards internationaux.
C HOIX DE S INDIC AT E UR S
La CEP Midi-Pyrénées s’appuie sur le référentiel d’indicateurs RSE élaborés à l’échelle du Groupe BPCE qui couvre les 42 thématiques
du décret du 24 avril 2012 relatif aux obligations de transparence des entreprises en matière sociale et environnementale. Il fait
également référence aux indicateurs définis par la Global Reporting Initiative (GRI) et son supplément pour le secteur financier.
E X C L US IONS
Du fait de l’activité de la CEP Midi-Pyrénées, certaines thématiques relatives au Décret du 24 avril 2012 n’ont pas été jugées
pertinentes. C’est le cas pour :
•
Les mesures de prévention, de réduction ou de réparation de rejets dans l’air, l’eau et le sol affectant gravement
l’environnement : enjeu peu pertinent au regard de notre activité, mais pris en compte dans nos activités de financement,
notamment avec l'application des Principes Equateur.
•
Les nuisances sonores et autres formes de pollution, et l’utilisation des sols : du fait de ses activités de services, le Groupe
BPCE n'est pas concerné par les enjeux relatifs à la prévention des nuisances sonores ainsi qu'à l'emprise aux sols. De par la
configuration de ses bureaux et ses locaux commerciaux, souvent à plusieurs étages, son emprise au sol est inférieure à des
activités industrielles étendues sur un même plan.
C OMP AR AB IL IT E
La CEP Midi-Pyrénées fait le choix de ne communiquer, cette année, que sur un seul exercice pour certains indicateurs dont la
définition aurait été modifiée par rapport à 2012, ainsi que pour les indicateurs publiés pour l’exercice 2013 mais pas pour 2012.
P E R IODE DU R E P OR T ING
Les données publiées couvrent la période du 1er Janvier 2013 au 31 Décembre 2013.
Dans le cas où les données physiques ne sont pas exhaustives, les contributeurs ont procédé à des calculs d’ordre de grandeur pour
estimer les données manquantes, à partir de ratios moyens fournis par BPCE.
R E C T IF IC AT ION DE DONNE E S
Certaines données publiées dans le rapport de gestion de l’année 2012 ont pu être affinées ou précisées dans la version actuelle du
rapport.
P E R IME TR E DU R E P OR T ING
Le périmètre de reporting pour les indicateurs RSE de l’année 2013 a été déterminé selon le champ du possible, il ne concerne pas les
filiales de la CEP Midi-Pyrénées mais l’objectif visé est de répondre à l’obligation réglementaire d’une consolidation sur un périmètre de
consolidation statutaire (le même que celui utilisé pour la publication des comptes du Groupe). La satisfaction de l’obligation
réglementaire se fera au fur et à mesure.
1.5.2
Offre et relation c lients
F INANC E ME NT DE L ’E C ONOMIE E T DU DE VE L OP P E ME NT L OC AL
La CEP Midi-Pyrénées fait partie des principaux financeurs des collectivités locales, entreprises, des structures de l’économie sociale
ainsi que du logement social sur la région Midi-Pyrénées. Ainsi, en dépit d’un contexte économique tendu, la Caisse d’Epargne a
poursuivi une politique de financement soutenue en injectant dans l’économie locale près de 600 M€ : 487 M€ portés dans son bilan et
plus de 100M€ réalisés en collaboration avec le Crédit Foncier de France.
Tableau 1 - Financement de l'économie locale
(production – versements annuels en millions d’euros)
2013
2012
Secteur public territorial-CIL (ajouter les apports au CFF)
110,2
177
Economie sociale
30,1
36,8
Logement social
214
233,5
Professionnels de l’immobilier
18,1
22,9
Marché des PME-PMI
114,6
139,2
Marché BDD
1 757
ND à calculer
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Tableau 2 - Epargne
(encours en millions d’euros au 31/12/2013)
2013
2012
601
646
16 806
16 492
Epargne Banque de Développement Régional
Epargne Banque de détail
F INANC E S OL IDAIR E E T INV E S T IS S E ME NT R E S P ONS AB L E
Les Caisses d’Epargne proposent différents produits d’investissement socialement responsable (ISR) afin de répondre aux attentes des
clients soucieux de l’impact de leurs décisions d’investissement. Il s’agit notamment de la gamme de placements éthiques gérée par
Natixis Asset Management. Les labels Finansol et Novethic attribués à certains de ces fonds témoignent de la qualité de cette gamme
qui connait un succès timide mais croissant.
Tableau 2 - Fonds ISR et solidaires
(encours au 31/12 en M€ des fonds commercialisés par la Caisse d’Epargne)
2013
Total des encours des fonds ISR
21,9
dont Ecureuil Bénéfices responsable
16,3
AC C E S S IB IL IT E E T INC L US ION F INANC IE R E
Des agences proches et accessibles
Les Caisses d’Epargne ont fait du concept de proximité et de leur présence sur l’ensemble du territoire une des clefs de leur réussite.
La CEP Midi-Pyrénées maintient une forte présence sur son territoire avec, fin 2013, 228 agences dont 124 en zones rurales et 4
agences en zones urbaines sensibles (ZUS).
La Caisse d’Epargne s’attache à rendre ses services accessibles aux personnes en situation de handicap. Le premier engagement est
la mise en conformité avec l’obligation légale d’assurer l’accessibilité des lieux publics aux personnes handicapées : à ce jour 48
agences remplissent cette obligation.
Tableau 3 - Réseau d'agences
2013
2012
228
228
9
9
124
124
Nombre d’agences en zone urbaine sensible (ZUS)
4
3
Nombre agences accessibles aux personnes handicapées
(loi handicap 2005)
48
33
Réseau
Agences, points de vente, GAB hors site
Centres d’affaires
Accessibilité
Nombre d’agences en zone rurale source
Microcrédit
La Caisse d’Epargne est aujourd’hui la première banque du microcrédit accompagné grâce à Parcours Confiance qui couvre l’ensemble
de la région : 4 conseillers dédiés interviennent dans les 4 antennes de la région Midi-Pyrénées.
Un accompagnement avec des solutions adaptées est proposé aux particuliers et aux entrepreneurs n’ayant pas accès aux circuits de
financement classiques pour réaliser leur projet personnel ou professionnel.
L’action de Parcours Confiance prend trois formes : un accompagnement bancaire individuel réalisé par le conseiller Parcours
Confiance à partir d’un diagnostic budgétaire approfondi, une offre bancaire adaptée et un accompagnement social et pédagogique
proposé par les partenaires de Parcours Confiance au 1er rang desquels Finances & Pédagogie.
Les Caisses d’Epargne ont concentré leurs actions en matière de microcrédit sur les axes suivants : l'accès à la culture, au sport et à la
mobilité pour les personnes en situation de handicap, l’aide aux structures d'hébergement d'urgence ou médicalisées, l’aide à
l'alimentaire et à la précarité énergétique, l’insertion sociale et/ou professionnelle pour les jeunes (par le sport, la citoyenneté, la
culture), l’aide aux structures d'accompagnement pour les bénéficiaires du RSA et les demandeurs d'emploi, ainsi que les plates-formes
d'Initiative Locale.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Tableau 4 - Microcrédits personnels et professionnels
(production en nombre et en montant)
2013
2012
Montant (k€)
Nombre
Montant (k€)
Nombre
Microcrédits personnels
539 963
238
488 326
239
Microcrédits professionnels
agence garantis France Active
874 818
26
114 503
10
La Caisse d’Epargne est partenaire des principaux acteurs régionaux de la création d’entreprise, à savoir le(s) fonds territorial (aux)
France Active et/ou les plateformes Initiative France.
Clients fragiles
Les Caisses d’Epargne ont poursuivi leurs travaux pour mieux cibler et répondre aux besoins des clientèles fragiles : plusieurs Caisses
d’Epargne ont lancé des expérimentations afin de détecter et d’orienter efficacement des clients en difficultés. Les travaux en cours ont
pour objectif d’aboutir à la mise en place d’une procédure de ciblage, la plus précoce possible, des clients fragilisés ainsi que d’une
offre de produits et de services adaptée à leurs besoins.
P OL IT IQUE QUAL IT E E T S AT IS F AC T ION C L IE NT
La CEP Midi-Pyrénées place la satisfaction de ses clients au cœur de sa stratégie. Des démarches qualité structurées sont mises en
places à tous les niveaux de l’entreprise : dans les agences, dans la banque à distance, dans les services du siège et chez les
principaux fournisseurs.
La satisfaction des clients est mesurée depuis 2007 au niveau de chaque agence. Les enquêtes de satisfaction portent sur l’ensemble
des clientèles (professionnels, entreprises et gestion privée et particuliers). 27000 clients particuliers ont ainsi été interrogés en 2013.
Les clients sont interrogés systématiquement lors des moments clefs de leur relation avec la banque : entrée en relation avec la
banque, projet immobilier, réclamation et une fois par an une visite mystère est effectuée en agence.
Grâce aux plans d’action qualité élaborés dans toutes les entités de la caisse d’épargne, l’optimisation des processus et l’amélioration
des prestations internes impliquant l’ensemble des directions de l’entreprise mis en place, le taux de clients très satisfaits est passé de
21% à 40% entre 2009 et 2013.
La Caisse d’Epargne Midi-Pyrénées a placé la qualité au cœur de la relation avec ses clients, de l’offre commerciale et des process.
Marketing responsable
Une procédure de validation des nouveaux produits et services bancaires et financiers destinés à la clientèle des deux réseaux a été
mise en place par le Groupe BPCE en septembre 2010. Cette procédure vise en particulier à assurer une maîtrise satisfaisante des
risques liés à la commercialisation des produits auprès de la clientèle par la prise en compte, tant dans la conception du produit, les
documents promotionnels que dans l’acte de vente des produits, des diverses exigences réglementaires en la matière et attentes du
client
Elle mobilise les différentes expertises existant au sein du groupe (notamment juridique, finances, risques, systèmes d’information,
conformité) dont les contributions, réunies dans le cadre du Comité d’étude et de validation des nouveaux produits groupe (CEVANOP),
permettent de valider chaque nouveau produit avant sa mise en marché par les établissements.
Un dispositif analogue s’applique également aux processus de vente, notamment de vente à distance, ainsi qu’aux supports
commerciaux utilisés de manière courante vis-à-vis de la clientèle.
La procédure de validation des nouveaux produits avant leur mise sur le marché (CEVANOP) permet par ailleurs, de répondre aux
critères de l’article L. 225 de la Loi Grenelle 2 sur les mesures engagées en faveur de la santé et de la sécurité des consommateurs. Et
ce d’autant plus que les produits bancaires pour les particuliers ne sont pas vraiment concernés par cet enjeu et que la réglementation
bancaire est très stricte sur la protection des consommateurs.
1.5.3
R elations s oc iales et c onditions de travail
E MP L OI E T F OR MAT ION
La CEP Midi-Pyrénées est parmi les principaux employeurs de la région. Avec 1 861 collaborateurs fin 2013, dont 93 % en CDI, elle
garantit et crée des emplois ancrés sur le territoire, non délocalisables.
La part des collaborateurs âgés de moins de 35 ans est importante (26% des collaborateurs en CDI) et contribue à l’équilibre global de
la pyramide des âges en préparant le remplacement progressif des départs naturels à la retraite d’un nombre significatifs de
collaborateurs de 55 ans et plus dans les prochaines années.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Tableau 5 - Répartition de l’effectif par contrat, statut et sexe
2013
2012
Nombre
%
Nombre
%
CDI y compris alternance
1732
93,07%
1724
93,85%
CDD y compris alternance
129
6,93%
113
6,15%
1861
100%
1837
100%
CDI / CDD
TOTAL
CDI et CDD inscrits au 31 décembre 2013
Non cadre / cadre
Effectif non cadre
1322
76,3%
1318
76,5%
Effectif cadre
410
23,7%
406
23,5%
1732
100%
1734
100%
TOTAL
CDI inscrits au 31 décembre 2013
Femmes / hommes
Femmes
821
47,4%
826
47,9%
Hommes
911
52,6%
898
52,1%
1732
100%
1724
100%
TOTAL
CDI inscrits au 31 décembre 2013
Figure 1 - Pyramide des âges (effectif CDI)
Hommes
60 ans et plus
55-59 ans
25
170
50-54 ans
119
147
45-49 ans
Femmes
11
129
134
40-44 ans
151
102
35-39 ans
125
68
30-34 ans
106
96
25-29 ans
130
62
20-24 ans
106
17
200
150
100
50
34
0
50
100
150
200
Pour assurer ce remplacement, la Caisse d’Epargne contribue pleinement à la vitalité du bassin de l’emploi des plus jeunes, au travers
de la politique qu’elle mène en faveur de l’alternance – contrat d’apprentissage ou de professionnalisation – et ses actions de tutorat.
Le contrat de génération signé le 24 octobre 2013 répond à 3 objectifs majeurs : l’emploi des jeunes en CDI, le maintien dans l’emploi
ou le recrutement des séniors, la transmission des compétences et des savoirs faire.
Il donne ainsi leur place à tous les âges dans l’entreprise. Il concrétise une gestion active des âges, favorise la transmission des
compétences pour préserver l’expérience et les compétences dans l’entreprise et intègre les nouvelles compétences apportées par les
jeunes.
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Tableau 6 - Répartition des embauches
2013
Nombre
CDI y compris alternance
2012
%
Nombre
56
%
62
Dont cadres
4
7,14%
8
12,9%
Dont femmes
34
60,71%
36
58,06%
38
68%
38
61%
Dont jeunes de 18 à 29 ans
CDD y compris alternance
TOTAL
317
303
373
365
CDI et CDD inscrits au 31 décembre 2013
Tableau 7 - Répartition des départs CDI
2013
2012
Nombre
%
Nombre
%
Départs en retraite
13
27,1%
20
27,4%
Démission
13
27,1%
17
23,3%
Mutation groupe
1
2,1%
0
0,0%
Licenciement
13
2,1%
21
28,8%
Rupture conventionnelle
8
16,7%
10
13,7%
Rupture période d’essai
0
2
2,74%
3
4,11%
73
100%
Autres
TOTAL
48
100%
Au travers d’une politique de formation active et diplômante, la CEP Midi Pyrénées témoigne de son ambition à garantir à ses salariés
employabilité et mobilité, tout au long de leur parcours professionnel. L’offre de formation profite ainsi à leur perfectionnement continu,
notamment dans les métiers commerciaux où la clientèle est en demande de conseils personnalisés de plus en plus experts.
Avec 4,73% de la masse salariale consacré à la formation continue en 2013, la Caisse d’Epargne Midi Pyrénées se situe bien au-delà
de l’obligation légale de 1,6%. Cela correspond à un volume de 53 249 heures de formation et 86% de l’effectif formé.
Parmi ces formations, 75% avaient pour objet l’adaptation des salariés à leur poste de travail et le maintien de leur capacité à trouver un
emploi et 25% le développement des compétences.
Les formations en e-learning et prérequis de formations présentielles ont représenté 5500 heures de formation.
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Figure 2 - Répartition des formations selon le domaine
(en volume d’heures sur l’année 2013)
Technologies
informatiques
4%
Transverses
5%
Commercial
13%
Techniques Banque
Assurance
36%
Cursus de
professionnalisation
et diplômant
30%
Réglementaire
9%
Management
2%
Expertise
1%
En matière de politique salariale, la Caisse d’Epargne met en œuvre chaque année une procédure d’analyse et de révision des
rémunérations individuelles et de leur évolution, par rapport aux objectifs partagés avec les collaborateurs.
DIV E R S IT E
Egalité homme-femme
Depuis de nombreuses années la CEP Midi-Pyrénées s’est engagée à travers diverses mesures (mesures unilatérales, plan d’action)
en faveur de l’égalité professionnelle entre les hommes et les femmes.
En 2013 l’entreprise a conclu un accord d’entreprise pour une durée de 3 ans sur l’égalité professionnelle venant se substituer au plan
d’action établi pour les exercices 2012 à 2014. Il vise tout particulièrement à actionner les leviers qui permettent l’accès des femmes à
des métiers, qualification et niveaux sur lesquels elles sont peu représentées.
La tendance est néanmoins à la résorption de ces inégalités, grâce à une politique de recrutement et gestion des carrières qui promeut
la mixité et la représentation équilibrée des hommes et des femmes à tous les niveaux de l’entreprise.
Tableau 8 - Salaire de base médian de l’effectif CDI par sexe et par statut
2013
2012
Salaire médian
Salaire médian
Femme non cadre
32 155 €
31 887 €
Femme cadre
44 082 €
44 028€
35 048€
34 588€
Homme non cadre
34 949 €
34 201€
Homme cadre
47 028€
46 674€
40 109€
39 563€
Total des femmes
Total des hommes
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Tableau 9 - Ratio H/F sur salaire médian
2013
2012
8.1 %
7.6%
6.3 %
6.4%
14.6%
15 %
CDI hors alternance inscrits au 31 décembre 2013
Non Cadre
Cadre
TOTAL
La CEP Midi-Pyrénées s’engage à ouvrir tous les postes à pourvoir (y compris stagiaires et alternants) indifféremment aux femmes ou
aux hommes.
Lors de la dernière phase de sélection interne aux postes d’encadrement, la CEP Midi-Pyrénées devra favoriser la présence d’autant
d’hommes que de femmes, les shorts list devant proposer a minima une candidature féminine.
Pour les postulantes femmes manager, la CEP Midi-Pyrénées s’engage à compléter son processus de sélection interne par un
entretien systématique avec la DRH de façon à alimenter les viviers existants issus des comités de carrière.
Observant une insuffisante diversification des métiers exercés par les femmes notamment dès les premiers niveaux d’encadrement, la
CEP Midi Pyrénées souhaite y renforcer la féminisation ; à cet effet un plan de développement individuel avec formation et entretien
seront proposés aux femmes à potentiel et/ou talent identifiés.
L’objectif est d’atteindre un taux de féminisation de l’encadrement de 34% fin 2016.
De même la CEP Midi Pyrénées s’engage à prendre toutes dispositions pour assurer un accès équilibré des femmes et des hommes
aux dispositifs de formation notamment managériaux
Emploi de personnes en situation de handicap
Les Caisses d’Epargne ont fait de l’intégration des travailleurs handicapés un des axes forts de leur lutte contre toutes les
discriminations. En témoignent les 3 accords nationaux signés depuis 2006 et notamment l’accord collectif national conclu pour la
période 2009-2013 en faveur de l’emploi des personnes handicapées, venu compléter et renforcer le précédent dispositif élaboré entre
2006 et 2008, le prochain courra sur la période 2014/2016.
Dès 2012, avec une année d’avance et près de 5% d’emploi de travailleurs handicapés, la CEP Midi-Pyrénées a dépassé l’objectif
national. Forte de ces résultats, la CEP Midi-Pyrénées a maintenu son plan d’action 2009-2013 qui s’articule autour de quatre axes
majeurs.
Insertion et recrutement de travailleur handicapé
La CEP Midi-Pyrénées a poursuivi la mobilisation de tous les réseaux institutionnels (tel que les Cap-emploi, Pôle-emploi, sociétés
d’intérim,…) et associatifs (tremplin, club réussir ensemble …) à sa disposition et conforté ainsi sa présence sur les divers forums de la
région.
Maintien dans l’emploi des collaborateurs en situation de handicap
La « mission handicap » est connue dans l’entreprise via les actions d’aménagements du poste de travail (sièges ergonomiques,
pupitres, aménagement de véhicule…) et le financement d’aides personnelles, essentiellement sur des appareils auditifs.
En 2013 la CEP Midi Pyrénées a accompagné des collaborateurs dans la reconnaissance de leur qualité de travailleurs handicapés
(+50% de nouvelles reconnaissances par rapport à l’année précédente).
Près de 30 % des travailleurs handicapés ont bénéficié de diminution de temps de travail et un quart, d’adaptation matérielle et d’aides
personnelles.
Promotion du recours au secteur protégé
Le recours au secteur protégé de la CEP Midi Pyrénées concerne toujours majoritairement les espaces verts et plus ponctuellement,
les secteurs de la restauration, impression et bureautique. En 2013 la réalisation des pochettes courriers a été confiée à un
établissement adapté référencé au niveau national.
Communication auprès des collaborateurs et formation des managers
Une vaste campagne d’information s’est déroulée en novembre 2013 à l’occasion de la semaine de l’emploi des personnes en situation
de handicap) auprès de tous les collaborateurs et de tous les médecins du travail sur la thématique de la reconnaissance de la qualité
de travailleur handicapé.
Tableau 10 - Emploi de personnes handicapées
2013
2012
Taux d’emploi direct
5,46%
4,69%
Nb de recrutements
18
14
28+34
temps partiel
23+34
temps partiel
0,27%
0,24%
5,73%
4,96%
Emplois directs
Nb d’adaptations de postes de travail
Emplois indirects
Taux d’emploi indirect
TOTAL
Taux d’emploi global
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Accompagnement des séniors
La CEP Midi-Pyrénées s’est engagée sur une série de mesures en faveur du maintien dans l’emploi des salariés séniors.
Anticiper des évolutions professionnelles et gestion des âges en réalisant un entretien de seconde partie de carrière pour au
moins 20% de la population âgée de 50 ans et plus chaque année. Favoriser l’accès au bilan de compétences des salariés de plus de
50 ans pour encourager la définition d’un projet professionnel de seconde partie de carrière.
Développement des compétences et des qualifications et accès à la formation
Les salariés quel soit leur âge ont accès à une évolution professionnelle, au développement de leur compétence et aux formations.
L’entreprise maintient, chaque année, la proportion des salariés de 55 ans et plus formés, au niveau au moins équivalent au
pourcentage qu’ils représentent dans l’effectif au 31 décembre de l’année précédente.
L’entreprise assure l’accès prioritaire des salariés âgés de plus de 45 ans aux périodes de professionnalisation afin de développer leurs
compétences et leurs qualifications.
L’entreprise veille à la mise en œuvre du DIF pour les actions identifiées pendant les entretiens de seconde partie de carrière et dans le
cadre de l’offre DIF linguistique, les demandes des collaborateurs de 55 ans seront étudiées avec une attention particulière.
Aménagement des fins de carrière et de la transition entre activité et retraite
L’année des 55 ans, les salariés feront l’objet par la DRH d’une information individuelle écrite sur l’ensemble des dispositifs existants
ainsi que d’une proposition d’un entretien de bilan de carrière.
Pour les salariés de 57 ans et plus, cet entretien est complété par un échange sur la préparation au départ en retraite et il peut être
proposé de bénéficier d’une reconstitution de carrière et de disposer d’une simulation financière valorisant le montant de la pension à
venir avec l’aide d’un organisme extérieur.
Une offre de formation pour la préparation à la retraite est proposée au plus de 58 ans et les collaborateurs devant faire des démarches
administratives dans le cadre de leur départ peuvent solliciter auprès de la DRH une autorisation d’absence spécifique. De plus,
l’entreprise met à disposition des salariés de 58 ans et plus un dispositif de temps partiel de fin de carrière.
C ONDIT IONS DE T R AV AIL E T R E L AT IONS S OC IAL E S
Santé et sécurité
Tableau 11 - Absentéisme et accidents du travail
Taux d’absentéisme
Nombre d’accidents du travail
2013
2012
4,33%
5,93%
13
12
Un module de conduite sur route destiné aux collaborateurs de plus de 55 ans effectuant un trajet quotidien entre leur domicile et le lieu
de travail d’au moins 50 kms aller est proposé, son objectif est de renforcer la sécurité de cette population dans leurs déplacements
(remise à jour des réflexes, rappel du code de la route…). Parmi ces salariés, ceux des services support peuvent bénéficier d’un
aménagement du lieu de travail sur un site délocalisé à raison d’un jour par semaine.
De même, l’accompagnement de l’entreprise aux collaborateurs de plus de 55 ans en matière d’ergonomie : aménagements du poste
de travail, module de formation sur la posture s’est élargi.
Un travail sur l’amélioration des conditions de travail en open space a été mené, un guide de bonnes pratiques diffusé.
Qualité de vie au travail
La Caisse d’Epargne est soucieuse de l’équilibre entre la vie professionnelle et la vie privée de ses salariés. De manière générale, les
collaborateurs ont la possibilité d’exercer leur activité à temps partiel (au 31-12-2013, 174 collaborateurs étaient à temps partiel dont
152 femmes), par ailleurs, la Caisse d’Epargne accompagne ses collaborateurs dans leurs contraintes parentales en leur proposant
divers services et prestations sociales.
Au travers de dispositifs conventionnels, la CEP Midi-Pyrénées s’est attachée d’une part à développer le maintien dans l’emploi des
salariés seniors et à prévenir la pénibilité notamment par l’adaptation et l’aménagement du poste de travail et d’autre part à favoriser
l’articulation vie professionnelle / vie familiale.
Afin de créer les conditions d’accélération et d’intégration de la politique mixité, la CEP Midi-Pyrénées s’appuie sur un référent
opérationnel à la DRH qui sera accompagné en 2014 par un correspondant relevant de la filière commerciale.
La CEP Midi Pyrénées s’engage à travers plusieurs dispositifs :
-
entretiens en amont du départ en congé maternité ou adoption afin d’examiner les contraintes liées à la maternité.
actions de formation portant sur les enjeux de la mixité et de l'égalité professionnelle
examen des contraintes liées à la parentalité lors des mobilités
aménagement d’horaires, notamment dans les périodes précédant et suivant les congés maternité
accessibilité au temps partiel y compris dans les fonctions d’encadrement
L’entreprise étend au couple de même sexe le bénéfice du congé de naissance /adoption ainsi que du congé de paternité et d’accueil
de l’enfant.
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Dialogue social
100% des collaborateurs sont couverts par une convention collective dénommée statut du personnel.
Un ensemble de processus de dialogue concourt à l’instauration d’un climat social de qualité dans l’entreprise et démontre la volonté de
la CEP Midi Pyrénées d’entretenir un dialogue constructif dans la durée et en lien étroit avec la stratégie de l’entreprise
Le dialogue social est organisé autour de plusieurs instances et en 2013, le Comité d’entreprise a été réuni en instance plénière 13 fois,
et le CHSCT 10 fois alors que 46 réunions de Délégués du Personnel ont été organisées sur l’ensemble des instances
(4 regroupements sur le territoire de la CEP Midi-Pyrénées).
En 2013 six accords collectifs d’entreprise ont été signés : ils portent sur la négociation annuelle obligatoire, l’intéressement, l’adhésion
au PERCO I du groupe BPCE, le contrat de génération, l’égalité professionnelle entre les hommes et les femmes et la mise en place
du vote électronique dans le cadre des élections professionnelles de 2014.
De plus, la CEP Midi-Pyrénées a défini à travers un accord d’entreprise les moyens adaptés à la conduite du dialogue social (crédit
d’heures, moyens de fonctionnement, moyens financiers, mesures d’accompagnement).
Conformément à la signature et aux engagements pris dans le cadre du Global Compact, la CEP Midi-Pyrénées s’interdit de recourir au
travail forcé, au travail obligatoire ou au travail des enfants au sens des conventions de l’Organisation Internationale du Travail, même
si la législation locale l’autorise.
Par ailleurs, dans le cadre de sa politique achat, le Groupe BPCE fait référence à sa politique Développement Durable et à son
adhésion au Global Compact ainsi qu’aux textes fondateurs que sont la Déclaration Universelle des Droits de l’Homme et les
conventions internationales de l’Organisation internationale du Travail (OIT). Les fournisseurs s’engagent à respecter ces textes dans
les pays où ils opèrent, en signant les contrats comportant une clause spécifique s’y référant.
1.5.4
E ngagement s oc iétal
ME C E NAT DE S OL IDAR IT E
L’engagement philanthropique des Caisses d’Epargne s’inscrit au cœur de leur histoire, de leur identité et de leurs valeurs. La CEP
Midi-Pyrénées est aujourd’hui l’un des premiers mécènes de sa région.
En 2013, plus de 2,3 millions d’euros ont été consacrés au soutien de projets solidaires ou culturels de proximité, ainsi qu’aux projets
menés par la Fondation Caisses d’Epargne pour la solidarité, la Fondation Belem, la Fondation pour l’Art Contemporain, Ecureuil &
Solidarité, Finances & Pédagogie, Parcours Confiance.
156 projets pour plus de 900 000€ ont été soutenus dans le cadre d’Ecureuil Solidarité, les domaines suivants ont été privilégiés :
•
•
•
•
Faciliter l'accès à la culture, au sport et à la mobilité pour les personnes en situation de handicap,
Aide aux structures d'hébergement d'urgence ou médicalisées, Aide à l'alimentaire et à la précarité énergétique,
Insertion sociale et/ou professionnelle pour les jeunes par le sport, la citoyenneté, la culture,
Aide aux structures d'accompagnement pour les bénéficiaires du RSA et les demandeurs d'emploi, ainsi que les Platesformes d'Initiative Locale.
Figure 3 - Répartition des projets soutenus, par thème
Insertion sociale
et/ou professionnelle
pour les jeunes par le
sport, la citoyenneté,
la culture
12%
Autres
domaines
11%
Accessibilité à la
culture et au sport
pour les personnes
en situation de
handicap
27%
Aide aux structures
d'accompagnement
pour les bénéficiaires
du RSA et
demandeurs
d'emploi, ainsi que
les plates-formes
d'initiative locale
19%
Aide aux structures
d'hébergement
d'urgence,
d'hébergement
médicalisé et aide à
l'alimentaire et à la
précarité énergétique
(dont ARS)
31%
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
ME C E NAT C UL T UR E L E T S P OR T IF
La Fondation Belem a été créée par les Caisses d’Epargne en mars 1980 après le rachat du trois-mâts Belem, pour permettre au navire
de continuer à naviguer. Reconnue d’utilité publique, son objet est de promouvoir le passé maritime de la France et de conserver dans
le patrimoine national le dernier grand voilier français du XIXe siècle.
Les Caisses d’Epargne sont également impliquées dans la bande dessinée et la musique, via des actions de mécénat et de parrainage
: partenaires depuis 28 ans du Festival international d’Angoulême, elles soutiennent la jeune création avec le concours de la BD
scolaire et à travers de nombreuses manifestations dans toute la France.
La CEP Midi-Pyrénées est partenaire des plus grandes scènes régionales et apporte un soutien régulier aux associations sportives
locales, elle est le mécène exclusif de la Fondation Ecureuil qui a reçu gratuitement en 2013 plus de 40 500 visiteurs.
La Caisse d’Epargne invite chaque année des clients dans les 8 départements de Midi-Pyrénées à assister à un spectacle donné par
une troupe régionale, d’autre part elle est partenaire active d’« esprit musique » qui permet à des jeunes talents de s’exprimer sur des
scènes partenaires.
Dans le cadre du contrat de génération, l’entreprise soutient par une rémunération majorée, les salariés à temps partiel qui, l’année
précédant leur départ à la retraite s’engagent dans un projet de mécénat de compétences/ congé solidaire.
S OUT IE N A L A C R E AT ION D’E NT R E P R IS E
La Caisse d’Epargne est partenaire des principaux acteurs régionaux de la création d’entreprise, à savoir les fonds territoriaux France
Active et les plateformes Initiative France.
P E DAG OG IE DE L ’AR G E NT
L’association Finances & Pédagogie soutenue par les Caisses d’Epargne a été créée en 1957. Elle participe aux travaux du groupe de
travail autour des points conseils budget initiés par les Pouvoirs publics et apporte sa contribution aux réflexions du Comité consultatif
du secteur financier (CCSF) sur une stratégie nationale d’éducation financière.
Finances & Pédagogie a également réalisé en 2013, une série de guides pratiques sur le budget, les économies d’énergie ou encore
des supports pour les jeunes, comme le budget étudiants. De même, elle initie chaque année des programmes d’éducation financière
sur la « bourse » auprès de jeunes avec l’appui des Caisses d’Epargne,
En collaboration avec la Direction des ressources humaines du Groupe BPCE, l’association développe aussi des modules de formation
pour les collaborateurs du réseau bancaire, notamment sur la préparation à la retraite et sur la sensibilisation à la détection des
clientèles fragiles.
En 2013, les 2 conseillers Finances et Pédagogie ont animé 245 interventions pour 3101 personnes, leurs services sont destinés au
secteur associatif et caritatif, au secteur éducatif (l’association bénéfice d’un agrément du Ministère de l’éducation Nationale) et au
secteur des entreprises. Ils forment des publics en parcours d’insertion et interviennent dans la prévention du « malendettement ».
1.5.5
E nvironnement
La démarche environnementale de la Caisse d’Epargne comporte deux volets principaux :
-
Le soutien à la croissance verte :
L’impact majeur des banques en matière d’environnement est principalement indirect, à travers les projets qu’elles financent la CEP
MIDI-PYRÉNÉES a continué en 2013 à participer à des financements d’activités en lien avec la production d’énergie, la valorisation des
déchets et l’assainissement de l’eau.
-
La réduction de l’empreinte environnementale :
Outre les impacts indirects de ses activités de financement, la CEP Midi-Pyrénées génère, dans son activité quotidienne, des impacts
directs sur l’environnement. En tant que banque disposant d’un réseau commercial, les enjeux portent principalement sur les
déplacements, les bâtiments et les consommables : réduire les postes de consommation, augmenter la part des ressources
renouvelables et améliorer le recyclage en aval sont les objectifs majeurs.
F INANC E ME NT DE L A C R OIS S ANC E V E R T E
La CEP Midi-Pyrénées accompagne les différents acteurs de la banque des décideurs en région – PME, collectivités, logement social,
entreprises et économie locale dans leurs projets environnementaux, en leur apportant son expertise, des solutions de financements
adaptés - fonds dédiés ou cofinancement avec la Banque européenne d’investissement (BEI) en partenariat public/privé - ou des offres
de services clefs en main.
Actuellement les solutions bancaires de la CEP Midi-Pyrénées s’articulent en fonction de la gradation de rentabilité et des montants des
projets. Ainsi la filière de l'efficacité énergétique appelle une gamme de solutions différentes pouvant être apportées par des banques
de type universelle qui couvrent l'ensemble des solutions. Cela permet une intervention large, du microcrédit pour les projets de
rénovation thermique portés par les personnes fragiles financièrement, aux écoprêts intermédiés pour la grande partie des rénovations
des particuliers et entreprises et jusqu’à la mobilisation des entités spécialisées de Natixis, de la Banque Palatine et du crédit Foncier
pour les grands projets complexes.
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Les solutions aux particuliers
La Caisse d’Epargne développe une gamme de « prêts écologiques » destinés aux particuliers pour faciliter l’acquisition de véhicules
propres ou peu polluants, ou permettre l’amélioration de l’habitat, notamment pour le financement des travaux d’économie d’énergie.
Tableau 12 - Crédits verts : stock en nombre et en montant
2013
2012
Encours (k€)
Nombre
Encours (k€)
Nombre
Eco-PTZ
30794
2571
27297
2202
Ecureuil LDD
14751
2037
12263
1823
Ecureuil crédit DD véhicule
33809
6576
43451
7454
Tableau 13 – Epargne : LDD
2013
LDD
2012
Encours (k€)
Nombre (stock)
Encours (k€)
Nombre (stock)
670 459
153539
608 293
151887
Projets de grande envergure
Pour les projets de plus grande envergure nécessitant des ressources financières significatives, tels que l’éolien, le biogaz ou la
biomasse, la Caisse d’Epargne peut bénéficier du savoir-faire de Natixis qui intervient dans des projets publics comme privés, via ses
activités de financements ou de crédit-bail (notamment au travers de sa filiale Natixis Energéco, spécialisée dans le financement des
énergies renouvelables).
Contribution aux initiatives régionales et nationales en faveur de la croissance verte
La Caisse d’Epargne contribue au développement d’une expertise des éco filières en région qui profite à une dynamique du réseau
national des Caisses d’Epargne en valorisant la responsabilité sociale et environnementale :
Au niveau national, le Groupe BPCE est l’un des acteurs majeurs de la croissance verte. Par exemple, en 2013 a été organisé le
troisième colloque du Groupe BPCE dédié à la croissance verte et responsable. Il a pris une tournure particulière cette année puisqu’il
s’est inséré au Forum de l’OCDE sur la Croissance verte et le Développement durable qui s’est tenu les 5 et 6 décembre 2013 à Paris.
Le forum international de l’OCDE se fixe pour objectif d’apporter aux experts financiers, scientifiques et politiques un cadre de travail
auprès des gouvernements afin d’encourager la mobilisation des acteurs économiques privés dans l’économie verte. Le Groupe BPCE
a été remarqué par l’OCDE pour son positionnement original de banque universelle assurant une complémentarité entre, d’un côté, son
activité de financement local auprès des régions et, d’un autre, les produits de marché venant en complément de ce socle d’offre dans
le financement de la croissance verte. Dans un contexte où la croissance verte est au centre des débats publics, à travers les débats
sur la transition énergétique ou plus largement la transition écologique, la manière dont les banques locales, en coopération avec les
collectivités, peuvent aider les PME à devenir de vrais acteurs de l’économie verte constitue une approche innovante, notamment dans
les débats internationaux.
C HANG E ME NT C L IMAT IQUE
Bilan des émissions de gaz à effet de serre
En 2013, la CEP Midi-Pyrénées n’a pas réalisé de Bilan Carbone, il sera réalisé fin du premier semestre 2014.
La caisse s’est appuyée sur l’outil développé conjointement par BPCE et Carbone4 pour procéder à une primo-évaluation de ses
émissions.
Depuis plusieurs années, la CEP Midi-Pyrénées a élaboré un programme de réduction de son empreinte carbone qui couvre les thèmes
suivants : l’utilisation de l’énergie, la gestion des installations, les déplacements, les achats.
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Transports professionnels
De par l’étendue de la région et les distances importantes à parcourir quotidiennement, les transports professionnels sont l’un des
postes les plus importants en matière d’émission de gaz à effet de serre et de consommation d’énergie.
Au total, en 2013, les déplacements professionnels en voiture des collaborateurs ont représenté plus de 17 millions de kms. La gestion
du renouvellement du parc automobile de l’entreprise a permis de porter le Gramme de CO2 moyen par km (étiquette constructeur) des
voitures de fonction et de service à 102,11 en moyenne soit une baisse de 7% par rapport à 2012.
Le co-voiturage est encouragé pour les déplacements connus à l’avance (par exemple pour les réunions) mais les carences en
Transports en commun du tissu local, les localisations diffuses des activités de la banque conduisent à une utilisation toujours
importante des véhicules motorisés.
De même, l’éloignement des organes nationaux (BPCE par exemple) et la faiblesse de l’offre ferroviaire conduisent à privilégier
l’utilisation de l’avion comme mode de transport (1,2 million de kms), des efforts importants sont réalisés pour réduire le nombre de
déplacement par l’utilisation de l’une des trois salles de réunion équipées de matériel pour la visioconférence ou téléconférence (au
siège administratif).
Dans le cadre des déplacements professionnels, l’entreprise encourage ses salariés à utiliser les transports en commun ou encore les
encourage à pratiquer le covoiturage et à utiliser des véhicules de service dont les émissions en CO2 sont, en moyenne, inférieures à
90g
En effet, en 2013 une partie de la flotte de véhicules de service a été remplacée par des véhicules moins émetteurs de CO2.
Les véhicules de fonction sont quant à eux limités à 160 g.
UT IL IS AT ION DUR AB L E DE S R E S S OUR C E S
Consommation d’énergie
Consciente des enjeux inhérents au changement climatique et à la pénurie énergétique, la CEP Midi Pyrénées poursuit la mise en
œuvre de différentes actions visant :
-
à inciter ses collaborateurs à limiter leurs consommations d’énergie sur ses principaux sites ;
à réduire sa consommation d’énergie et améliorer l’efficacité énergétique de ses bâtiments.
Tableau 14 - Consommation d'énergie (bâtiments)
Consommation totale d’énergie par m² (source Module BPCE-Carbone4)
2013
2012
150,81
ND
L’extinction le soir et les week-ends des ordinateurs est automatisée depuis 2012.
Le recours aux énergies renouvelables se limite à la production de l’eau chaude dans le bâtiment Pyrénées (Siège de la CEP MidiPyrénées) à l’aide de panneaux solaires.
Lors de chaque chantier de rénovation l’’isolation des bâtiments est réalisée dans le respect de la RT 2012
En 2013, la CEP Midi-Pyrénées a commencé à déployer une solution domotique dans ses agences : 28 sites sont équipés au
31 décembre, cet équipement permet de piloter à distance les températures et les éclairages, de détecter les sites en anomalie de
consommation électrique et corriger les causes des dysfonctionnements pour réaliser des économies d'énergie.
Le chantier de rénovation du Siège historique de la CEP Midi-Pyrénées est en cours, il vise les labels HQE et PEQA.
Consommation de matière première
Les principaux postes de consommation de la CEP Midi-Pyrénées sont le papier et le matériel bureautique.
Les actions menées pour diminuer les consommations de papier et en diversifier l’approvisionnement portent leurs fruits (10% de moins
en kg par ETP).
En 2013, toutes les imprimantes de l’entreprise (1800) ont été programmées pour une impression en recto/verso par défaut.
Par ailleurs, les imprimantes sont paramétrées en « économode » de façon à réduire la consommation de toner.
Tableau 15 - Consommation de papier
Part de consommation totale de papier vierge par ETP
Part de consommation totale de papier recyclé et/ou labellisé FSC ou PEFC
par ETP
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2013
2012
73,47kg
81,43 kg
10%
1,70%
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Consommation d’eau
La banque n’a pas à proprement parler un impact important sur les consommations et rejets d’eau hors des usages domestiques.
Cependant plusieurs initiatives existent pour réduire la consommation en eau, un bien rare. La consommation d’eau en 2013 en volume
a diminué de 39% entre 2012 et 2013 grâce à des vérifications plus sévères et des réparations sur les conduites et de près de 30% en
montant facturé.
Gestion de la biodiversité
La caisse accorde à la biodiversité une importance comparable à celle des autres composantes de la politique environnementale de la
CEP Midi-Pyrénées. Cependant, contrairement à des facteurs comme le carbone, les travaux d’intégration dans la pratique bancaire
sont moins poussés.
P OL L UTION E T G E S T ION DE S DE C HE T S
La CEP Midi-Pyrénées respecte la réglementation relative au recyclage et s’assure de son respect par ses sous-traitants en matière :
-
de déchets issus de travaux sur ses bâtiments ;
-
de déchets électroniques et électriques (DEEE) ;
-
de mobilier de bureau ;
-
d’ampoules ;
-
de gestion des fluides frigorigènes ;
-
de consommables bureautiques (papier, imprimés, cartouches d’encre…).
Tableau 16 – Déchets en tonnes
2013
2012
Quantité de déchets électriques ou
électroniques (D3E)
1,87
1,71
Total de Déchets Industriels banals (DIB)
32,5
24,05
La CEP Midi-Pyrénées anticipe la réglementation Grenelle relative à la pollution lumineuse tant en remplaçant les sources lumineuses
de ses enseignes que par l’ajustement de la programmation de ses éclairages.
En 2013, la CEP Midi-Pyrénées a commencé à déployer une solution domotique dans ses agences : 28 sites sont équipés au
31 décembre 2013. Cet équipement permet de piloter les températures et les éclairages à distance.
Depuis fin 2012, toutes les nouvelles d’enseignes des agences sont éclairées au moyen de LED.
1.5.6
Ac hats et relations fournis s eurs
Politique achats responsables
La CEP Midi-Pyrénées inscrit ses actions en matière d’achats responsables dans le cadre du projet national « Agir ensemble pour des
achats responsables », lancé par BPCE en 2012. Cette démarche d’Achats Responsables (AgiR) dans un objectif de performance
globale et durable impliquant les entreprises du groupe et les fournisseurs. Celle-ci s’inscrit en cohérence avec les engagements pris
par le Groupe BPCE lors de la signature de la Charte "Relations Fournisseur Responsables" en décembre 2010.
La première phase de diagnostic de l’existant a permis d’une part, de mesurer le degré de maturité des entreprises du groupe en
matière d’achats responsables et d’autre part, d’identifier les risques et opportunités RSE (Responsabilité Sociétale des Entreprises)
par catégorie d’achats. Un panel de fournisseurs a également été interrogé et invité à se positionner en matière de RSE.
Suite à ce diagnostic, une Politique Achats Responsables a été élaborée par le groupe de travail constitué des Directions Immobilier &
Services Généraux, Développement Durable et Ressources Humaines de BPCE et des Départements Conseil et Services aux
Adhérents, Achats Immobilier & Moyens Généraux et du service juridique de BPCE Achats.
Le déploiement des achats responsables dans le quotidien des achats a pris la forme suivante :
Dans le processus achats
La déclinaison de la Politique Achats Responsables a été formalisée dans les différents outils du processus achats par leur adaptation
ou par la création de nouveaux documents : dossier de consultation, cahier des charges, questionnaire fournisseur avec outil
d’autoévaluation RSE des fournisseurs, grille de réponse de l’offre, grille de prix, grille d’évaluation et de sélection des offres, contrats
cadre et de référencement.
Dans le Plan de Performance Achats
La mise en œuvre de la Politique Achats Responsables est traduite dans les plans d’action achats nationaux et locaux (« Plan
Performance Achats ») en 4 leviers :
-
Actualiser l’expression du besoin et son impact écologique
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
-
Garantir un coût complet optimal
Intensifier la coopération avec les fournisseurs
Recourir aux acteurs de l’économie sociale et solidaire
L’objectif est d’intégrer ces leviers dans les actions nationales, régionales et locales des Plans de Performance Achats construits par la
Filière Achats : acheteurs de BPCE Achats et des entreprises du groupe.
Dans la relation fournisseur
BPCE Achats a souhaité évaluer ses fournisseurs sur leur performance RSE dans le cadre des référencements nationaux. Les
nouveaux fournisseurs consultés doivent répondre de leurs engagements RSE via un questionnaire d'auto-évaluation joint au dossier
de consultation. Quant aux fournisseurs nationaux déjà référencés, ils doivent remplir ce questionnaire d'auto-évaluation et le mettre à
disposition dans la base de documents réglementaires animés par BPCE Achats.
Les appels d’offres régionaux incluent des normes de responsabilité environnementale (produits d’entretien par exemple)
Achats au secteur adapté et protégé
Depuis juillet 2010, la Filière Achats s’est inscrite dans l’ambition de responsabilité sociétale en lançant, au niveau du Groupe BPCE, la
démarche PHARE (Politique Handicap et Achats Responsables). Elle est portée par les filières achats et ressources humaines pour
contribuer à l’insertion professionnelle et sociale des personnes fragilisées par un handicap en sous-traitant certaines activités au
Secteur Adapté et Protégé (SA&P).
En 2013, la CEP Midi-Pyrénées confirme cet engagement avec près de 120k€ TTC de dépenses effectuées auprès du SA&P. Les
achats confiés contribuent à l’insertion professionnelle des personnes en situation de handicap puisqu’ils correspondent à 4.71
Equivalents Temps Plein (ETP).
Tableau 17 - Achats au secteur adapté et protégé
2013
2012
Montant d'achats auprès du Secteur Adapté et Protégé
(estimation 2013 TTC)
117 154€
ND
Nombre d'Equivalents Temps Plein (ETP) développés
auprès du Secteur Adapté et Protégé (estimation 2013)
4,71
4,22
En ayant recours aux acteurs de l’Economie Sociale et Solidaire, la démarche PHARE s’inscrit désormais à part entière comme un des
leviers du projet AgiR et prend ainsi une nouvelle dimension en faisant partie intégrante d’une Politique Achats Responsables plus
globale.
Avec cette démarche, la Caisse d’Epargne se fixe pour objectif de continuer à développer de manière significative le recours aux EA et
ESAT (entretien des espaces verts et restauration traiteur) et d’augmenter ainsi son taux d’emploi indirect de personnes en situation de
handicap.
1.5.7
L utte c ontre la c orruption et la fraude
En 2013, le Groupe BPCE a lancé une démarche de lutte anti-corruption visant à regrouper l’ensemble des dispositifs existants au sein
de ses entreprises.
Notamment, dans le cadre du contrôle interne et en application de la Charte Conformité Groupe la Conformité BPCE a mis en place
plusieurs dispositifs de contrôle destinés à lutter contre la corruption. Ces dispositifs relèvent de la Sécurité Financière : lutte contre le
blanchiment et le financement du terrorisme et lutte contre la fraude interne et externe. En matière de prévention et de traitement de la
fraude interne, une procédure cadre a été validée et les dispositifs applicatifs associés sont en cours de développement. Une demande
d’autorisation des traitements a été déposée à cet égard auprès de la CNIL.
Une procédure de remontée des alertes est à la disposition des collaborateurs, une autre procédure encadre les conditions de réception
de cadeaux et d’avantages reçus par les collaborateurs avec une obligation de déclaration et une limitation stricte de valeur.
100 % des collaborateurs de la CEP Midi-Pyrénées ont été formés au politique anti-blanchiment (moyenne glissante sur 2 ans).
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
1.5.8
T able de c oncordanc e entre les données R S E produites , obligations réglementaires nationales et s tandards
internationaux
Domaines/Référentiels
Correspondance
GRI 3.1
Correspondance GRI 4
Correspondance
Art. 225 – Loi
Grenelle 2
Correspondance Global
NRE
Compact
Stratégie
Périmètre du rapport
1.8, 3.6, 3.7, 3.8, 3.9,
3.10, 3.12, 3.13
1.2, 4.8, 4.12, 4.13,
4.9
G4-20, G4-21,G422,G4-32, G4-33
Art R. 225-105
G4-2, G4-56, G4-15, Art. R. 225-105-1-I 2°
G4-16, G4-45, G4-47
a)
Art. 148-3.3°
Art. R. 225-105-1-I 2°
a)
Stratégie Développement Durable
Art. R. 225-105-1-I 3°
b)
Environnement
Art. R. 225-105-1-I 2°
c)
148-3 1°
EN3 à EN7
Art .R. 225-105-1-I 2°
G4-EN3 à G4-EN7
c)
148-3 1°
Eau
EN8 à EN10
Art. R. 225-105-1-I 2°
G4-EN8 à G4-EN10
c)
148-3 1°
Biodiversité
EN11/EN12
G4-EN11 Art. R. 225-105-1-I 2°
G4-EN12
e)
148-3 2°
EN16 à EN18
Art. R. 225-105-1-I 2°
G4-EN15 à G4-EN19
d)
148-3 1°
EN22
Art. R. 225-105-1-I 2°
G4-EN23
b)
148-3 1°
Matières
Énergie
Émissions, effluents et déchets
Produits & services
Transport
EN1/EN2
G4-EN1, G4-EN2
FS2/FS11/FS7/FS8
FS2/FS11/FS7/FS8
Art. R. 225-105-1-I 3°
d)
EN26
G4-EN27
Art. R. 225-105-1-I 3°
d)
EN29
G4-EN30
148-3 1°
Art. R. 225-105-1-I 2°
a)
Démarche environnementale
7/8/9
148-3 5°
7/8/9
Société
Communautés
SO1/SO9/SO10
G4-S0/G4-S02
FS14
FS14
SO2/SO4
G4-SO3
Art. R. 225-105-1-I 3°
a)
Art. R. 225-105-1-I 3°
d)
10
FS16/FS15
Art. R. 225-105-1-I 3°
b)
8
Marketing responsable
PR1
Art. R. 225-105-1-I 3°
d)
Respect des textes
PR9
Procédures anti-blanchiment
Responsabilité du fait des produits
Étiquetage des produits et des
services
148-3 6°
10
Economie
Performance économique
Politique achat
Impacts économiques indirects
EC2
7/8/9
EC5/EC6
Art. R. 225 – 105-1-I 3°
c)
EC7/EC8
Art. R. 225-105-1-I 3°
a)
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Art. 148-2.9°
1/2
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Domaines/Référentiels
Correspondance
GRI 3.1
Correspondance GRI 4
Correspondance
Art. 225 – Loi
Grenelle 2
Correspondance Global
NRE
Compact
Emploi
Emploi & relations sociales
4.14/LA1/LA2
Art. R. 225-105-1-I 1°
a) et c) et d)
Art. 148-2.1° a)
LA9
Art. R. 225-105-1-I 1°
d)
Art. 148-2.1° a) et
b)
LA8/LA7
Art. R. 225-105-1-I 1°
b) et d)
Art. 148-2.2°
LA10
Art. R. 225-105-1-I 1°
e)
LA11
Art. R. 225-105-1-I
1°e)
Art. 148-2.6°
LA13/LA14
Art. R. 225-105-1-I
1°f)
Art. 148-2.3° 1/3/4/5/6
Santé et sécurité au travail
Formation et éducation
Diversité et égalité des chances
Droit de l’homme
Liberté syndicale et droit
de négociation
HR5
Interdiction du travail des enfants
HR6
Abolition du travail forcé
ou obligatoire
HR7
1.6
Art. 148-2.4°
Art. R. 225-105-1-I 1°
g)
2/3/4/5
Activités et résultats consolidés du groupe CEP Midi-Pyrénées
Le périmètre de consolidation du groupe CEP Midi-Pyrénées au 31 décembre 2013 comprend cinq entités :
-
la société de crédit-bail immobilier Batimap, filiale des Caisses d’Epargne de Midi-Pyrénées, Aquitaine Poitou-Charentes et
Languedoc Roussillon,
-
la société de crédit-bail mobilier Capitole Finance,
-
la société d’administration de biens immobiliers Midi Foncière (Foncière),
-
les quinze Sociétés Locales d’Epargne (SLE),
-
et la CEP Midi-Pyrénées, société mère.
Suite à une revue au regard des seuils de consolidation définis par BPCE, cinq entités sont sorties en 2013 du périmètre de
consolidation, il s’agit des sociétés Sorepar, Tofinso Investissement, ALT, Ecureuil Services et Batimur.
Ces sorties, en date d’effet du 30 septembre 2013, n’entraînent en elles-mêmes ni plus-value, ni moins-value, ni modification des
capitaux propres. Les titres des entités déconsolidées sont en effet repris et figés à l’actif du bilan pour leur quote-part de capitaux
propres consolidés au jour de leur sortie du périmètre de consolidation. Les entités contribuent au résultat net consolidé de l’exercice
jusqu’au 30 septembre 2013, pour un montant de +0,6 M€. A l’issue de ces opérations, l’organigramme simplifié du Groupe se présente
ainsi :
Les sociétés sont intégrées globalement à l’exception de BATIMAP, consolidée selon la méthode proportionnelle.
Les comptes consolidés du groupe CEP Midi-Pyrénées sont établis en normes IFRS.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
1.6.1
R és ultats financiers c ons olidés
Le compte de résultat simplifié rend compte de l’évolution des principales composantes du produit net bancaire et du résultat :
En millions d’euros
décembre-12
décembre-13
Marge d'intérêts et produits des autres activités
232.5
244.8
Commissions nettes
108.0
4.4
Résultat sur actifs financiers
PRODUIT NET BANCAIRE
Evolution %
Contribution de
la CEP MidiPyrénées
5.3%
224.6
119.4
10.5%
119.6
5.8
32.3%
5.1
344.9
370.1
7.3%
349.2
-222.5
-225.7
1.4%
-211.4
Dotations aux amortissements
-10.5
-12.7
20.8%
-11.9
RESULTAT BRUT D'EXPLOITATION
111.9
131.7
17.7%
125.9
Coût du risque
-15.7
-22.0
39.8%
-19.7
Gains ou pertes nets sur autres actifs
-23.8
-0.1
-99.5%
-0.1
1.5
1.3
73.9
110.9
50.0%
106.1
-33.2
-46.6
40.2%
-42.8
0.7
1.1
-52.4%
0.0
41.4
65.4
58.0%
63.2
Charges générales d'exploitation
Quote-part résultat sociétés mises en équivalence
RESULTAT AVANT IMPOT
Impôts sur les bénéfices
Intérêts minoritaires
RESULTAT CONSOLIDE
LE PRODUIT NET BANCAIRE
Le Produit Net Bancaire consolidé publiable s’établit au 31 décembre 2013 à 370,1M€, en augmentation de 7,3 % par rapport au 31
décembre 2012.
La marge d’intérêts et les produits des autres activités sont en augmentation de +12,3M€ (+5,3%).
L’évolution au niveau de la CEP Midi-Pyrénées s’établit à +7,5M€ résultat de la diminution de la marge de centralisation
(-0,8M€) et d’une progression sensible de la marge de transformation (+17M18M€) sous l’effet notable de la croissance des volumes
crédits à l’habitat. Les résultats sur autres activités (-11,9M€) enregistrent notamment les risques sur assignations dont le dossier
Simbiosis, les risques bancaires sur gestion de comptes de syndic et la couverture du risque modèle sur l’épargne logement.
Capitole Finance accroît sa marge d’intérêts sur l’exercice de 2,6M€ grâce à l’évolution des volumes de la production nouvelle sur les
offres LIZ, à l’amélioration des taux de marges sur les activités de crédit-bail mobilier, voire même leur progression par rapport à 2012
sur l’offre Lizauto.
L’activité de la Foncière se caractérise par une progression des produits et charges locatifs, ainsi que par l’apport de cinq actifs
immobiliers (SCI 99 route d’Espagne, Coté Gare, PPR, Woodpark et Limayrac) à l’« OPCI CAPITOLE », constitué à cet effet avec deux
autres partenaires. L’opération dégage une plus-value consolidée de 5,4M€ et fixe une garantie locative de 0,7M€.
Les commissions nettes progressent de 11,4M€ et concernent la CEP Midi-Pyrénées. La croissance des commissions de services
(+11,7 M€) et la baisse des commissions de désintermédiation (assurance-vie et OPCVM) expliquent cette évolution favorable.
L’évolution des résultats sur actifs financiers +1,4M€ résulte principalement de la variation de valeur sur l’exercice de l’OPCVM
dédié Midi-Pyrénées Placement pour +1,2M€.
Le Produit Net Bancaire de la société mère, la CEP Midi-Pyrénées, s’établit au 31 décembre 2013 à 349,2M€. Il représente 94,4 % du
Produit Net Bancaire consolidé.
LES CHARGES D'EXPLOITATION ET AUTRES ELEMENTS DU RESULTAT COURANT
Les frais de gestion s’établissent à 238,4M€ contre 233M€ en décembre 2012. Ils se décomposent par nature de la façon suivante :
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
en millions d'euros
Frais de personnel
décembre-12 décembre-13 Evolution M€ Evolution %
-129.2
-132.7
3.5
2.7%
Impôts et taxes
-10.7
-10.2
-0.5
-4.7%
Services extérieurs
-82.6
-82.7
0.2
0.2%
Dotation aux amortissements
-10.5
-12.7
2.2
20.8%
-233.0
-238.4
5.3
2.3%
Total frais de gestion
La CEP Midi-Pyrénées contribue à hauteur de 4,4 M€ à l’évolution des frais de gestion consolidés. La progression provient
essentiellement des postes « Frais de personnel » et « Amortissements et locations ». Les charges de personnel progressent au niveau
des rémunérations fixes (1,2 M€) en lien avec l’augmentation générale attribuée aux salariés, les mesures individuelles et l’évolution
des effectifs. Le nombre des collaborateurs en CDI demeure à un niveau inférieur à celui de l’an passé. A contrario, les effectifs sous
contrat de professionnalisation ou à durée déterminée ressortent en augmentation, induisant une hausse des coûts salariaux. Les
rémunérations variables (Part Variable et intéressement), telles que comptabilisées, s’affichent en progression significative (+ 8,5 %)
par rapport à l’an passé notamment sur l’intéressement en lien avec les résultats économiques. La rubrique des frais de personnel est
une nouvelle fois fortement impactée par les évolutions des charges fiscales votées en fin d’année 2012 notamment le changement
d’assiette de la taxe sur les salaires et l’augmentation du forfait social sur l’intéressement. Ces contributions sont toutefois pour partie
compensées par la prise en compte du Crédit d’Impôt Compétitivité Emploi (CICE) qui atteint au final 1,5 M€ au titre de l’exercice
2013.Les amortissements et locations prennent en compte une dépréciation sur actif immobilisé.
La progression des frais de gestion de Capitole Finance s’affiche à 0,6M€ (+5,3%), s’agissant de la Foncière l’augmentation atteint
0,6M€ en raison principalement des honoraires versés dans le cadre de la réalisation de l’opération l’OPCI CAPITOLE.
Le coefficient d’exploitation du groupe s’établit à 64,4%, contre 67,6% en 2012.
Le coût du risque augmente de 6,2M€ par rapport à 2012. La CEP Midi-Pyrénées y contribue à hauteur de 5,3 M€. L’évolution
concerne principalement les créances habitat, les crédits équipement et les crédits de trésorerie. A noter l’entrée en portefeuille en juin
2013 d’un dossier corporates significatif (Groupe ERCO) et l’affectation en risque opérationnel du provisionnement sur Simbiosis.
Capitole Finance a constaté une dépréciation sur perte à terminaison de ses activités de crédits à hauteur 0,5M€. La Foncière a quant à
elle poursuivi le provisionnement de ses créances douteuses et contentieuses, portant ainsi leur couverture par provisions à près de
70% (63% en 2012).
Quote-part de résultat dans les entreprises mises en équivalence : Ce poste enregistre la quote-part de la Foncière dans le résultat
comptable 2013 des sociétés détenues avec Kaufman et Broad.
L'IMPÔT SUR LES SOCIETES ET LE RESULTAT NET
L’impôt sur les bénéfices (46,6M€) progresse de 13,4M€. Au niveau de la CEP Midi-Pyrénées, l’impôt, calculé selon la méthode «
normative » préconisée par la BPCE, subit l’évolution du taux d’imposition et comprend la taxe de 3% sur distributions en faveur de
Natixis avec l’opération Yanne (taxe appréhendée sur base élargie des rémunérations des CCI). L’autre évolution concerne la Foncière,
qui enregistre une charge d’IS en progression de 2,5M€, directement en lien avec la plus-value dégagée sur la constitution de l’Opci
Capitole.
Les intérêts minoritaires, y compris dans les sociétés ayant des fonds propres négatifs, s’élèvent au 31/12/2013 à 1M€ (0,7M€ en
2012).
Le résultat net part du groupe s’établit au 31 décembre 2013 à 65,4M€.
Les contributions de la CEP Midi-Pyrénées, du pôle Capitole et du pôle Foncier ressortent respectivement pour à 63,2M€, 2,2M€ et
-0,4M€.
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Le passage du résultat IFRS sur base individuelle au résultat consolidé se décompose ainsi :
(en millions d’euros)
décembre-12
décembre-13
Var M€
34.6
59.1
24.5
Résultat net des filiales
2.9
2.4
-0.5
Intérêts cct SLE nets d'impôt
5.4
4.4
-1.0
Variation de valeur liquidative OPCVM MPP
1.4
0.8
-0.6
-2.9
-4.0
-1.1
0.0
2.7
2.7
41.4
65.4
24.1
Résultat IFRS société CEMP
Distribution dividendes Foncière
Retraitement du mali de fusion Tofinso
Résultat IFRS groupe CEMP
La comptabilisation du mali de fusion TOFINSO est retraitée en consolidation, car déjà constatée sur les exercices précédents. Les
informations relatives aux résultats sur base individuelle figurent au § 1.7.1 pour la CEP Midi-Pyrénées et au § 1.12.1 Activités et
résultats des principales filiales.
1.6.2
P rés entation des s ec teurs opérationnels
Le Groupe CEP Midi-Pyrénées comporte quatre secteurs opérationnels. Leur nature et les entités qui les composent sont détaillées cidessous :
Secteurs opérationnels
Entités consolidées rattachées
Bancaire hors crédit-bail
CEP Midi-Pyrénées et Capitole Finance (activité crédits)
Bancaire crédit-bail mobilier et immobilier
Capitole Finance (activité crédit-bail mobilier), Batimap (activité de crédit-bail immobilier)
Immobilier
Groupe Midi-Foncière
Autres
Tofinso Investissement, Sorepar, ALT, Batimur, Ecureuil Services et les 15 Sociétés Locales
d’Epargne
Les sociétés Tofinso Investissement, SOREPAR, ALT, Batimur et Ecureuil Services sont sorties du périmètre en date du
1er octobre 2013.
1.6.3
Ac tivités et rés ultats par s ec teur opérationnel
L’activité des secteurs opérationnels du Groupe CEP Midi-Pyrénées est déclinée sur la base des données consolidées.
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Bilan par Secteur Opérationnel
ACTIF (en m illions d'euros)
Crédit-Bail
Bancaire
Actifs financiers et disponibilités
Im m obilier
Autres
Total
1 608
1
44
0
1 653
14 602
3
0
-1
14 604
Autres actifs
96
661
19
384
1 160
Immobilisations
70
2
173
0
245
Bilan actif 2013
16 377
668
235
382
17 662
Bilan actif 2012
16 467
592
207
403
17 670
Prêts et créances
PASSIF (en m illions d'euros)
Crédit-Bail
Bancaire
Passifs financiers
Im m obilier
Autres
Total
134
0
0
0
134
14 865
644
228
0
15 736
547
25
18
-241
350
82
2
1
0
85
749
-4
-12
623
1 356
Bilan passif 2013
16 377
668
235
382
17 662
Bilan passif 2012
16 467
592
207
403
17 670
Dettes
Autres passifs
Provisions
Fonds propres
Indicateurs de résultats par Secteur Opérationnel
Indicateurs d'activités
Crédit-Bail m obilier et
im m obilier
Bancaire hors crédit-bail
Im m obilier
Autres
Total
2012
2013
2012
2013
2012
2013
2012
2013
2012
2013
PNB
328
350
15
18
0
1
2
1
345
370
Résultat Brut d'Exploitation
109
126
3
5
-1
0
1
1
112
132
38
64
1
2
1
0
1
0
41
65
Résultat net
L’activité et les résultats des secteurs opérationnels sont commentés dans les paragraphes relatifs aux comptes de la CEP MidiPyrénées sur base individuelle (§1.7) et de ses principales filiales (§1.12.1).
1.6.4
B ilan cons olidé et variation des c apitaux propres
Bilan consolidé
Le total du bilan consolidé à fin décembre 2013 s’établit à 17 662 M€ en diminution de 8M€.
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Actif (m illions d'euros)
décem bre-12
3 954
décem bre-13
Passif (m illions d'euros)
3 614 Livret A
décem bre-12
décem bre-13
3 442
3 275
512
339
7 366
8 174
4 147
3 948
8
6
199
128
77
85
1 591
1 343
-1
-2
9
15
319
350
17 670
17 662
Centralisation CDC
LEP
Prêts clientèle
8 653
9 315
Autres comptes créditeurs de la clientèle
Opérations de Crédit Bail
683
743
Créances Ets de crédit
1 922
1 737 Dettes Ets de crédit
Instruments financiers
1 829
1 563 Instruments financiers
Instruments dérivés
34
252
29 Instruments dérivés
244 Provisions
Capitaux propres
Immobilisations
Intérêts minoritaires
Réserves de réévaluation
Autres actifs
Total actif
343
17 670
417 Autres passifs
17 662 Total passif
L’ACTIF
La centralisation : les encours fin de période, hors part conservée, diminuent de -340 M€ (-8,6%). La part de collecte conservée
progresse de 472M€ (+53%) et s’établit à 1 356 M€ au 31 décembre 2013. Cette ressource figure dans le poste autres comptes
créditeurs de la clientèle au passif du bilan.
Les prêts et créances sur la clientèle (hors opérations de crédit-bail) progressent de 662M€ soit +7,6% par rapport au 31 décembre
2012.
Les encours (hors réévaluation) évoluent ainsi sur les principaux postes :
S’agissant de la CEP Midi-Pyrénées, le rythme de production des crédits immobiliers a été très soutenu en 2013 portant le montant des
engagements à près de 1,3 Milliard contre 880 M€ l’année précédente. Les engagements des crédits d’équipement sont en retrait, il en
résulte une baisse d’encours de 67M€ (-2%). L’encours des prêts personnels diminue également, en lien principalement avec une
production chez Capitole Finance en forte baisse par rapport à l’exercice précédent.
Les créances douteuses augmentent de 16,7M€ et atteignent 152,4M€ à fin 2013. Pour la CEP Midi-Pyrénées, les encours douteux
augmentent de 16,9M€ sur l’exercice, principalement en lien avec l’entrée du Groupe ERCO et la hausse des encours douteux sur
particuliers et professionnels. Parallèlement, les encours de capitole Finance diminue de 1M€. Le taux de couverture des douteux par
des provisions d’actif s’établit à 46% pour la CEP Midi Pyrénées (en hausse de 5 points en phase avec le niveau de provisionnement
des dossiers corporates et retail), le taux pour Capitole Finance s’établit à 64% (en hausse de 16 points en lien avec les sorties
d’encours douteux).
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Les opérations de crédit-bail, nettes de provisions, progressent de 60M€ pour atteindre 743M€ au 31 décembre 2013. Retraités des
encours 2012 d’Ecureuil Services et de Batimur, afin de rendre les données comparables, les évolutions atteignent 74M€.
Les encours bruts de crédit-bail mobilier portés par Capitole Finance augmentent de 70M€ (+11,8%). La production commerciale, qui
dépasse 300M€, est portée par les offres Lizmer, Lizequip et Lizauto. Les dépréciations sur créances douteuses s’établissent à 8,1M€
(taux de couverture 81,5%) et sont en diminution de 0,7M€ par rapport à 2012.
Les encours de crédit-bail immobilier portés par Batimap progressent de +4,6M€. Les dépréciations sur créances douteuses de 2,6M€
(taux de couverture 33%) progressent de 0,1M€ en 2013.
Les créances et dettes sur les établissements de crédits évoluent au fil des tombées et renouvellements d’opérations de prêts et
emprunts à terme.
LE PASSIF
Les dettes envers la clientèle sont en progression de 808M€ et s’établissent à 8 174M€. Les évolutions de ce poste concernent la
CEP Midi-Pyrénées. La collecte de bilan a progressé en 2013 essentiellement grâce à la collecte décentralisée (Livret A et LDD) sous
l’effet conjugué de la hausse des plafonds et de la baisse des taux de centralisation du Livret A-LDD et du LEP. Ainsi, le taux de
centralisation passe de 72 % au 31 décembre 2012 à 65,5 % au 31 décembre 2013 pour le Livret A-LDD et de 70 % à 50 % pour le
LEP.
Les provisions pour risques et charges augmentent de 8M€ pour s’établir à 85M€ au 31 décembre 2013 :
Mouvem ents à fin
décem bre 2013
(en millions d’euros)
Reprise de provision Epargne Logement
-1.8
Dotation nette restitution d'IS aux filiales
3.7
Dotation risques d'assignations
6.3
Reprise sur risques engagements par signature
-1.9
Dotation nette sur opérations sur titres
1.1
Dotation provision litige
1.6
Dotation risque modèle Epargne Logement
3.0
Reprise nette sur litiges sociaux et Urssaf
-3.5
Reprise provision Indemnités de fin de carrière (changement de méthode)
-1.5
Provision Capitole perte à terminaison CFC
0.5
Provision Foncière
0.6
Total
8.0
Les mouvements issus de la CEP Midi-Pyrénées concernent principalement :
−
La provision et le risque modèle Epargne Logement,
−
Les risques sur assignations et les risques bancaires,
−
Les provisions en couverture des litiges sociaux RAM et 13ème mois, nettes de l’utilisation en 2013 de la provision
constituée pour faire face à l’intégration de la part variable dans la règle du 1/10ème sur congés payés,
−
La provision Urssaf relative au redressement intervenu en 2013 pour 1,9 M€,
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
−
La révision de l’IAS 19 qui conduit à transférer la provision pour indemnités de fin de carrières par augmentation des
réserves au 01/01/2013
La société Capitole Finance a constitué en 2013, une provision pour perte à terminaison sur son activité crédits de 0,5M€.
La société Midi-Foncière a enregistré une provision pour garantie locative dans le cadre de la constitution de l’OPCI Capitole pour
0,7M€.
Les capitaux propres consolidés part du groupe et les réserves de réévaluation s’établissent à 1 358,4M€ fin 2013, en baisse de
241,1M€. Les mouvements enregistrés sont les suivants :
en millions d'euros
décembre-12
Capitaux propres et OCI
Evolution M€
1 599.5
-241.1
Souscriptions nettes au capital des SLE
décembre-13
1 358.4
27.2
Diminution des fonds propres CEMP (opération Yanne de rachat des CCI)
-318.7
Résultat consolidé 2013
65.4
Distribution d'intérêts aux Certificats Coopératifs d'Investissement (au titre de 2012)
-5.8
Distributions d'Intérêts aux Parts Sociales (au titre de 2012)
-15.9
Ajustement des ID et IAS19R
2.7
Ajustement Intérets minoritaires suite à cession de SCI
-0.3
Evolution OCI
4.2
Total
1 599.5
-241.1
1 358.4
L’opération de rachat des Certificats Coopératifs d’Investissement intervenus lors de l’opération Yanne génère au niveau de la CEP
Midi-Pyrénées une diminution de fonds propres de 318,7M€ (capital, prime d’émission et réserves).
Les réserves enregistrent l’ajustement des stocks d’impôts différés à l’ouverture suite à la mise en œuvre du nouveau cahier fiscal par
BPCE.
Les informations relatives à l’activité et à l’analyse du bilan sur base individuelle figurent au § 1.7.2 pour la CEP Midi-Pyrénées et au §
1.12.1 Activités et résultats des principales filiales.
1.7
1.7.1
Activités et résultats de l’entité sur base individuelle
R és ultats financiers de l’entité s ur bas e individuelle
Compte de résultat IFRS
(en m illions d'euros)
Produit Net Bancaire
déc-12
déc-13
Evolutions 2012 / 2013
320.7
344.9
24.2
7.5%
-219.0
-223.4
-4.4
2.0%
Résultat Brut d'Exploitation
101.7
121.5
19.8
19.5%
Coût du risque
-14.5
-19.7
-5.3
36.5%
16.7%
Charges générales d'exploitation
Résultat d'Exploitation
Gains ou pertes sur autres actifs
Résultat com ptable avant im pôt
Impôt sur les bénéfices
Résultat Net
87.2
101.7
14.5
-24.0
-2.8
21.1
-
63.3
98.9
35.7
56.4%
-28.7
-39.8
-11.1
38.8%
34.6
59.1
24.5
70.9%
LE PRODUIT NET BANCAIRE
Le Produit Net Bancaire s’élève à 344,9 M€ au 31 décembre 2013, soit une augmentation de 7,5% par rapport à décembre 2012. Hors
provision Epargne logement et dividendes nationaux, le PNB s’établit à 341,6M€ au 31 décembre 2013, en augmentation de 5,6% par
rapport à décembre 2012.
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Les composantes du produit net bancaire et leurs évolutions sont les suivantes :
(en m illions d’euros)
déc.-12
déc.-13
Evolutions 2012 / 2013
Centralisation
Transformation et divers
OPCVM et assurance Vie
Commissions de services
20.2
192.4
30.0
78.1
19.4
204.5
29.7
89.8
-0.8
12.1
-0.3
11.7
-3.9%
6.3%
-1.0%
15.0%
Produit Net Bancaire (hors dividendes nationaux)
320.7
343.4
22.8
7.1%
Dividendes nationaux
Produit Net Bancaire
Produit Net Bancaire récurrent
0.0
320.7
323.5
1.4
344.9
341.6
1.4
24.2
18.2
7.5%
5.6%
La marge sur centralisation est en repli par rapport à l’exercice précédent. La rémunération des livrets A et LDD est impactée par la
baisse des encours centralisés et des taux de rémunération (taux de commissionnement et composante liquidité du taux de
commissionnement). La rémunération sur le LEP est également en baisse en lien avec celle des encours.
Les dividendes nationaux concernent CE Holding Promotion
L’évolution de la marge de transformation est la suivante :
déc.-12
déc.-13
Variation
Variation en
%
Marge de transform ation
179.7
196.8
17.1
9.5%
Provision Epargne Logement
-2.8
1.8
4.6
n/s
Autres produits et charges
15.4
5.8
-9.6
-62%
Transform ation et divers
192.4
204.5
12.1
6.3%
(en m illions d’euros)
Les produits des crédits clientèle (y compris crédits aux filiales) progressent de 13,2M€ par rapport à décembre 2012. En volume, les
encours moyens des crédits ont augmenté de 875M€ (+9,3%), principalement sur les crédits habitat, les crédits équipement et les
crédits de trésorerie.
Le coût de la collecte clientèle diminue de 10,9 M€. Cette évolution s’explique, malgré la progression des encours moyens de +517 M€
(livret A décentralisé, LEP, livret B, LDD et dépôts à vue), par la baisse du taux moyen de collecte bilancielle. L’encours moyen annuel
de collecte conservée (LA, LDD, LEP) s’établit à 1 083M€ contre 814 M€ en décembre 2012 (+33%).
Les revenus tirés du portefeuille titres et des prêts interbancaires sont en baisse de 14M€, sous l’effet de la diminution des encours et
des taux de rendement par rapport à décembre 2012.Ce poste enregistre également la rémunération sur TSSDI BPCE et celle relative
aux actifs « collatérisés ».
La charge de refinancement sur les marchés financiers, nette des opérations de couverture diminue de 7,0 M€, avec la baisse
d’encours et la hausse du coût moyen de la dette. La rémunération du hors bilan de financement reçu de BPCE est en diminution de
3,6M€. Figurent également dans ce poste, les coûts sur instruments dérivés de macro-couverture.
La provision épargne-logement est reprise pour 1,8 M€ en décembre 2013 (dotation de 2,8M€ en décembre 2012).
Les autres produits et charges sont en diminution de 9,6M€, sous l’effet notable du résultat réalisé sur remboursement au-dessus du
pair du TSSDI BPCE, des couvertures de risques bancaires et des provisions sur assignations.
Les commissions de désintermédiation diminue de -0,3 M€ et s’élève à 29,7 M€ au 31 décembre 2013.
Les commissions d’assurance-vie progressent de 0,4 % par rapport à 2012. L’augmentation du chiffre d’affaires commissionné par
rapport à l’année précédente permet de compenser la baisse des frais d’entrée et explique la progression des commissions sur flux.
Les bonnes performances commerciales au niveau des ventes de produits de prévoyance (notamment la GAV et l’assurance santé)
justifient l’augmentation de 25 % en regard de l’année précédente des commissions sur la Prévoyance.
Le commissionnement sur les OPCVM est en recul soit -0,4 M€ par rapport à 2012.
La progression des commissions de services (+11,7 M€ soit +15%) se décompose ainsi :
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(en millions d'euros)
31/12/2012 31/12/2013
Evolution 2013 / 2012
montant
%
Crédits
15.8
26.2
10.4
66%
Bancarisation
56.6
59.1
2.5
4.5%
IRA
3.6
4.4
0.9
24%
Autres commissions
2.1
0.1
-2.1
NS
TOTAL
78.1
89.8
11.7
15.0%
Les commissions liées aux Crédits s’affichent en forte progression par rapport à 2012 soit +10,4 M€ en raison de la perception des
commissions du Crédit Foncier de France de 9,5 M€ contre 1,9 M€ l’année précédente, de l’accroissement des commissions CNP de
1,1 M€ en lien avec la production des crédits immobiliers. Les commissions relatives aux renégociations de crédits ont été étalées.
Les commissions sur les forfaits et cartes augmentent de 10% soit +2,8 M€ par rapport à 2012. La progression de la tarification des
forfaits Bouquet Liberté est excédentaire par rapport à la baisse de celle des forfaits FSE/FSI de 0,9 M€. Les commissions relatives aux
forfaits Pro augmentent de près de 13% soit 0,3 M€.
Les assurances Forfaits affichent une hausse de 1 M€ en regard de 2012 en raison notamment de la modification du principe de
commissionnement et de la comptabilisation des assurances liées aux services complémentaires. En neutralisant ces deux
changements, l’évolution serait de plus de 7%.
Les commissions d’intervention et de rejet (MAD) progressent de plus de 6% et s’élèvent à 17,3 M€. Les commissions de
fonctionnement de compte sont de 4,5 M€ et progressent de plus de 15%.
Les commissions IARD (retraitées des services complémentaires des forfaits dont les commissions sont affectées en 2013 au poste
forfaits et cartes) augmentent de 14% en lien avec le dynamisme observé depuis le début de l’année sur les ventes de contrats.
LES CHARGES D’EXPLOITATION
Evolution 2013 / 2012
(en m illions d’euros)
Frais personnel + intérim
31/12/12
31/12/13
montant
%
122.9
126.3
3.4
2.8%
Impôts et Taxes
9.9
9.3
-0.5
-5.2%
Cotisations Nationales
13.8
13.3
-0.4
-3.1%
Frais informatiques
23.8
23.5
-0.3
-1.3%
Amortissements et Locations
16.9
20.1
3.2
18.9%
Autres Services Extérieurs
30.3
29.1
-1.2
-4.0%
Dons RSE
1.5
1.8
0.2
15.4%
219.0
223.4
4.4
2.0%
Frais de gestion
Les charges d’exploitation s’établissent au 31 décembre à 223,4 M€ en augmentation de 2,0% par rapport au 31 décembre 2012. La
progression provient essentiellement des postes « Frais de personnel » et « Amortissements et locations ».
Les charges de personnel comptables y compris les dépenses d’intérim atteignent 126,3 M€ au 31 décembre 2013 contre
122,9 M€ l’exercice précédent soit une augmentation de 2,8 % sur la période.
Les rémunérations fixes s’affichent en progression 1,2 M€ soit + 1,9%. 1,9% en lien avec l’augmentation générale attribuée aux salariés
(0,5% à compter du 1er février 2013 avec plancher à 200€), les mesures individuelles et l’évolution des effectifs.
Le nombre des collaborateurs en CDI demeure à un niveau inférieur à celui de l’an passé (-8 Etp). A contrario, les effectifs sous contrat
de professionnalisation ou à durée déterminée ressortent en forte augmentation (+20 Etp), induisant une hausse des coûts salariaux.
Les rémunérations variables (Part Variable et intéressement), telles que comptabilisées, s’affichent en progression significative
(+8,5%) par rapport à l’an passé notamment sur l’intéressement en lien avec les résultats économiques.
La rubrique des frais de personnel est une nouvelle fois fortement impactée par les évolutions des charges fiscales votées en fin
d’année 2012 notamment le changement d’assiette de la taxe sur les salaires qui génère le paiement d’une contribution supplémentaire
par rapport à l’an passé de 1,3 M€. L’augmentation du forfait social sur l’intéressement, porté de 8 à 20%, se traduit quant à elle par
une surcharge de 0,9 M€ en 2013 (pour information, ces nouvelles modalités avaient été partiellement provisionnées sur 2012).
Ces contributions sont toutefois pour partie compensées par la prise en compte du Crédit d’Impôt Compétitivité Emploi (CICE) qui
atteint au final 1,5 M€ au titre de l’exercice 2013.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Enfin, les flux nets de provisions pour risques et charges ressortent hors utilisations à -0,2M€, le provisionnement du contentieux
administratif étant couvert par des mouvements de reprise sur les contentieux salariaux.
Les impôts et taxes sont en diminution de -0,5 M€, soit -5,2% par rapport au 31 décembre 2012. La Taxe Systémique Bancaire s’est
avérée plus basse que l’an passé de 0,25 M€. Par ailleurs, diverses régularisations afférentes à la CVAE ont permis une diminution de
cette taxe de 0,28 M€.
Les cotisations nationales s’affichent en repli de -0,4 M€, soit – 3,1 % par rapport au 31 décembre 2012.
Cette diminution est inhérente à la baisse de la cotisation BPCE, à l’actualisation de sa clé de répartition (au total : -0,5 M€), et à la fin
du programme S’miles qui impactait encore l’exercice 2012 à hauteur de 0,13 M€. A contrario, les dépenses BPCE APS, plateforme de
gestion des assurances IARD, progressent significativement de +0,15 M€ en lien avec la dynamique de cette activité.
Les frais informatiques sont en baisse de -0,3 M€ par rapport à ceux de l’an passé soit une économie de 1,3% provenant d’une légère
diminution des charges IT-CE, qui représentent l’essentiel du poste. Une provision de 0,4 M€ avait été constatée sur 2012 dans le
cadre d’une interconnexion de sites informatiques.
Le poste amortissements et locations est en augmentation de 3,2 M€, soit +18,9% par rapport à 2012. Les éléments significatifs à
l’origine de cette évolution sont les suivants :
-
Prise en compte dans les amortissements d’une dépréciation sur actif immobilier.
-
Augmentation significative des loyers informatiques sur l’année 2013, en lien avec les investissements réalisés
(renouvellement du parc des automates, écrans, tablettes numériques…).
Les autres services extérieurs diminuent de 1,2 M€ soit -4,0% par rapport à 2012.
Suite à un changement de normes préconisé par le national sur les prestations Espèces (comptage et approvisionnements GAB hors
sites), celles-ci sont positionnées à compter de 2013 en charges bancaires (en diminution du PNB) au lieu de Services Extérieurs.
Neutralisée de cette modification, cette rubrique budgétaire est en réduction de 0,3 M€ (-1,1%).
Les dons RSE sont exprimés hors apports en moyens (frais de personnel des salariés impliqués dans l’association Parcours
Confiance). Ils ressortent en augmentation significative par rapport à l’an passé du fait d’un abondement de 0,2 M€ au Fonds de
Garantie Parcours Confiance.
Le coefficient d’exploitation publiable s’améliore significativement à 64,8%, évolution inhérente à la forte progression de l’activité et du
PNB sur l’exercice.
Coefficients d'exploitation
déc.-12
déc.-13
Variation
Coefficient publiable
68.3%
64.8%
-3.5 pt
Coeff publiable hors provisions Ep. Logement, div. BPCE (A)
67.7%
65.1%
-2.6 pt
Coeff publiable intégrant le coût du risque
72.8%
70.5%
-2.3 pt
Coeff A intégrant le coût du risque
72.2%
70.9%
-1.3 pt
Après retraitement du flux non récurrent de la provision Epargne Logement, l’évolution du coefficient est de -2,6 pts.
En intégrant au numérateur le coût du risque, le coefficient d’exploitation recalculé s’affiche à 70,5% pour 72,8% un an plus tôt.
Enfin, en neutralisant le flux sur la provision EL, le ratio après coût du risque ressort à 70,9 % contre 72,2% au 31 décembre 2012.
AUTRES ELEMENTS DU COMPTE DE RESULTAT
Le coût du risque
Le coût du risque s’élève à – 19,7 M€ (- 14,5 M€ en décembre 2012).
(en m illions d’euros)
déc.-12
déc.-13
Risque sur douteux / contentieux
Dotation provision collective retail
-14.9
0.5
-19.4
-0.4
Coût du risque
-14.5
-19.7
La progression de la charge de risque sur douteux contentieux s’établit à 4,4 M€ par rapport à décembre 2012. L’évolution concerne
principalement les créances habitat, les crédits équipement et de trésorerie. A noter l’entrée en portefeuille en juin dernier du dossier
ERCO (-5,4M€) et l’affectation en risque opérationnel du provisionnement sur Simbiosis (+3M€).
La provision collective retail modélisée par le Groupe BPCE est mouvementée en lien avec l’évolution des EAD sur clientèle de
particuliers et professionnels.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
(en m illions d’euros)
Encours douteux
Stock de provisions individuelles
Stock de provisions collectives retail
Stock de provisions collectives corporates
Sous-total provisions
Taux de provisions individuelles
Taux de provisions individuelles et collectives
Taux de douteux prêts et créances à la clientèle
déc.-12
déc.-13
135.4
57.6
7.7
9.1
74.4
42.5%
54.9%
1.5%
152.3
72.0
8.1
9.1
89.2
47.3%
58.5%
1.6%
Les encours douteux augmentent de 16,9M€ sur l’exercice, principalement en lien avec l’entrée du Groupe ERCO et la hausse des
encours douteux sur particuliers et professionnels.
Le taux de couverture est en hausse de 4,75 points sur 2013 en phase avec le niveau de provisionnement des dossiers corporates et
retail.
Les gains ou pertes sur autres actifs s’établissent à -2,8M€ et correspondent à la mise au rebut du mali de fusion avec la société
TOFINSO. En 2012, le poste constatait la dépréciation durable sur les titres BPCE.
L’impôt sur les bénéfices s’établit à 39,9M€. Il est calculé selon la méthode « normative » préconisée par la BPCE au taux majoré de
38%. Le poste comprend la taxe de 3% sur distributions en faveur de Natixis avec l’opération YANNE pour 3,0 M€ (taxe appréhendée
sur base élargie des rémunérations des CCI).
Le résultat net s’établit à 59,1M€, contre 34,6M€ après dépréciation en 2012 des titres BPCE (-23,8M€).
Compte de résultat établi en normes française (publiable)
Le résultat en normes françaises s’établit à +56,7M€, contre 48,3M€ en 2012.
En millions d'euros
déc-12
Produit Net Bancaire
déc-13
Evolutions 2012 / 2013
335.3
344.3
9.0
2.7%
-219.0
-223.2
-4.2
1.9%
Résultat Brut d'Exploitation
116.3
121.1
4.8
4.1%
Coût du risque
-14.8
-19.6
-4.8
32.6%
Résultat d'Exploitation
101.5
101.5
0.0
0.0%
Gains ou pertes sur autres actifs
-23.7
-0.5
23.2
-97.7%
77.8
101.0
23.2
29.8%
0.0
0.0
-29.5
-44.3
-14.7
50.0%
48.3
56.7
8.4
17.5%
Charges générales d'exploitation
Résultat comptable avant impôt
FRBG
Impôt sur les bénéfices
Résultat Net
En %
déc-12
déc-13
Evolutions
2012 / 2013
Coefficient d'exploitation publiable (A)
65.3%
64.8%
-0.5
Coefficient d'exploitation hors épargne logement et hors dividendes nationaux (B)
Coefficient (A) avec coût du risque
64.8%
69.7%
65.5%
70.5%
0.8
Coefficient (B) avec coût du risque
69.2%
71.2%
2.0
0.7
Le produit net bancaire s’établit à 344,3M€ en normes françaises au 31 décembre 2013 contre 335,3M€ en décembre 2012.
Les flux de reprises de provisions sur portefeuille titres de placement nettes de couvertures s’élèvent à 8M€ en référentiel french (flux
de reprises de 18,4 M€ en décembre 2012).
L’évolution des frais de gestion est comparable à celle enregistrée en IFRS.
Les gains sur autres actifs comprennent la plus-value de 2,2 M€ sur remboursement des TSSDI (plus-value appréhendée en PNB en
IFRS), la reprise de provision de 2,3 M€ sur titres d’investissement cédés, la mise au rebut du mali de fusion TOFINSO et les abandons
d’avances de différé fiscal sur GIE fiscaux liquidés en 2013.
Une charge d’impôt est constatée au 31 décembre 2013 pour 44,3M€ au taux majoré de 38%. Ce poste comprend en outre l’IS sur
résultats bénéficiaires des filiales intégrées et la taxe de 3% sur opération Yanne.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
1.7.2
Analys e du bilan de l’entité
Activité commerciale
Collecte
L’excédent net de collecte (hors parts sociales) en 2013 est négatif et s’élève à -80 M€ contre 57 M€ en 2012.
Excédents cum ulés (en m illions d’euros)
Collecte centralisée
Epargne Bilan
Epargne Hors Bilan
Total collecte hors Parts Sociales
Parts sociales
31/12/2012
211
31/12/2013
80
176
-37
-330
-124
57
-80
106
27
La collecte centralisée est la seule (hors parts sociales) à afficher des excédents positifs. La collecte Livret A s’élève à 123 M€ en 2013
contre 175 M€ l’année précédente en raison notamment de la baisse du taux du Livret A et LDD, intervenue au 1er août, à son plus bas
niveau historique de 1,25%
L’épargne de bilan affiche des excédents négatifs à -37 M€ contre 176 M€ l’année précédente.
Doublement pénalisé par la baisse du taux et la hausse des plafonds des Livrets A et LDD, le Livret B (BDD) décollecte à hauteur de 63 M€.
La collecte sur L’Epargne Logement affiche de bons résultats en 2013 soit 31 M€ contre -2 M€ l’an passé notamment en raison des
bonnes performances enregistrées sur le troisième trimestre.
L’épargne hors bilan est déficitaire depuis le début de l’année et affiche une décollecte de -124 M€ mais en nette amélioration par
rapport à 2012 (-330 M€).
La faible appétence des clients pour les OPCVM monétaires explique les excédents négatifs sur ces produits.
La décollecte sur l’assurance vie (hors Emprunt Ecureuil) est toutefois limitée à -29 M€ contre -160 M€ en 2012 en raison de la
progression des versements de +32 % par rapport à l’année précédente.
La collecte de parts sociales ressort également en forte baisse par rapport à 2012 (27 M€ en 2013 contre 106 M€ en 2012).
Les encours de collecte (hors part sociales) sont en hausse de 1,8% par rapport à 2012 et se décomposent de la façon suivante :
Encours collecte (en m illions d’euros)
31/12/2012
31/12/2013
Variation
Collecte centralisée
3 940
3 609
-8,4%
Epargne Bilan
5 916
6 478
9,5%
Epargne Hors Bilan
6 826
6 891
0,9%
16 682
16 977
1,8%
590
617
4,6%
Total collecte hors Parts Sociales
Parts sociales
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Crédits
La production de crédits est en forte progression de 18,6% par rapport à celle de 2012.
31/12/2012
31/12/2013
Engagem ents cum ulés (en m illions
d’euros)
Variation
2013 / 2012
BDD
CEMP
BDD
273
273
264
264
-3,3%
239
239
236
236
-1,4%
Crédits immobiliers
880
880
1 299
1 299
47,5%
Crédits d'équipement (yc CBM et CBI)
133
623
756
195
507
702
-7,1%
1 286
623
1 909
1 757
507
2 264
18,6%
Crédits consommation (yc LOA et
revolving) - versements
dont Prêts personnels
Total crédits
BDR
BDR
CEMP
Dans un contexte économique difficile, les versements de crédits à la consommation sont en retrait par rapport à l’année précédente
de -3,3%. L’encours des prêts personnels progresse (+2,9%) en regard du 31 décembre 2012.
Le rythme de production des crédits immobiliers a été très soutenu en 2013 portant le montant des engagements à 1,3 Milliard contre
880 M€ l’année précédente.
L’encours des crédits immobiliers évolue de 15,8% par rapport à 2012.
Les engagements des crédits d’équipement atteignent 702 M€ en 2013 contre 756 M€ l’année précédente. La production des crédits
est en augmentation pour les marchés Professionnels, de l’Economie Sociale et des PPI. L’encours des crédits d’équipement diminue
de -1,6% par rapport à fin 2012.
En 2013, dans le cadre des dispositifs mis à disposition par le Groupe pour optimiser la gestion de la liquidité, la CEMP a apporté au
CFF 106 M€ de crédits aux collectivités et institutionnels locaux (CIL). Cette activité a permis de générer 9,5 M€ de commissions sans
consommation de liquidité.
Au global, les encours de crédit progressent de 7,7% par rapport à 2012 :
31/12/2012
31/12/2013
Evolution 2013 / 2012
Encours (en m illions d’euros)
BDD
Crédits consommation (yc LOA
et revolving)
dont Prêts personnels
Crédits immobiliers
Crédits d'équipement (yc CBM
et CBI)
dont Crédits d'équipement
Crédits court terme
Total crédits
BDR
523
CEMP
0
524
BDD
BDR
539
CEMP
0
539
16
3,0%
484
0
484
498
0
498
14
2,9%
67
4 642
5 296
78
5 375
733
15,8%
484
3 048
3 532
564
2 932
3 496
-36
-1,0%
445
2 864
3 309
526
2 728
3 255
-54
-1,6%
66
192
258
67
183
250
-8
-3,3%
5 649
3 307
8 956
6 466
3 194
9 660
703
7,9%
761
46
6,4%
10 421
749
7,7%
716
5 649
3 307
9 672
6 466
3 194
Comptes de dépôt
Encours (en m illions d’euros)
Encours moyens créditeurs cumulés
%
4 575
Filiales
Total crédits
Montant
31/12/2012
1 542
31/12/2013
1 645
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Variation
6,7%
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Les encours moyens créditeurs des comptes de dépôt BDD sont en recul -0,4% en regard de 2012. L’évolution positive constatée sur le
dernier trimestre 2013 soit en moyenne 6,1% n’a pas permis de neutraliser totalement les effets du relèvement du plafond du livret A et
du LDD intervenu fin 2012 et début 2013.
Les CCE sur le marché des professionnels progressent de 0,8%.
Les encours BDR progressent sensiblement sur la période soit +41% en raison notamment du recyclage des encours OPCVM
monétaires sur les comptes de dépôts.
Bilan de la CEP Midi-Pyrénées – en normes IFRS
Les principales caractéristiques de la situation au 31 décembre 2013 de la CEP Midi-Pyrénées, établie selon les normes IFRS, sont les
suivantes :
BILAN - ACTIF (en M€) -
Im m obilisations
Participations
Em plois subordonnés
31/12/2012
31/12/2013
74
679
57
BILAN - PASSIF (en M€) -
74 Capitaux propres
626 Provisions
58 Ressources subordonnées
31/12/2012
31/12/2013
1 379
103
0
SOLDE Fonds propres
Centralisation CDC ACTIF
3 954
3 614 Centralisation CDC PASSIF
672
455
3 954
3 614
0
0
8 039
1 737
2 487
2 317
1 284
214
8 763
1 925
2 900
2 392
1 306
240
-1 607
-1 611
3 837
12
587
3 681
16
184
SOLDE Centralisation
Crédits
dt crédits immobiliers
dt crédits équipement
dt crédits de trésorerie
dt autres crédits
dt prêts aux filiales
9 646
4 705
3 228
782
133
797
10 375 Ressources clientèle
5 441
3 162
783
149
841
dt DAV
dt Livrets
dt EL
dt RAT
dt CCA
SOLDE Activités clientèles
Portefeuille financier
dt Titres
dt Interbancaires
dt Autres (Dérivés…)
Trésorerie com pte courant
2 809
1 209
1 553
47
101
2 413 Ressources Financières
971
dt réserves de réévaluation
1 401
dt pensions livrées
40
82 Trésorerie c.courant
44
36
971
1 223
253
287
-36
-66
17 609
17 594
SOLDE activités financières
Com pte d'ajustem ent
289
353 Com pte d'ajustem ent
SOLDE ajustem ent
TOTAL BILAN
17 609
17 594
TOTAL BILAN
1 107
105
0
Le total du bilan s’établit à 17 594 M€ au 31 décembre 2013, en diminution de 15 M€ par rapport à décembre 2012.
L’évolution bilancielle la plus caractéristique concerne les excédents d’emplois clientèle sur les ressources clientèles. La croissance
sensible de l’activité crédits, notamment immobiliers, et l’évolution moins soutenue sur la période de la collecte de bilan ont généré au
courant de l’année 2013 un accroissement du besoin de financement. La réduction du taux de centralisation à la Caisse des Dépôts et
Consignations des ressources LA, LDD et LEP a contribué à réduire ce besoin de 377,5 M€ au cours du 3ème trimestre. Au terme de
l’année 2013, l’excédent de crédit sur les ressources de 1 611M€ ressort au final quasiment stable par rapport à décembre 2012.
L’excédent de ressources financières nettes évolue du fait de la réduction du portefeuille d’actifs financiers, couplée à une optimisation
du recours au refinancement BPCE et aux mises en pension de titres. Le solde du besoin de financement, généré par les activités
commerciales et financières, est couvert par l’autofinancement (mise en réserve des résultats nets de distributions). Les fonds propres
enregistrent également le rachat des Certificats Coopératifs d’Investissement intervenu au 3ème trimestre 2013 (opération Yanne).
La centralisation : les encours fin de période, hors part conservée, diminuent de -340 M€ (-8,6%). La part de collecte conservée
progresse de 472M€ (+53%) et s’établit à 1 356 M€ au 31 décembre 2013. Cette ressource figure dans le poste autre collecte
réglementée au passif du bilan.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Les provisions pour risques et charges augmentent de 2,1 M€ sur 2013. Cette évolution résulte des mouvements suivants :
31/12/2013
(en millions d’euros)
Reprise nette restitution d'IS aux filiales
-1.1
Reprise de provision Epargne Logement
-1.8
Dotation risque modèle Epargne Logement
3.0
Dotations nette sur risques d'assignations
6.3
Dotation nette sur opérations sur titres
1.1
Reprise nette sur litiges sociaux
-3.5
Reprise sur engagements par signature
-1.9
Dotation provision litige
1.6
Reprise provision Indemnités de fin de carrière (changement de méthode)
-1.7
Autres
0.3
Total
2.1
En application des conventions d’intégration fiscale, les provisions pour restitution d’impôt aux filiales sont en diminution nette du fait de
la prise en charge par la CEP Midi-Pyrénées de l’impôt sur les résultats des filiales bénéficiaires.
La dotation nette sur risques d’assignations concerne principalement le dossier Simbiosis (-2,5 M€) en contrepartie d’une reprise sur
risques d’engagements par signature et une affectation en couverture de risques bancaires.
La provision Urssaf couvre le redressement intervenu en 2013 pour 1,9 M€.
Les provisions sur litiges RAM et 13ème mois sont provisionnées à 25% de leur montant, conformément aux instructions d’arrêté de
BPCE suite à la décision favorable de la cour de cassation pour les établissements concernés. A noter l’utilisation en 2013 de la
provision constituée pour faire face à l’intégration de la part variable dans la règle du 1/10ème sur congés payés
(+1,8 M€).
La révision de l’IAS 19 conduit à transférer la provision indemnités de fin de carrières par augmentation des réserves au 01/01/2013.
Les capitaux propres diminuent de 271,7M€ sur 2013 consécutivement aux rachats de CCI intervenus lors de l’opération Yanne, à
l’intégration du résultat annuel (+59,1M€) net des distributions au titre de 2012 (-16,4 M€). Les réserves enregistrent également
l’ajustement des stocks d’impôts différés à l’ouverture (+2,6 M€) suite à la mise en œuvre du nouveau cahier fiscal par BPCE.
En m illions d'euros
Evolution
12 2013/ 12
2012
31/12/2012
31/12/2013
Capital et prime d'émission
608.9
380.8
-228.1
Réserves et résultat
770.2
726.5
-43.7
1 379.0
1 107.3
-271.7
Capitaux propres
Les réserves de réévaluation, classées en ressources financières au bilan analytique, progressent de 4M€ sur 2013. Ce poste se
compose ainsi :
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Réévaluation en M€
31/12/2012
Obligations
31/12/2013
12.2
12.5
Participations
6.5
7.4
FCPR
2.3
1.8
OPCVM
1.6
2.0
-8.0
-6.3
IFT
OCI Cristallisée
Total
-3.0
-1.8
11.6
15.6
L’évolution des réserves de réévaluations sur les obligations en portefeuille s’explique par les variations d’encours et par l’amélioration
de la composante risque de crédit des titres sous-jacents.
L’amélioration des réserves de réévaluations sur Instruments Financiers à Terme (IFT) est liée à une variation de valorisation des
instruments de couverture de type macro CFH.
1.8
1.8.1
Fonds propres et solvabilité
G es tion des fonds propres
Définition du ratio de solvabilité
Le ratio de solvabilité de l’établissement indique sa capacité à faire face aux risques générés par ses activités. Il met en rapport ses
fonds propres et une mesure de ses risques. Ce ratio et les éléments qui le composent font l’objet d’une définition et d’un suivi
réglementaire par les autorités de tutelle. Il est généralement présenté par rapport à une limite plancher de 8 % (les fonds propres
1
globaux devant représenter au minimum 8 % des risques pondérés ).
Responsabilité en matière de solvabilité
En premier lieu, en tant qu’établissement de crédit, chaque entité est responsable de son niveau de solvabilité, qu’elle doit maintenir audelà de la norme minimale réglementaire. Chaque établissement dispose à cette fin de différents leviers : émission de parts sociales,
mises en réserves lors de l’affectation du résultat annuel, emprunts subordonnés, gestion des exigences.
En second lieu, du fait de son affiliation à l’organe central du groupe, sa solvabilité est également garantie par BPCE SA
(cf. code monétaire et financier, art. L511-31). Ainsi, le cas échéant, l’établissement peut bénéficier de la mise en œuvre du système de
garantie et de solidarité propre au Groupe BPCE (cf. code monétaire et financier, art. L512-107 al. 6), lequel fédère les fonds propres
de l’ensemble des établissements des réseaux Banque Populaire et Caisse d’Epargne.
1.8.2
C ompos ition des fonds propres
Les fonds propres globaux de l’établissement sont, selon leur définition réglementaire, constitués de fonds propres de base (Tier 1) et
de fonds propres complémentaires (Tier 2) desquels sont déduits des participations dans d’autres établissements bancaires (pour
l’essentiel, sa participation au capital de BPCE SA). A fin 2013, les fonds propres globaux de l’établissement étaient de 892,4 millions
d’euros sur base consolidée.
Tier 1
Les fonds propres Tier 1 de l’établissement sont composés, pour l’essentiel, de son capital social et de ses réserves. Ils se montent, à
fin 2013, 1 270 millions d’euros sur base consolidée.
Capital social
Suite à l’opération de rachat des CCI, le capital social de l’établissement est composé à 100 % de parts sociales à fin 2013. Il s’agit de
titres de capital souscrits par des Sociétés Locales d’Epargne (SLE), elles-mêmes détenues par des sociétaires, clients de
l’établissement.
Au cours de l’année 2013 :
Le capital social de l’établissement a évolué de -95,2 millions d’euros, liés au rachat de CCI.
Les ventes nettes de parts sociales de SLE aux sociétaires se sont montées à 27,2 millions d’euros, portant leur encours fin 2013 à
617,9 millions d’euros.
Réserves
Avant affectation du résultat 2013, les réserves de l’établissement se montent à 836 millions d’euros sur base consolidée.
1
Cf. § « exigences de fonds propres »
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Tier 2
A fin 2013, l’établissement dispose de fonds propres Tier 2 pour un montant de 2 millions d’euros.
Déductions
L’établissement est actionnaire de BPCE SA. Le montant des titres détenus (423,1 millions d’euros en valeur nette comptable) vient en
déduction de ses fonds propres au motif qu’un même euro de fonds propres ne peut couvrir des risques dans deux établissements
différents. A noter en 2013, les déductions ont été impactées d’une part par la remontée additionnelle de capital de BPCE SA vers les
Maisons-Mères au travers d’une réduction du capital de BPCE SA et d’autre part, par le remboursement par BPCE SA des TSS.
D’autres participations de l’établissement viennent également en déduction de ses fonds propres pour un total de 13 millions d’euros. Il
s’agit pour l’essentiel d’une participation dans l’IRDI.
Circulation des Fonds Propres
Le cas échéant, l’établissement a la possibilité de solliciter BPCE SA pour renforcer ses fonds propres complémentaires (Tier 2), par la
mise en place de prêts subordonnés, remboursables (PSR) ou à durée indéterminée (PSDI).
Gestion du ratio de l’établissement
Le ratio de solvabilité sur base consolidée s’établit à 14,91% au 31 décembre 2013, contre 17,05% au 31 décembre 2012.
Tableau de composition des fonds propres
En m illions d'e uros
31/12/2012
31/12/2013
Evolution
Fonds propre s de bas e pour le calcul du ratio de s olvabilité
1 075
892
-183
Fonds Propre s de bas e
1 514
1 270
-244
Capital- Réserves
1 490
1 216
-274
41
65
24
-22
-16
6
Résultat
Distributions prévisionnellles
0
-1
-1
-1
-1
0
OCI sur titres déduits des f onds propres
6
6
0
Fonds Propre s com plé m e ntaire s
1
2
0
Dé ductions de s participations dans le s é tab Cré dits ou financie rs
-549
-452
96
Franchis e (10% de s Fonds Propre s de bas e e t com plé m e ntaire s )
152
127
-24
Autre s dé ductions
-43
-54
-11
Intérêts minoritaires
Immobilisations incorporelles
1.8.3
E xigenc es de fonds propres
Définition des différents types de risques
Pour les besoins du calcul réglementaire de solvabilité, trois types de risques doivent être mesurés : les risques de crédit, les risques de
marché et les risques opérationnels. Ces risques sont calculés respectivement à partir des encours de crédit, du portefeuille de
négociation et du produit net bancaire de l’établissement.
En appliquant à ces données des méthodes de calcul réglementaires, on obtient des montants de risques dits « pondérés ». Les fonds
propres globaux doivent représenter au minimum 8% du total de ces risques pondérés.
A fin 2013, les risques pondérés de l’établissement étaient de 5 988 millions d’euros (soit 479 millions d’euros d’exigences de fonds
propres).
Le détail figure dans le tableau ci-après :
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Tableau des exigences
Données consolidées (en m illions d'euros)
31/12/2012
31/12/2013
Risque de crédit en approche notation interne
Administrations centrales et banques centrales
0
0
34
28
Entreprises
151
155
Clientèle de détail
147
132
Actions
85
79
Autres actifs
42
37
1
1
460
434
0
0.0
44
45
505
479
Etablissements
Position de titrisation
Total des exigences au titre du risque de crédit (1)
Total des exigences au titre du risque de m arché (2)
Total des exigences au titre du risque opérationnel (3)
EXIGENCES DE FONDS PROPRES (1) + (2) + (3)
La baisse observée sur l’année 2013 des encours pondérés de la clientèle de détail est tirée par la mise en œuvre de modèles de
notation plus discriminants. Cette baisse des exigences est compensée par une hausse sensible des pertes attendues (Cf. tableau de
composition des fonds propres, ligne autres déductions).
1.9
1.9.1
Organisation et activité du Contrôle interne
P rés entation du dis pos itif de contrôle permanent
Le dispositif de contrôle repose sur 3 niveaux : deux niveaux de contrôle permanent et un niveau de contrôle périodique. Ce dispositif
fonctionne en filières, intégrées à l’établissement, animées par trois directions de l’organe central : la Direction des Risques Groupe, la
Direction de la Conformité et de la Sécurité Groupe, en charge du contrôle permanent et la direction de l’Inspection Générale Groupe,
en charge du contrôle périodique.
Les fonctions de contrôle permanent et périodique, localisées au sein des CEP sont rattachées, dans le cadre des filières de contrôle
intégrées par un lien fonctionnel fort, aux directions centrales de contrôle BPCE correspondantes. Ces liens ont été formalisés au
travers de chartes couvrant chacune des filières.
Au niveau de la CEP Midi-Pyrénées, le Président du directoire a défini la structure organisationnelle et a réparti responsabilités et
moyens de manière optimale pour assurer, conformément aux orientations définies par le conseil de surveillance, la couverture des
risques, leur évaluation et leur gestion. L’organisation de la CEP Midi-Pyrénées est conforme aux règlements et chartes définies par
BPCE. La responsabilité du contrôle permanent incombe au premier chef aux directions opérationnelles ou fonctionnelles, les contrôles
permanents de deuxième niveau et l’audit interne sont assurés par des directions fonctionnelles centrales indépendantes dont les
responsables au sens des articles 7 et 11 du règlement 97-02 modifié sont directement rattachés à l’organe exécutif au sens de l’article
4 du même règlement.
Coordination du contrôle permanent
Le contrôle permanent hiérarchique dit de niveau 1, premier maillon de contrôle interne est assuré par les services opérationnels ou
fonctionnels sous la supervision de leur hiérarchie.
Le contrôle permanent de niveau 2 au sens de l’article 6-a du règlement 97-02 est assurée par la Direction des Risques, Conformité et
Contrôle Permanent et en son sein par le Département Contrôle Permanent. D’autres fonctions centrales sont également des acteurs
du dispositif de contrôle permanent en particulier le Pôle Finance en charge du contrôle comptable, le Département Juridique, la
Direction des Services Bancaires et Supports et la Direction des Ressources humaines pour les aspects touchant à la politique de
rémunération.
La cohérence et l’efficacité du contrôle permanent sont examinées trimestriellement en Comité de contrôle interne, présidé par le
président du directoire : ce comité a vocation à traiter l’ensemble des questions relatives à la cohérence et à l’efficacité du dispositif de
contrôle interne de l’établissement, ainsi que les résultats et les plans d’actions issus des travaux de maîtrise des risques et de contrôle
interne et des suites qui leur sont données.
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Focus sur la filière Risques
La Direction des Risques Conformité et Contrôle Permanent de la CEP Midi-Pyrénées, directement rattachée au Président du
Directoire, a vocation à couvrir l’ensemble des risques : risques de crédit, risques financiers, risques opérationnels et plan de continuité
d’activité et également ceux de non-conformité décrits dans le paragraphe suivant.
Elle est l’interlocutrice de la Direction des Risques Groupe. Elle est responsable de la déclinaison des procédures et projets nationaux
initiés au niveau de BPCE. Elle s’assure du déploiement au sein de son entité des normes Bâle 2 et suit leur correcte application ; ces
normes faisant partie intégrante du dispositif de mesure, de maîtrise et de surveillance des risques du groupe.
Elle anime plusieurs comités trimestriels décrits ci-après :
-
-
-
-
Comité des risques : il examine les sujets relevant du périmètre de la direction des risques. Il est responsable de la
définition des grandes orientations risques de l’établissement (gestion des limites, politique de risques, chartes
délégataires…) ;
Comité des risques de contrepartie : il valide la politique de l’établissement en matière de risque de crédit, statue sur
les plafonds internes et les limites de crédit, examine les expositions importantes et les résultats de la mesure des
risques ;
Comité watch list : il examine les contreparties ayant des notations défavorables afin d’effectuer un suivi dédié,
Comité des risques opérationnels–plan de continuité des activités : il décide la mise en œuvre de la politique de
maîtrise des risques et s’assure de la pertinence et de l’efficacité du dispositif de maîtrise des risques opérationnels. Il
suit le niveau de risques, valide et suit les plans d’actions de réduction de leur exposition. Il examine les incidents
répertoriés et contrôle le suivi des actions correctrices décidées ;
Comité de Gestion de bilan : Il valide la politique de l’établissement en matière de risques financiers, examine les
plafonds internes et les limites de risques, ainsi que les expositions importantes et les indicateurs de risques.
Outre leur président, les comités sont composés des responsables opérationnels concernés, en fonction de la nature du comité, ainsi
que des responsables des fonctions de contrôle interne concernés.
Focus sur la filière Conformité
La fonction Conformité assure une fonction de contrôle permanent de second niveau qui, en application de l’article 5 a) du règlement
CRBF 97-02, est en charge du contrôle de la conformité des opérations et des procédures internes de l’établissement aux normes
légales, réglementaires, professionnelles ou internes applicables aux activités bancaires, financières et d’assurance, afin de prévenir le
risque de non-conformité tel que défini à l’article 4p du règlement 97-02 du CRBF, comme « le risque de sanction judiciaire,
administrative ou disciplinaire, de perte financière significative ou d’atteinte à la réputation qui naît du non-respect des dispositions
propres aux activités bancaires et financières, qu’elles soient de nature législatives ou réglementaires, ou qu’il s’agisse de normes
professionnelles et déontologiques ou d’instructions de l’organe exécutif prises notamment en application des orientations de l’organe
délibérant. »
Les principales missions de la fonction Conformité couvrent les domaines suivants :
La déontologie des marchés financiers et le respect des normes professionnelles
Ce domaine couvre la déontologie des activités financières, telle que définie par le règlement général de l’AMF ainsi que, de manière
plus large, la prévention des conflits d’intérêts, le respect de la primauté des intérêts du client, le respect des règles de place et des
normes professionnelles des métiers bancaires et financiers, et enfin les règlements et normes internes en matière de déontologie. Il
comprend la responsabilité du contrôle des services d’investissement.
La Sécurité financière
Ce domaine couvre la prévention et la surveillance de la délinquance financière, notamment la lutte anti-blanchiment, la lutte contre le
financement du terrorisme, le respect des embargos et la lutte contre la fraude interne et externe.
La Conformité Bancaire
Ce domaine couvre la conformité avec tous les autres domaines législatifs et réglementaires, bancaires et financiers, la diffusion des
normes, la mise en œuvre des processus d’agrément des nouveaux produits conçus et distribués par l’établissement.
Le Contrôle Permanent de Conformité
Ce domaine couvre, la mise en œuvre d’un dispositif de maîtrise des risques de non-conformité, et notamment l’analyse et le pilotage
des résultats du contrôle permanent relevant du risque de non-conformité.
Agrément des nouveaux produits et processus
Les produits conçus et commercialisés par l’établissement sont préalablement validés par le Directeur de la Conformité qui s’appuie sur
une procédure d’analyse des risques et des contrôles, qui fait intervenir l’ensemble des directions impactées.
Lors du lancement de tout nouveau produit ou processus, la fonction Conformité de l’entreprise reporte simultanément à BPCE.
L’ensemble des risques de non-conformité sont évoqués trimestriellement au sein du comité de conformité présidé par le président du
directoire.
1.9.2
P rés entation du dis pos itif de contrôle périodique
Le contrôle périodique est assuré par l’Audit interne sur toutes les activités, y compris le contrôle permanent.
Dans le cadre des responsabilités définies par l’article 6-b du règlement 97-02 modifié, l’Audit interne s’assure de la qualité, l’efficacité,
la cohérence et le bon fonctionnement du dispositif de contrôle permanent et de la maîtrise des risques.
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Son périmètre d’intervention couvre tous les risques et toutes les activités de l’établissement, y compris celles qui sont externalisées. Il
s’étend également à ses filiales.
Ses objectifs prioritaires sont d’évaluer et de rendre compte aux organes exécutif et délibérant de l’établissement :
•
de la qualité de la situation financière,
•
du niveau des risques effectivement encourus,
•
de la qualité de l’organisation et de la gestion,
•
de la cohérence, de l’adéquation et du bon fonctionnement des dispositifs d’évaluation et de maîtrise des risques,
•
de la fiabilité et de l’intégrité des informations comptables et des informations de gestion,
•
du respect des lois, des règlements, des règles du Groupe ou de chaque entreprise,
•
de la mise en œuvre effective des recommandations des missions antérieures et des régulateurs.
Rattachée en direct à l’exécutif, l’Audit interne exerce ses missions de manière indépendante des Directions opérationnelles et de
contrôle permanent. Ses modalités de fonctionnement, sont précisées dans une charte d’audit Groupe approuvée par le Directoire de
BPCE le 7 décembre 2009, qui s’applique à l’établissement, charte elle-même déclinée en normes thématiques (ressources d’audit,
audit du réseau commercial, missions, suivi des recommandations, …).
Le planning prévisionnel des audits est arrêté en accord avec l’Inspection Générale Groupe. Il est approuvé par l’organe exécutif et
communiqué au Comité d’Audit qui a toute latitude pour formuler des recommandations.
A l’issue de ses investigations la mission d’audit émet un pré-rapport qui contient notamment ses recommandations et auquel l’entité
doit répondre. Chaque recommandation est hiérarchisée en fonction de son importance. Le rapport définitif intègre la réponse des
audités à chaque recommandation ; celle-ci inclut des plans d’action et des engagements sur des dates de mise en œuvre. Ce rapport
est transmis, outre les responsables de l’unité auditée, aux dirigeants de l’établissement.
Le management opérationnel est responsable de la mise en œuvre des recommandations. Il met en place des plans d’action adaptés et
informe de leur taux d’avancement au moins semestriellement l’Audit Interne. Celui-ci en assure un reporting régulier au comité de
coordination du contrôle interne et au Comité d’Audit.
L’Audit Interne, en vertu de son devoir d’alerte, peut saisir le Comité d’Audit en cas de non mise en place des actions correctrices.
Dans le cadre des responsabilités qui lui sont dévolues, l’inspection générale Groupe mène également de façon périodique des
missions de contrôle au sein de l’établissement.
1.9.3
G ouvernanc e
La gouvernance du dispositif de contrôle interne repose sur :
Le Directoire qui définit et met en œuvre les organisations et moyens permettant d’assurer de manière exhaustive et optimale la
correcte évaluation et gestion des risques, et dispose d’un pilotage adapté à la situation financière et à la stratégie de la CEP MidiPyrénées et du Groupe BPCE. Il est responsable de la maîtrise au quotidien des risques et en répond devant l’organe délibérant.
Il définit la tolérance aux risques au travers d’objectifs généraux en matière de surveillance et gestion des risques, dont la pertinence
est régulièrement évaluée ; il assure un suivi régulier de la mise en œuvre des politiques et stratégies définies. Il informe régulièrement
le Comité d’audit et le conseil de surveillance des éléments essentiels et des principaux enseignements tirés de l’analyse et du suivi des
risques associés à l’activité et aux résultats de l’établissement.
Le Conseil d’Orientation et de Surveillance qui veille conformément au dispositif réglementaire à la maîtrise des principaux risques
encourus, approuve les principales limites de risque et évalue le dispositif de contrôle interne. À cette fin, le conseil prend appui sur un
comité d’audit.
Le Comité d’Audit qui assiste l’organe délibérant et, dans ce cadre, veille à la qualité de l’information délivrée et plus généralement
assure les missions prévues par le règlement 97-02 du 21 février 1997 modifié. Son rôle est ainsi de :
−
−
−
−
−
−
−
vérifier la clarté des informations fournies et porter une appréciation sur la pertinence des méthodes comptables adoptées pour
l’établissement des comptes individuels et consolidés ;
émettre un avis sur le choix ou le renouvellement des commissaires aux comptes de l’établissement et examiner leur programme
d’intervention, les résultats de leurs vérifications et leurs recommandations ainsi que toutes les suites données à ces dernières ;
examiner l’exposition globale des activités aux risques et donner un avis sur les limites de risques présentées au conseil de
surveillance ;
assurer l’adéquation entre la politique de rémunération et les objectifs de maîtrise des risques,
porter une appréciation sur la qualité du contrôle interne, notamment la cohérence des systèmes de mesure, de surveillance et de
maîtrise des risques, et proposer, si nécessaire, des actions complémentaires à ce titre ;
examiner les rapports des articles 42 et 43 du règlement 97.02,
veiller au suivi des conclusions des missions de l’audit interne, de l’inspection générale et des régulateurs et examiner le
programme annuel de l’audit.
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1.10
1.10.1
Gestion des risques
L e dis pos itif de ges tion des ris ques
Le dispositif Groupe BPCE
La Direction des Risques Groupe et la Direction Conformité Sécurité Groupe veillent à l’efficacité et à l’homogénéité du dispositif de
maîtrise des risques et à la cohérence du niveau des risques avec les moyens financiers, humains et systèmes du Groupe BPCE et ses
objectifs notamment en termes de rating par les agences de notation.
Sa mission est conduite de manière indépendante à celles des directions opérationnelles. Ses modalités de fonctionnement notamment
en filières sont précisées dans des chartes risque groupe approuvée par le directoire de BPCE
La Direction des Risques
Au sein de la CEP Midi-Pyrénées, la fonction risques repose sur quatre fonctions spécialisées par domaine : les risques de crédit, les
risques financiers, les risques opérationnels et plan de continuité des activités et les risques de non-conformité.
Par domaine des risques, les missions de la Direction des Risques Conformité Contrôle Permanent de la CEP Midi-Pyrénées sont
conformes aux règlements, chartes et règles définis par BPCE. A ce titre, elle assure notamment le déploiement du dispositif Bâle2,
l’évaluation et la prévention des risques, l’élaboration de la politique annuelle des risques et la surveillance permanente des risques.
Elle élabore le reporting risques à destination des instances dirigeantes, notamment à destination de l’organe exécutif et du comité
d’audit. Elle a également un devoir d’alerte de l’organe exécutif, du comité d’audit et de la filière audit interne en cas d’incident
dépassant un seuil significatif au sens de l’article 17 ter du règlement nr 97-02 modifié.
1.10.2
F ac teurs de ris ques
Les facteurs de risques présentés ci-dessous concernent le Groupe BPCE dans son ensemble, y compris la CEP Midi-Pyrénées.
L’environnement bancaire et financier dans lequel évolue le Groupe BPCE, l’expose à une multitude de risques et le contraint à la mise
en œuvre d’une politique de maîtrise et de gestion de ces risques toujours plus exigeante et rigoureuse.
Certains des risques auxquels le Groupe BPCE est confronté sont identifiés ci-dessous, étant souligné qu’il ne s’agit pas d’une liste
exhaustive de l’ensemble des risques du Groupe BPCE pris dans le cadre de son activité ou en considération de son environnement.
Les risques liés aux conditions macro-économiques et à la crise financière
En Europe, le contexte économique et financier récent a eu un impact sur le Groupe BPCE et les marchés sur lesquels il est présent, et
cette tendance devrait se poursuivre.
Les marchés européens ont récemment connu des perturbations majeures en raison des craintes des intervenants concernant la
capacité de certains pays de la zone euro à refinancer leur dette, l'atonie de la croissance économique et les incertitudes politiques
dans certains pays. Ces bouleversements ont accru la volatilité des taux de change entre l'euro et les autres grandes devises, entraîné
une correction des indices boursiers et créé des incertitudes s'agissant, d'une part, des perspectives économiques à court terme des
membres de l'Union européenne et, d'autre part, de la qualité de crédit de certains émetteurs souverains de la zone euro. Les
répercussions indirectes ont aussi été importantes sur les marchés financiers et les économies, tant en Europe que dans le reste du
monde.
Bien que les obligations souveraines détenues par le Groupe BPCE n'aient pas trop souffert, ce dernier a subi de manière indirecte les
répercussions de la crise de la zone euro, qui a déstabilisé la grande majorité des pays de la région, y compris le marché français. La
note de crédit souverain de la France a été dégradée en 2012 et en 2013, entraînant par là-même une détérioration des notes de crédit
des banques commerciales françaises, dont celles des entités du Groupe BPCE. Plus récemment, le sentiment anti-austérité a créé des
incertitudes politiques dans certains pays européens.
En outre, compte tenu de la manière dont a été perçu l'impact de la crise européenne sur les banques de l'hexagone, certains
intervenants de marché se sont montrés moins disposés que par le passé à servir de sources de financement aux banques françaises.
Ainsi, les établissements français, dont le Groupe BPCE et ses entités, ont souffert d'un accès restreint à la liquidité, en particulier en
dollar américain. Les tensions se sont révélées particulièrement intenses en 2011 et en 2012 et le contexte est resté difficile pour
certains pays de la périphérie européenne pendant l'exercice 2013. À l'heure actuelle, il n’existe aucune certitude quant à l’évolution de
ces conditions de marché défavorables.
Si la conjoncture économique ou les conditions de marché en France ou ailleurs en Europe venaient encore à se détériorer, en
particulier en cas d'exacerbation de la crise de la dette souveraine (défaut d'un État, probabilité de sortie d'un pays de la zone euro,
sortie officielle d'un état-membre de la zone euro ou taxation accrue des dépôts en vue de résoudre ladite crise), les marchés sur
lesquels opère le Groupe BPCE pourraient connaître des perturbations encore plus importantes, et son activité, ses résultats et sa
situation financière pourraient en être sensiblement affectés.
Les risques liés à la structure du groupe BPCE
Le Groupe BPCE pourrait ne pas atteindre les objectifs fixés dans son plan stratégique annoncé en 2013.
Le 13 novembre 2013, le Groupe BPCE a annoncé un plan stratégique pour la période 2014-2017 qui prévoit un certain nombre
d’initiatives, notamment quatre priorités en matière d'investissement : (i) créer un nouveau modèle de relation innovant qui a pour
ambition d’offrir aux clients le meilleur des deux mondes, « physique » et « digital »; (ii) changer les modèles de financement : faire du
groupe un acteur majeur de l'épargne pour financer nos clients ; (iii) devenir un bancassureur de plein exercice, et (iv) accélérer le
rythme de développement du groupe à l'international.
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Dans le cadre du plan stratégique, le Groupe BPCE a annoncé un certain nombre d’objectifs financiers, qui reposent sur des
hypothèses mais qui ne constituent en aucun cas des projections ou des prévisions de résultats escomptés. Les résultats réels du
Groupe BPCE sont susceptibles de différer (et pourraient différer considérablement) de ces objectifs pour diverses raisons, y compris la
matérialisation d’un ou de plusieurs des facteurs de risque décrits dans la présente section. Si le Groupe BPCE ne parvenait pas à
atteindre ses objectifs, sa situation financière et la valeur de ses émissions obligataires pourraient en être affectées. En outre, si le
Groupe BPCE décidait de céder certaines de ses activités, le prix de cession pourrait s’avérer inférieur aux attentes, et le Groupe BPCE
pourrait devoir continuer à assumer des risques significatifs issus de ces activités en raison des garanties de passif ou indemnités qu’il
pourrait devoir consentir aux acheteurs concernés.
Le groupe continuera à utiliser ses réserves de synergies de revenus et de coûts non-mobilisées dans le cadre du plan stratégique
déployé sur la période 2010-2013. Le Groupe BPCE pourrait ne pas atteindre les synergies escomptées pour diverses raisons,
notamment des difficultés liées au processus d'intégration, des perturbations dues à la structure propre au Groupe BPCE ou la
matérialisation des risques inhérents à ces activités bancaires ordinaires. L'un de ces facteurs, parmi d'autres, pourrait se traduire par
un niveau réel de développement de l'activité et/ou des synergies de coûts inférieur(es) aux anticipations.
Les facteurs de risque liés au secteur bancaire et aux activités du groupe BPCE
Toute augmentation des provisions ou toute perte dépassant le niveau de provisions déjà comptabilisé, pourrait affecter
défavorablement les résultats ou la situation financière du groupe BPCE.
Dans le cadre de leurs activités de prêt, les entités du Groupe BPCE constituent périodiquement des provisions pour créances
douteuses, qui sont comptabilisées dans son compte de résultat au poste « coût du risque ». Le niveau global de provisions est établi
en fonction de l’historique des pertes, du volume et du type de prêts accordés, des pratiques du marché, des arriérés de prêts, des
conditions économiques ou d’autres facteurs reflétant le taux de recouvrement de divers prêts. Bien que les entités du Groupe BPCE
s’efforcent de constituer un niveau suffisant de provisions, leurs activités de prêt pourraient le conduire à augmenter à l’avenir ces
provisions pour pertes sur prêts en cas d’augmentation des actifs non performants, de détérioration des conditions économiques,
entraînant une augmentation des défauts de contrepartie et de faillites, ou pour toute autre raison.
Toute hausse significative des provisions pour pertes ou un changement important de l’estimation par le Groupe BPCE du risque de
perte propre à son portefeuille de prêts non dépréciés, ou toute évolution des normes comptables IFRS, ainsi que toute survenance de
pertes supérieures aux provisions constituées au titre des prêts en question, pourraient avoir un effet défavorable sur les résultats et la
situation financière du Groupe BPCE.
Les événements futurs pourraient être différents des hypothèses retenues par les dirigeants pour établir les états financiers des entités
du Groupe BPCE, ce qui pourrait à l’avenir l’exposer à des pertes non anticipées.
En application des normes et interprétations IFRS en vigueur à ce jour, les entités du Groupe BPCE doivent utiliser certaines
estimations lors de l’établissement de leurs états financiers, notamment des estimations comptables relatives à la détermination des
provisions sur les prêts et créances douteuses, des provisions relatives à des litiges potentiels, et de la juste valeur de certains actifs et
passifs. Si les valeurs retenues pour ces estimations s’avéraient significativement inexactes, notamment en cas de mouvements de
marchés, importants ou imprévus, ou si les méthodes relatives à leur détermination venaient à être modifiées dans le cadre de normes
ou interprétations IFRS à venir, le Groupe BPCE s’exposerait, le cas échéant, à des pertes non anticipées.
Une baisse prolongée des marchés peut réduire la liquidité des actifs et rendre plus difficile leur cession. Une telle situation pourrait
engendrer des pertes significatives.
Dans certains des métiers du Groupe BPCE, une baisse prolongée du prix des actifs pourrait peser sur le niveau d’activité ou réduire la
liquidité sur le marché concerné. Cette situation exposerait le Groupe BPCE à des pertes significatives si celui-ci n’est pas en mesure
de solder rapidement ses positions éventuellement perdantes. Cela est particulièrement vrai concernant les actifs qui sont
intrinsèquement peu liquides. Certains actifs qui ne sont pas négociés sur une Bourse de valeurs ou sur un marché réglementé, tels
que les produits dérivés négociés entre banques, sont généralement valorisés à l’aide de modèles plutôt que sur la base de cours de
marché. Compte tenu de la difficulté à suivre l’évolution du prix de ces actifs, le Groupe BPCE pourrait subir des pertes qu’il n’avait pas
prévues.
Des variations de taux d’intérêt pourraient impacter défavorablement le produit net bancaire et les résultats du Groupe BPCE
Le montant des revenus net d’intérêts encaissés par le Groupe BPCE au cours d’une période donnée influe de manière significative sur
le produit net bancaire et la rentabilité de cette période. En outre, des changements significatifs dans les spreads de crédit, tels que
l’élargissement des écarts observés récemment, peuvent influer sur les résultats d’exploitation du Groupe BPCE. Les taux d’intérêt sont
très sensibles à de nombreux facteurs pouvant échapper au contrôle des entités du Groupe BPCE. Les variations des taux d’intérêt du
marché peuvent affecter les taux d’intérêt pratiqués sur les actifs productifs d’intérêts, inversement à celles des taux d’intérêt payés sur
les passifs portant intérêt. Toute évolution défavorable de la courbe des rendements pourrait entraîner une baisse des revenus
d’intérêts nets provenant des activités de prêt. En outre, les hausses des taux d’intérêt au cours de laquelle le financement à court
terme est disponible et l’asymétrie des échéances sont susceptibles de nuire à la rentabilité du Groupe BPCE. L’augmentation, des taux
d’intérêt élevés, des spreads de crédit, surtout si ces variations se produisent rapidement, peuvent créer un environnement moins
favorable pour certains services bancaires.
Toute interruption ou défaillance des systèmes informatiques du Groupe BPCE ou de tiers peut entraîner un manque à gagner et
engendrer des pertes
Comme la plupart de ses concurrents, le Groupe BPCE dépend étroitement de ses systèmes de communication et d’information, ses
activités exigeant de traiter un grand nombre d’opérations de plus en plus complexes. Toute panne, interruption ou défaillance dans ces
systèmes pourrait entraîner des erreurs ou des interruptions au niveau des systèmes de gestion de la clientèle, de comptabilité
générale, de dépôts, de transactions et/ou de traitement des prêts. Si, par exemple, le Groupe BPCE connaissait une défaillance de ses
systèmes d’information, même sur une courte période, il serait incapable de répondre aux besoins de ses clients dans les délais et
pourrait ainsi perdre des opportunités de transactions. De même, une panne temporaire des systèmes d’information du Groupe BPCE,
en dépit des systèmes de sauvegarde et des plans d’urgence, pourrait avoir comme conséquence des coûts considérables en termes
de récupération et de vérification d’information, voire de manque à gagner sur ses activités pour compte propre si, par exemple, une
telle panne intervenait lors de la mise en place d’opérations de couverture. L’incapacité des systèmes du Groupe BPCE à s’adapter à
un nombre croissant d’opérations pourrait aussi limiter sa capacité à développer ses activités.
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Le Groupe BPCE est aussi exposé au risque d’une rupture ou d’une défaillance opérationnelle de l’un de ses agents de compensation,
marchés des changes, chambres de compensation, dépositaires ou autres intermédiaires financiers ou prestataires extérieurs qu’il
utilise pour réaliser ou faciliter ses opérations sur titres. Dans la mesure où l’inter connectivité s’accroît avec ses clients, le Groupe
BPCE peut aussi être de plus en plus exposé au risque d’une défaillance opérationnelle des systèmes d’information de ses clients. Le
Groupe BPCE ne peut garantir que de telles pannes ou interruptions dans ses systèmes ou dans ceux d’autres parties ne se produiront
pas ou, si elles se produisent, qu’elles seront résolues de manière adéquate.
L'échec ou l'inadéquation des politiques, des procédures et des techniques de gestion des risques du Groupe BPCE est susceptible
d'exposer ce dernier à des risques non-identifiés ou non-anticipés et d'entraîner des pertes importantes.
Les politiques et procédures de gestion des risques du Groupe BPCE pourraient ne pas être efficaces quant à la limitation de son
exposition à tout type d’environnement de marché ou à tout type de risques, y compris aux risques que le Groupe BPCE n’a pas su
identifier ou anticiper. Les techniques et les stratégies de gestion des risques utilisées par le Groupe BPCE ne permettent pas non plus
de garantir une diminution effective du risque dans toutes les configurations de marché. Ces techniques et ces stratégies peuvent se
révéler inefficaces contre certains risques, en particulier ceux que le Groupe BPCE n'a pas précédemment identifiés ou anticipés.
Certains des indicateurs et des outils qualitatifs que le Groupe BPCE utilise pour gérer le risque s’appuient sur des observations du
comportement passé du marché. Pour quantifier l'exposition au risque, les responsables de la gestion des risques du Groupe BPCE
procèdent à une analyse, notamment statistique, de ces observations. Rien ne garantit que ces outils et ces indicateurs soient en
mesure de prévoir les futures expositions au risque. Par exemple, ces expositions au risque pourraient découler de facteurs que le
Groupe BPCE n’aurait pas suffisamment anticipés ou correctement évalués dans ses modèles statistiques ou en raison de
mouvements de marché inattendus et sans précédent. Ceci diminuerait la capacité du Groupe BPCE à gérer ses risques. En
conséquence, les pertes subies par le Groupe BPCE pourraient s’avérer supérieures à celles prévisibles au vu de la moyenne
historique. Par ailleurs, les modèles quantitatifs du Groupe BPCE ne peuvent intégrer l’ensemble des risques. Certains risques font en
effet l’objet d’une analyse plus qualitative qui pourrait s’avérer insuffisante et exposer ainsi le Groupe BPCE à des pertes significatives
et imprévues. En outre, quand bien même aucun fait important n’a à ce jour été identifié à cet égard, les systèmes de gestion du risque
sont soumis au risque de défaut opérationnel, y compris la fraude.
Une intensification de la concurrence, à la fois en France, marché où est concentrée une grande partie des entités du Groupe BPCE, et
à l’étranger, pourrait peser sur le produit net bancaire et la rentabilité.
Les principaux métiers du Groupe BPCE sont tous confrontés à une vive concurrence, que ce soit en France ou dans d’autres parties
du monde où il est présent. Le Groupe BPCE est en concurrence avec d’autres entités sur la base d’un certain nombre de facteurs,
incluant l’exécution des opérations, les produits et services offerts, l’innovation, la réputation et le prix. Le Groupe BPCE est aussi
soumis à une concurrence accrue due à la consolidation du secteur et à l'arrivée des nouveaux entrants. La consolidation a créé un
certain nombre d’entreprises, en particulier dans le secteur européen des services financiers, qui, à l'image du Groupe BPCE, ont la
capacité d’offrir une large gamme de produits et de services, qui vont de l'assurance, aux prêts et aux dépôts en passant par le
courtage, la banque d'investissement et la gestion d'actifs. Si le Groupe BPCE ne parvenait pas à s'adapter au contexte compétitif en
France ou sur ses autres principaux marchés en proposant une gamme de produits et de services à la fois attractifs et rentables, il
pourrait perdre des parts de marché dans certains métiers importants, ou subir des pertes dans tout ou partie de ses activités. Par
ailleurs, tout ralentissement de l’économie mondiale ou des économies dans lesquelles se situent les principaux marchés du Groupe
BPCE est susceptible d’accroître la pression concurrentielle, notamment à travers une intensification de la pression sur les prix et une
contraction du volume d’activité du Groupe BPCE et de ses concurrents. Pourraient également faire leur entrée sur le marché de
nouveaux concurrents plus compétitifs, soumis à une réglementation distincte ou plus souple, ou à d’autres exigences en matière de
ratios prudentiels. Ces nouveaux entrants seraient ainsi en mesure de proposer une offre de produits et services plus compétitive. Les
avancées technologiques et la croissance du commerce électronique ont permis aux institutions non-dépositaires d’offrir des produits et
services qui étaient traditionnellement des produits bancaires, et aux institutions financières et à d’autres sociétés de fournir des
solutions financières électroniques et fondées sur Internet, incluant le commerce électronique de titres. Ces nouveaux entrants
pourraient exercer des pressions à la baisse sur les prix des produits et services du Groupe BPCE ou affecter la part de marché du
Groupe BPCE.
La solidité financière et le comportement des autres institutions financières et acteurs du marché pourraient avoir un effet défavorable
sur le Groupe BPCE
La capacité du Groupe BPCE à effectuer ses opérations pourrait être affectée par la solidité financière des autres institutions
financières et acteurs du marché. Les établissements financiers sont étroitement interconnectés, en raison notamment de leurs activités
de trading, de compensation, de contrepartie et de financement. La défaillance d’un acteur du secteur, voire de simples rumeurs ou
interrogations concernant un ou plusieurs établissements financiers ou l’industrie financière de manière plus générale, ont conduit à une
contraction généralisée de la liquidité sur le marché et pourraient à l’avenir conduire à des pertes ou défaillances supplémentaires. Le
Groupe BPCE est exposé à de nombreuses contreparties financières telles que des prestataires de services d’investissement, des
banques commerciales ou d’investissement, des fonds communs de placement, des fonds spéculatifs (hedge funds), ainsi que d’autres
clients institutionnels, avec lesquels elle conclut de manière habituelle des transactions, exposant ainsi le Groupe BPCE à un risque
potentiel d’insolvabilité si un ensemble de contreparties ou de clients du Groupe BPCE venait à manquer à ses engagements. Ce risque
serait exacerbé si les actifs détenus en garantie par le Groupe BPCE ne pouvaient pas être cédés, ou si leur prix ne permettait pas de
couvrir l’intégralité de l’exposition du Groupe BPCE au titre des prêts ou produits dérivés en défaut.
En outre, les fraudes ou malversations commises par les acteurs du secteur financier peuvent avoir un effet significatif défavorable sur
les institutions financières en raison notamment des interconnexions entre les institutions opérant sur les marchés financiers.
Les pertes pouvant résulter des risques susmentionnés pourraient peser de manière significative sur les résultats du Groupe BPCE.
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1.10.3
R is ques de c rédit / c ontrepartie
Définition
Le risque de crédit est le risque encouru en cas de défaillance d’un débiteur ou d’une contrepartie, ou d’un groupe de débiteurs ou de
contreparties ; ce risque peut également se traduire par la perte de valeur de titres émis par la contrepartie défaillante. La filière risque
s’assure que toute opération est conforme aux référentiels et procédures en vigueur en matière de contreparties autorisées. Elle
propose au comité compétent les inscriptions en Watch List des dossiers de qualité dégradée.
Organisation du suivi et de la surveillance des risques de crédit / contrepartie
Des comités bimensuels de suivi et de maîtrise des risques pour les contreparties relevant de la Banque de détail et mensuels pour la
Banque de Développement Régional s’assurent de l’efficience du suivi par le réseau commercial. L’ordre du jour est fixé selon un
calendrier annuel préétabli et peut être ajusté selon les niveaux de risques observés. Les comptes rendus de ces comités sont portés à
la connaissance du Directoire et les principales tendances sont synthétisées en comité des risques de contrepartie et comité watch list.
Suivi et mesure des risques de crédit / contrepartie
La maîtrise des risques de crédit requiert une notation des risques et procédures d’engagement ou de suivi des opérations conformes
au titre 2 du règlement nr 97-02 modifié et à l’arrêté ministériel du 20 Février 2007. Dans ce cadre, le système de mesure mis en œuvre
s’inscrit dans ses prérequis. La fonction Risques étant indépendante des filières opérationnelles, elle ne remplit aucune tâche relevant
de celles-ci. Ainsi elle ne dispose pas de délégations de crédit.
Les indicateurs de mesure, fixés dans le cadre de la lettre de politique de risque, ont permis une gestion précise de ses risques malgré
une conjoncture économique difficile. Le taux de risque observé et prévisionnel est intégré dans la tarification clientèle.
La diversification et la non concentration de nos risques ont été managées via le pilotage notamment de l’évolution des vingt plus
importants encours par marché. De même, les mesures de couverture de risques par nature de garanties sont satisfaisantes.
Surveillance des risques de crédit / contrepartie
La surveillance des risques s’exerce par la mise en place d’indicateurs prédictifs du risque de crédit, et par l’utilisation d’outils
informatiques permettant quotidiennement à chaque chargé de clientèle de suivre les clients ayant des incidents. Les plans d’actions
issus de cette surveillance sont reportés en comités de suivis et synthétisés en comité des risques et comité d’audit.
Travaux réalisés en 2013
Les travaux réalisés en 2013 sont conformes aux axes de la lettre de politique risques et ont eu pour objectif de contribuer à un
développement commercial maîtrisé. De nombreuses formations et immersions au sein de la Direction Risques Conformité Contrôle
Permanent ont été mises en œuvre afin de s’assurer de la bonne compréhension des normes. Le système délégataire a été en partie
révisé notamment sur la Banque de Développement Régional. Certains délégataires ont vu leur délégation évoluer compte tenu du
principe de délégation « intuitu personae ». Des études sectorielles ont été menées compte tenu de la conjoncture économique. Les
contrôles permanents ont été réalisés afin de s’assurer de la réalité du dispositif.
1.10.4
R is ques de marc hé
Définition
Les risques de marché se définissent comme les risques de pertes liés aux variations des paramètres de marché. Ils se décomposent
en risque de taux d’intérêt, risque de change et risque de variation de cours.
Organisation du suivi des risques de marché
Le périmètre concerné porte sur l’ensemble des activités de marché, à savoir les opérations de trésorerie, les activités financières du
portefeuille de négociation ainsi que les opérations de placement moyen long terme sur les produits générant des risques de marchés,
quel que soit leur classement comptable. Les contrôles de second niveau des activités financières sont bien assurés par la Direction
Risques Conformité Contrôle Permanent : la finalité est de vérifier de manière indépendante l’exactitude des positions et les résultats de
chacun des compartiments. Elle surveille le risque via notamment des revus périodiques afin de détecter au fil de l’eau des situations
dégradées. Elle vérifie également que le processus décisionnel est bien respecté.
Mesure et surveillance des risques de marché
Des procédures de contrôle interne sont effectives et formalisées tant en matière de limites
gestion qu’en matière de limites internes. Ce dispositif est revu à minima annuellement lors
risques. Ces limites sont fonction de la capacité bénéficiaire de l’établissement et de ses fonds
complètent ce dispositif afin de pouvoir faire face à un risque de contrepartie sur une ou
déterminé.
Groupe déclinées par compartiment de
de la rédaction de la lettre de politique
propres. Par ailleurs, les limites internes
plusieurs valeurs et/ou sur un secteur
Simulation de crise relative aux risques de marché
Depuis 2009, la Direction des Risques Groupe s’est attachée à définir et mettre en œuvre des stress scenarii, en collaboration avec les
diverses entités du groupe. L’établissement dispose de données relatives aux stress-scenarii qui le concernent : 6 stress « scenarii
globaux hypothétiques » et 11 stress « scenarii historiques » ont été définis et sont calculés à fréquence hebdomadaire.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Travaux réalisés en 2013
La tenue d’un comité de trésorerie hebdomadaire permet une gestion précise des positions et un suivi permanent des limites. Le
dispositif relatif aux risques de marchés a été actualisé compte tenu notamment de l’évolution des normes BPCE. Une synthèse sur les
risques de marché est faite en comité de bilan.
Information financière spécifique
La CEP Midi-Pyrénées n’est pas concernée par la communication de ce type d’informations.
1.10.5
R is ques de ges tion de bilan
Définition
Les risques de gestion de bilan se mesurent via les risques de taux d’intérêt global et des risques de liquidité.
Le risque de taux d’intérêt global se définit comme le risque encouru en cas de variation des taux d’intérêt du fait de l’ensemble des
opérations de bilan et de hors bilan, à l’exception, le cas échéant, des opérations soumises au risques de marché. La fonction Risques
Financiers assure le contrôle de second niveau de ces risques. Ces contrôles sont formalisés par un reporting trimestriel.
Le risque de liquidité se définit comme le risque pour l’établissement de ne pas pouvoir faire face à ses engagements ou de ne pas
pouvoir dénouer tout ou compenser une position en raison de la situation du marché. Il est associé à l’incapacité pour une société de
transformer ses avoirs illiquides en avoirs liquides. Le risque de règlement est également attaché au risque de liquidité. L’organisation
du suivi est identique dans ses principes au suivi des risques de taux d’intérêt global. Il convient de noter que ce suivi est également
assuré de manière hebdomadaire par la tenue d’un comité de trésorerie.
Organisation du suivi des risques de gestion de bilan
Les risques de gestion de bilan se mesurent via les risques de taux d’intérêt global et des risques de liquidité.
Suivi et mesure des risques de liquidité et de taux
Le Système de mesure et de limite des risques de liquidité est identique dans ces principes au suivi du risque de taux d’intérêt global.
La CEP Midi-Pyrénées est autonome dans sa gestion de bilan dans le cadre normalisé du Référentiel Gap Groupe. Ainsi les
établissements du Groupe BPCE partagent les mêmes indicateurs de gestion, les mêmes modélisations de risques intégrant la
spécificité de leurs activités et les mêmes règles de limites permettant une consolidation de leurs risques. Les limites suivies en interne
sont conformes à celles figurant dans le référentiel Risque Groupe.
Travaux réalisés en 2013
L’année a été marquée par une actualisation des normes Groupe répercutée de fait dans nos procédures internes.
L’année 2013 a permis de continuer à gérer avec maîtrise le risque de liquidité, via plusieurs actions validées en comité de bilan et la
mise en œuvre de groupe de travail relatif à l’optimisation de ce risque notamment sur des marchés commerciaux consommateurs de
crédit
1.10.6
R is ques opérationnels
Définition
La charte Risques Groupe définit les risques opérationnels comme « les risques de pertes résultant d’une inadaptation ou d’une
défaillance imputable aux procédures, aux personnels, aux systèmes internes, à des évènements extérieurs ». La définition exclut les
seuls risques stratégiques.
Organisation du suivi des risques opérationnels
Ces risques sont gérés et centralisées au sein d’un outil BPCE dénommé PARO, qui s’est substitué en cours d’année à l’ancien outil
ORIS. Cet outil national permet de collecter les informations nécessaires à la bonne gestion des risques opérationnels selon les
méthodologies diffusées par la Direction Risques Groupe. Il permet également l’identification et l’évaluation au fil de l’eau des risques,
la collecte et la gestion au quotidien des incidents générant ou susceptibles de générer une perte, la mise à jour des cotations des
risques dans la cartographie et le suivi des plans d’actions. La CEP Midi-Pyrénées dispose via cet outil d’éléments de reporting, généré
trimestriellement sur la base des données collectées. Ces éléments sont présentés selon la même périodicité en comité risques
opérationnels.
Système de mesure des risques opérationnels
La gestion des risques opérationnels s’appuie sur une cartographie des risques, une base d’incidents, des indicateurs de risques (KRI)
nationaux et locaux – Des plans d’actions sont formalisés dès lors que des zones de risques apparaissent.
L’ensemble des points précités sont évoqués trimestriellement en Comité Risques Opérationnels.
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Travaux réalisés en 2013
Les travaux ont porté tout d’abord sur la bascule dans le nouvel outil PARO, et plus particulièrement sur la reprise des incidents et la
mise en œuvre des nouveaux KRI. A cette occasion l’ensemble des correspondants risques opérationnels ont bénéficié d’une formation
élargie (rappel sur formation théorique des risques opérationnels et intégration de la conduite du changement lié au nouvel outil).
1.10.7
R is ques juridiques / F aits exc eptionnels et litiges
Risques juridiques
Les textes de loi et les mesures de réglementation proposés en réponse à la crise financière mondiale pourraient impacter l'activité et
les résultats de la CEP Midi-Pyrénées.
En effet, des textes législatifs et réglementaires ont été promulgués ou proposés récemment en vue d'introduire des changements dans
le cadre financier mondial (par ex. la réglementation Bâle III (CRD IV), Foreign Account Tax Compliance Act (FATCA), Infrastructures
de marché européennes (EMIR), MiFID 2, réforme des banques françaises, etc.). Même si ces nouvelles mesures ont vocation à éviter
une nouvelle crise financière, elles sont susceptibles de modifier radicalement l'environnement dans lequel évoluent la CEP MidiPyrénées et plus largement le Groupe BPCE et les autres institutions financières.
Voici une liste non exhaustive des nouvelles mesures promulguées ou à l'étude : durcissement des exigences en matière de fonds
propres et de liquidité, taxes sur les transactions financières et sur les rémunérations des collaborateurs au-delà de niveaux déterminés,
limites imposées aux banques commerciales en termes de types d'activités autorisés (négociation et investissements pour compte
propre et participations dans des fonds de capital-investissement et des hedge funds), ou encore nouvelles obligations de
cantonnement pour certaines activités, restrictions sur certains types d'activités ou produits financiers comme les produits dérivés,
dépréciation ou conversion obligatoire en titres de capital de certains instruments de dette, et création d'organes de réglementation ou
accroissement des moyens des organes existants. Parmi ces mesures, certaines n'en sont qu'au stade de proposition et leur contenu
sera probablement révisé, notamment pour être conforme au cadre prudentiel national de chaque pays.
Le fait de ne pas respecter ces mesures pourrait entraîner des interventions de la part des autorités de réglementation, des amendes,
des remontrances de la part du grand public, une dégradation de l'image des banques, la suspension obligatoire des opérations ou,
dans le pire des cas, un retrait des agréments. Ces dernières années, le secteur des services financiers a fait l'objet d'une surveillance
accrue de la part de divers régulateurs, et a aussi dû s'acquitter de pénalités et d'amendes plus sévères, tendance qui pourrait
s'accélérer dans le contexte financier actuel. L'activité et les résultats de la CEP Midi-Pyrénées pourraient être sensiblement amoindris
par les politiques et les mesures prises par les autorités de réglementation françaises, d'autres États de l'Union européenne, d'autres
États extérieurs à la zone euro et des agences internationales. Ces contraintes pourraient limiter la capacité de la CEP Midi-Pyrénées à
développer ses activités ou à en poursuivre certaines. La nature et l'impact de l'évolution future de ces politiques et de ces mesures
réglementaires sont imprévisibles et sont hors du contrôle de la CEP Midi-Pyrénées. Ces changements pourraient inclure, mais sans s'y
limiter, les aspects suivants :








les politiques monétaires, de taux d'intérêt et d'autres mesures des banques centrales et des autorités de réglementation,
une évolution générale des exigences réglementaires, par exemple des règles prudentielles relatives au cadre d'adéquation des
fonds propres, telles que celles actuellement proposées dans le cadre de la réglementation Bâle 3 ;
évolution des règles et procédures relatives aux contrôles internes,
évolution de l’environnement concurrentiel et des pratiques de prix,
évolution de l’environnement en matière de reporting financier,
limites imposées aux rémunérations des collaborateurs,
expropriation, nationalisation, contrôles des prix, contrôle des changes, confiscation d'actifs et évolution de la législation sur les
participations étrangères ; et
toute évolution négative de la situation politique ou diplomatique engendrant une instabilité sociale ou un contexte juridique
incertain, susceptible d’affecter la demande de produits et services proposés par la CEP Midi-Pyrénées.
Faits exceptionnels et litiges
Un litige significatif auquel la CEP Midi-Pyrénées fait face est susceptible de générer des conséquences juridiques (directes ou
indirectes) et d’image. Dans ce dossier la CEP Midi-Pyrénées a accordé des garanties d’achèvement sur des programmes immobiliers
dans l’Ariège. Du fait de l’arrêt des chantiers, la CEP Midi-Pyrénées est assignée, selon les chantiers, en exécution de la GFA et/ou en
responsabilité civile.
Les litiges en cours au 31 décembre 2013 susceptibles d'avoir une influence négative sur le patrimoine de la CEP Midi-Pyrénées ont fait
l'objet de provisions qui correspondent à la meilleure estimation de la CEP Midi-Pyrénées sur la base des informations dont elle
dispose.
A l’exception des litiges ou procédures mentionnés ci-dessus, il n’existe actuellement aucune procédure gouvernementale, judiciaire ou
d'arbitrage (y compris toute procédure dont la CEP Midi-Pyrénées a connaissance, qui est en suspens ou dont elle est menacée) qui
pourrait avoir ou a eu récemment des effets significatifs sur la situation financière ou la rentabilité de la CEP Midi-Pyrénées et/ou du
groupe.
1.10.8
R is ques de non-c onformité
La fonction Conformité participe au contrôle permanent du Groupe BPCE. Elle est organisée en « filière », entendue comme l’ensemble
des fonctions Conformité telles que définies dans la Charte Conformité du Groupe BPCE et disposant de moyens dédiés, dont les
entreprises du Groupe sont dotées.
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La filière Conformité assure une fonction de contrôle permanent de second niveau qui, en application de l’article 5 a) du règlement
n°97/02, est en charge du contrôle de la conformité des opérations et des procédures internes des entreprises du Groupe BPCE aux
normes légales, réglementaires, professionnelles ou internes applicables aux activités bancaires financières ou d’assurance.
Dans ce cadre, la filière Conformité conduit toute action de nature à renforcer la conformité des opérations réalisées au sein des
entreprises du Groupe BPCE, de ses affiliés et de ses filiales, dans le respect constant de l’intérêt de ses clients, de ses collaborateurs
et de ses partenaires. Elle est chargée de s’assurer de la cohérence de l’ensemble du contrôle de conformité, sachant que chaque
filière opérationnelle ou de contrôle reste responsable de la conformité de ses activités et de ses opérations. Elle est l’interlocutrice
privilégiée de l’Autorité des Marchés Financiers, du pôle commun AMF-ACP de coordination en matière de contrôle de la
commercialisation, de la CNIL et de la DGCCRF et est également associé sur les sujets de sa responsabilité aux échanges avec l’ACP.
Enfin, en tant que fonction de contrôle permanent de conformité de second niveau, la filière Conformité entretient des relations étroites
avec l’ensemble des fonctions concourant à l’exercice des contrôles internes du Groupe BPCE : Inspection Générale, Direction des
Risques, Direction de la Sécurité des Systèmes d’Information, Direction en charge du Contrôle Comptable. »
Sécurité financière (LAB, LFT, lutte contre la fraude)
Les principes d’organisation de la filière Sécurité financière sont définis dans la Charte de Conformité, le dispositif cadre de procédures
relatif à la lutte contre le blanchiment et le financement du terrorisme LCB-FT et la procédure-type banque de détail. La CEP MidiPyrénées a décliné opérationnellement ce dispositif.
La CEP Midi-Pyrénées utilise un outil de détection automatique des alertes relatives à la LAB-FT. En fonction du type d’alerte, le
traitement est effectué quotidiennement au niveau du Réseau Commercial ou au niveau du Service Sécurité Financière.
Le dispositif « Score VOR », qualifiant le degré de risque potentiel, et les obligations de vigilance allégées, complémentaires et
renforcées déterminés par l’organe central sont opérationnels au sein de la CEP Midi-Pyrénées et intégrés dans les procédures liées à
la LCB-FT.
Le réseau commercial et le Service Sécurité Financière traitent les alertes automatiques en fonction de seuils différenciés d’analyse
résultant du « Score VOR ».
Le Service Sécurité Financière analyse et traite également les opérations suspectes identifiées et signalées par le réseau commercial
dans le cadre de la Déclaration Interne de Doute (DID) ou issues des dispositifs de détection évoqués ci-dessus. Il procède également
au suivi du traitement des alertes par le réseau commercial.
En 2013 l’effort de formation LCB-FT via e-learning et/ou en présentiel a été poursuivi et s’est concentré sur les collaborateurs n’ayant
pu en bénéficier en 2012. Ainsi en deux ans, l’ensemble des collaborateurs ont été formés.
Conformité bancaire
Une procédure de validation des nouveaux produits et services bancaires et financiers destinés à la clientèle des deux réseaux du
Groupe BPCE est pleinement opérationnelle.
Cette procédure, déclinée au sein de la CEP Midi-Pyrénées, vise en particulier à assurer une maitrise satisfaisante des risques liés à la
commercialisation des produits auprès de la clientèle par la prise en compte, tant dans les documents promotionnels que dans l'acte de
vente des produits, des diverses exigences règlementaires en la matière.
Le dispositif est fondé sur l'existence d'un dossier préparatoire créé par la Direction propriétaire du produit/service/offre spécifique à
lancer qui fait l'objet d'une analyse des impacts risques par l'ensemble des Directions concernées avant d'être soumise à la validation
du Département Conformité. Par ailleurs, la mise en circuit d'un nouveau produit/service/offre spécifique est conditionnée à la définition
préalable des conditions tarifaires déterminées en Comité de Tarification.
La CEP Midi-Pyrénées utilise l’outil Groupe PILCOP pour formaliser et piloter le dispositif de contrôle permanent, y compris pour la
Conformité Bancaire.
Conformité financière (RCSI) – Déontologie
La conformité déontologie de BPCE assure l’animation de la filière des RCSI (Responsables Contrôle Services d’Investissement) du
Groupe.
Les Contrôles de commercialisation des instruments financiers et plus largement à l’ensemble des produits bancaires sont intégrés
dans le dispositif de contrôle permanent de l’entreprise.
•
•
Au premier niveau, les managers du réseau interviennent sur la commercialisation des produits via des échantillons
adaptés dans l’outil PILCOP ; ils recouvrent les crédits, les comptes titres, les comptes d’épargne, ainsi que les assurances
et valeurs mobilières ;
Au deuxième niveau, le Département Conformité met en œuvre un plan de contrôle reprenant d’une part les contrôles
définis par le groupe dans l’outil PILCOP, et d’autre part, des contrôles adaptés aux procédures locales de
commercialisation.
Conformité Assurances
Le pôle Conformité Assurances de la DCSG veille au respect des obligations d’immatriculation des établissements du Groupe en
qualité d’intermédiaires en assurance et organise les conditions d’inscription annuelle à l’ORIAS ainsi que les modalités pratiques
permettant de respecter les conditions d’honorabilité et de capacité professionnelle applicables aux établissements.
La Conformité Assurances est d’autre part chargée de veiller à la bonne commercialisation des produits d’assurances (participation aux
comités CEVANOP, CVPC, transpositions de la réglementation dans les systèmes d’information et des Recommandations de l’ACP
dans les pratiques commerciales, contrôle des process de vente et formation des collaborateurs, validation des documents à
destination des commerciaux et des publicités à destination des clients, vérification de la déontologie professionnelle).
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La CEP Midi-Pyrénées contrôle également la bonne commercialisation des produits d’assurance lors du processus de validation de
mise en marché décrits plus haut. Elle contrôle également à postériori lors de contrôles ciblés de souscription de produits (avant
souscription ou après souscription).
En outre, un dispositif de contrôle spécifique est appliqué concernant la distribution de produits financiers type « valeur mobilière »
(produits Emprunts obligataires, FIP, FCP).
Un questionnaire spécifique signé par les clients de plus de 85 ans pour toute souscription de contrat d’assurance vie permet de valider
les objectifs du souscripteur et sa connaissance du produit par rapport à ceux-ci.
Un dispositif de veille permet l’actualisation des procédures en regard de l’évolution de la réglementation.
1.10.9
G es tion de la c ontinuité d’ac tivité
Dispositif en place
La Direction Sécurité et Continuité d’Activité Groupe (DSCA-G) définit, met en œuvre et fait évoluer en tant que de besoin la politique
de Continuité d’Activité Groupe.
La gouvernance de la Filière CA est assurée par trois niveaux d’instances :
-
Le Comité de Coordination des Contrôles Permanents Groupe, instance de pilotage en charge du suivi du niveau de l’état des
PCA des entreprises du Groupe et de l’approbation des orientations pour les travaux de la Filière.
-
Le Comité Filière de Continuité d’Activité (CFCA-G), instance de coordination opérationnelle, en charge de la validation des
options d’action.
-
La Plénière de Continuité d’Activité Groupe (PCA-G), instance plénière nationale à vocation informative et consultative auprès de
l’ensemble des RPCA des entreprises du Groupe.
La CEP Midi-Pyrénées formalise sa politique de continuité dans sa lettre annuelle de politique risques opérationnels/PCA. Celle
concernant 2013 a été présentée et validée au Comite des risques
Elle définit les principes directeurs de la politique de tests et d’exercices ainsi que les règles internes à mettre en place afin d’assurer la
cohérence et l’efficacité du Plan de Continuité de l’Activité (PCA).
Travaux menés en 2013
Les principaux fournisseurs de services communautaires du Groupe BPCE, i-BP, IT-CE et Natixis, ont poursuivi leur programme de
tests et exercices afin de s’assurer de la capacité de déploiement des solutions de continuité des systèmes d’information participant à la
réalisation des activités critiques des entreprises du Groupe.
Le site de repli de la CEP Midi-Pyrénées est opérationnel et les procédures ont été actualisées durant le second semestre.
1.11
1.11.1
Evénements postérieurs à la clôture et perspectives
L es événements pos térieurs à la c lôture
Aucun évènement remarquable postérieur à la clôture est à signaler.
Les perspectives et évolutions prévisibles
Prévisions pour 2014 : Rebond modéré de l’économie française
En 2014, une normalisation des conditions économiques peut être espérée dans les pays avancés, grâce au renforcement de l'Union
Européenne, notamment grâce à l’Union bancaire, et si la conjoncture américaine continue de se renforcer. Cependant, la croissance
mondiale, autour de seulement 3,2 %, pourrait pâtir de la poursuite du processus de désendettement privé et public, du ralentissement
dans les pays émergents, notamment en Chine (dilemme entre stabilité financière et soutien de l’activité) et de l’hétérogénéité
économique des pays européens.
Echappant à la déflation, jouissant du renforcement de la cohésion européenne et bénéficiant du regain d’activité domestique en
Allemagne, voire en Italie et en Espagne, le PIB français progresserait d’environ 0,8 %. Plusieurs freins expliqueraient ce rythme
modeste de rétablissement de la conjoncture : la poursuite nécessaire de l’ajustement décalé des finances publiques, par l’amorce
d’une réduction des dépenses publiques ; la fragilité de la situation financière des entreprises ; la perte observable de compétitivité hors
prix que traduit le déficit structurel du commerce extérieur. En conséquence, l’investissement productif, seul catalyseur d’une véritable
reprise, ne se réanimerait que lentement, en dépit de l’introduction du CICE et du vieillissement du capital. Le pouvoir d’achat des
ménages pâtirait encore de la hausse de la pression fiscale et d’un marché de l’emploi toujours dégradé, au moins jusqu’à la mi-2014.
Cela entraînerait une baisse mécanique du taux d’épargne, sans pour autant induire une relance de la consommation. L’inflation
augmenterait légèrement de 1,2 %, en raison essentiellement de l’impact de la hausse de TVA au 1er janvier.
Au-delà du tournant quantitatif de la Fed
d’autre de l’Atlantique resteraient toujours
univers d’inflation durablement basse. De
nécessaire d’autres instruments modifiant
avec une politique monétaire moins accommodante, les politiques monétaires de part et
orientées de manière à favoriser le processus de maîtrise des comptes publics, dans un
plus, la BCE chercherait à éviter le risque d’une spirale déflationniste, quitte à utiliser si
alors la taille et la structure de son bilan, pour dynamiser le canal grippé du crédit aux
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entreprises et pour lutter contre l’augmentation des taux d’intérêt réels, singulièrement dans les pays périphériques. Le marché
obligataire pourrait cependant être une source de volatilité, en cas de reprise plus forte que prévu, surtout aux Etats-Unis, ou en cas de
baisse des perspectives de croissance en Chine. Le changement d’orientation de la conjoncture des pays avancés, ainsi que l’arrêt
progressif de la politique des rachats d’actifs de la Fed maintiendraient les tensions à la hausse sur les taux longs.
A partir de novembre 2014, la BCE deviendra le superviseur direct des 130 plus grandes banques européennes, représentant environ
85 % de l’actif bancaire de l’Union monétaire. Avant de prendre ses nouvelles fonctions, la BCE évaluera la qualité du bilan des
établissements qu’elle aura à superviser. Cette évaluation recouvrira donc deux volets : un passage en revue de la qualité des actifs au
bilan des banques (Asset Quality Review ou AQR) et un nouvel exercice de stress tests dont sera chargée l’EBA.
Perspectives pour le groupe BPCE
L'année 2013 a vu l’achèvement du plan Ensemble 2010-2013, plan de redressement et de construction du groupe. Le Groupe BPCE
est aujourd’hui un grand groupe coopératif, entièrement dédié à ses clients dans les métiers de la banque et de l’assurance. La
structure du groupe a été simplifiée et consolidée, le redressement de Natixis est réussi ; la structure financière du groupe a été
considérablement renforcée et son profil de risque réduit.
En novembre 2013, le Groupe BPCE a présenté son nouveau plan stratégique 2014- 2017 : « Grandir autrement », plan de
développement et de transformation, construit autour de l’ambition de toujours mieux répondre aux attentes et aux besoins de nos
clients, tout en affirmant la dimension coopérative du groupe. Les enjeux de ce nouveau plan stratégique, qui prend place dans un
contexte macro-économique contraint et dans un environnement réglementaire en profonde mutation, sont le développement d’un
nouveau modèle de relation client « physique » et « digital », le changement des modèles de refinancement, l’accélération de
l’internationalisation du groupe, le développement des métiers mondiaux et la stratégie de différenciation, s’appuyant sur la structure
coopérative du groupe.
Par ailleurs, conformément à son ambition stratégique de faire de l’assurance un axe majeur de son développement en France, le
Groupe BPCE a annoncé, le 6 novembre 2013, le projet de regroupement au sein de Natixis de ses activités d’assurance. Au terme de
ce projet industriel, Natixis a vocation à devenir le pôle assurance du groupe, au service des clients des Banques Populaires et des
Caisses d’Epargne, aussi bien en assurance IARD qu’en assurance de personnes. En ce qui concerne l’assurance IARD, cette
stratégie se traduit par le projet d’acquisition par Natixis de la totalité des participations du Groupe BPCE dans BPCE Assurances, soit
60 % du capital de la société.
Activité commerciale de la CEP Midi-Pyrénées
Activité de la banque de détail (marchés des particuliers, professionnels et gestion privée)
L’année 2014 sera placée pour la banque de détail sous le signe de la conquête : la CEP Midi-Pyrénées souhaite continuer à augmenter ses parts
de marchés sur les nouveaux arrivants de la région Midi-Pyrénées en se positionnant plus que jamais comme la banque de la famille.
L’intégration des nouvelles technologies – telles que la signature électronique - au cœur de nos agences constitueront également un enjeu essentiel
en 2014.
• La collecte
Fin 2013, la pression fiscale a amené les ménages français à ponctionner leur épargne. En 2014, dans un climat économique toujours
morose, les ménages devraient maintenir un taux d’épargne élevé et continuer à rechercher la sécurité pour leur épargne.
Dans ce contexte, les produits de taux moyen long terme, plan d’épargne logement, assurance vie (fonds en euros) devraient drainer
les flux les plus significatifs. Afin de doper les rendements et de répondre aux besoins des clients, des produits de diversification
pourront être proposés, notamment sur supports PEA (plans d’épargne en action). L’augmentation du plafond sur les PEA et
l’introduction par la loi de finance du PEA-PME favoriseront ces placements.
• Le crédit
Après une année 2013 record pour la production de crédits immobiliers à la CEP Midi-Pyrénées, le marché immobilier pourrait se
ralentir en 2014, excepté peut-être sur l’agglomération toulousaine. En dépit de cette conjoncture difficile, la CEP Midi-Pyrénées devrait
toutefois connaître une nouvelle progression de ses encours grâce notamment à l’animation dynamique de son réseau de prescripteurs.
Le crédit à la consommation est directement lié à la confiance « économique » des Français. Les incertitudes sur l’emploi et un faible
niveau de croissance du PIB devraient continuer à peser sur la demande de crédits à la consommation. Dans ce contexte, la CEP MidiPyrénées s’efforcera de dynamiser son offre de façon à permettre à ses clients la réalisation de leurs projets.
Enfin, malgré les difficultés économiques, la CEP de Midi-Pyrénées continuera en 2014 à accompagner ses clients professionnels. La
mise en œuvre de nouveaux partenariats avec des prescripteurs permettra de conquérir des prospects, notamment dans le domaine de
la franchise.
• La bancassurance
L’année 2013 a vu le développement sensible des ventes de produits d’assurance : automobile, multi-risques habitation mais aussi
garantie des accidents de la vie, protection juridique … En 2014, la CEP Midi-Pyrénées se fixe pour ambition de répondre de la façon la
plus adaptée et précise aux besoins de ses clients en matière d’assurance dommages et de prévoyance. Cette ambition est nourrie par
la volonté du plan stratégique qui vise à équiper un client particulier sur 3 d’au moins un produit d’assurance, d’ici à 2017.
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Activité de la Banque de Développement Régional
Même si l’environnement économique et financier dégradé a pesé, au cours de l’exercice 2013, sur l’activité de la Banque de
Développement Régional, la CEP Midi-Pyrénées a su conserver des positions fortes sur ses métiers cœurs, tout en contenant ses
risques et en confortant sa rentabilité.
L’année 2014 offre une visibilité très relative sur un exercice qui sera nécessairement marqué sur le plan prudentiel, par la mise en
œuvre de nouvelles contraintes en termes de liquidités. Cet évènement conjugué à un contexte économique difficile laisse apparaître
des perspectives incertaines, qui vont amener la Banque du Développement Régional à rechercher, dans le cadre de son plan
stratégique, à conforter ses positions sur les métiers historiques – Logement Social, Economie Sociale et Personnes Protégées –
marchés traditionnellement porteurs en termes de Collecte. Parallèlement, elle s’efforcera de limiter la consommation de liquidités sur le
marché des Collectivités, en réalisant une partie de son activité dans le bilan du CFF. Pour le marché des PME et des Professionnels
de l’Immobiliers, la maîtrise des risques de contreparties sera un des axes fort de l’année 2014, même si parallèlement la BDR
cherchera à intensifier ses relations avec ses clients, en développant notamment une tarification accrue et son activité avec les filiales
du Groupe.
• Entreprises
Après un exercice 2013 marqué par la montée de la charge des risques, dans un contexte dégradé, l’un des enjeux de la CEP MidiPyrénées pour 2014, sera de consolider son développement autour de secteurs d’activités stratégiques comme l’agroalimentaire,
l’aéronautique et la grande distribution. Il s’agira d’accompagner clients et prospects de qualité, dans des domaines essentiels comme
la gestion des flux ou la mise à disposition de financements, et de monter en puissance dans le financement des opérations à
l’international. Enfin, un effort particulier sera engagé dans la distribution de produits issus de nos filiales nationales, afin de conforter
notre modèle de Banque de plein exercice.
• Économie sociale
Ce marché constitue un enjeu fort pour la BDR au regard des encours de ressources qu’il représente, et surtout de la capacité de
collecte qu’il recouvre.
Même si la crise a fragilisé quelques acteurs, en raison du désengagement financier progressif des pouvoirs publics, de la période de
mutation et de consolidation que connait le monde de l’Economie Sociale, va émerger de nouvelles structures plus solides et offrant de
nouvelles opportunités. Les secteurs du Médico-Social, du Sanitaire, de l’Enseignement Privé et des Mutuelles, ont été ciblés pour
2014, comme des axes stratégiques sur lesquels la CEP Midi-Pyrénées va concentrer ses efforts, en s’appuyant notamment sur le
dispositif Ecureuil Solidarité.
• Promotion immobilière
Après un exercice 2013 qui a vu le marché de l’Immobilier neuf marqué par une relative stabilité, avec près de 4 000 logements vendus
sur l’agglomération Toulousaine.
La stratégie pour 2014 sur le marché de la promotion immobilière visera à bien maîtriser les risques et à continuer à accompagner nos
clients les plus solides, en mettant à leur disposition des lignes de concours significatives. La BDR cherchera par ailleurs à approfondir
le développement des synergies avec les filiales immobilières de la CEP Midi-Pyrénées et du Groupe.
• Secteur public
Sur ce marché, la CEP Midi-Pyrénées affiche des positions historiquement fortes, dans un domaine d’activité à la fois consommateur de
liquidités, mais également fortement contributeur en termes de rentabilité.
La CEP Midi-Pyrénées continuera à apporter en 2014 son soutien au financement de l’ensemble des collectivités locales, quel que soit
leur taille, en distribuant des crédits dans son bilan, mais également dans celui du CFF afin de limiter son empreinte de liquidités.
• Logement social et économie mixte
La CEP Midi-Pyrénées a su en 2013 résister à la pression de la concurrence et préserver des positions solides sur un marché captif où
l’ensemble des acteurs sont clients.
La stratégie déployée en 2014 visera à défendre notre position de Banquier de référence et historique du monde du Logement Social,
en continuant à capter les flux et de la collecte, mais également en poursuivant le préfinancement des prêts de la CDC dans son bilan,
et des prêts PSLA dans le bilan du CFF.
Projets de la CEP Midi-Pyrénées
2013 a été la dernière année du projet stratégique 2010-2013 de la CEP Midi-Pyrénées. Le bilan qui en est tiré permet d’afficher des
résultats en ligne avec les principaux indicateurs stratégiques :
• La satisfaction des clients, qui a fortement progressé sur les 4 ans du plan, pour atteindre fin 2013 l’objectif de 40% de clients
très satisfaits (contre 21% fin 2009).
• Le développement, avec des parts de marché conformes aux prévisions sur la banque de détail, et un apport des marchés
relais de croissance (Gestion Privée, Professionnels, BDR) conforme aux attentes.
• Un business plan respecté sur le volet financier.
Le Groupe BPCE a dévoilé fin 2013 son projet stratégique 2014-2017 « grandir autrement ». La CEP Midi-Pyrénées a engagé les
travaux de déclinaison de ce projet groupe, et d’identification de ses propres priorités stratégiques.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
8 axes prioritaires se dégagent, sur lesquels seront engagés les chantiers stratégiques après approbation par le COS. Tous sont en
cohérence avec les ambitions du groupe BPCE. Ils visent des objectifs :
 de transformation, afin de prendre en considération des changements importants dans les attentes et modes de consommation
des clients, d’intégrer les apports des technologies du numérique, et de s’adapter aux nouvelles exigences financières et
réglementaires sur le triptyque rentabilité, liquidité et solvabilité ;
 de conquête, sur la collecte, l’assurance non vie, les marchés relais de croissance, les jeunes,
 de valorisation du sociétariat et de l’engagement coopératif.
L’ambition est résumée par le slogan de ce projet stratégique : « transformer et conquérir ensemble », avec :
 2 priorités de transformation :
• Efficacité et simplicité des process et du fonctionnement,
• Accompagner collaborateurs et managers dans la transformation de leur métier.
 6 priorités de conquête :
• Devenir leader de la relation client,
• Collecter autrement,
• Tous assureurs de tous nos clients,
• Etre banque de référence sur les relais de croissance,
• Ambition jeunes 2.0,
• Valoriser le sociétariat et notre engagement coopératif.
Beaucoup de ces chantiers se situent dans la continuité des projets engagés en amont : relation client multicanal, réseau du futur,
jeunes, relais de croissance (gestion privée, professionnels, PME), professionnalisation et management, efficacité et simplification des
processus, entreprise numérique, …
Il s’agit dès 2014 de poursuivre et amplifier les transformations pour mieux répondre aux attentes de nos clients et améliorer encore la
qualité du service, en accompagnant tous les collaborateurs de l’entreprise, et en valorisant davantage ce qui fait notre différence : nos
sociétaires et notre engagement coopératif à leurs côtés.
Résultats prospectifs
Dans un environnement économique difficile et un contexte réglementaire toujours plus exigeant, la CEP Midi-Pyrénées s’est dotée
d’un plan stratégique ambitieux pour les quatre prochaines années. Elle poursuivra sa politique de développement commercial et
d’amélioration de la satisfaction de ses clients, ceci dans le cadre d’une gestion budgétaire rigoureuse.
Le Business Plan au titre de l’année 2014 prévoit, sur la base des objectifs des plans d’action métier BDD et BDR, un produit net
bancaire (PNB) de 342 M€ (pour un réalisé de 345 M€ l’an passé).
Malgré une gestion rigoureuse des dépenses courantes et la poursuite active des actions d’optimisation des coûts, les charges
d’exploitation devraient s’afficher en augmentation limitée.
Dans ces conditions, le résultat brut d’exploitation (RBE) pourrait ressortir à un niveau voisin de 116 M€.
La maîtrise du risque restera un enjeu capital en 2014. Dans l’hypothèse où le coût du risque et les dépréciations d’actifs resteraient
contenus, le résultat net pourrait être proche de 65 M€.
1.12
Eléments complémentaires
1.12.1
Ac tivités et rés ultats des princ ipales filiales
Capitole Finance-Tofinso
Activité de la société
Capitole Finance-Tofinso est un établissement de crédit spécialisé qui développe deux activités :
• Le crédit-bail mobilier qui porte les encours de crédit-bail mobilier et de location financière auprès des particuliers, des
professionnels et des PME-PMI. Trois lignes de produit sont commercialisées :
 Lizequip : financement en crédit-bail mobilier ou location financière des équipements professionnels auprès des
personnes morales,
 Lizauto : location avec option d’achat de véhicules automobiles aux particuliers,
 Lizmer : location avec option d’achat de bateaux aux particuliers.
• L’activité de crédit qui commercialise et porte les encours de crédit affecté auprès des particuliers.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Faits marquants de l’exercice
Capitole Finance-Tofinso a procédé à un réduction/augmentation de capital en décembre 2013 :
• Réduction du capital de 32,3 M€ à 28,1 M€
• Augmentation de capital de 28,1 M€ à 32,3 M€ par apport en numéraire
Résultats commerciaux (source CDG)
Production
En 2013, Capitole Finance-Tofinso a amélioré ses volumes de production de 16% La marge est passée de 3,01 % en 2012 à 2,8 % en
2013 soit -7 %.
On assiste à une légère baisse des marges liée à des tensions sur le coût de la ressource au 2nd et 3ème trimestre 2013. Toutefois,
celles-ci demeurent très satisfaisantes, et supérieures à celles fixées dans le cadre du budget.
La progression du volume s’explique par le développement de canaux de distribution notamment la cession de contrats et les grands
comptes.
La production de crédit à la consommation est complètement stoppée (ex Crédit aux Fonctionnaires).
Seule l’activité de crédit affecté (bateau ou automobile) subsiste en complément des partenariats en LOA instaurés sur ces marchés.
Production (en millions d'euros)
2012
2013
Variation
Crédit-bail mobilier (yc Lizauto)
259
302
+17%
Crédit à la consommation
0
0
ns
Crédit affecté auto-bateau
2
1
-50%
261
303
+16%
Total
Encours
Les encours s’affichent en augmentation, toutes activités confondues, de 9% en 2013 (identique à la progression de l’année 2012).
Encours hors Ecureuil Service (en millions
d'euros)
2012
2013
Variation
Crédit-bail mobilier (yc Lizauto)
567
631
+11%
Crédit à la consommation / affecté auto-bateau
23
12
-48%
Total
590
643
+9%
Résultats financiers
Les principaux soldes intermédiaires de gestion (1), extraits de la comptabilité analytique, se présentent ainsi par activité :
2012
Capitole
Finance
cumul
2013
Crédit
2013
Crédit-bail
mobilier
2013
Capitole Finance
cumul
Produit net bancaire (1)
16,7
1,0
17,6
18,7
Charges d’exploitation (1)
-12,2
-0,8
-12,1
-12,9
Résultat brut d’exploitation
4,5
0,2
5,5
5,7
Coût du risque
-2,2
-0,5
-1,6
-2,2
Exceptionnel
-0,5
-0,7
0,4
-0,3
Résultat avant impôt
2,0
-1,0
4,3
3,2
Résultats par activité (en millions d’euros)
(1) les commissions d’apporteurs d’affaires sont intégrées aux charges d’exploitation sur cette présentation.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
• Le produit net bancaire retraité s’élève à 18,7 M€ (contre 16,7 M€ en 2012). Cette forte progression se décompose de la façon
suivante :
− la marge dégagée sur l’activité crédit-bail mobilier progresse très fortement (+2,0 M€ soit +12%),
− la marge d’intérêt de l’activité crédit régresse logiquement (-0,6 M€), conséquence de la baisse des encours liée à l’arrêt de
production.
A noter une baisse significative de la rémunération du collatéral (0,2M€ en 2013 contre 0,9M€ en 2012) malgré une amélioration
continue de la qualité des contreparties.
• Les charges d’exploitation, retraitées des commissions d'apport sont maitrisées.
• Le résultat brut d’exploitation traduit ces bonnes orientations et s’élève à 5,7 M€ contre 4,5 M€ en 2012.
Dans un marché où les défaillances d’entreprises sont nombreuses, le coût du risque 2013 reste identique à celui de 2012.
Après prise en compte de ce coût du risque (-2,1 M€), le résultat net financier avant impôt progresse pour s’établir à 3,2 M€ contre
2,0 M€ en 2012.
Enfin, le résultat net IFRS, intégré pour la consolidation du groupe CEMP, ressort à 2,2 M€.
Midi Foncière
Contexte et faits marquants
La société Midi Foncière est consolidée au sein du Groupe CEP Midi-Pyrénées depuis l’exercice 2009. Sur les 70 sociétés détenues
par la SA Midi Foncière, 42 sont incluses dans le périmètre de consolidation pour lequel un compte de résultat est présenté ci-après.
Activité de la société
Midi Foncière a poursuivi sa stratégie d’investissement et de prise de participations dans onze nouvelles sociétés dont trois ont été
intégrées dans le périmètre de consolidation.
La société a reçu livraison de 4500 m2 de surface de bureaux situé à Montpellier et d’un ensemble immobilier avec résidence hôtelière
et commerces dans l’agglomération de Bayonne.
Elle a procédé à l’acquisition d’un immeuble de bureaux de 4800 m2 situé à proximité de Grenoble.
En fin d’année 2013, des parts de SCI (5 immeubles) ont été apportées à l’OPCI Capitole nouvellement créé.
Par ailleurs, la société a initié plusieurs opérations d’acquisition ou construction au cours de l’exercice :
- un programme immobilier de 3 400 m2 (bureaux et bâtiments d’activités) situé à Gennevilliers,
- la construction d’un hôtel sur le site du Cancéropôle.
Globalement, sur 2013, les encours comptables des immobilisations de placement diminuent légèrement à 172 M€.
Résultats
Les principaux soldes intermédiaires de gestion (SIG consolidés de Midi Foncière et des SCI associées) se présentent ainsi fin 2013 :
Résultats (en millions d’euros)
2012
2013
Chiffre d’affaires
14,2
16,7
Charges d’exploitation - financières
-18,2
-25,0
2,9
5.4
-1,1
-2,8
QP résultats Entreprises mises en équivalence
1,5
1,3
Part revenant aux minoritaires
0.7
1,0
1,1
-0,4
Eléments exceptionnels (dt cessions d’actifs)
Résultat net des sociétés intégrées
Résultat net part du Groupe
Le chiffre d’affaires (activité locative) progresse de 18% entre 2012 et 2013 (+2,5 M€) : le cumul des loyers facturés atteint désormais
13,6 M€ (contre 11,1 M€ l’année précédente).
Globalement, les charges d’exploitation augmentent plus significativement (+6,2 M€) notamment l’impôt société (+2,5 M€) et
dotations aux amortissements (+1 M€).
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les
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Grâce aux opérations afférentes à la création de l’OPCI Capitole, les plus-values sur mouvements d’actifs ressortent à 5,4 M€ contre
2,9 M€ l’année précédente.
Après intégration de la quote-part de résultats des SCI de Promotion Immobilière et application de la part revenant aux minoritaires, le
résultat net part du groupe se replie à -0,4 M€ (contre +1,1 M€ au titre de l’exercice 2012).
Batimap
Durant l’exercice 2013, l'activité de crédit-bail immobilier de BATIMAP a permis de mettre en place 49 dossiers nouveaux, représentant
100 M€ d'investissements. Par rapport à l’année précédente (17 dossiers engagés pour 35 M€), l’activité s’affiche en progression
significative.
Au 31 décembre 2013, BATIMAP gère 349 dossiers représentant 470 M€ d'investissement et correspondant à 282 M€ d'encours
financier.
Le résultat intégré proportionnellement dans le résultat du Groupe CEP Midi-Pyrénées est de 88 K€ au titre de 2013.
Sociétés Locales d’Epargne
Depuis l’exercice 2010, les quinze Sociétés Locales d’Epargne sont consolidées dans les comptes du Groupe CEP Midi-Pyrénées.
1.12.2
T ableau des cinq derniers exercic es
Inform ations extraites des com ptes sociaux établis en norm es françaises
En milliers d'euros sauf rubrique "Résultats par action" en euros
Exercices concernés
2009
2010
2011
2012
2013
375 982
15 039 272
3 759 818
375 982
15 039 272
3 759 818
375 982
15 039 272
3 759 818
475 982
19 039 272
4 759 818
325 962
322 018
306 904
335 273
344 273
82 948
51 629
111 968
96 472
126 846
-10 802
0
-21 221
-753
-21 918
0
-29 507
0
-44 255
-884
35 006
53 525
29 442
48 260
56 708
8 650
5 860
9 650
6 450
12 900
6 450
10 586
5 755
3.84
1.58
4.79
2.81
4.29
1.86
0.58
1.56
2.85
0.64
1.72
1.57
0.86
1.72
2.03
0.56
1.21
2.98
0.52 (3)
0.00 (4)
1 758
73 569
1 755
73 097
1 742
74 526
1 757
74 998
1 832
78 284 (5)
Nature des indications
CAPITAL
Capital social
Nombre des actions ordinaires existantes (parts sociales)
Nombre des certificats coopératifs d'investissement
OPERATIONS ET RESULTATS DE L'EXERCICE
Chiffre d'affaires hors taxes (1)
Résultat avant impôts,participation des salariés, dotations aux amortissements et provisions
Impôts sur les bénéfices
Participation des salariés due au titre de l'exercice
Résultat après impôts,participation des salariés et dotations aux amortissements et
provisions
Résultat distribué aux parts sociales
Résultat distribué aux certificats coopératifs d'investissement
RESULTATS PAR ACTION (parts sociales et CCI confondus) en euros
Résultat après impôts,participation des salariés
mais avant dot.aux amortissements et provisions
Résultat après impôts, participation des salariés
et dotations aux amortissements et provisions
Dividende distribué à chaque part sociale
Dividende distribué à chaque certificat coopératif d'investissement
PERSONNEL
Effectif moyen des salariés pendant l'exercice
Montant de la masse salariale de l'exercice
Montant des sommes versées au titre des avantages sociaux de l'exercice (Sécurité
sociale, oeuvres sociales,etc)
31 404 (2)
43 534 (2)
44 595 (2)
36 686 (2)
380 785
19 039 272
0 (4)
9 977 (3)
0 (4)
38 616 (2)
(1) le Chiffre d'affaires hors taxes correspond au Produit Net Bancaire (norm es françaises) tel que défini par le règlem ent C.R.C. n°00-03.
(2) Pour inform ation : cette rubrique intègre les transferts de fonds au profit de la CGR (9,3 m illions d'euros en 2010 et 8,8 m illions d'euros en 2011 ), aucun
transfert n'ayant été effectué sur les exercices 2009, 2012 et 2013.
(3) Estim ation au titre de 2013
(4) Réduction de capital de 95 197 m illiers d'euros en date du 6 août 2013 par rachat de l'intégralité des Certificats Coopératifs d'Investissem ent (CCI) ém is par la CEP MidiPyrénées et souscrits par NATIXIS. Consécutivem ent au rachat, aucune rém unération n'est due au titre de l'exercice 2013.
(5) La m asse salariale est exprim ée nette de crédit d'im pôt com pétitivité em ploi (1,5 m illions d'euros au titre de 2013)
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
1.12.3
T ableau des délégations ac c ordées pour les augmentations de c apital et leur utilis ation
Date de l’Assemblée
Générale ayant consenti
une délégation
Contenu de la délégation consentie
Utilisation au cours de l’exercice écoulé
Délégation de compétence au directoire, à l’effet
d’augmenter le capital social par émission de parts
sociales :
• durée : 13 mois à compter du 26 avril 2013,
• plafond nominal maximum autorisé : 150 millions
d’euros.
Ladite délégation emportant l’autorisation pour le
Directoire, de décider de supprimer le droit préférentiel
de souscription des sociétaires aux augmentations de
capital qui pourront être décidées par le Directoire.
Assemblée Générale Mixte
du 26 avril 2013
1.12.4
Délégation de pouvoirs au directoire dans les
conditions prévues par les statuts et la loi pour mettre
en œuvre la délégation de compétence et, notamment,
à l’effet de :
−
fixer les conditions d’émission des nouveaux
titres de capital, immédiats ou à terme, à
émettre, et en particulier le prix de souscription,
le cas échéant ;
−
constater la réalisation de ces augmentations de
capital ;
−
procéder aux modifications corrélatives des
statuts.
Au cours de l'exercice 2013, le directoire n’a
pas fait usage de la délégation attribuée par
l’assemblée générale mixte du 26 avril 2013
T ableau des mandats exerc és par les mandataires s ociaux
Membres du Directoire
NOM DU
MANDATAIRE
SOCIAL
CARLI Pierre
NOM DE LA SOCIETE
MANDATS OU FONCTIONS EXERCES
BPCE
50, avenue Pierre Mendès France
75201 PARIS CEDEX
Censeur
COMITE REGIONAL FEDERATION BANCAIRE DE MIDI
PYRENEES
Centre de Formation de la Profession Bancaire
12, place du Parlement - 31000 TOULOUSE
Vice-Président
ECUREUIL SERVICE SAS
Société par actions simplifiée
2839, avenue de la Lauragaise - 31670 LABEGE
Membre du Conseil de Surveillance
IRDI
SA à Conseil d’Administration
18, Place Dupuy
BP 18008 - 31080 TOULOUSE CEDEX 6
Vice-président du Conseil d’administration
MIDI 2I
Société par actions simplifiée
42, rue du Languedoc - 31000 TOULOUSE
Président du Conseil de Surveillance
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOM DU
MANDATAIRE
SOCIAL
NOM DE LA SOCIETE
MIDI CAPITAL
CARLI Pierre Société par actions simplifiée
(suite) 42, rue du Languedoc - 31000 TOULOUSE
MIDI FONCIERE
SA à Conseil d’Administration
42, rue du Languedoc - 31000 TOULOUSE
PROMOLOGIS SA HLM
2, rue du Docteur Sanières - 31000 TOULOUSE
SEMECCEL
SA d’Economie Mixte
Avenue Jean Gonord- BP 5855
31506 TOULOUSE CEDEX 5
SOTEL
SA à Directoire et à Conseil de Surveillance
9, rue Ozenne - 31000 TOULOUSE
SOREPAR
Société par actions simplifiée
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
IDEI Association
21, allée de Brienne 31000 TOULOUSE
MANDATS OU FONCTIONS EXERCES
Administrateur
Président du Conseil d’administration
Vice-Président du Conseil de Surveillance
Censeur
Président du Conseil de Surveillance
Président
Président du Conseil d'Administration depuis le
10/06/2010
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
OPPIDEA
Société d'économie mixte
Parc technologique Basso cambo
6, impasse Michel Labrousse BP 60607- 31106 TOULOUSE
CEDEX 1
CE HOLDING Promotion
50, avenue Pierre Mendès France
75013 PARIS
COFACE SA (Holding)
Société anonyme
12, cours Michelet
La Défense 10 - 92800 PUTEAUX
FNCE
5, rue Masseran
75007 PARIS
FONDATION CAISSE D'EPARGNE POUR LA SOLIDARITE
27-29 rue de la Tombe Issoire
75014 PARIS
FONDATION D'ENTREPRISE TOULOUSE FOOTBALL CLUB
1bis allées Gabriel Biénès BP 54023
31028 TOULOUSE CEDEX 4
IT-CE GIE
50, avenue Pierre Mendès France
75013 PARIS
BPCE ACHATS GIE
50, avenue Pierre Mendès France
75201 PARIS CEDEX
GIE CE SYNDICATION RISQUE
50, avenue Pierre Mendès France
75201 PARIS CEDEX 13
GROUPE PROMO MIDI SA
13, rue Paul Mesplé - ZAC Basso cambo
31100 TOULOUSE
HABITAT EN REGION Association
50, avenue Pierre Mendès France
75201 PARIS CEDEX 13
SAINT EXUPERY MONTAUDRAN SAS
4, Boulevard Strasbourg - 31073 TOULOUSE CEDEX 7
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Président du Directoire
Représentant la SOREPAR depuis le 13.06.2013
Administrateur
Administrateur jusqu'au 08/07/2013
Administrateur
Membre du Conseil d'Administration à compter du
25/10/2012
Représentant la CEMP en qualité d'administrateur
Collège des membres fondateurs
Représentant Permanent de la Caisse d’Epargne Midi
Pyrénées en qualité de membre du Conseil de
Surveillance
Administrateur depuis le 15/06/2010
Représentant Permanent de la Caisse d'Epargne
Midi-Pyrénées
Administrateur
Représentant permanent de la Caisse d'Epargne
Représentant Permanent de la SA MIDI FONCIERE
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOM DU
MANDATAIRE
SOCIAL
NOM DE LA SOCIETE
TOFINSO INVESTISSEMENT
CARLI Pierre Sociétés par Action simplifiée
(suite) 42, rue du Languedoc - 31000 TOULOUSE
MANDATS OU FONCTIONS EXERCES
Représentant Permanent de la Caisse d'Epargne
Midi-Pyrénées
ECUREUIL IMMO SAS
99, route d'Espagne Les Portes d'Espagne Bât. D
31100 TOULOUSE
Président du Conseil de Surveillance depuis le
20/12/2011
CAPITOLE FINANCE-TOFINSO SA
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
2839 avenue de la Lauragaise BP 28208 - 31682 LABEGE
CEDEX 2
Président du Conseil de Surveillance
MIDI EPARGNE
Société par action simplifiée
10, Avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Président du Conseil d'Administration
SEM TOURISME REGION TOULOUSAINE
1, place de la Légion d'Honneur Urbaine du Grand Toulouse
BP 35821 - 31505 TOULOUSE
Censeur
FONDATION ESPACE ECUREUIL
3, place du Capitole - 31000 TOULOUSE
Président du Conseil d'Administration
EDENIS
3, rue Claude-Marie PERROUD
31012 TOULOUSE
Représentant Permanent de la Caisse d’Epargne Midi
Pyrénées
NOM DU
MANDATAIRE
SOCIAL
NOM DE LA SOCIETE
LE GUILLOUX
Yann
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Membre du Directoire depuis le 03/09/2011
ECUREUIL MULTICANAL GIE
99, Route d'Espagne Bât A
31100 TOULOUSE
Représentant Permanent de la Caisse d'Epargne de
Midi-Pyrénées
ECUREUIL IMMO SAS
99, Route d'Espagne - Les Portes d'Espagne Bât D
31100 TOULOUSE
Administrateur
MIDI EPARGNE
Société par action simplifiée
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Administrateur
NOM DU
MANDATAIRE
SOCIAL
MARCOURT
Françoise
NOM DE LA SOCIETE
MANDATS OU FONCTIONS EXERCES
MANDATS OU FONCTIONS EXERCES
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Membre du Directoire depuis le 29/04/2008
CAISSE GENERALE DE PREVOYANCE
30, place d'Italie - CS 71339
75627 PARIS CEDEX 13
Administrateur Titulaire
Ecureuil Protection Sociale
30, place d'Italie - CS 71339
75627 PARIS CEDEX 13
Administrateur suppléant de la Caisse Générale de
Prévoyance des Caisses d'Epargne
FONDATION ESPACE ECUREUIL
3, place du Capitole
31000 TOULOUSE
Administrateur
FONDS COMMUNS DE PLACEMENTS DE BPCE
30, avenue Pierre Mendès France
75013 paris
Représentante de la CEMP au Conseil de
Surveillance
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOM DU
MANDATAIRE
SOCIAL
KOLB
Stéphane
NOM DE LA SOCIETE
MANDATS OU FONCTIONS EXERCES
ECUREUIL SERVICE SAS
Société par actions simplifiée
2839, avenue de la Lauragaise - 31670 LABEGE
Membre du Conseil de Surveillance
EUROSUD TRANSPORT
Association
4, rue Godolin - 31000 TOULOUSE
Représentant Permanent de la Caisse d'Epargne Midi
Pyrénées
MIDI 2I
Société par actions simplifiée
42, rue du Languedoc - 31000 TOULOUSE
Membre du Conseil de Surveillance
MIDI CAPITAL
Société par actions simplifiée
42, rue du Languedoc - 31000 TOULOUSE
Représentant Permanent de la Caisse d'Epargne Midi
Pyrénées
MIDI FONCIERE
SA à Conseil d’Administration
42, rue du Languedoc - 31000 TOULOUSE
Administrateur
Office Public de l'Habitat de Toulouse
27, rue Roquelaine - 31069 TOULOUSE CEDEX
Représentant Permanent de la Caisse d'Epargne Midi
Pyrénées
SOREPAR
Société par actions simplifiée
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Administrateur
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Membre du Directoire (à compter du 31/05/13)
SEM MINT
146 avenue des Etats Unis BP 115-116
31200 TOULOUSE
Représentant Permanent de la Caisse d'Epargne
Midi-Pyrénées
SEM COGEMIP
Central Park
54 bd de l'Embouchure BP 22414
31086 TOULOUSE CEDEX 2
Représentant Permanent de la Caisse d'Epargne
Midi-Pyrénées
FONDATION D'ENTREPRISE TOULOUSE FOOTBALL
CLUB
1bis allées Gabriel Biénès BP 54023
31028 TOULOUSE CEDEX 4
Représentant de la Caisse d'Epargne de MidiPyrénées - Administrateur, collège des
Représentants du Personnel
BPCE TRADE GIE
50, avenue Pierre Mendès France
75013 PARIS
Représentant de la Caisse d'Epargne de MidiPyrénées - Administrateur
GROUPE PROMO MIDI SA
13, rue Paul Mesplé
ZAC Basso cambo
31100 TOULOUSE
Administrateur
HLM PROMOLOGIS SA
Les Ponts Jumeaux
2, rue Docteur Sanières BP 90718 - 31007 TOULOUSE
Représentant Permanent de la Caisse d'Epargne Midi
Pyrénées
CAPITOLE FINANCE-TOFINSO SA
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
2839 avenue de la Lauragaise BP 28208 - 31682 LABEGE
CEDEX 2
Membre du Conseil de Surveillance
COOPERATIVE D'HLM SA PROMOPYRENE
PROMOPYRENE
9, rue Belfort
65000 TARBES
Représentant Permanent de la Caisse d'Epargne de
Midi-Pyrénées
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOM DU
MANDATAIRE
SOCIAL
TERPEREAU
Jérôme
NOM DE LA SOCIETE
MANDATS OU FONCTIONS EXERCES
ECUREUIL SERVICE SAS
Société par actions simplifiée
2839, avenue de la Lauragaise - 31670 LABEGE
Président du Conseil de Surveillance
MIDI 2I
Société par actions simplifiée
42, rue du Languedoc - 31000 TOULOUSE
Membre du Conseil de Surveillance
MIDI CAPITAL
Société par actions simplifiée
42, rue du Languedoc - 31000 TOULOUSE
Président du Conseil d'Administration depuis le
14/03/2008
MIDI FONCIERE
SA à Conseil d’Administration
42, rue du Languedoc - 31000 TOULOUSE
Administrateur depuis le 14/03/2008
TOFINSO INVESTISSEMENT
Société par actions simplifiée
42, rue du Languedoc
31000 TOULOUSE
Membre du Comité de Direction depuis le
18/03/2008
SOREPAR
Société par actions simplifiée
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Administrateur depuis le 29/04/2008
NATIXIS LEASE
Société Anonyme
30, avenue Pierre Mendès France - 75013 PARIS
Représentant Permanent de la Caisse d'Epargne de
Midi-Pyrénées depuis le 09/12/2010
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Membre du Directoire depuis le 29/04/2008
GROUPE PROMO MIDI
Société Anonyme
13, rue Paul Mesplé ZAC Basso Cambo
31100 TOULOUSE
Représentant Permanent de la SOREPAR depuis le
21/12/2010
IRDINOV
18, place Dupuy - 31000 TOULOUSE
Membre du Comité de Surveillance depuis le
18/12/2012
ECUREUIL IMMO SAS
99, route d'Espagne Les Portes d'Espagne Bât. D
31100 TOULOUSE
Représentant Permanent de la SOREPAR
CAPITOLE FINANCE-TOFINSO SA
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
2839 avenue de la Lauragaise BP 28208 - 31682 LABEGE
CEDEX 2
Membre du Conseil de Surveillance depuis le
06/03/2008
MIDI EPARGNE
Société par Action simplifiée
10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Représentant Permanent de la SOREPAR
OPCI CAPITOLE
14, rue Avaulée
92240 MALAKOFF
Représentant Permanent de la Caisse d'Epargne de
Midi-Pyrénées
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Membres du COS
NOM DU MANDATAIRE
SOCIAL
NOM DE LA SOCIETE
PROCIVIS (MIDI HABITAT ACCESSION) Tarn – Tarn et
Garonne
ASTRUC Daniel
Administrateur
Membre du COS
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Président du Comité d'audit
Société Locale d’Epargne TARN SUD
10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Président du Conseil
d’administration
CCI du TARN
Directeur général
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Membre du COS
Société Locale d’Epargne GERS
10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Président du Conseil
d’administration
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Membre du COS
Société Locale d’Epargne TARN ET GARONNE
10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Président du Conseil
d’administration
TARN ET GARONNE HABITAT
Administrateur
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Censeur statutaire
GROUPE ARCHE
SAM TECHNOLOGIES - ZI DES PRADES – BP 9 12110
VIVIEZ
Président Directeur Général
OPH 31
75, rue Saint Jean
BP 63102
31131 BALMA Cedex
Administrateur
SEMIVALHE
35, avenue de Toulouse
31320 CASTANET TOLOSAN
Administrateur
BAUFRETON Jean-René
BELBIS Michel
MANDATS OU FONCTIONS
EXERCES
Membre du Comité d'Audit
BELLITY Patrick
BENSACI Djemel
Membre du COS
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Cité Jardins HLM
18, rue de Guyane BP 90041
31702 BLAGNAC Cedex
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Président du Comité Responsabilité
Sociétale d'Entreprise
Administrateur
Président de la Commission
d'attribution de logement
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOM DU MANDATAIRE
SOCIAL
BENSACI Djemel
(suite)
NOM DE LA SOCIETE
MANDATS OU FONCTIONS
EXERCES
Société Locale d’Epargne HAUTE-GARONNE SUD EST
10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Président du Conseil d’administration
CILEO Habitat
11 boulevard des Récollets
31400 TOULOUSE
Administrateur
CILEO Développement
8, avenue José Cabanis
31130 QUINT FONSEGRIVES
Administrateur
CILEO
8, avenue José Cabanis
31130 QUINT FONSEGRIVES
Administrateur
Mairie de TOULOUSE
Place du Capitole
31000 TOULOUSE
Adjoint au Maire
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Membre du COS
Société Locale d’Epargne HAUTE-GARONNE SUDOUEST 10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Président du Conseil d’Administration
COURTOIS SA
3, rue Mage – 31000 TOULOUSE
Président
REGIA S.A.S
3, rue Mage – 31000 TOULOUSE
Président
S.F.I.C SARL
3, rue Mage – 31000 TOULOUSE
Gérant
IRDI
SA à Conseil d’Administration
18, Place Dupuy
BP 18008 - 31080 TOULOUSE CEDEX 6
Censeur
Membre du Comité d'Audit
BRIANÇON François
COURTOIS DE VIÇOSE
Jean-Louis
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
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Membre du COS
Membre du Comité d'Audit
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOM DU MANDATAIRE
SOCIAL
DUPUY-LEUCHTER
Catherine
HIBON Michel
MAISONNEUVE Pierre
MAURY Jacques
NOM DE LA SOCIETE
MANDATS OU FONCTIONS
EXERCES
CARPA Albi
Présidente
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Membre du Comité de Rémunération
et de Sélection
Membre du COS
Société Locale d’Epargne TARN NORD
10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Présidente du Conseil d’administration
CAHORS INTERNATIONAL S.A.S
Président
CAHORS LATINOAMERICA S.A
Président
Groupe Cahors S.A
Président Directeur Général
LIM France S.A
Président
MAEC S.A.S
Président
OGE S.A
Président Directeur Général
QINGDAO TRANSFIX ELECTRICAL CO.Ltd
Président
STRADOUR S.A.S
Président
TEK COMPONENTS
Président
TRANSFIX INDIA
Président
TRANSFIX SOUTH AFRICA
Président
POMMIER S.A
Administrateur
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Membre du Comité de Rémunération
et de Sélection
Société Locale d’Epargne LOT
10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Président du Conseil d’administration
CAHORS ESPANOLA SA
Administrateur
TRANSFIX SA
Administrateur
TRANSFIX MAROC
Président
Sarl PILI-PILI
800 Avenue du Maquis - 46000 CAHORS
Gérant
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Censeur statutaire
Société Locale d’Epargne LOT
10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Administrateur
ASSOCIATION GARONNE ANIMATON
52, rue Jacques Babinet 31100 TOULOUSE
Administrateur (depuis Juin 2010)
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Membre du COS
Société Locale d’Epargne HAUTE-GARONNE OUEST
10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Président du Conseil d’administration
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOM DU MANDATAIRE
SOCIAL
MIQUEL Jean-Philippe
NOM DE LA SOCIETE
MANDATS OU FONCTIONS
EXERCES
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Salarié
Troptouca Financière
Gérant
Membre du COS
Membre du COS
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
MOULAS Bernard
NAVARRET Jean-Marc
Société Locale d’Epargne HAUTE-GARONNE NORD
10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Président du Conseil d’administration
SCI TOUTELEC 2000
Gérant
SCI RMS PLAISANCE
Gérant
SCI TOUTELEC GIRONDE
Gérant
SCI TOUTELEC IMMO
Gérant
SCI RMS MEDOC
Gérant
SCI AGEN TOUTELECTRIC
Gérant
SCI BREZET-ROYER
Gérant
Société Commerciale Henri Royer
Administrateur
SCP « JM NAVARRET, notaires »
Centre d'affaires Kennedy - rue Edwin Aldrin BP10 65311
LALOUBERE CEDEX
Gérant
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Société Locale d’Epargne HAUTES-PYRENEES
10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
NIEL Bernard
Membre du Comité d'Audit
Membre du COS
Membre du Comité Responsabilité
Sociétale d'Entreprise
Président du Conseil d’administration
Membre du COS
Membre du Comité Responsabilité
Sociétale d'Entreprise
Société Locale d’Epargne AVEYRON SUD
10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Président du Conseil d'Administration
Mutuelle Viasanté
2 bis, rue Villaret
12003 RODEZ
Administrateur
UDSMA Mutualité Française Aveyron
2 bis, rue Villaret
12003 RODEZ
Trésorier
Union des Mutuelles Millavoises
14 rue droite
12100 MILLAU
Vice-Président
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOM DU MANDATAIRE
SOCIAL
NOM DE LA SOCIETE
MANDATS OU FONCTIONS
EXERCES
LP2 C S.A (France)
Président du Directoire
ACTIA Group (France)
Président du Conseil de Surveillance
ACTIA AUTOMOTIVE S.A (France)
Administrateur et Président du Conseil
d'Administration
ACTIA DE MEXICO (Mexique)
Administrateur
KARFA (Mexique)
Administrateur
ACTIA ITALIA SRL (Italie)
Administrateur
ACTIA INDIA (Inde)
Administrateur
ACTIA NL (Pays-Bas)
Administrateur
ACTIA CHINA (Chine)
Administrateur
ACTIA DO BRASIL (Brésil)
Administrateur
ACTIA NORDIC AB (Suède)
Administrateur
ACTIA TUNISIE (Tunisie)
Administrateur
ACTIA CORP (USA)
Administrateur
EUROSUD TRANSPORT ATLANTIQUE MEDITERRANEE
Administrateur jusqu'au 11/03/013
(France)
PECH Louis
YMCA Cépière (France)
Administrateur jusqu'au 01/06/2013
ACTIA SODIELEC S.A (France)
Représentant permanent d'ACTIA
GROUP
ACTIA MULLER S.A (France)
Représentant permanent d'ACTIA
AUTOMOTIVE
ACTIA AIXIA S.A (France)
Représentant permanent d'ACTIA
AUTOMOTIVE
SCI de l'Oratoire (France)
Co-Gérant
SCI du 4 rue Jules Védrines (France)
Co-Gérant jusqu'au 16/11/2013
COMITE D'INVESTISSEMENT MIDI CAPITAL
Président
LE CERCLE D'OC (Colomiers)
Vice-Président
SOCIETE GENERALE (France)
Membre du Conseil Consultatif
Régional
NATIXIS (France)
Membre du Conseil Consultatif
Régional
Conseil du Commerce Extérieur de la France
Conseiller Honoraire
CCI de Toulouse
Président d'Honneur
CONSEILLERS DU COMMERCE EXTERIEUR DE MIDIPYRENEES
Président d'Honneur
ACADEMIE D'OCCITANIE
Membre
ASSOCIATION DES CAPITOULS
Membre
MUSEUM D'HISTOIRE NATURELLE
Membre du Comité des Sages
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Censeur statutaire
BANQUE DE FRANCE de TOULOUSE
Conseiller Honoraire
ACTIA SYSTEMS (Espagne)
Administrateur
CIPI ACTIA SA (Tunisie)
Administrateur
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOM DU MANDATAIRE
SOCIAL
NOM DE LA SOCIETE
U.D.O.G.E.C. de l'Aveyron et Lot
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
REMISE Bernard
MANDATS OU FONCTIONS
EXERCES
Vice-Président
Membre du COS
Vice-Président du COS
Membre du Comité d'audit
Mairie de SAINT-URCIZE - Cantal (15)
Maire
Société Locale d’Epargne AVEYRON NORD
10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Président du Conseil d’administration
ECUREUIL IMMO SAS
99, Route d'Espagne - Les Portes d'Espagne Bât D
31100 TOULOUSE
Administrateur
MIDI EPARGNE
Société par action simplifiée
10, Avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Administrateur
MIDI FONCIERE
48, allée Forain François Verdier - 31000 TOULOUSE
Censeur
NATIXIS INTER EPARGNE
30, avenue Pierre Mendès France
75013 PARIS
Membre du Conseil d'Administration
(à compter du 01/10/2010)
NATIXIS FACTOR
30, avenue Pierre Mendès France
75013 PARIS
Membre du Conseil d'Administration
(à compter du 01/10/2010)
FNCE - Commission Relations Internationales
5, rue Masseran
75007 PARIS
Co-Président
ROUX Bernard
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
ROUX Bernard (suite)
SEGUELA Jean-Claude
Président du COS
Membre du Comité d'Audit
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Président du Comité de Rémunération
et de Sélection (à compter du
01/04/2011)
Membre du Comité Responsabilité
Sociétale d'Entreprise (à compter du
17/09/2009)
Société Locale d’Epargne HAUTE-GARONNE SUD
10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Président du Conseil d’administration
FNCE
5, rue Masseran
75007 PARIS
Membre du Conseil d'Administration
FONDATION ESPACE ECUREUIL
3, place du Capitole
31000 TOULOUSE
Administrateur (à compter du
10.06.2013)
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Membre du COS
Mairie de LA TOUR DU CRIEU - Ariège (09)
Elu municipal (1er adjoint)
Société Locale d’Epargne ARIEGE
10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Président du Conseil d’administration
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOM DU MANDATAIRE
SOCIAL
NOM DE LA SOCIETE
MANDATS OU FONCTIONS
EXERCES
FFB Fédération des métiers de la Finance et de la Banque
(PANTIN)
Membre du Comité Directeur
SNE/CGC (PARIS)
Président National
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Membre du COS
TEULIER Didier
Salarié
CAISSE D’EPARGNE MIDI PYRENEES
SA à Directoire et Conseil de Surveillance
10, avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
Société Locale d’Epargne HAUTE-GARONNE EST
10 avenue Maxwell - 31100 TOULOUSE
VELLAS Chantal
UNION NATIONALE DE LA PROPRIETE IMMOBILIERE
(UNPI)
63 rue Alsace Lorraine BP 40927
31009 TOULOUSE CEDEX 6
Membre du COS
Membre du Comité de Rémunération
et de Sélection (Depuis le 01.04.11)
Président du Conseil d’administration
Membre de la Commission
départementale de conciliation de la
Haute-Garonne pour les baux
d'habitation
Membre de la Commission
départementale de l'Action Touristique
Membre de la Commission de
coordination des Actions de prévention
contre les expulsions (CCAPEX)
Page 87 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
1.12.5
Déc ompos ition du s olde des dettes fournis s eurs par date d'éc héanc e
En m illiers d'euros
Dettes
fournisseurs
Echues
Échéance à
m oins de 30
jours
Échéance à
m oins de 60
jours
Échéance à
plus de 60
jours
Factures non
parvenues
Au 31/12/2012
995
563
432
36 931
Au 31/12/2013
797
558
238
36 780
Les dettes fournisseurs échues concernent principalement des échéances de fin décembre.
1.12.6
T ableau de bord des informations s oc iales et environnementales
Informations sociales
Indicateurs rapport annuel
Répartition des effectifs inscrits au 31/12 :
- par contrat (CDI, CDD, Alternance)
l'effectif total et la répartition
- par statut (cadre, non cadre)
des salariés par sexe, par âge
- par sexe
et par zone géographique
Répartition des effectifs inscrits au 31/12 par tranche d’âge et par sexe
(pyramide des âges)
a) Emploi
les embauches et les
licenciements
les rémunérations et leur
évolution
b) Organisation
du travail
l'organisation du temps de
travail
l'absentéisme
c) Relations
sociales
d) Santé et
sécurité
e) Formation
Page
p.29
p.29
Embauches :
- par contrat (CDI, CDD, Alternance)
- par statut (cadre, non cadre)
- par sexe
p.30
Structure des départs CDI par motif
p.30
Salaire de base médian de l’effectif CDI par statut et par sexe et ratio H/F
salaire médian
Evolution du salaire de base médian de l’effectif CDI par statut et par
sexe
% de collaborateurs à temps partiel (CDI uniquement), dont % de femmes
p.31 & 32
p.33
Moyenne hebdomadaire du temps de travail rapportée à une base
annuelle (heures)
Taux d’absentéisme
p.33
l'organisation du dialogue
social, notamment les
procédures d'information et de % des collaborateurs couverts par une convention collective
consultation du personnel et
de négociation avec celui-ci
p.34
le bilan des accords collectifs
Texte descriptif
p.34
les conditions de santé et de
sécurité au travail
Texte descriptif relatif aux conditions de santé et sécurité au travail
p.33
le bilan des accords signés
avec les organisations
syndicales ou les
représentants du personnel
en matière de santé et de
sécurité au travail
Voir l’indicateur « bilan des accords collectifs » plus haut
p.34
Les accidents du travail,
notamment leur fréquence et
leur gravité, ainsi que les
maladies professionnelles
Nb d'accidents du travail
p.33
les politiques mises en œuvre
en matière de formation
Montant des dépenses de formation (euros)
% de la masse salariale consacrée à la formation
Page 88 sur 206
p.30 & 31
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
% de l'effectif formé
p.31
Répartition des formations selon le type (adaptation au poste de travail /
développement des compétences)
p.31
Répartition des formations selon le domaine
le nombre total d'heures de
formation
les mesures prises en faveur
de l'égalité entre les femmes
et les hommes
f) Egalité de
traitement
les mesures prises en faveur
de l'emploi et de l'insertion
des personnes handicapées
Nb total d'heures de formation
p.31
Description de la politique mixité
p.31
Voir tous les indicateurs par sexe, notamment : salaire médian H / F ;
pyramide des âges
p.31 & 32
Présence de femmes au plus haut niveau (Directoire, Conseil de
surveillance…), efforts réalisés pour que ce soit le cas
p.18 & 19
Description de la politique handicap
p.32
Taux d'emploi de personnes handicapées (direct et indirect)
p.32
Nb de recrutements et d'adaptations de poste
Description de la politique de lutte contre les discriminations
p.32
Description des actions
la politique de lutte contre les
discriminations
Accord signé sur le dialogue social spécifiant des prérogatives sur le
respect de la liberté syndicale et le droit à la négociation collective
Description de la politique de lutte contre les discriminations
g)
Promotion et
respect des
stipulations des
conventions
fondamentales
de l'OIT
relatives
p.32 & 33
p.32 & 33
au respect de la liberté
d'association et du droit de
négociation collective
à l'élimination des
discriminations en matière
d'emploi et de profession
à l'élimination du travail forcé
ou obligatoire
Descriptions des actions
Accord signé sur le dialogue social spécifiant des prérogatives sur le
respect de la liberté syndicale et le droit à la négociation collective
p.34
à l'abolition effective du travail
des enfants
Informations environnementales
- l'organisation de la société
pour prendre en compte les
questions environnementales
et, le cas échéant, les
Description de la politique environnementale
démarches d'évaluation ou de
certification en matière
d'environnement
p.37
- les mesures de prévention,
de réduction ou de réparation
de rejets dans l'air, l'eau et le Non pertinent au regard de notre activité
sol affectant gravement
l'environnement
NA
- les mesures de prévention,
de recyclage et d'élimination
des déchets
p.38
a) Politique
générale en
- les actions de formation et
matière
d'information des salariés
environnementale
menées en matière de
protection de l'environnement Description des actions de formation et d’information des salariés en
- les moyens consacrés à la matière de protection de l’environnement
prévention des risques
environnementaux et des
pollutions
b) Pollution et
gestion des
déchets
Quantité de déchets électriques ou électroniques (D3E)
Total de Déchets Industriels Banals (DIB)
- la prise en compte des
nuisances sonores et de toute
Non pertinent au regard de notre activité
autre forme de pollution
spécifique à une activité
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NA
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
- la consommation d'eau et
l'approvisionnement en eau
en fonction des contraintes
locales
Consommation totale d’eau
p.38
Part de consommation totale de papier recyclé et/ou labellisé FSC ou PEFC
par ETP
p.37
Part de consommation totale de papier vierge par ETP
c) Utilisation
durable des
ressources
- la consommation de
Quantité de cartouches d'encre et de toners recyclés
matières premières et les
mesures prises pour améliorer Consommation totale de papier
l'efficacité dans leur utilisation Part du papier acheté recyclé sur le total en tonnes de papier acheté
Consommation totale de papier recyclé et/ou papier labellisé FSC ou PEFC
p.37
Consommation total de papier vierge
Consommation totale d’énergie par m²
d) Changement
climatique
- la consommation d'énergie,
les mesures prises pour
améliorer l'efficacité
énergétique et le recours aux
énergies renouvelables
Description des produits et services en matière de performance énergétique
des bâtiments
p.37
Total des déplacements professionnels en voiture
p.37
Description des actions visant à réduire les consommations d'énergie et les
émissions de GES
p.37
- l'utilisation des sols
Non pertinent au regard de notre activité
NA
- les rejets de gaz à effet de
serre
Emissions directes de gaz à effet de serre (scope 1)
Emissions indirectes de gaz à effet de serre (scope 2)
Gramme de CO2 moyen par km (étiquette constructeur) des voitures de
fonction et de service
- l’adaptation aux
conséquences du
changement climatique
Description des mesures prises
- les mesures prises pour
e) Protection de la
préserver ou développer la
biodiversité
biodiversité
ND
Description de la stratégie adoptée afin de mener à bien sa politique de
gestion de la biodiversité
Nombre d'agences dans des parcs régionaux et en zones riches en
biodiversité
Indicateurs sociétaux
Financement de l'économie sociale et solidaire (ESS) :
production annuelle en montant
Financement du logement social : production annuelle en
montant
- en matière d'emploi et
de développement
régional
Financement du secteur public territorial : production annuelle
en montant
Crédits aux particuliers : production annuelle en montant
Crédits aux professionnels et aux entreprises : production
annuelle en montant
a) Impact territorial, économique
et social de l'activité de la société
p.27 & 28
Epargne bilancielle : encours au 31/12/2013
Nombre d'agences / points de vente / centre d'affaires (dont
GAB hors sites)
- sur les populations
riveraines ou locales
Nombre d'agences en zone rurale
Nombre d'agences en ZUS
Part d'agences accessibles loi handicap 2005 sur la totalité des
agences
Nombre d'immeubles HQE ou éco-labellisés
- les conditions du
b) Relations entretenues avec les dialogue avec ces
personnes ou
personnes ou les organisations
organisations
intéressées par l'activité de la
société, notamment les
associations d'insertion, les
établissements d'enseignement,
- les actions de
les associations de défense de
l'environnement, les associations partenariat ou de
mécénat
de consommateurs et les
populations riveraines
Description des principales parties prenantes et de la manière
dont elles sont prises en compte
p.27
Montants des actions de mécénat par catégorie
p.35
Montant des dons décaissés sur l’exercice au profit
d’organismes éligibles au régime fiscal du mécénat
p.35
Page 90 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Montant d'achats auprès du Secteur Adapté et Protégé
(estimation 2013)
- la prise en compte dans Nombre d'Equivalents Temps Plein (ETP) développés auprès
la politique d'achat des du Secteur Adapté et Protégé (estimation 2013)
enjeux sociaux et
Description de la politique d'achats responsables
environnementaux
Formation « achats solidaires »
Taux d'Intégration de la politique Achats Responsables dans la
stratégie des familles d'achats (au niveau national)
c) Sous-traitance et fournisseurs
- l’importance de la soustraitance et la prise en
compte dans les
relations avec les
Description des mesures prises
fournisseurs et les soustraitants de leur
responsabilité sociale et
environnementale
- les actions engagées
pour prévenir la
corruption
d) Loyauté des pratiques
- les mesures prises en
faveur de la santé et de
la sécurité des
consommateurs
% de salariés (cadre et non cadre) formés aux politiques antiblanchiment
Description de la politique et des dispositifs actuels en matière
de fraude interne et externe
p.39
p.39
p.39
p.39
p.39
p.38 &39
p.39
Description de l’analyse RSE des nouveaux produits et
services : CEVANOP
p.28
Mesures prises pour l'accès des publics en situation de
difficultés
p.35
Formations Finances & Pédagogie : nb de formations et de
participants en 2013
p.35
Indicateurs métier
Eco-PTZ : stock (en nombre et en montant) au 31/12
Crédits verts
Ecureuil crédit DD ou habitat DD sur ressource LDD : stock (en nombre et
en montant) au 31/12
p.36
Ecureuil crédit DD véhicule : stock (en nombre et en montant) 31/12
ISR
Fonds ISR et solidaires : encours des fonds commercialisés au 31/12/2013
p.27
LDD
Livrets de développement durable (LDD) : stock (en nombre et en montant)
au 31/12
p.36
Produits et services responsables
Livrets de développement durable (LDD) : part dédiée à l'environnement
Microcrédit
Microcrédits professionnel garantis France Active : production annuelle en
montant et en montant
Microcrédits Parcours Confiance / Créa-Sol : production annuelle en
nombre et en montant; encours au 31/12/2013
Page 91 sur 206
p.28
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
2
Etats financiers
2.1
Comptes consolidés
2.1.1
C omptes c ons olidés au 31 déc embre 2013 (avec c omparatif au 31 déc embre 2012)
B IL AN
ACTIF
Notes
en milliers d'euros
C aisse, banques centrales
Actifs financiers à la juste valeur par résultat
Instruments dérivés de couverture
Actifs financiers disponibles à la vente
Prêts et créances sur les établissements de crédit
Prêts et créances sur la clientèle
Actifs financiers détenus jusqu'à l'échéance
Actifs d'impôts courants
Actifs d'impôts différés
C omptes de régularisation et actifs divers
Participations dans les entreprises mises en équivalence
Immeubles de placement
Immobilisations corporelles
Immobilisations incorporelles
TOTAL DE L'ACTIF
5.1
5.2.1
5.3
5.4
5.6.1
5.6.2
5.7
5.9
5.10
5.11
5.12
5.13
5.13
31/12/2013
62
163
28
1 291
5 288
10 058
107
10
37
368
355
054
584
727
740
137
563
589
877
159
795
174 544
62 907
6 874
17 661 905
31/12/2012
59 030
171 322
33 919
1 547 394
5 817 205
9 335 902
108 873
9 511
25 568
308 227
1 120
179 039
60 802
11 911
17 669 823
Les informations au 31 décembre 2012 n’ont pas été retraitées de l’impact de la norme IAS 19 révisée. Les effets de cette norme sont
présentés en note 2.3.
PASSIF
en milliers d'euros
Notes
Banques centrales
Passifs financiers à la juste valeur par résultat
5.2.2
Instruments dérivés de couverture
5.3
Dettes envers les établissements de crédit
5.15.1
Dettes envers la clientèle
5.15.2
Dettes représentées par un titre
5.16
Passifs d'impôts courants
Passifs d'impôts différés
5.9
C omptes de régularisation et passifs divers
5.17
Provisions
5.18
Dettes subordonnées
5.19
Capitaux propres
Capitaux propres part du groupe
C apital et primes liées
Réserves consolidées
Gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres
Résultat de l'exercice
Participations ne donnant pas le contrôle (intérêts minoritaires)
TOTAL DU PASSIF
31/12/2013
5
128
3 948
11 674
113
15
29
305
85
657
345
145
477
766
370
088
367
406
1 356 284
1 358 358
379 620
898 208
15 133
65 397
-2 074
17 661 905
31/12/2012
7
199
4 146
11 302
17
8
27
283
77
841
272
621
859
944
772
249
279
446
1 598 540
1 599 471
607 699
941 488
8 888
41 396
-931
17 669 823
Les informations au 31 décembre 2012 n’ont pas été retraitées de l’impact de la norme IAS 19 révisée. Les effets de cette norme sont
présentés en note 2.3.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
C OMP T E DE R E S UL T AT
en milliers d'euros
Intérêts et produits assimilés
Intérêts et charges assimilées
C ommissions (produits)
C ommissions (charges)
Gains ou pertes nets sur instruments financiers à la juste valeur par résultat
Gains ou pertes nets sur actifs financiers disponibles à la vente
Produits des autres activités
C harges des autres activités
Produit net bancaire
C harges générales d'exploitation
Dotations nettes aux amortissements et aux dépréciations des
immobilisations corporelles et incorporelles
Résultat brut d'exploitation
C oût du risque
Résultat d'exploitation
Quote-part du résultat net des entreprises mises en équivalence
Gains ou pertes sur autres actifs
Résultat avant impôts
Impôts sur le résultat
Résultat net
Participations ne donnant pas le contrôle (intérêts minoritaires)
RESULTAT NET PART DU GROUPE
Notes
6.1
6.1
6.2
6.2
6.3
6.4
6.5
6.5
6.6
6.7
6.8
6.9
6.10
Exercice 2013
545 641
-307 145
140 588
-21 162
-8 097
20 964
43 033
-43 762
370 059
-225 655
Exercice 2012
592 898
-368 992
128 853
-20 822
-3 381
7 798
40 033
-31 483
344 904
-222 521
-12 699
-10 513
131 705
-21 955
109 750
1 300
-119
110 931
-46 622
64 309
1 088
65 397
111 870
-15 705
96 165
1 521
-23 755
73 931
-33 249
40 682
714
41 396
R E S UL T AT NE T E T G AINS E T P E R T E S C OMP T AB IL IS E S DIR E C T E ME NT E N C AP IT AUX P R OP R E S
Exercice 2013
en milliers d'euros
Résultat net
64 309
Ecarts de revalorisation sur régimes à prestations définies
Exercice 2012
40 682
2 123
Effet d'impôt des écarts de revalorisation sur régimes à prestations définies
Eléments non recyclables en résultat
Variations de valeur des actifs financiers disponibles à la vente
Variations de valeur des instruments dérivés de couverture
Impôts
Eléments recyclables en résultat
-731
1 392
0
3 816
38 611
2 637
-2 285
-1 600
4 853
-12 169
24 157
6 245
24 157
70 554
64 839
Part du groupe
71 642
65 553
Participations ne donnant pas le contrôle (intérêts minoritaires)
-1 088
-714
Gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres (nets d'impôts)
RESULTAT NET ET GAINS ET PERTES COMPTABILISES DIRECTEMENT EN CAPITAUX PROPRES
Les informations 2012 n’ont pas été retraitées de l’impact de la norme IAS 19R. Les effets de cette norme sont présentés en note 2.3.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
T AB L E AU DE V AR IAT ION DE S C AP IT AUX P R OP R E S
Gains et pertes
comptabilisés directement
en capitaux propres
Capital et primes liées
Réserves
consolidées
Capital (1)
Primes (1)
en milliers d'euros
CAPITAUX PROPRES AU 1er JANVIER 2012
Distribution
Augmentation de capital (2)
Remboursement de TSS
Rémunération TSS
Effet des acquisitions et cessions sur les intérêts minoritaires
Gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres
Résultat
Autres variations
CAPITAUX PROPRES AU 31 DECEMBRE 2012
Affectation du résultat de l'exercice 2012
Reclassements
Impacts du changement de méthode IAS 19 révisée
CAPITAUX PROPRES AU 1er JANVIER 2013
Distribution
Diminution de capital (3)
374 816
132 883
932 625
Variation de juste valeur Résultat net
part du
des instruments
groupe
Ecart de
Actifs
Instruments
reevaluation
financiers
dérivés de
sur les
disponibles à
couverture
passifs
la vente
sociaux
-6 486
-8 783
Total cap
propres p
group
-15 823
25 656
100 000
474 816
132 883
474 816
132 883
-95 196
-132 883
Augmentation de capital
-15
125
-970
941 488
41 396
75
982 959
-21 649
-90 589
1 425
1 649
1 649
25 656
-1 499
16 873
-7 985
16 873
-7 985
41 396
41 396
-41 396
24
41
1 599
1
1 601
-21
-318
27 221
27
Remboursement de TSS
Rémunération TSS
Effet des acquisitions et cessions sur les intérêts minoritaires
Gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres
Résultat
Autres variations
CAPITAUX PROPRES AU 31 DECEMBRE 2013
379 620
266
898 208
-257
1 049
1 730
1 392
2 074
19 996
-6 255
65 397
65 397
(1)
Au 31 décembre 2013, les postes « Capital » et « Primes » sont composés du capital de la CEP Midi-Pyrénées à hauteur de
380 785 milliers d’euros.
(2)
& (3) La CEP Midi-Pyrénées a procédé pendant l’année 2013 à une réduction de capital de 95 196 milliers d’euros dans le
cadre de l’opération Yanne, qui se traduit par une diminution des postes « Capital » de 95 196 milliers d’euros, « primes » de 132 883
milliers d’euros et « réserves consolidées » de 90 589 milliers d’euros. Les capitaux propres des sociétés locales d’épargne sont
présentés dans le poste « réserves consolidées » net des parts sociales des Caisses d’Epargne détenues.
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2
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2
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
T AB L E AU DE S F L UX DE T R E S OR E R IE
en milliers d'euros
Résultat avant impôts
Dotations nettes aux amortissements des immobilisations corporelles et incorporelles
Dotations nettes aux provisions et aux dépréciations
Quote-part de résultat des sociétés mises en équivalence
Pertes nettes/gains nets sur activités d'investissement
Produits/charges des activités de financement
Autres mouvements
Total des éléments non monétaires inclus dans le résultat net avant impôts
Flux liés aux opérations avec les établissements de crédit
Flux liés aux opérations avec la clientèle
Flux liés aux autres opérations affectant des actifs et passifs financiers
Flux liés aux autres opérations affectant des actifs et passifs non financiers
Impôts versés
Augmentation/(Diminution) nette des actifs et passifs provenant des activités opérationnelles
Flux nets de trésorerie générés par l'activité opérationnelle (A)
Flux liés aux actifs financiers et aux participations
Flux liés aux immeubles de placement
Flux liés aux immobilisations corporelles et incorporelles
Flux nets de trésorerie liés aux opérations d'investissement (B)
Flux de trésorerie provenant ou à destination des actionnaires (1)
Flux de trésorerie provenant des activités de financement
Flux nets de trésorerie liés aux opérations de financement (C)
Effet de la variation des taux de change (D)
FLUX NETS DE TRESORERIE ET DES EQUIVALENTS DE TRESORERIE (A+B+C+D)
Caisse et banques centrales
C aisse et banques centrales (actif)
Banques centrales (passif)
Opérations à vue avec les établissements de crédit
C omptes ordinaires débiteurs (2)
C omptes et prêts à vue
C omptes créditeurs à vue
Trésorerie à l'ouverture
Caisse et banques centrales
C aisse et banques centrales (actif)
Banques centrales (passif)
Opérations à vue avec les établissements de crédit
C omptes ordinaires débiteurs (2)
C omptes et prêts à vue
C omptes créditeurs à vue
Trésorerie à la clôture
VARIATION DE LA TRESORERIE NETTE
(1)
(2)
Exercice 2013
Exercice 2012
110 931
21 853
17 093
-1 300
-18 940
73 931
17 822
28 591
-1 521
-8 236
97 307
116 013
368 409
-408 519
211 248
-4 390
-45 125
121 623
348 567
71 753
605
-11 910
60 448
-340 317
0
-340 317
-8 308
28 348
236 314
195 502
-174 297
-287 392
-32 875
-62 748
39 531
-81 902
-2 735
-13 501
-98 138
78 173
68 698
59 030
59 030
19 566
56 615
56 615
-80 428
33 312
18
-113 758
-21 398
62 355
62 355
-97 579
92 459
7
-190 045
-40 964
59 030
59 030
-15 055
6 803
706
-22 564
47 300
68 698
-80 428
33 312
18
-113 758
-21 398
19 566
78 173
Les flux de trésorerie provenant ou à destination des actionnaires comprennent :
•
les variations nettes de capital des Caisses d’Epargne pour 228 079 milliers d ‘euros,
•
l’impact des distributions pour 21 649 milliers d’euros.
Les comptes ordinaires débiteurs ne comprennent pas les fonds du livret A et du LDD centralisés à la Caisse des Dépôts et
Consignations.
Les informations sur l’année 2012 n’ont pas été retraitées de l’impact de la norme IAS 19 révisée. Les effets de cette norme sont
présentés en note 2.3.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
2.1.2
Annexe aux c omptes c ons olidés
NOT E 1 - C ADR E G E NE R AL
Note 1.1 Le Groupe BPCE
Le Groupe BPCE comprend le réseau Banque Populaire, le réseau Caisse d’Epargne, l’organe central BPCE et ses filiales.
Les deux réseaux Banque Populaire et Caisse d’Epargne
Le Groupe BPCE est un groupe coopératif dont les sociétaires sont propriétaires des deux réseaux de banque de proximité : les 19
Banques Populaires et les 17 Caisses d’Epargne. Chacun des deux réseaux est détenteur à parité de BPCE, l’organe central du
groupe.
Le réseau Banque Populaire comprend les Banques Populaires et les sociétés de caution mutuelle leur accordant statutairement
l’exclusivité de leur cautionnement.
Le réseau Caisse d’Epargne comprend les Caisses d’Epargne et de Prévoyance et les sociétés locales d’épargne (SLE).
Les Banques Populaires sont détenues à hauteur de 100% par leurs sociétaires.
Le capital des Caisse d’Epargne est détenu à hauteur de 100% par les sociétés locales d’épargne. Au niveau local, les SLE sont des
entités à statut coopératif dont le capital variable est détenu par les sociétaires. Elles ont pour objet d’animer le sociétariat dans le cadre
des orientations générales de la Caisse d’Epargne à laquelle elles sont affiliées et elles ne peuvent pas effectuer d’opérations de
banque.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
BPCE
Organe central au sens de la loi bancaire et établissement de crédit agréé comme banque, BPCE a été créé par la loi n° 2009-715 du
18 juin 2009. BPCE est constitué sous forme de société anonyme à directoire et conseil de surveillance dont le capital est détenu à
parité par les 17 Caisses d’Epargne et les 19 Banques Populaires.
Les missions de BPCE s’inscrivent dans la continuité des principes coopératifs des Banques Populaires et des Caisses d’Epargne.
BPCE est notamment chargé d’assurer la représentation des affiliés auprès des autorités de tutelle, de définir la gamme des produits et
des services commercialisés, d’organiser la garantie des déposants, d’agréer les dirigeants et de veiller au bon fonctionnement des
établissements du groupe.
En qualité de holding, BPCE exerce les activités de tête de groupe et détient les filiales communes aux deux réseaux dans le domaine
de la banque de détail, de la banque de financement et des services financiers et leurs structures de production. Il détermine aussi la
stratégie et la politique de développement du groupe.
Les principales filiales de BPCE sont organisées autour de trois grands pôles :
•
Natixis, société cotée détenue à 71,96%, qui réunit la Banque de Grande Clientèle, l’Épargne et les Services Financiers
Spécialisés ;
•
la Banque commerciale et Assurance (dont le Crédit Foncier, la Banque Palatine et BPCE International et Outre-mer) ;
•
les filiales et Participations financières.
Parallèlement, dans le domaine des activités financières, BPCE a notamment pour missions d’assurer la centralisation des excédents
de ressources et de réaliser toutes les opérations financières utiles au développement et au refinancement du groupe, charge à lui de
sélectionner l’opérateur de ces missions le plus efficace dans l’intérêt du groupe. Il offre par ailleurs des services à caractère bancaire
aux entités du groupe.
Note 1.2 Mécanisme de garantie
Le système de garantie et de solidarité a pour objet, conformément à l’article L. 512-107-6 du Code monétaire et financier, de garantir la
liquidité et la solvabilité du groupe et des établissements affiliés à BPCE, ainsi que d’organiser la solidarité financière au sein des
réseaux Banque Populaire et Caisse d’Epargne.
BPCE est chargé de prendre toutes mesures nécessaires pour organiser la garantie de solvabilité du groupe ainsi que de chacun des
réseaux, notamment en mettant en œuvre les mécanismes appropriés de solidarité interne du groupe et en créant un fonds de garantie
commun aux deux réseaux dont il détermine les règles de fonctionnement, les modalités de déclenchement en complément des fonds
des deux réseaux déjà existants ainsi que les contributions des établissements affiliés pour sa dotation et sa reconstitution.
BPCE gère ainsi le Fonds réseau Banque Populaire, le Fonds réseau Caisse d’Epargne et de Prévoyance et met en place le Fonds de
Garantie Mutuel.
Le Fonds réseau Banque Populaire est constitué d’un dépôt de 450 millions d’euros effectué par les banques dans les livres de
BPCE sous la forme d’un compte à terme d’une durée de dix ans et indéfiniment renouvelable.
Le Fonds réseau Caisse d’Epargne et de Prévoyance fait l’objet d’un dépôt de 450 millions d’euros effectué par les caisses dans les
livres de BPCE sous la forme d’un compte à terme d’une durée de dix ans et indéfiniment renouvelable.
Le Fonds de Garantie Mutuel est constitué des dépôts effectués par les Banques Populaires et les Caisses d’Epargne dans les livres
de BPCE sous la forme de comptes à terme d’une durée de dix ans et indéfiniment renouvelables. Le montant des dépôts par réseau
est de 172 millions d’euros au 31 décembre 2013 et le fonds sera abondé chaque année à hauteur de 5% de la contribution des
Banques Populaires, des Caisses d’Epargne et de leurs filiales aux résultats consolidés du groupe.
Le montant total des dépôts effectués auprès de BPCE au titre du Fonds réseau Banque Populaire, du Fonds réseau Caisse d’Epargne
et de Prévoyance et du Fonds de Garantie Mutuel ne pourra être inférieur à 0,15 % et ne pourra excéder 0,3% de la somme des actifs
pondérés du groupe.
Dans les comptes individuels des établissements, la constitution de dépôts au titre du système de garantie et de solidarité se traduit par
l’identification d’un montant équivalent au sein d’une rubrique dédiée des capitaux propres.
La liquidité et la solvabilité des sociétés locales d'épargne sont garanties au premier niveau pour chaque société locale d'épargne
considérée, par la Caisse d'Epargne et de Prévoyance dont la société locale d'épargne concernée est l'actionnaire.
Le directoire de BPCE a tout pouvoir pour mobiliser les ressources des différents contributeurs sans délai et selon l’ordre convenu, sur
la base d’autorisations préalables délivrées à BPCE par les contributeurs.
Note 1.3 Événements significatifs
Note 1.3.1 Simplification de la structure du groupe BPCE
L’opération de rachat en vue de leur annulation par les Banques Populaires et les Caisses d’Epargne des certificats coopératifs
d’investissement (CCI) détenus par Natixis a été réalisée le 6 août 2013, conformément au calendrier prévu lors du lancement de
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
l’opération en février 2013. A la suite de l’annulation des CCI ainsi rachetés par chacune des Banques Populaires et des Caisses
d’Epargne, le capital de ces établissements est maintenant entièrement détenu par leurs sociétaires.
Cette opération représente une nouvelle étape dans la construction du Groupe BPCE et comprend, outre le rachat des certificats
coopératifs d’investissement, les opérations suivantes :
•
le remboursement par Natixis à BPCE du P3CI (6,9 milliards d’euros) mis en place en janvier 2012, ainsi que celui du prêt
symétrique mis en place par Natixis au bénéfice de BPCE ;
•
la distribution exceptionnelle d’un dividende par Natixis d’environ 2 milliards d’euros à ses actionnaires ;
•
le remboursement des titres super subordonnés émis en mars 2012 par BPCE et souscrits par les Banques Populaires et les
Caisses d’Epargne pour 2 milliards d’euros avec une soulte de 89 millions d’euros ;
•
le remboursement par Natixis à BPCE d’un prêt senior 10 ans (2,3 milliards d’euros) ;
•
la réduction du capital de BPCE au bénéfice des Banques Populaires et des Caisses d’Epargne pour 2 milliards d’euros.
Note 1.3.2 Evolution du périmètre de consolidation du Groupe CEP Midi-Pyrénées
(Voir note 16 « Périmètre de consolidation »)
Note 1.4 Événements postérieurs à la clôture
Conformément à sa stratégie de développement du modèle de bancassurance, le groupe projette de transférer, d’ici la fin du premier
trimestre 2014, sa participation dans BPCE Assurances de BPCE SA vers Natixis, via Natixis Assurance. L’opération a été approuvée
par le conseil de surveillance de BPCE et le conseil d’administration de Natixis qui se sont tenus tous deux le 19 février 2014.
Filiale à 60 % du groupe, BPCE Assurances, en partenariat avec MACIF et MAIF, développe les activités assurances IARD auprès des
clients des Caisse d’Epargne ainsi que l’assurance santé auprès des clients des Caisses d’Epargne et des Banques Populaires. Ce
transfert vers Natixis sera réalisé en conservant les accords capitalistiques et de coopérations existants avec MAIF et MACIF.
S’agissant d’une opération interne au groupe, elle entrainera un reclassement de « Capitaux propres part du groupe » vers les
« Participations ne donnant pas le contrôle (intérêts minoritaires) » et sera donc sans impact sur les capitaux propres totaux
NOT E 2 - NOR ME S AP P L IC AB L E S E T C OMP AR AB IL IT E
Note 2.1 Cadre réglementaire
Conformément au règlement européen 1606/2002 du 19 juillet 2002 sur l’application des normes comptables internationales, le groupe
CEP Midi-Pyrénées a établi ses comptes consolidés au titre de l’exercice clos le 31 décembre 2013 en conformité avec le référentiel
IFRS (International Financial Reporting Standards) tel qu’adopté par l’Union européenne et applicable à cette date, excluant donc
certaines dispositions de la norme IAS 39 concernant la comptabilité de couverture (1).
Note 2.2 Référentiel
Les normes et interprétations utilisées et décrites dans les états financiers annuels au 31 décembre 2013 ont été complétées par les
normes, amendements et interprétations dont l’application est obligatoire aux exercices ouverts à compter du 1er janvier 2013, et plus
particulièrement :
•
La norme IFRS 13 intitulée « Évaluation de la juste valeur » adoptée par la Commission européenne le 11 décembre 2012 et
applicable de façon obligatoire aux exercices ouverts à compter du 1er janvier 2013.
IFRS 13 indique comment mesurer la juste valeur mais ne modifie pas les conditions d'application de la juste valeur. Cette
norme est d'application prospective.
Les conséquences de cette norme pour le groupe portent essentiellement sur la prise en compte du risque de non-exécution
dans la valorisation des passifs financiers dérivés (Debit Valuation Adjustment - DVA).
Au 31/12/2013, la prise en compte de la DVA n'a pas généré d'impact significatif pour le groupe.
Par ailleurs, les précisions apportées par IFRS 13 ont conduit le groupe à faire évoluer les modalités d'évaluation de ses
réfactions pour risque de contrepartie (Credit Valuation Adjustment - CVA -) sur certains segments de contreparties).
Ces évolutions ont généré un produit de 17 milliers d'euros au 1er janvier 2013, enregistré en « Gains ou pertes nets sur
instruments financiers à la juste valeur par résultat ».
(1)
Ce référentiel est disponible sur le site internet de la Commission européenne à l’adresse suivante :
http://ec.europa.eu/internal_market/accounting/ias/index_fr.htm.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
IFRS 13 requiert également la présentation d'informations supplémentaires dans les notes aux états financiers. Ces
informations sont présentées en notes 4.1.6, 5.5 et 14.
•
La norme IAS 19 révisée « Avantages au personnel », applicable à compter du 1er janvier 2013 de façon rétrospective.
Celle-ci modifie la méthode de comptabilisation des avantages postérieurs à l’emploi à prestations définies générant ainsi un
changement de méthode comptable avec les nouvelles dispositions suivantes :
-
comptabilisation de l'intégralité des écarts actuariels en autres éléments de résultat global non recyclables ;
-
comptabilisation des changements de régimes immédiatement en résultat ;
-
évaluation du rendement des actifs de couverture avec le même taux que celui utilisé pour l'actualisation du passif.
En date de première application, soit au 1er janvier 2013, les effets de la première application de la norme IAS 19 révisée sont
enregistrés de la façon suivante :
-
les écarts de réévaluation sur passifs sociaux non comptabilisés au 1er janvier 2012 par la contrepartie des gains et
pertes comptabilisés directement en capitaux propres ;
-
le coût cumulé des services passés non comptabilisé au 1er janvier 2012 par la contrepartie des réserves consolidées ;
-
l’écart de normes impactant le résultat de l’exercice 2012 par la contrepartie des réserves consolidées. Cet écart est
composé des 3 éléments suivants :



-
étalement de l’écart actuariel comptabilisé en norme IAS 19 ;
étalement du changement de régime comptabilisé en norme IAS 19 ;
écart de taux sur le rendement des actifs comptabilisés.
les variations de provisions correspondant aux écarts de réévaluation générés au cours de l’exercice 2012 selon la
norme IAS 19 révisée par la contrepartie des gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres.
Les impacts de la première application de la norme IAS 19 révisée sur les états financiers consolidés au 31 décembre 2012 et
de l’exercice 2012 sont présentés au paragraphe 2.3.
En raison du caractère non significatif de l’impact de la première application de cette norme, l’information financière
comparative n’a pas été retraitée.
•
L’amendement à la norme IFRS 7 « Informations à fournir: compensation d’actifs financiers et de passifs financiers » : cet
amendement introduit de nouvelles dispositions sur la communication d’informations en annexes relatives aux actifs et
passifs financiers objets d’une « convention cadre de compensation » ou d’accords similaires. Ces informations sont
présentées en note 13 – Compensation d’actifs et passifs financiers.
•
L’amendement à la norme IAS 1 « Présentation des états financiers » vise à compléter l’information financière sur l’état du «
Résultat net et gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres ». Les gains et pertes comptabilisés
directement en capitaux propres doivent être présentés de façon à faire apparaître de façon distincte les éléments qui
pourraient faire l’objet d’un recyclage en résultat net de ceux qui ne seront jamais recyclés en résultat net.
Les autres normes, amendements et interprétations adoptés par l’Union européenne et d’application obligatoire en 2013 n’ont pas
d’impact significatif sur les états financiers du groupe.
Le Groupe CEP Midi-Pyrénées n’a pas appliqué par anticipation les textes adoptés par l’Union européenne au 31 décembre 2012 mais
non encore entrés en vigueur à cette date : normes IFRS 10 « États financiers consolidés », IFRS 11 « Partenariats » et IFRS 12
« Informations à fournir sur les intérêts détenus dans les autres entités » relatives à la consolidation, adoptées par la Commission
européenne le 11 décembre 2012 et applicables de façon obligatoire aux exercices ouverts à compter du 1er janvier 2014. La mise en
application de ces normes ne devrait pas impacter de façon significative le périmètre de consolidation du groupe. Au 1er janvier 2014,
la société Batimap, ayant une activité relative au crédit-bail immobilier, sera appréhendée selon la méthode de la mise en équivalence.
Note 2.3 Première application de la norme IAS 19 révisée
Cette note récapitule les impacts de la première application de la norme IAS 19 révisée sur le bilan consolidé au 31 décembre 2012 et
sur le compte de résultat consolidé de l’exercice 2012.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
31/12/2012
en milliers d'euros
C aisse, banques centrales
Actifs financiers à la juste valeur par résultat
Instruments dérivés de couverture
Impacts au
01/01/12
Impacts
sur
l'exercice
2012
31/12/2012
retraité
59 030
59 030
171 322
171 322
33 919
33 919
Actifs financiers disponibles à la vente
1 547 394
1 547 394
Prêts et créances sur les établissements de crédit
5 817 205
5 817 205
Prêts et créances sur la clientèle
9 335 902
9 335 902
108 873
108 873
Actifs financiers détenus jusqu'à l'échéance
Actifs d'impôts courants
9 511
Actifs d'impôts différés
9 511
25 568
C omptes de régularisation et actifs divers
1
-40
308 227
Participations dans les entreprises mises en équivalence
Immeubles de placement
25 529
308 227
1 120
1 120
179 039
179 039
Immobilisations corporelles
60 802
60 802
Immobilisations incorporelles
11 911
11 911
TOTAL DE L'ACTIF
17 669 823
en milliers d'euros
31/12/2012
1
Impacts au
01/01/12
-40
Impacts
sur
l'exercice
2012
17 669 784
31/12/2012
retraité
Banques centrales
Passifs financiers à la juste valeur par résultat
Instruments dérivés de couverture
Dettes envers les établissements de crédit
Dettes envers la clientèle
7 841
7 841
199 272
199 272
4 146 621
4 146 621
11 302 859
11 302 859
17 944
17 944
Dettes représentées par un titre
Passifs d'impôts courants
8 772
Passifs d'impôts différés
8 772
27 249
C omptes de régularisation et passifs divers
45
821
-131
-2 498
283 279
Provisions
77 446
28 115
283 279
74 817
Dettes subordonnées
C apitaux propres
Capitaux propres part du groupe
1 598 540
87
1 637
1 600 264
1 599 471
87
1 637
1 601 195
75
941 563
1 562
10 537
C apital et primes liées
607 699
Réserves consolidées
941 488
Gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres
607 699
8 888
Résultat de la période
87
41 396
Participations ne donnant pas le contrôle (intérêts minoritaires)
TOTAL DU PASSIF
41 396
-931
-931
17 669 823
1
Exercice
2012
en milliers d'euros
Produit net bancaire
344 904
C harges générales d'exploitation
Dotations nettes aux amortissements et aux dépréciations des
immobilisations corporelles et incorporelles
Résultat brut d'exploitation
-222 521
Impacts
2012
-33
-10 513
111 870
C oût du risque
-15 705
Résultat d'exploitation
96 165
Quote-part du résultat net des entreprises mises en équivalence
-40
17 669 784
Exercice
2012
retraité
344 904
-222 554
-10 513
-33
111 837
-15 705
-33
96 132
1 521
1 521
Gains ou pertes sur autres actifs
-23 755
-23 755
Résultat avant impôts
73 931
Impôts sur le résultat
-33 249
Résultat net
40 682
Participations ne donnant pas le contrôle (intérêts minoritaires)
RESULTAT NET PART DU GROUPE
73 898
-33 249
-33
40 649
-33
41 363
714
41 396
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-33
714
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Exercice
2012
en milliers d'euros
Résultat net
40 682
Ecarts de revalorisation sur régimes à prestations définies
Effet d'impôt des écarts de revalorisation sur régimes à prestations définies
Eléments recyclables ultérieurement en résultat
Quote-part de gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres
des entreprises mises en équivalence
GAINS ET PERTES COMPTABILISES DIRECTEMENT EN CAPITAUX
PROPRES (NETS D'IMPÔTS)
RESULTAT NET ET GAINS ET PERTES COMPTABILISES DIRECTEMENT
EN CAPITAUX PROPRES
Part du groupe
Participations ne donnant pas le contrôle (intérêts minoritaires)
-33
Exercice
2012
retraité
40 649
2 515
2 515
Impacts
2012
-866
-866
1 649
1 649
24 157
1 649
25 806
64 839
1 616
66 455
65 553
1 616
67 169
-714
-714
Note 2.4 Recours à des estimations
La préparation des états financiers exige dans certains domaines la formulation d’hypothèses et d’estimations qui comportent des
incertitudes quant à leur réalisation dans le futur.
Ces estimations utilisant les informations disponibles à la date de clôture font appel à l’exercice du jugement des préparateurs des états
financiers.
Les résultats futurs définitifs peuvent être différents de ces estimations.
Au cas particulier de l’arrêté au 31 décembre 2013, les estimations comptables qui nécessitent la formulation d’hypothèses sont
utilisées principalement pour les évaluations suivantes :
•
la juste valeur des instruments financiers déterminée sur la base de techniques de valorisation (cf. détermination de la juste
valeur) ;
•
le montant des dépréciations des actifs financiers, et plus particulièrement les dépréciations durables des actifs financiers
disponibles à la vente ainsi que les dépréciations des prêts et créances sur base individuelle ou calculées sur la base de
portefeuilles (cf. dépréciation des actifs financiers) ;
•
les provisions enregistrées au passif du bilan et, plus particulièrement, la provision épargne-logement (cf. provisions) ;
•
les calculs relatifs aux charges liées aux prestations de retraite et avantages sociaux futurs (cf. avantages au personnel),
•
les impôts différés (cf. impôts différés).
Note 2.5 Présentation des états financiers consolidés et date de clôture
En l’absence de modèle imposé par le référentiel IFRS, le format des états de synthèse utilisé est conforme au format proposé par la
recommandation n° 2013-04 du 7 novembre 2013 de l’Autorité des Normes Comptables.
Les comptes consolidés sont établis à partir des comptes au 31 décembre 2013. Les états financiers consolidés du groupe au titre de
l’exercice clos le 31 décembre 2013 ont été arrêtés par le directoire du 27 janvier 2014. Ils seront soumis à l’approbation de
l’Assemblée Générale du 28 avril 2014.
NOT E 3 - P R INC IP E S E T ME T HODE S DE C ONS OL IDATION
Note 3.1 Entité consolidante
La CEP Midi-Pyrénées est l’entité consolidante du Groupe CEP Midi-Pyrénées. Le périmètre de consolidation comprend 5 entités
(Cf. périmètre de consolidation).
A l’exception de la société de crédit-bail immobilier BATIMAP, consolidée selon la méthode de l’intégration proportionnelle, les autres
entités sont intégrées globalement dans les comptes de Groupe CEP Midi-Pyrénées.
Par ailleurs, Midi Foncière établit un sous palier de consolidation par intégration globale de 36 SCI, SNC et par mise en équivalence de
9 sociétés civiles.
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Note 3.2 Périmètre de consolidation et méthodes de consolidation
Note 3.2.1 Contrôle exercé par le groupe
Les états financiers consolidés du groupe incluent les comptes de toutes les entités dont la consolidation a un impact significatif sur les
comptes consolidés du groupe et sur lesquelles l’entité consolidante exerce un contrôle ou une influence notable sur la gestion.
Pour apprécier la nature du contrôle exercé par le groupe sur une entité, le périmètre des droits de vote à prendre en considération
intègre les droits de vote potentiels dès lors qu’ils sont à tout moment exerçables ou convertibles. Ces droits de vote potentiels peuvent
résulter, par exemple, d’options d’achat d’actions ordinaires existantes sur le marché, ou de la conversion d’obligations en actions
ordinaires nouvelles, ou encore de bons de souscription d’actions attachés à d’autres instruments financiers. Toutefois, les droits de
vote potentiels ne sont pas pris en compte dans la détermination du pourcentage d’intérêt.
Contrôle exclusif
Le contrôle exclusif s’apprécie par le pouvoir de diriger les politiques financières et opérationnelles d’une entreprise et résulte soit de la
détention directe ou indirecte de la majorité des droits de vote, soit de la possibilité de désigner ou de révoquer la majorité des
membres des organes de direction ou du pouvoir de diriger les politiques financières et opérationnelles en vertu d’un contrat de gestion
ou de clauses statutaires.
Contrôle conjoint
Le contrôle conjoint est caractérisé par le partage du contrôle entre un nombre limité d’associés ou d’actionnaires, aucun actionnaire
n’étant susceptible d’imposer seul ses décisions aux autres, et l’existence d’un accord contractuel prévoyant les modalités d’exercice du
contrôle conjoint, à savoir l’accord unanime des parties participant au contrôle lors des décisions stratégiques.
Influence notable
L’influence notable est le pouvoir de participer aux politiques financières et opérationnelles d’une entreprise sans en détenir le contrôle.
La situation d’influence notable est présumée lorsque le groupe détient, directement ou indirectement, au moins 20 % des droits de
vote.
Note 3.2.2 Méthodes de consolidation
Les méthodes de consolidation résultent de la nature du contrôle exercé par le groupe sur les entités consolidables.
Intégration globale
Les entreprises sous contrôle exclusif sont consolidées par la méthode de l’intégration globale.
Intégration proportionnelle
Les entreprises que le groupe contrôle conjointement avec un nombre limité de co-investisseurs sont consolidées par la méthode de
l’intégration proportionnelle.
Mise en équivalence
Les entreprises sur lesquelles le groupe exerce une influence notable sont consolidées par la méthode de la mise en équivalence.
Note 3.3 Cas particuliers
Cas particulier des entités ad hoc
Les structures juridiques distinctes, créées spécifiquement pour gérer une opération ou un ensemble d’opérations similaires (entités ad
hoc) sont consolidées dès lors qu’elles sont contrôlées en substance par le groupe, et ce, même en l’absence de lien en capital.
Le contrôle en substance s’apprécie au regard des critères suivants :
•
les activités de l’entité sont menées pour le compte exclusif du groupe, de telle sorte que ce dernier en tire des avantages ;
•
le groupe détient le pouvoir de décision et de gestion sur les activités courantes de l’entité ou sur les actifs qui la composent ; de
tels pouvoirs peuvent avoir été délégués par la mise en place d’un mécanisme d’autopilotage ;
•
le groupe a la capacité de bénéficier de la majorité des avantages de l’entité ;
•
le groupe est exposé à la majorité des risques relatifs à l’entité.
Sont exclues du périmètre les entités exerçant leur activité dans le cadre d’une relation fiduciaire, avec une gestion pour compte de tiers
et dans l’intérêt des différentes parties prenantes. Sont également exclues du périmètre les caisses de retraite et mutuelles des salariés
du groupe.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Cas particulier des activités de capital investissement
Les normes IAS 28 et IAS 31, traitant des participations dans les entreprises associées et les co-entreprises, reconnaissent les
spécificités de l’activité de capital investissement. Elles autorisent les sociétés exerçant cette activité à ne pas mettre en équivalence
leurs participations dont le taux de détention est compris entre 20% et 50%, dès lors que ces participations sont classées dans le poste
« Actifs financiers à la juste valeur par résultat ».
Note 3.4 Règles de consolidation
Les états financiers consolidés sont établis en utilisant des méthodes comptables uniformes pour des transactions similaires dans des
circonstances semblables. Les retraitements significatifs nécessaires à l’harmonisation des méthodes d’évaluation des sociétés
consolidées sont effectués.
Élimination des opérations réciproques
L’effet des opérations internes au groupe sur le bilan et le compte de résultat consolidés a été éliminé. Les dividendes et les plus ou
moins-values de cessions d’actifs entre les entreprises intégrées sont également éliminés. Le cas échéant, les moins-values de cession
d’actifs qui traduisent une dépréciation effective sont maintenues.
NOT E 4 - P R INC IP E S C OMP T AB L E S E T ME T HODE S D’E V AL UAT ION
Note 4.1 Actifs et passifs financiers
Note 4.1.1 Prêts et créances
Le poste « Prêts et créances » inclut les prêts et créances consentis aux établissements de crédit et à la clientèle ainsi que certains
titres non cotés sur un marché actif lorsqu’ils ne sont pas détenus à des fins de transaction (cf. titres).
Les prêts et créances sont enregistrés initialement à leur juste valeur augmentée des coûts directement liés à l’émission et diminuée de
produits directement attribuables à l’émission. Lors des arrêtés ultérieurs, ils sont évalués au coût amorti selon la méthode du taux
d’intérêt effectif (TIE).
Le TIE est le taux qui actualise les flux de trésorerie futurs à la valeur initiale du prêt. Ce taux inclut les décotes, constatées lorsque les
prêts sont octroyés à des conditions inférieures aux conditions de marché, ainsi que les produits et coûts de transaction directement liés
à l’émission des prêts et analysés comme un ajustement du rendement effectif du prêt. Aucun coût interne n’est pris en compte dans le
calcul du coût amorti.
Lorsque les prêts sont octroyés à des conditions inférieures aux conditions de marché, une décote correspondant à l’écart entre la
valeur nominale du prêt et la somme des flux de trésorerie futurs, actualisés au taux de marché est comptabilisée en diminution de la
valeur nominale du prêt. Le taux de marché est le taux qui est pratiqué par la grande majorité des établissements de la place à un
moment donné, pour des instruments et des contreparties ayant des caractéristiques similaires.
En cas de restructuration suite aux difficultés financières du débiteur, le prêt est considéré comme un encours déprécié au sens d’IAS
39 et fait l’objet d’une décote d’un montant égal à l’écart entre l’actualisation des flux contractuels initialement attendus et l’actualisation
des flux futurs attendus de capital et d’intérêt suite à la restructuration. Le taux d’actualisation retenu est le taux d’intérêt effectif initial.
Cette décote est inscrite au résultat dans le poste « Coût du risque » et au bilan en diminution de l’encours correspondant. Elle est
rapportée au compte de résultat dans la marge d’intérêt selon un mode actuariel sur la durée du prêt. Le prêt restructuré est réinscrit en
encours sain sur jugement d'expert lorsqu'il n'y a plus d'incertitude sur la capacité de l'emprunteur à honorer ses engagements.
Les coûts externes consistent essentiellement en commissions versées à des tiers dans le cadre de la mise en place des prêts. Ils sont
essentiellement constitués des commissions versées aux apporteurs d’affaires.
Les produits directement attribuables à l’émission des nouveaux prêts sont principalement composés des frais de dossier facturés aux
clients, des refacturations de coûts et des commissions d’engagement de financement (s’il est plus probable qu’improbable que le prêt
se dénoue). Les commissions perçues sur des engagements de financement qui ne donneront pas lieu à tirage sont étalées de manière
linéaire sur la durée de l’engagement.
Les charges et produits relatifs à des prêts d’une durée initiale inférieure à un an sont étalés au prorata temporis sans recalcul du TIE.
Pour les prêts à taux variable ou révisable, le TIE est recalculé à chaque refixation du taux.
Note 4.1.2 Titres
À l’actif, les titres sont classés selon les quatre catégories définies par la norme IAS 39 :
•
actifs financiers à la juste valeur par résultat ;
•
actifs financiers détenus jusqu’à l’échéance ;
•
prêts et créances ;
•
actifs financiers disponibles à la vente.
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Actifs et passifs financiers à la juste valeur par résultat
Cette catégorie comprend :
•
les actifs et les passifs financiers détenus à des fins de transaction, c’est-à-dire acquis ou émis dès l’origine avec l’intention de les
revendre ou de les racheter à brève échéance ; et
•
les actifs et les passifs financiers que le groupe a choisi de comptabiliser dès l’origine à la juste valeur par résultat, en application de
l’option offerte par la norme IAS 39.
Les conditions d’application de cette option sont décrites dans « Actifs et passifs financiers à la juste valeur par résultat sur option ».
Ces actifs sont évalués à leur juste valeur en date de comptabilisation initiale comme en date d'arrêté. Les variations de juste valeur de
la période, les intérêts, dividendes, gains ou pertes de cessions sur ces instruments sont enregistrés dans le poste « Gains ou pertes
nets sur instruments financiers à la juste valeur par résultat ».
Actifs financiers détenus jusqu’à l’échéance
Ce portefeuille comprend les titres à revenu fixe ou déterminable et à échéance fixe que le groupe a l’intention et la capacité de détenir
jusqu’à leur échéance.
La norme IAS 39 interdit, sauf exceptions limitées, une cession ou un transfert de ces titres avant leurs échéances, sous peine
d’entraîner le déclassement de l’ensemble du portefeuille au niveau du groupe et d’interdire l’accès à cette catégorie pendant l’exercice
en cours et les deux années suivantes. Parmi les exceptions à la règle, figurent notamment les cas suivants :
•
une dégradation importante de la qualité du crédit de l’émetteur ;
•
une modification de la réglementation fiscale supprimant ou réduisant de façon significative l’exonération fiscale dont bénéficient les
intérêts sur les placements détenus jusqu’à leur échéance ;
•
un regroupement d’entreprises majeur ou une sortie majeure (telle que la vente d’un secteur) nécessitant la vente ou le transfert de
placements détenus jusqu’à leur échéance pour maintenir la situation existante de l’entité en matière de risque de taux d’intérêt ou
sa politique de risque de crédit ;
•
un changement des dispositions légales ou réglementaires modifiant de façon significative soit ce qui constitue un placement
admissible, soit le montant maximum de certains types de placement, amenant ainsi l’entité à se séparer d’un placement détenu
jusqu’à son échéance ;
•
un renforcement significatif des obligations en matière de capitaux propres qui amène l’entité à se restructurer en vendant des
placements détenus jusqu’à leur échéance ;
•
une augmentation significative de la pondération des risques des placements détenus jusqu’à leur échéance utilisée dans le cadre
de la réglementation prudentielle fondée sur les capitaux propres.
Dans les cas exceptionnels de cession décrits ci-dessus, le résultat de cession est enregistré dans le poste « Gains ou pertes nets sur
actifs financiers disponibles à la vente ».
Les opérations de couverture de ces titres contre le risque de taux d’intérêt ne sont pas autorisées. En revanche, les couvertures du
risque de change ou de la composante inflation de certains actifs financiers détenus jusqu’à l’échéance sont autorisées.
Les titres détenus jusqu’à l’échéance sont initialement comptabilisés à leur juste valeur, augmentée des coûts de transaction
directement attribuables à leur acquisition. Ils sont ensuite valorisés au coût amorti, selon la méthode du TIE, intégrant les primes,
décotes et frais d’acquisition s’ils sont significatifs.
Prêts et créances
Le portefeuille de « Prêts et créances » enregistre les actifs financiers non dérivés à revenu fixe ou déterminable qui ne sont pas traités
sur un marché actif. Ces actifs ne doivent par ailleurs pas être exposés à un risque de pertes substantielles non lié à la détérioration du
risque de crédit.
Certains titres peuvent être classés dans cette catégorie lorsqu’ils ne sont pas cotés sur un marché actif. Ils sont initialement
comptabilisés à leur juste valeur augmentée des coûts de transaction et diminuée des produits de transaction. Ils suivent dès lors les
règles de comptabilisation, d’évaluation et de dépréciation des prêts et créances.
Lorsqu’un actif financier enregistré en prêts et créances est cédé avant son échéance, le résultat de cession est enregistré dans le
poste « Gains ou pertes nets sur actifs financiers disponibles à la vente ».
Actifs financiers disponibles à la vente
Cette catégorie comprend les actifs financiers qui ne relèvent pas des portefeuilles précédents.
Les actifs financiers disponibles à la vente sont initialement comptabilisés pour leur juste valeur augmentée des frais de transaction.
En date d’arrêté, ils sont évalués à leur juste valeur et les variations de juste valeur sont enregistrées en gains et pertes comptabilisés
directement en capitaux propres (sauf pour les actifs monétaires en devises, pour lesquels les variations de juste valeur pour la
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composante change affectent le résultat). Les principes de détermination de la juste valeur sont décrits dans la « détermination de la
juste valeur ».
En cas de cession, ces variations de juste valeur sont transférées en résultat.
Les revenus courus ou acquis sur les titres à revenu fixe sont enregistrés dans le poste « Produits d’intérêts et assimilés ». Les revenus
des titres à revenu variable sont enregistrés dans le poste « Gains ou pertes nets sur actifs financiers disponibles à la vente ».
Date d’enregistrement des titres
Les titres sont inscrits au bilan à la date de règlement-livraison.
Règles appliquées en cas de cession partielle
En cas de cession partielle d’une ligne de titres, la méthode « premier entré, premier sorti » est retenue.
Note 4.1.3 Instruments de dettes et de capitaux propres émis
Les instruments financiers émis sont qualifiés d’instruments de dettes ou de capitaux propres selon qu’il existe ou non une obligation
contractuelle pour l’émetteur de remettre des liquidités ou un autre actif financier ou encore d’échanger des instruments dans des
conditions potentiellement défavorables. Cette obligation doit résulter de clauses et de conditions propres au contrat et pas seulement
de contraintes purement économiques.
Dettes émises
Les dettes émises (qui ne sont pas classées comme des passifs financiers évalués en juste valeur par résultat) sont initialement
comptabilisées à leur juste valeur diminuée des frais de transaction, et sont évaluées en date de clôture selon la méthode du coût
amorti en utilisant la méthode du TIE.
Ces instruments sont enregistrés au bilan en dettes envers les établissements de crédit, dettes envers la clientèle et dettes
représentées par un titre.
Dettes subordonnées
Les dettes subordonnées se distinguent des créances ou des obligations émises en raison du remboursement qui n’interviendra
qu’après le désintéressement de tous les créanciers privilégiés ou chirographaires, mais avant le remboursement des prêts et titres
participatifs et des titres supersubordonnés.
Les dettes subordonnées que l’émetteur est tenu de rembourser sont classées en dettes et initialement comptabilisées à leur juste
valeur diminuée des frais de transaction.
Parts sociales
L’interprétation IFRIC 2, consacrée au traitement des parts sociales et instruments assimilés des entités coopératives, précise les
dispositions de la norme IAS 32, en rappelant que le droit contractuel d’un membre de demander le remboursement de ses parts ne
crée pas automatiquement une obligation pour l’émetteur. La classification comptable est dès lors déterminée après examen des
conditions contractuelles.
Selon cette interprétation, les parts de membres sont des capitaux propres si l’entité dispose d’un droit inconditionnel de refuser le
remboursement ou s’il existe des dispositions légales ou statutaires interdisant ou limitant fortement le remboursement.
En raison des dispositions statutaires existantes, relatives en particulier au niveau de capital minimum, les parts sociales émises par les
entités concernées dans le groupe sont classées en capitaux propres.
Note 4.1.4 Actifs et passifs financiers à la juste valeur par résultat sur option
L’amendement de la norme IAS 39 adopté par l’Union européenne le 15 novembre 2005 permet, lors de la comptabilisation initiale, de
désigner des actifs et passifs financiers comme devant être comptabilisés à la juste valeur par résultat, ce choix étant irrévocable.
Le respect des conditions fixées par la norme doit être vérifié préalablement à toute inscription d’un instrument en option juste valeur.
L’application de cette option est en effet réservée aux situations suivantes :
Élimination ou réduction significative d’un décalage de traitement comptable
L’application de l’option permet d’éliminer les distorsions découlant de règles de valorisation différentes appliquées à des instruments
gérés dans le cadre d’une même stratégie. Ce traitement s’applique notamment à certains prêts structurés consentis aux collectivités
locales.
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Alignement du traitement comptable sur la gestion et la mesure de performance
L’option s’applique dans le cas d’un groupe d’actifs et / ou de passifs géré et évalué à la juste valeur, à condition que cette gestion
repose sur une politique de gestion des risques ou une stratégie d’investissement documentée et que le reporting interne s’appuie sur
une mesure en juste valeur.
Ce cas trouve notamment son application dans le cadre des activités de marché exercées par Natixis.
Instruments financiers composés comportant un ou plusieurs dérivés incorporés
Un dérivé incorporé est la composante d’un contrat « hybride », financier ou non, qui répond à la définition d’un produit dérivé. Il doit
être extrait du contrat hôte et comptabilisé séparément dès lors que l’instrument hybride n’est pas évalué en juste valeur par résultat et
que les caractéristiques économiques et les risques associés du dérivé incorporé ne sont pas étroitement liés au contrat hôte.
L’application de l’option juste valeur est possible dans le cas où le dérivé incorporé modifie substantiellement les flux du contrat hôte et
que la comptabilisation séparée du dérivé incorporé n’est pas spécifiquement interdite par la norme IAS 39 (exemple d’une option de
remboursement incorporée dans un instrument de dette). L’option permet d’évaluer l’instrument à la juste valeur dans son intégralité, ce
qui permet de ne pas extraire ni comptabiliser ni évaluer séparément le dérivé incorporé.
Ce traitement s’applique en particulier à certaines émissions structurées comportant des dérivés incorporés significatifs.
Note 4.1.5 Instruments dérivés et comptabilité de couverture
Un dérivé est un instrument financier ou un autre contrat qui présente les trois caractéristiques suivantes :
•
sa valeur fluctue en fonction de l’évolution d’un taux d’intérêt, du prix d’un instrument financier, du prix d’une marchandise, d’un
cours de change, d’un indice de prix ou de cours, d’une notation de crédit ou d’un indice de crédit, ou d’une autre variable, à
condition que dans le cas d’une variable non-financière, la variable ne soit pas spécifique à une des parties au contrat (parfois
appelée le « sous-jacent ») ;
•
il ne requiert aucun placement net initial ou un placement net initial inférieur à celui qui serait nécessaire pour d’autres types de
contrats dont on pourrait attendre des réactions similaires aux évolutions des conditions du marché ;
•
il est réglé à une date future.
Tous les instruments financiers dérivés sont comptabilisés au bilan en date de négociation pour leur juste valeur à l’origine de
l’opération. À chaque arrêté comptable, ils sont évalués à leur juste valeur quelle que soit l’intention de gestion qui préside à leur
détention (transaction ou couverture).
À l’exception des dérivés qualifiés comptablement de couverture de flux de trésorerie ou d’investissement net libellé en devises, les
variations de juste valeur sont comptabilisées au compte de résultat de la période.
Les instruments financiers dérivés sont classés en deux catégories :
Dérivés de transaction
Les dérivés de transaction sont inscrits au bilan en « Actifs financiers à la juste valeur par résultat » et en « Passifs financiers à la juste
valeur par résultat ». Les gains et pertes réalisés et latents sont portés au compte de résultat dans le poste « Gains ou pertes nets sur
instruments financiers à la juste valeur par résultat ».
Dérivés de couverture
Afin de pouvoir qualifier comptablement un instrument dérivé d’instrument de couverture, il est nécessaire de documenter la relation de
couverture dès l’initiation (stratégie de couverture, nature du risque couvert, désignation et caractéristiques de l’élément couvert et de
l’instrument de couverture). Par ailleurs, l’efficacité de la couverture doit être démontrée à l’origine et vérifiée rétrospectivement.
Les dérivés conclus dans le cadre de relations de couverture sont désignés en fonction de l’objectif poursuivi.
Couverture de juste valeur
La couverture de juste valeur a pour objectif de réduire le risque de variation de juste valeur d’un actif ou d’un passif du bilan ou d’un
engagement ferme (notamment, couverture du risque de taux des actifs et passifs à taux fixe).
La réévaluation du dérivé est inscrite en résultat symétriquement à la réévaluation de l’élément couvert, et ce à hauteur du risque
couvert. L’éventuelle inefficacité de la couverture est comptabilisée au compte de résultat dans le poste « Gains ou pertes nets sur
instruments financiers à la juste valeur par résultat ».
Les intérêts courus du dérivé de couverture sont portés au compte de résultat symétriquement aux intérêts courus de l’élément couvert.
S’agissant de la couverture d’un actif ou d’un passif identifié, la réévaluation de la composante couverte est présentée au bilan dans le
même poste que l’élément couvert.
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L’inefficacité relative à la valorisation en bi-courbe des dérivés collatéralisés est prise en compte dans les calculs d’efficacité.
En cas d’interruption de la relation de couverture (décision de gestion, non-respect des critères d’efficacité ou vente de l’élément
couvert avant échéance), le dérivé de couverture est transféré en portefeuille de transaction. Le montant de la réévaluation inscrit au
bilan au titre de l’élément couvert est amorti sur la durée de vie résiduelle de la couverture initiale. Si l’élément couvert est vendu avant
l’échéance ou remboursé par anticipation, le montant cumulé de la réévaluation est inscrit au compte de résultat de la période.
Couverture de flux de trésorerie
Les opérations de couverture de flux de trésorerie ont pour objectif la couverture d’éléments exposés aux variations de flux de trésorerie
imputables à un risque associé à un élément de bilan ou à une transaction future (couverture du risque de taux sur actifs et passifs à
taux variable, couverture de conditions sur des transactions futures (taux fixes futurs, prix futurs, change, etc.).
La partie efficace des variations de juste valeur du dérivé est inscrite sur une ligne spécifique des « Gains ou pertes comptabilisés
directement en capitaux propres », la partie inefficace est comptabilisée au compte de résultat dans le poste « Gains ou pertes nets sur
instruments financiers à la juste valeur par résultat ».
Les intérêts courus du dérivé de couverture sont portés au compte de résultat dans la marge d’intérêt, symétriquement aux intérêts
courus de l’élément couvert.
Les instruments couverts restent comptabilisés selon les règles applicables à leur catégorie comptable.
En cas d’interruption de la relation de couverture (non-respect des critères d’efficacité ou vente du dérivé ou disparition de l’élément
couvert), les montants cumulés inscrits en capitaux propres sont transférés au fur et à mesure en résultat lorsque la transaction
couverte affecte elle-même le résultat ou rapportés immédiatement en résultat en cas de disparition de l’élément couvert.
Cas particuliers de couverture de portefeuilles (macrocouverture)
Documentation en couverture de flux de trésorerie
Certains établissements du groupe documentent leur macro-couverture du risque de taux d’intérêt en couverture de flux de trésorerie
(couverture de portefeuilles de prêts ou d’emprunts).
Dans ce cas, les portefeuilles d’encours pouvant être couverts s’apprécient, pour chaque bande de maturité, en retenant :
•
des actifs et passifs à taux variable ; l’entité supporte en effet un risque de variabilité des flux futurs de trésorerie sur les actifs ou
les passifs à taux variable dans la mesure où elle ne connaît pas le niveau des prochains fixings ;
•
des transactions futures dont le caractère peut être jugé hautement probable (prévisions) : dans le cas d’une hypothèse d’encours
constant, l’entité supporte un risque de variabilité des flux futurs de trésorerie sur un futur prêt à taux fixe dans la mesure où le
niveau de taux auquel le futur prêt sera octroyé n’est pas connu ; de la même manière, l’entité peut considérer qu’elle supporte un
risque de variabilité des flux futurs de trésorerie sur un refinancement qu’elle devra réaliser dans le marché.
La norme IAS 39 ne permet pas la désignation d’une position nette par bande de maturité. L’élément couvert est donc considéré
comme étant équivalent à une quote-part d’un ou plusieurs portefeuilles d’instruments à taux variable identifiés (portion d’un encours
d’emplois ou de ressources à taux variable) ; l’efficacité des couvertures est mesurée en constituant pour chaque bande de maturité un
instrument hypothétique, dont les variations de juste valeur depuis l’origine sont comparées à celles des dérivés documentés en
couverture.
Les caractéristiques de cet instrument sont identiques à celles de l’élément couvert. Le test d’efficacité est effectué en comparant les
variations de valeur de l’instrument hypothétique et du dérivé de couverture. La méthode utilisée passe par la construction d’un
échéancier avec bande de maturité.
L’efficacité de la couverture doit être démontrée de manière prospective et rétrospective.
Le test prospectif est vérifié si, pour chaque bande de maturité de l’échéancier cible, le montant nominal des éléments à couvrir est
supérieur au montant notionnel des dérivés de couverture.
Le test rétrospectif permet de calculer l’efficacité rétrospective de la couverture mise en place aux différentes dates d’arrêté.
Dans ce cadre, à chaque arrêté, les variations de juste valeur pied de coupon des dérivés de couverture sont comparées avec celles
des instruments hypothétiques. Le rapport de leurs variations respectives doit être compris entre 80 et 125%.
Lors de la cession de l’instrument couvert ou si la transaction future n’est plus hautement probable, les gains ou pertes latents cumulés
inscrits en capitaux propres sont transférés en résultat immédiatement.
Lors de l’arrêt de la relation de couverture, si l’élément couvert figure toujours au bilan, ou si sa survenance est toujours hautement
probable, il est procédé à l’étalement linéaire des gains ou pertes latents cumulés inscrits en capitaux propres. Si le dérivé n’a pas été
résilié, il est reclassé en dérivé de transaction et ses variations de juste valeur ultérieures seront enregistrées en résultat.
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Documentation en couverture de juste valeur
Certains établissements du groupe documentent leur macrocouverture du risque de taux d’intérêt en couverture de juste valeur, en
appliquant les dispositions de la norme IAS 39 telle qu’adoptée par l’Union européenne (dite carve-out).
La version de la norme IAS 39 adoptée par l’Union européenne ne reprend pas certaines dispositions concernant la comptabilité de
couverture qui apparaissent incompatibles avec les stratégies de réduction du risque de taux d’intérêt global mises en œuvre par les
banques européennes. Le carve-out de l’Union européenne permet en particulier de mettre en œuvre une comptabilité de couverture du
risque de taux interbancaire associée aux opérations à taux fixe réalisées avec la clientèle (crédits, comptes d’épargne, dépôts à vue de
la clientèle). Les instruments de macro-couverture utilisés par le groupe sont, pour l’essentiel, des swaps de taux simples désignés dès
leur mise en place en couverture de juste valeur des ressources et des emplois à taux fixe.
Le traitement comptable des dérivés de macrocouverture se fait selon les mêmes principes que ceux décrits précédemment dans le
cadre de la micro-couverture de juste valeur.
Dans le cas d’une relation de macro-couverture, la réévaluation de la composante couverte est portée globalement dans le poste
« Écart de réévaluation des portefeuilles couverts en taux ».
L’efficacité des couvertures est assurée lorsque les dérivés compensent le risque de taux du portefeuille de sous-jacents à taux fixe
couverts. L’inefficacité relative à la valorisation en bi-courbe des dérivés collatéralisés est prise en compte.
Deux tests d’efficacité sont réalisés :
•
un test d’assiette : pour les swaps simples désignés de couverture dès leur mise en place, il est vérifié en date de désignation de la
relation de couverture, de manière prospective, puis à chaque arrêté, de manière rétrospective, qu’il n’existe pas de sur-couverture ;
•
un test quantitatif : pour les autres swaps, la variation de juste valeur du swap réel doit compenser la variation de juste valeur d’un
instrument hypothétique reflétant parfaitement la composante couverte du sous-jacent. Ces tests sont réalisés en date de
désignation, de manière prospective, puis à chaque arrêté, de manière rétrospective.
En cas d’interruption de la relation de couverture, cet écart est amorti linéairement sur la durée de couverture initiale restant à courir si
le sous-jacent couvert n’a pas été décomptabilisé. Il est constaté directement en résultat si les éléments couverts ne figurent plus au
bilan. Les dérivés de macro-couverture peuvent notamment être déqualifiés lorsque le nominal des instruments couverts devient
inférieur au notionnel des couvertures, du fait notamment des remboursements anticipés des prêts ou des retraits de dépôts.
Couverture d’un investissement net libellé en devises
L’investissement net dans une activité à l’étranger est le montant de la participation de l’entité consolidante dans l’actif net de cette
activité.
La couverture d’un investissement net libellé en devises a pour objet de protéger l’entité consolidante contre des variations de change
d’un investissement dans une entité dont la monnaie fonctionnelle est différente de la monnaie de présentation des comptes consolidés.
Ce type de couverture est comptabilisé de la même façon que les couvertures de flux de trésorerie.
Les gains ou pertes latents comptabilisés en capitaux propres sont transférés en résultat lors de la cession de tout ou partie de
l’investissement net.
Note 4.1.6 Détermination de la juste valeur
Principes généraux
La juste valeur correspond au prix qui serait reçu pour la vente d’un actif ou payé pour le transfert d’un passif lors d’une transaction
normale entre des participants de marché à la date d’évaluation.
Le groupe évalue la juste valeur d’un actif ou d’un passif à l’aide des hypothèses que les intervenants du marché utiliseraient pour fixer
le prix de l’actif ou du passif. Parmi ces hypothèses, figurent notamment pour les dérivés, une évaluation du risque de contrepartie (ou
CVA – Credit Valuation Adjustement) et du risque de non-exécution (DVA - Debit Valuation Adjustement ou risque de notre propre
défaut sur nos opérations de dérivés). Leur évaluation se fonde sur des paramètres historiques.
Les valorisations des dérivés traités avec une contrepartie membre du mécanisme de solidarité du Groupe BPCE (cf. Mécanisme de
garantie) ne font pas l’objet de calcul de CVA ni de DVA.
Au 31 décembre 2013, les montants de CVA et de DVA ne sont pas significatifs.
Juste valeur en date de comptabilisation initiale
Pour la majorité des transactions conclues par le groupe, le prix de négociation des opérations (c’est-à-dire la valeur de la contrepartie
versée ou reçue) donne la meilleure évaluation de la juste valeur de l’opération en date de comptabilisation initiale. Si tel n’est pas le
cas, le groupe ajuste le prix de transaction. La comptabilisation de cet ajustement est décrite dans le paragraphe « Comptabilisation de
la marge dégagée à l’initiation (Day one profit) ».
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Hiérarchie de la juste valeur
JUSTE VALEUR DE NIVEAU 1 ET NOTION DE MARCHE ACTIF
Pour les instruments financiers, les prix cotés sur un marché actif (« juste valeur de niveau 1 ») constituent l’indication la plus fiable de
la juste valeur. Dans la mesure où de tels prix existent, ils doivent être utilisés sans ajustement pour évaluer la juste valeur.
Un marché actif est un marché sur lequel ont lieu des transactions sur l’actif ou le passif selon une fréquence et un volume suffisants.
La baisse du niveau d’activité du marché peut être révélée par des indicateurs tels que :
•
une baisse sensible du marché primaire pour l’actif ou le passif financier concerné (ou pour des instruments similaires) ;
•
une baisse significative du volume des transactions ;
•
une faible fréquence de mise à jour des cotations ;
•
une forte dispersion des prix disponibles dans le temps entre les différents intervenants de marché ;
•
une perte de la corrélation avec des indices qui présentaient auparavant une corrélation élevée avec la juste valeur de l’actif
ou du passif ;
•
une hausse significative des cours ou des primes de risque de liquidité implicites, des rendements ou des indicateurs de
performance (par exemple des probabilités de défaut et des espérances de pertes implicites) par rapport à l’estimation que
fait le groupe des flux de trésorerie attendus, compte tenu de toutes les données de marché disponibles au sujet du risque de
crédit ou du risque de non-exécution relatif à l’actif ou au passif ;
•
des écarts très importants entre le prix vendeur (bid) et le prix acheteur (ask) (fourchette très large).
Instruments valorisés à partir de prix cotés (non ajustés) sur un marché actif (niveau 1)
Il s’agit essentiellement d’actions, d’obligations d’Etat ou de grandes entreprises, de certains dérivés traités sur des marchés organisés
(par exemple, des options standards sur indices CAC 40 ou Eurostoxx).
Par ailleurs, pour les OPCVM, la juste valeur sera considérée comme de niveau 1 si la valeur liquidative est quotidienne, et s’il s’agit
d’une valeur sur laquelle il est possible de passer un ordre.
JUSTE VALEUR DE NIVEAU 2
En cas d’absence de cotation sur un marché actif, la juste valeur peut être déterminée par une méthodologie appropriée, conforme aux
méthodes d’évaluation communément admises sur les marchés financiers, favorisant les paramètres de valorisation observables sur les
marchés (« juste valeur de niveau 2 »).
Si l’actif ou le passif a une échéance spécifiée (contractuelle), une donnée d’entrée de niveau 2 doit être observable pour la quasitotalité de la durée de l’actif ou du passif. Les données d’entrée de niveau 2 comprennent notamment :
•
les cours sur des marchés, actifs ou non, pour des actifs ou des passifs similaires ;
•
les données d’entrée autres que les cours du marché qui sont observables pour l’actif ou le passif, par exemple :
•
o
les taux d’intérêt et les courbes de taux observables aux intervalles usuels,
o
les volatilités implicites,
o
les « spreads » de crédit ;
les données d’entrée corroborées par le marché, c’est-à-dire qui sont obtenues principalement à partir de données de marché
observables ou corroborées au moyen de telles données, par corrélation ou autrement.
Instruments valorisés à partir de modèles reconnus et faisant appel à des paramètres directement ou indirectement
observables (niveau 2)
•
Instruments dérivés de niveau 2
Seront en particulier classés dans cette catégorie :
o
les swaps de taux standards ou CMS ;
o
les accords de taux futurs (FRA) ;
o
les swaptions standards ;
o
les caps et floors standards ;
o
les achats et ventes à terme de devises liquides ;
o
les swaps et options de change sur devises liquides ;
o
les dérivés de crédit liquides sur un émetteur particulier (single name) ou sur indices Itraax, Iboxx...
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Les valorisations de ces instruments s’appuient en effet sur des paramètres observables et sur des modèles reconnus comme des
standards de place (méthode d’actualisation des cash flows futurs, technique d’interpolation...).
•
Instruments non dérivés de niveau 2
Certains instruments financiers complexes et / ou d’échéance longue sont valorisés avec un modèle reconnu et utilisent des paramètres
de marché calibrés à partir de données observables (telles que les courbes de taux, les nappes de volatilité implicite des options), de
données résultant de consensus de marché ou à partir de marchés actifs de gré à gré.
Pour l’ensemble de ces instruments, le caractère observable du paramètre a pu être démontré. Au plan méthodologique, l’observabilité
des paramètres est fondée sur quatre conditions indissociables :
o
le paramètre provient de sources externes (via un contributeur reconnu si possible) ;
o
le paramètre est alimenté périodiquement ;
o
le paramètre est représentatif de transactions récentes ;
o
les caractéristiques du paramètre sont identiques à celles de la transaction.
La marge dégagée lors de la négociation de ces instruments financiers est immédiatement comptabilisée en résultat.
Figurent notamment en niveau 2 :
o
les titres non cotés sur un marché actif dont la juste valeur est déterminée à partir de données de marché
observables (ex : utilisation de données de marché issues de sociétés comparables cotées ou méthode de multiple
de résultats) ;
o
les parts d’OPCVM dont la valeur liquidative n’est pas calculée et communiquée quotidiennement, mais qui fait
l’objet de publications régulières ou pour lesquelles on peut observer des transactions récentes;
o
les dettes émises valorisées à la juste valeur sur option.
JUSTE VALEUR DE NIVEAU 3
Enfin, s’il n’existe pas suffisamment de données observables sur les marchés, la juste valeur peut être déterminée par une
méthodologie de valorisation reposant sur des modèles internes (« juste valeur de niveau 3 ») utilisant des données non observables.
Le modèle retenu doit être calibré périodiquement en rapprochant ses résultats des prix de transactions récentes.
Instruments de gré à gré valorisés à partir de modèles peu répandus ou utilisant une part significative de paramètres non
observables (niveau 3)
Lorsque les valorisations obtenues ne peuvent s’appuyer sur des paramètres observables ou sur des modèles reconnus comme des
standards de place, la valorisation obtenue sera considérée comme non observable.
Les instruments valorisés à partir de modèles spécifiques ou utilisant des paramètres non observables incluent plus particulièrement :
•
les actions non cotées, ayant généralement la nature de « participations » : BPCE, Crédit Logement,… ;
•
certains OPCVM, lorsque la valeur liquidative est une valeur indicative (en cas d'illiquidité, en cas de liquidation…) et qu'il
n'existe pas de prix pour étayer cette valeur ;
•
les FCPR : la valeur liquidative est fréquemment une valeur indicative puisqu’il n’est souvent pas possible de sortir ;
•
des produits structurés action multi-sous-jacents, d’option sur fonds, des produits hybrides de taux, des swaps de titrisation,
de dérivés de crédit structurés, de produits optionnels de taux ;
•
les tranches de titrisation pour lesquelles il n’existe pas de prix coté sur un marché actif. Ces instruments sont fréquemment
valorisés sur la base de prix contributeurs (structureurs par exemple).
TRANSFERTS ENTRE NIVEAUX DE JUSTE VALEUR
Les informations sur les transferts entre niveaux de juste valeur sont indiquées dans « la juste valeur des actifs et passifs financiers ».
Les montants figurant dans cette note sont les valeurs calculées en date de dernière valorisation précédant le changement de niveau.
COMPTABILISATION DE LA MARGE DEGAGEE A L’INITIATION (« DAY ONE PROFIT »)
La marge dégagée lors de la comptabilisation initiale d’un instrument financier ne peut être reconnue en résultat qu’à la condition que
l’instrument financier puisse être évalué de manière fiable dès son initiation. Sont considérés comme respectant cette condition les
instruments traités sur un marché actif et les instruments valorisés à partir de modèles reconnus utilisant uniquement des données de
marché observables.
Dans le cas de certains produits structurés, généralement élaborés pour répondre aux besoins spécifiques de la contrepartie, le modèle
de valorisation est alimenté par des paramètres pour partie non observables sur des marchés actifs. Lors de la comptabilisation initiale,
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le prix de transaction est dans ce cas réputé refléter la valeur de marché et la marge dégagée à l’initiation (Day one profit) est différée et
étalée en résultat sur la période anticipée d’inobservabilité des paramètres de valorisation.
Lorsque les paramètres de valorisation utilisés deviennent observables ou que la technique de valorisation utilisée évolue vers un
modèle reconnu et répandu, la part de la marge neutralisée à l’initiation de l’opération et non encore reconnue est alors comptabilisée
en résultat.
Dans les cas exceptionnels où la marge dégagée lors de la comptabilisation initiale est négative (Day one loss), la perte est prise
immédiatement en résultat, que les paramètres soient observables ou non.
Au 31 décembre 2013, le groupe CEP Midi-Pyrénées n’a aucun « Day one profit » à étaler.
Cas particuliers
JUSTE VALEUR DES TITRES DE BPCE
La valeur des titres de l’organe central, classées en titres de participation disponibles à la vente, a été déterminée en calculant un actif
net réévalué qui intègre la réévaluation des principales filiales de BPCE.
Les principales filiales de BPCE sont valorisées à partir de prévisions pluriannuelles actualisées des flux de dividendes attendus
(Dividend Discount Model). Les prévisions des flux de dividendes attendus s’appuient sur les plans d’affaires issus des plans
stratégiques des entités concernées et sur des paramètres techniques jugés raisonnables. Les contraintes prudentielles applicables aux
activités concernées, y compris les principaux effets attendus de Bâle III, ont notamment été prises en considération dans l’exercice de
valorisation.
L’actif net réévalué de BPCE intègre les actifs incorporels détenus par BPCE et les charges de structure de l’organe central.
Cette juste valeur est classée au niveau 3 de la hiérarchie.
Au 31 décembre 2013, la valeur nette comptable s’élève à 423 053 milliers d’euros pour les titres BPCE.
JUSTE VALEUR DES INSTRUMENTS FINANCIERS COMPTABILISES AU COUT AMORTI
Pour les instruments financiers qui ne sont pas évalués à la juste valeur au bilan, les calculs de juste valeur sont communiqués à titre
d’information, et doivent être interprétés comme étant uniquement des estimations.
En effet, dans la majeure partie des cas, les valeurs communiquées n’ont pas vocation à être réalisées, et ne pourraient généralement
pas l’être en pratique.
Les justes valeurs ainsi calculées l’ont été uniquement pour des besoins d’information en annexe aux états financiers. Ces valeurs ne
sont pas des indicateurs utilisés pour les besoins de pilotage des activités de banque commerciale, dont le modèle de gestion est un
modèle d’encaissement des flux de trésorerie contractuels.
Par conséquent, les hypothèses simplificatrices suivantes ont été retenues :
•
Dans un certain nombre de cas, la valeur comptable est jugée représentative de la juste valeur :
Il s’agit notamment :
•
o
des actifs et passifs financiers à court terme (dont la durée initiale est inférieure ou égale à un an), dans la mesure
où la sensibilité au risque de taux et au risque de crédit est non significative sur la période ;
o
des passifs exigibles à vue ;
o
des prêts et emprunts à taux variable ;
o
des opérations relevant d’un marché réglementé (en particulier, les produits d’épargne réglementés) pour
lesquelles les prix sont fixés par les pouvoirs publics.
Juste valeur du portefeuille de crédits à la clientèle de détail :
La juste valeur des crédits est déterminée à partir de modèles internes de valorisation consistant à actualiser les flux futurs
recouvrables de capital et d’intérêt sur la durée restant à courir. Sauf cas particulier, seule la composante taux d’intérêt est réévaluée, la
marge de crédit étant figée à l’origine et non réévaluée par la suite. Les options de remboursement anticipé sont prises en compte sous
forme d’un ajustement du profil d’amortissement des prêts.
•
Juste valeur du portefeuille de crédits aux grandes entreprises, aux collectivités locales et aux établissements de
crédits
La juste valeur des crédits est déterminée à partir de modèles internes de valorisation consistant à actualiser les flux futurs
recouvrables de capital et d’intérêt sur la durée restant à courir. La composante taux d’intérêt est ainsi réévaluée, ainsi que la
composante risque de crédit lorsque cette dernière est une donnée observable utilisée par les gestionnaires de cette clientèle. A défaut,
comme pour la clientèle de détail, la composante risque de crédit est figée à l’origine et non réévaluée par la suite. Les options de
remboursement anticipé sont prises en compte sous forme d’un ajustement du profil d’amortissement des prêts.
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•
Juste valeur des dettes
Pour les dettes à taux fixe envers les établissements de crédit et la clientèle de durée supérieure à un an, la juste valeur est présumée
correspondre à la valeur actualisée des flux futurs au taux de marché en vigueur à la date de clôture. Le spread de crédit propre n’est
pas pris en compte.
Note 4.1.17 Dépréciation des actifs financiers
Dépréciation des titres
Les titres autres que ceux classés en portefeuille d’actifs financiers à la juste valeur par résultat sont dépréciés individuellement dès lors
qu’il existe un indice objectif de dépréciation résultant d’un ou de plusieurs événements générateurs de pertes intervenus après la
comptabilisation initiale de l’actif et que ces événements ont un impact sur les flux de trésorerie futurs estimés de l’actif financier qui
peut être estimé de façon fiable.
Les règles de dépréciation sont différentes selon que les titres sont des instruments de capitaux propres ou des instruments de dettes.
Pour les instruments de capitaux propres, une baisse durable ou une diminution significative de la valeur constituent des indicateurs
objectifs de dépréciation.
Compte tenu des précisions apportées par l’IFRIC en juillet 2009 et des recommandations des régulateurs boursiers, le groupe a été
conduit à réviser les critères qui permettent de caractériser les situations de pertes de valeur pour les instruments de capitaux propres
cotés.
Une baisse de plus de 50 % ou depuis plus de 36 mois de la valeur d’un titre par rapport à son coût historique caractérise un indicateur
objectif de dépréciation durable se traduisant par la constatation d’une dépréciation en résultat.
Ces critères de dépréciations sont, par ailleurs, complétés par l’examen ligne à ligne des actifs subissant une baisse de plus de 30 %
ou depuis plus de 6 mois de leur valeur par rapport à leur coût historique ou en cas d’événements susceptibles de caractériser un déclin
significatif ou prolongé. Une charge de dépréciation est enregistrée au compte de résultat si le groupe estime que la valeur de l’actif ne
pourra être recouvrée en totalité.
Pour les instruments de capitaux propres non cotés, une analyse qualitative de leur situation est effectuée.
La dépréciation des instruments de capitaux propres est irréversible et ne peut être reprise par résultat. Les pertes sont inscrites dans le
poste « Gains ou pertes nets sur actifs financiers disponibles à la vente ». Les gains latents subséquents à une dépréciation sont
différés en capitaux propres jusqu’à la cession des titres.
Pour les instruments de dettes tels que les obligations ou les titres issus d’une titrisation (ABS, CMBS, RMBS, CDO cash), une
dépréciation est constatée lorsqu’il existe un risque de contrepartie avéré.
Les indicateurs de dépréciation utilisés pour les titres de dettes sont, quel que soit leur portefeuille de destination, identiques à ceux
retenus dans l’appréciation sur base individuelle du risque avéré des prêts et créances. Pour les titres supersubordonnés à durée
indéterminée (TSSDI), une attention particulière est également portée lorsque l’émetteur peut, sous certaines conditions, ne pas payer
le coupon ou proroger l’émission au-delà de la date de remboursement prévue.
La dépréciation des instruments de dettes peut être reprise par résultat en cas d’amélioration de la situation de l’émetteur. Ces
dépréciations et reprises sont inscrites dans le poste « Coût du risque ».
Dépréciation des prêts et créances
La norme IAS 39 définit les modalités de calcul et de comptabilisation des pertes de valeur constatées sur les prêts.
Une créance est dépréciée si les deux conditions suivantes sont réunies :
•
il existe des indices objectifs de dépréciation sur base individuelle ou sur base de portefeuilles : il s’agit « d’événements
déclenchant » ou « événements de pertes » qui identifient un risque de contrepartie et qui interviennent après la comptabilisation
initiale des prêts concernés. Au niveau individuel, les critères d’appréciation du caractère avéré d’un risque de crédit incluent
l’existence d’impayés depuis plus de trois mois (six mois en matière immobilière et neuf mois pour les créances sur les collectivités
territoriales) ou, indépendamment de l’existence d’un impayé, l’existence d’un risque avéré de crédit ou de procédures
contentieuses ;
•
ces événements entrainent la constatation de pertes avérées (incurred losses).
Les dépréciations sont déterminées par différence entre le coût amorti et le montant recouvrable, c’est-à-dire, la valeur actualisée des
flux futurs estimés recouvrables en tenant compte de l’effet des garanties. Pour les actifs à court terme (durée inférieure à un an), il
n’est pas fait recours à l’actualisation des flux futurs. La dépréciation se détermine de manière globale sans distinction entre intérêts et
capital. Les pertes probables relatives aux engagements hors bilan sont prises en compte au travers de provisions comptabilisées au
passif du bilan.
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Deux types de dépréciations sont enregistrés en coût du risque :
•
les dépréciations sur base individuelle ;
•
les dépréciations sur base de portefeuilles.
Dépréciation sur base individuelle
Elles se calculent sur la base d’échéanciers, déterminés selon les historiques de recouvrement constatés par catégorie de créances.
Les garanties sont prises en compte pour déterminer le montant des dépréciations et, lorsqu’une garantie couvre intégralement le
risque de défaut, l’encours n’est pas déprécié.
Dépréciation sur base de portefeuilles
Les dépréciations sur base de portefeuilles couvrent les encours non dépréciés au niveau individuel. Conformément à la norme IAS 39,
ces derniers sont regroupés dans des portefeuilles de risques homogènes qui sont soumis collectivement à un test de dépréciation.
Les encours des Banques Populaires et des Caisses d’Epargne sont regroupés en ensembles homogènes en termes de sensibilité à
l’évolution du risque sur la base du système de notation interne du groupe. Les portefeuilles soumis au test de dépréciation sont ceux
relatifs aux contreparties dont la notation s’est significativement dégradée depuis l’octroi et qui sont de ce fait considérés comme
sensibles. Ces encours font l’objet d’une dépréciation, bien que le risque de crédit ne puisse être individuellement alloué aux différentes
contreparties composant ces portefeuilles et dans la mesure où les encours concernés présentent collectivement une indication
objective de perte de valeur.
Le montant de la dépréciation est déterminé en fonction de données historiques sur les probabilités de défaut à maturité et les pertes
attendues, ajustées si nécessaire pour tenir compte des circonstances prévalant à la date de l’arrêté.
Cette approche est éventuellement complétée d’une analyse sectorielle ou géographique, reposant généralement sur une appréciation
« à dire d’expert » considérant une combinaison de facteurs économiques intrinsèques à la population analysée. La dépréciation sur
base de portefeuilles est déterminée sur la base des pertes attendues à maturité sur l’assiette ainsi déterminée.
Note 4.1.8 Reclassements d’actifs financiers
Plusieurs reclassements sont autorisés :
Reclassements autorisés antérieurement aux amendements des normes IAS 39 et IFRS 7 adoptés par l’Union européenne
le 15 octobre 2008
Figurent notamment parmi ces reclassements, les reclassements d’actifs financiers disponibles à la vente vers la catégorie « Actifs
financiers détenus jusqu’à l’échéance ».
Tout titre à revenu fixe répondant à la définition des « Titres détenus jusqu’à l’échéance » ayant une maturité définie, peut faire l’objet
d’un reclassement dès lors que le groupe modifie son intention de gestion et décide de détenir ce titre jusqu’à son échéance. Le groupe
doit par ailleurs avoir la capacité de cette détention jusqu’à maturité.
Reclassements autorisés depuis l’amendement des normes IAS 39 et IFRS 7 adoptés par l’Union européenne le 15 octobre 2008
Ce texte définit les modalités des reclassements vers d’autres catégories d’actifs financiers non dérivés à la juste valeur (à l’exception
de ceux inscrits en juste valeur sur option) :
•
reclassement de titres de transaction vers les catégories « Actifs financiers disponibles à la vente » ou « Actifs financiers détenus
jusqu’à l’échéance ».
Tout actif financier non dérivé peut faire l’objet d’un reclassement dès lors que le groupe est en mesure de démontrer l’existence de
« circonstances rares » ayant motivé ce reclassement. L’IASB a, pour mémoire, qualifié la crise financière du second semestre
2008 de « circonstance rare ».
Seuls les titres à revenu fixe ou déterminable peuvent faire l’objet d’un reclassement vers la catégorie « Actifs financiers détenus
jusqu’à l’échéance ». L’établissement doit par ailleurs avoir l’intention et la capacité de détenir ces titres jusqu’à maturité. Les titres
inscrits dans cette catégorie ne peuvent être couverts contre le risque de taux d’intérêt.
•
reclassement de titres de transaction ou de titres disponibles à la vente vers la catégorie « Prêts et créances ».
Tout actif financier non dérivé répondant à la définition de « Prêts et créances » et, en particulier, tout titre à revenu fixe non coté
sur un marché actif, peut faire l’objet d’un reclassement dès lors que le groupe modifie son intention de gestion et décide de détenir
ce titre sur un futur prévisible ou à maturité. Le groupe doit par ailleurs avoir la capacité de cette détention à moyen ou long terme.
Les reclassements sont réalisés à la juste valeur à la date du reclassement, cette valeur devenant le nouveau coût amorti pour les
instruments transférés vers des catégories évaluées au coût amorti.
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Un nouveau « taux d’intérêt effectif » (TIE) est alors calculé à la date du reclassement afin de faire converger ce nouveau coût amorti
vers la valeur de remboursement, ce qui revient à considérer que le titre a été reclassé avec une décote.
Pour les titres auparavant inscrits parmi les actifs financiers disponibles à la vente, l’étalement de la nouvelle décote sur la durée de vie
résiduelle du titre sera généralement compensé par l’amortissement de la perte latente figée en gains et pertes comptabilisés
directement en capitaux propres à la date du reclassement et reprise sur base actuarielle au compte de résultat.
En cas de dépréciation postérieure à la date de reclassement d’un titre auparavant inscrit parmi les actifs financiers disponibles à la
vente, la perte latente figée en gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres à la date du reclassement est reprise
immédiatement en compte de résultat.
Note 4.1.9 Décomptabilisation d’actifs ou de passifs financiers
Un actif financier (ou un groupe d’actifs similaires) est décomptabilisé lorsque les droits contractuels aux flux futurs de trésorerie de
l’actif ont expiré ou lorsque ces droits contractuels ainsi que la quasi-totalité des risques et avantages liés à la propriété de cet actif ont
été transférés à un tiers. Dans pareil cas, tous les droits et obligations éventuellement créés ou conservés lors du transfert sont
comptabilisés séparément en actifs et passifs financiers.
Lors de la décomptabilisation d’un actif financier, un gain ou une perte de cession est enregistré dans le compte de résultat pour un
montant égal à la différence entre la valeur comptable de cet actif et la valeur de la contrepartie reçue.
Dans les cas où le groupe n’a ni transféré, ni conservé la quasi-totalité des risques et avantages, mais qu’il a conservé le contrôle de
l’actif, ce dernier reste inscrit au bilan dans la mesure de l’implication continue du groupe dans cet actif.
Dans les cas où le groupe n’a ni transféré, ni conservé la quasi-totalité des risques et avantages, mais qu’il n’a pas conservé le contrôle
de l’actif, ce dernier est décomptabilisé et tous les droits et obligations créés ou conservés lors du transfert sont comptabilisés
séparément en actifs et passifs financiers.
Si l’ensemble des conditions de décomptabilisation n’est pas réuni, le groupe maintient l’actif à son bilan et enregistre un passif
représentant les obligations nées à l’occasion du transfert de l’actif.
Un passif financier (ou une partie de passif financier) est décomptabilisé seulement lorsqu’il est éteint, c’est-à-dire lorsque l’obligation
précisée au contrat est éteinte, annulée ou arrivée à expiration.
Opérations de pension livrée
Chez le cédant, les titres ne sont pas décomptabilisés. Un passif représentatif de l’engagement de restitution des espèces reçues (titres
donnés en pension livrée) est identifié. Cette dette constitue un passif financier enregistré au coût amorti ou à la juste valeur si ce passif
a été classé dans la catégorie « Juste valeur sur option ».
Chez le cessionnaire, les actifs reçus ne sont pas comptabilisés mais une créance sur le cédant représentative des espèces prêtées est
enregistrée. Le montant décaissé à l’actif est inscrit en titres reçus en pension livrée. Lors des arrêtés suivants, les titres continuent à
être évalués chez le cédant suivant les règles de leur catégorie d’origine. La créance est valorisée selon les modalités propres à sa
catégorie : coût amorti si elle a été classée en « Prêts et créances », ou juste valeur si elle a été classée en juste valeur sur option.
Opérations de prêts de titres secs
Les prêts de titres secs ne peuvent être assimilés à un transfert d’actif financier au sens de la norme IAS 39. Par conséquent, ces
opérations ne donnent pas lieu à une décomptabilisation des titres prêtés. Les titres prêtés restent comptabilisés dans leur catégorie
comptable d’origine et valorisés conformément à celle-ci. Pour l’emprunteur, les titres empruntés ne sont pas comptabilisés.
Opérations de restructuration d’actifs financiers
Le groupe considère que des opérations de restructuration ayant entraîné des modifications substantielles de l’actif emportent
décomptabilisation, dans la mesure où les droits aux flux de trésorerie initiaux ont en substance expiré. Sont notamment considérées
comme ayant provoqué des modifications substantielles :
•
les restructurations ayant entraîné un changement de la contrepartie, notamment lorsque la nouvelle contrepartie a une qualité de
crédit très différente de l’ancienne ;
•
des restructurations visant à passer d’une indexation très structurée à une indexation simple, dans la mesure où les deux actifs ne
sont pas sujets aux mêmes risques.
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Opérations de restructuration de passifs financiers
Une modification substantielle des termes d’un instrument d’emprunt existant doit être comptabilisée comme l’extinction de la dette
ancienne et son remplacement par une nouvelle dette. Pour juger du caractère substantiel de la modification, la norme comptable
IAS 39 fixe un seuil de 10% sur la base des flux de trésorerie actualisés intégrant les frais et honoraires éventuels : dans le cas où la
différence est supérieure ou égale à 10%, tous les coûts ou frais encourus sont comptabilisés en profit ou perte lors de l’extinction de la
dette.
Le groupe considère que d’autres modifications peuvent par ailleurs être considérées comme substantielles, comme par exemple le
changement d’émetteur (même à l’intérieur d’un même groupe) ou le changement de devises.
Note 4.2 Immeubles de placement
Conformément à la norme IAS 40, les immeubles de placement sont des biens immobiliers détenus dans le but d’en retirer des loyers et
de valoriser le capital investi.
Le traitement comptable des immeubles de placement est identique à celui des immobilisations corporelles (voir note 4.3) pour les
entités du groupe à l’exception de certaines entités d’assurance qui comptabilisent leurs immeubles représentatifs de placements
d’assurance à la juste valeur avec constatation de la variation en résultat. La juste valeur est le résultat d’une approche multicritères par
capitalisation des loyers au taux du marché et comparaison avec le marché des transactions.
La juste valeur des immeubles de placement du groupe est communiquée à partir des résultats d’expertises régulières sauf cas
particulier affectant significativement la valeur du bien.
Les biens immobiliers en location simple peuvent avoir une valeur résiduelle venant en déduction de la base amortissable.
Les plus ou moins-values de cession d’immeubles de placement sont inscrites en résultat sur la ligne « Produits ou charges nets des
autres activités ».
Note 4.3 Immobilisations
Ce poste comprend les immobilisations corporelles d’exploitation, les biens mobiliers acquis en vue de la location simple, les
immobilisations acquises en location-financement et les biens mobiliers temporairement non loués dans le cadre d’un contrat de
location-financement. Les parts de SCI sont traitées comme des immobilisations corporelles.
Conformément aux normes IAS 16 et IAS 38, une immobilisation corporelle ou incorporelle est comptabilisée en tant qu’actif si :
•
il est probable que les avantages économiques futurs associés à cet actif iront à l’entreprise ;
•
le coût de cet actif peut être évalué de manière fiable.
Les immobilisations d’exploitation sont enregistrées pour leur coût d’acquisition éventuellement augmenté des frais d’acquisition qui
leurs sont directement attribuables. Les logiciels créés, lorsqu’ils remplissent les critères d’immobilisation, sont comptabilisés à leur coût
de production, incluant les dépenses externes et les frais de personnel directement affectables au projet.
La méthode de comptabilisation des actifs par composants est appliquée à l’ensemble des constructions.
Après comptabilisation initiale, les immobilisations sont évaluées à leur coût diminué du cumul des amortissements et des pertes de
valeur. La base amortissable tient compte de la valeur résiduelle, lorsque celle-ci est mesurable et significative.
Les immobilisations sont amorties en fonction de la durée de consommation des avantages économiques attendus, qui correspond en
général à la durée de vie du bien. Lorsqu’un ou plusieurs composants d’une immobilisation ont une utilisation différente ou procurent
des avantages économiques différents, ces composants sont amortis sur leur propre durée d’utilité.
Les durées d’amortissement suivantes ont été retenues pour les Caisses d’Epargne :
-
constructions : 25 ans ;
-
aménagements : 10 à 20 ans ;
-
mobiliers et matériels spécialisés : 4 à 10 ans ;
-
matériels informatiques : 3 à 5 ans ;
-
logiciels : maximum 5 ans.
Pour les autres catégories d’immobilisations corporelles, la durée d’utilité se situe en général dans une fourchette de 5 à 10 ans.
Les immobilisations font l’objet d’un test de dépréciation lorsqu’à la date de clôture d’éventuels indices de pertes de valeur sont
identifiés. Dans l’affirmative, la nouvelle valeur recouvrable de l’actif est comparée à la valeur nette comptable de l’immobilisation. En
cas de perte de valeur, une dépréciation est constatée en résultat.
Cette dépréciation est reprise en cas de modification de la valeur recouvrable ou de disparition des indices de perte de valeur.
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Le traitement comptable des immobilisations d’exploitation financées au moyen de contrats de location-financement (crédit-bail preneur)
est précisé dans la note 4.8.
Les actifs donnés en location simple sont présentés à l’actif du bilan parmi les immobilisations corporelles lorsqu’il s’agit de biens
mobiliers.
Note 4.4 Provisions
Les provisions autres que celles relatives aux engagements sociaux, aux provisions épargne-logement, aux risques d’exécution des
engagements par signature et aux contrats d’assurance concernent essentiellement les litiges, amendes, risques fiscaux et
restructurations.
Les provisions sont des passifs dont l’échéance ou le montant est incertain mais qui peuvent être estimés de manière fiable. Elles
correspondent à des obligations actuelles (juridiques ou implicites), résultant d’un événement passé, et pour lesquelles une sortie de
ressources sera probablement nécessaire pour les régler.
Le montant comptabilisé en provision correspond à la meilleure estimation de la dépense nécessaire au règlement de l’obligation
actuelle à la date de clôture.
Les provisions sont actualisées dès lors que l’effet d’actualisation est significatif.
Les dotations et reprises de provisions sont enregistrées en résultat sur les lignes correspondant à la nature des dépenses futures
couvertes.
Engagements sur les contrats d’épargne-logement
Les comptes épargne-logement (CEL) et les plans épargne-logement (PEL) sont des produits d’épargne proposés aux particuliers dont
les caractéristiques sont définies par la loi de 1965 sur l’épargne-logement et les décrets pris en application de cette loi.
Le régime d’épargne-logement génère des engagements de deux natures pour les établissements qui le commercialisent :
•
l’engagement de devoir, dans le futur, accorder à la clientèle des crédits à un taux déterminé fixé à l’ouverture du contrat pour les
PEL ou à un taux fonction de la phase d’épargne pour les contrats CEL ;
•
l’engagement de devoir rémunérer l’épargne dans le futur à un taux fixé à l’ouverture du contrat pour une durée indéterminée pour
les PEL ou à un taux fixé chaque semestre en fonction d’une formule d’indexation fixée par la loi pour les contrats de CEL.
Les engagements présentant des conséquences potentiellement défavorables sont évalués pour chacune des générations de plans
d’épargne-logement, d’une part et pour l’ensemble des comptes épargne-logement, d’autre part.
Les risques attachés à ces engagements sont couverts par une provision dont le montant est déterminé par l’actualisation des résultats
futurs dégagés sur les encours en risques :
•
l’encours d’épargne en risque correspond au niveau d’épargne futur incertain des plans existant à la date de calcul de la provision.
Il est estimé statistiquement en tenant compte du comportement des souscripteurs épargnants, pour chaque période future, par
différence entre les encours d’épargne probables et les encours d’épargne minimum attendus ;
•
l’encours de crédits en risque correspond aux encours de crédits déjà réalisés mais non encore échus à la date de calcul et des
crédits futurs estimés statistiquement en tenant compte du comportement de la clientèle et des droits acquis et projetés attachés
aux comptes et plans d’épargne-logement.
Les résultats des périodes futures sur la phase d’épargne sont déterminés, pour une génération considérée, par différence entre le taux
réglementé offert et la rémunération attendue pour un produit d’épargne concurrent.
Les résultats des périodes futures sur la phase de crédit sont déterminés par différence entre le taux fixé à l’ouverture du contrat pour
les PEL ou à un taux fonction de la phase d’épargne pour les contrats de CEL et le taux anticipé des prêts à l’habitat non réglementés.
Lorsque la somme algébrique de la mesure des engagements futurs sur la phase d’épargne et sur la phase de crédit d’une même
génération de contrats traduit une situation potentiellement défavorable pour le groupe, une provision est constituée, sans
compensation entre les générations. Les engagements sont estimés par application de la méthode « Monte-Carlo » pour traduire
l’incertitude sur les évolutions potentielles des taux et leurs conséquences sur les comportements futurs modélisés des clients et sur les
encours en risque.
La provision est inscrite au passif du bilan et les variations sont enregistrées en produits et charges d’intérêt.
Note 4.5 Produits et charges d’intérêts
Les produits et charges d’intérêt sont comptabilisés dans le compte de résultat pour tous les instruments financiers évalués au coût
amorti en utilisant la méthode du taux d’intérêt effectif.
Le taux d’intérêt effectif est le taux qui actualise exactement les décaissements ou encaissements de trésorerie futurs sur la durée de
vie prévue de l’instrument financier, de manière à obtenir la valeur comptable nette de l’actif ou du passif financier.
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Le calcul de ce taux tient compte des coûts et revenus de transaction, des primes et décotes. Les coûts et revenus de transaction
faisant partie intégrante du taux effectif du contrat, tels que les frais de dossier ou les commissions apporteurs d’affaires, s’assimilent à
des compléments d’intérêt.
Note 4.6 Commissions sur prestations de services
Les commissions sont comptabilisées en résultat, en fonction du type des services rendus et du mode de comptabilisation des
instruments financiers auxquels le service rendu est rattaché :
•
les commissions rémunérant des services continus sont étalées en résultat sur la durée de la prestation rendue (commissions sur
moyens de paiement, droits de garde sur titres en dépôts, etc.) ;
•
les commissions rémunérant des services ponctuels sont intégralement enregistrées en résultat quand la prestation est réalisée
(commissions sur mouvements de fonds, pénalités sur incidents de paiements, etc.) ;
•
les commissions rémunérant l’exécution d’un acte important sont intégralement comptabilisées en résultat lors de l’exécution de cet
acte.
Les commissions faisant partie intégrante du rendement effectif d’un instrument telles que les commissions d’engagements de
financement donnés ou les commissions d’octroi de crédits sont comptabilisées et amorties comme un ajustement du rendement effectif
du prêt sur la durée de vie estimée de celui-ci. Ces commissions figurent donc parmi les produits d’intérêt et non au poste
« Commissions ».
Les commissions de fiducie ou d’activité analogue sont celles qui conduisent à détenir ou à placer des actifs au nom des particuliers, de
régime de retraite ou d’autres institutions. La fiducie recouvre notamment les activités de gestion d’actif et de conservation pour compte
de tiers.
Note 4.7 Opérations en devises
Les règles d’enregistrement comptable dépendent du caractère monétaire ou non monétaire des éléments concourant aux opérations
en devises réalisées par le groupe.
À la date d’arrêté, les actifs et les passifs monétaires libellés en devises sont convertis au cours de clôture dans la monnaie
fonctionnelle de l’entité du groupe au bilan de laquelle ils sont comptabilisés. Les écarts de change résultant de cette conversion sont
comptabilisés en résultat. Cette règle comporte toutefois deux exceptions :
•
seule la composante de l’écart de change calculée sur le coût amorti des actifs financiers disponibles à la vente est comptabilisée
en résultat, le complément est enregistré en capitaux propres ;
•
les écarts de change sur les éléments monétaires désignés comme couverture de flux de trésorerie ou faisant partie d’un
investissement net dans une entité étrangère sont comptabilisés en capitaux propres.
Les actifs non monétaires comptabilisés au coût historique sont évalués au cours de change du jour de la transaction. Les actifs non
monétaires comptabilisés à la juste valeur sont évalués au cours de change à la date de clôture. Les écarts de change sur éléments
non monétaires sont comptabilisés en résultat si le gain ou la perte sur l’élément non monétaire est enregistré en résultat et en capitaux
propres si le gain ou la perte sur l’élément non monétaire est enregistré en capitaux propres.
Note 4.8 Opérations de location-financement et assimilées
Les contrats de location sont analysés selon leur substance et leur réalité financière et relèvent selon le cas d’opérations de location
simple ou d’opérations de location-financement.
Note 4.8.1 Contrats de location-financement
Un contrat de location-financement se définit comme un contrat de location ayant en substance pour effet de transférer au preneur les
risques et avantages inhérents à la propriété d’un actif. Il s’analyse comme une acquisition d’immobilisation par le locataire financée par
un crédit accordé par le bailleur.
La norme IAS 17 relative aux contrats de location présente notamment cinq exemples de situations qui permettent de distinguer un
contrat de location-financement d’un contrat de location simple :
•
le contrat transfère la propriété du bien au preneur au terme de la durée de location ;
•
le preneur a l’option d’acheter les biens à un prix suffisamment inférieur à sa juste valeur à l’issue du contrat de telle sorte que
l’exercice de l’option est raisonnablement certain dès la mise en place du contrat ;
•
la durée du contrat de location couvre la majeure partie de la durée de vie économique de l’actif ;
•
à l’initiation du contrat, la valeur actualisée des paiements minimaux s’élève au moins à la quasi-totalité de la juste valeur de l’actif
loué ;
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
•
la nature de l’actif est tellement spécifique que seul le preneur peut l’utiliser sans lui apporter de modification majeure.
Par ailleurs, la norme IAS 17 décrit trois indicateurs de situations qui peuvent conduire à un classement en location-financement :
•
si le preneur résilie le contrat de location, les pertes subies par le bailleur suite à la résiliation sont à la charge du preneur (moinsvalue sur le bien) ;
•
les profits et les pertes résultant de la variation de la juste valeur de la valeur résiduelle sont à la charge du preneur ;
•
le preneur a la faculté de poursuivre la location pour un loyer sensiblement inférieur au prix de marché.
À l’activation du contrat, la créance de location-financement est inscrite au bilan du bailleur pour un montant égal à l’investissement net
dans le contrat de location correspondant à la valeur actualisée au taux implicite du contrat des paiements minimaux à recevoir du
locataire augmentée de toute valeur résiduelle non garantie revenant au bailleur.
Conformément à la norme IAS 17, les valeurs résiduelles non garanties font l’objet d’une révision régulière. Une diminution de la valeur
résiduelle estimée non garantie entraîne une modification du profil d’imputation des revenus sur toute la durée du contrat (calcul d’un
nouveau plan d’amortissement) et une charge est enregistrée afin de corriger le montant des produits financiers déjà constatés.
Les dépréciations sur les opérations de location-financement sont déterminées selon la même méthode que celle décrite pour les prêts
et créances.
Les revenus des contrats de location-financement correspondant au montant des intérêts sont comptabilisés au compte de résultat au
poste « Intérêts et produits assimilés ». Les revenus du contrat de location-financement sont reconnus en résultat par le biais du taux
d’intérêt implicite (TII) qui traduit un taux de rentabilité périodique constant sur l’encours d’investissement net du bailleur. Le TII est le
taux d’actualisation qui permet de rendre égales :
•
la valeur actualisée des paiements minimaux à recevoir par le bailleur augmentée de la valeur résiduelle non garantie ;
•
et la valeur d’entrée du bien (juste valeur à l’initiation augmentée des coûts directs initiaux c’est-à-dire les coûts encourus
spécifiquement par le bailleur pour la mise en place d’un contrat de location).
Dans les comptes du locataire, les contrats de crédit-bail et de location avec option d’achat se traduisent par l’acquisition d’une
immobilisation financée par emprunt.
Note 4.8.2 Contrats de location simple
Un contrat de location simple est un contrat pour lequel l’essentiel des risques et avantages de l’actif mis en location n’est pas transféré
au preneur.
Dans les comptes du bailleur, le bien est comptabilisé en immobilisation et amorti sur la période de location, la base amortissable
s’entendant hors valeur résiduelle. Les loyers sont comptabilisés en résultat sur la durée du contrat de location.
Le bien n’est pas comptabilisé à l’actif du preneur. Les paiements effectués au titre du contrat sont enregistrés linéairement sur la
période de location.
Note 4.9 Avantages au personnel
Le groupe accorde à ses salariés différents types d’avantages classés en quatre catégories :
Note 4.9.1 Avantages à court terme
Les avantages à court terme recouvrent principalement les salaires, congés annuels, intéressement, participation et primes dont le
règlement est attendu dans les douze mois de la clôture de l’exercice et se rattachant à cet exercice.
Ils sont comptabilisés en charge de l’exercice, y compris pour les montants restant dus à la clôture.
Note 4.9.2 Avantages à long terme
Les avantages à long terme sont des avantages généralement liés à l’ancienneté, versés à des salariés en activité et réglés au-delà de
douze mois de la clôture de l’exercice. Il s’agit en particulier des primes pour médaille du travail.
Ces engagements font l’objet d’une provision correspondant à la valeur des engagements à la clôture.
Ces derniers sont évalués selon une méthode actuarielle tenant compte d’hypothèses démographiques et financières telles que l’âge,
l’ancienneté, la probabilité de présence à la date d’attribution de l’avantage et le taux d’actualisation. Ce calcul consiste à répartir la
charge dans le temps en fonction de la période d’activité des membres du personnel (méthode des unités de crédits projetées).
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Note 4.9.3 Indemnités de cessation d’emploi
Il s’agit des indemnités accordées aux salariés lors de la résiliation de leur contrat de travail avant le départ en retraite, que ce soit en
cas de licenciement ou d’acceptation d’une cessation d’emploi en échange d’une indemnité. Les indemnités de fin de contrat de travail
font l’objet d’une provision. Celles dont le règlement n’est pas attendu dans les douze mois de la clôture donnent lieu à actualisation.
Note 4.9.4 Avantages postérieurs à l’emploi
Les avantages au personnel postérieurs à l’emploi recouvrent les indemnités de départ en retraite, les retraites et avantages aux
retraités.
Ces avantages peuvent être classés en deux catégories : les régimes à cotisations définies (non représentatifs d’un engagement à
provisionner pour l’entreprise) et les régimes à prestations définies (représentatifs d’un engagement à la charge de l’entreprise et
donnant lieu à évaluation et provisionnement).
Les engagements sociaux du groupe qui ne sont pas couverts par des cotisations passées en charges et versées à des fonds de
retraite ou d’assurance sont provisionnés au passif du bilan.
La méthode d’évaluation utilisée est identique à celle décrite pour les avantages à long terme.
La comptabilisation des engagements tient compte de la valeur des actifs constitués en couverture des engagements.
Les écarts de revalorisation des avantages postérieurs à l’emploi, représentatifs de changement dans les hypothèses actuarielles et
d’ajustements liés à l’expérience sont enregistrés en capitaux propres (autres éléments de résultat global) sans transfert en résultat
ultérieur. Les écarts de revalorisation des avantages à long terme sont enregistrés en résultat immédiatement.
La charge annuelle au titre des régimes à prestations définies comprend le coût des services rendus de l’année, le coût financier net lié
à l’actualisation des engagements et le coût des services passés.
Le montant de la provision au passif du bilan correspond au montant de l’engagement net puisqu’il n’existe plus d’éléments non
reconnus en IAS 19R.
Note 4.10 Impôts différés
Des impôts différés sont comptabilisés lorsqu’il existe des différences temporelles entre la valeur comptable et la valeur fiscale d’un actif
ou d’un passif et quelle que soit la date à laquelle l’impôt deviendra exigible ou récupérable.
Le taux d’impôt et les règles fiscales retenus pour le calcul des impôts différés sont ceux résultant des textes fiscaux en vigueur et qui
seront applicables lorsque l’impôt deviendra récupérable ou exigible.
Les impositions différées sont compensées entre elles au niveau de chaque entité fiscale. L’entité fiscale correspond soit à l’entité ellemême, soit au groupe d’intégration fiscale s’il existe. Les actifs d’impôts différés ne sont pris en compte que s’il est probable que l’entité
concernée a une perspective de récupération sur un horizon déterminé.
Les impôts différés sont comptabilisés comme un produit ou une charge d’impôt dans le compte de résultat, à l’exception de ceux
afférant :
•
aux écarts de revalorisation sur les avantages postérieurs à l’emploi
•
aux gains et pertes latents sur les actifs financiers disponibles à la vente ;
•
aux variations de juste valeur des dérivés désignés en couverture des flux de trésorerie ;
Pour lesquels les impôts différés correspondants sont enregistrés en gains et pertes latents comptabilisés directement en capitaux
propres.
Les dettes et créances d’impôts différés ne font pas l’objet d’une actualisation.
Note 4.11 Activités de promotion immobilière
Le chiffre d’affaires des activités de promotion immobilière représente le montant de l’activité de promotion logement et tertiaire et des
activités de prestations de services.
Les opérations partiellement achevées à la clôture de l’exercice sont comptabilisées suivant la méthode de l’avancement sur la base
des derniers budgets d’opérations actualisés à la clôture.
Lorsque le résultat de l’opération ne peut être estimé de façon fiable, les produits ne sont comptabilisés qu’à hauteur des charges
comptabilisées qui sont recouvrables.
Le dégagement des marges opérationnelles pour les opérations de promotion tient compte de l’ensemble des coûts affectables aux
contrats :
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•
l’acquisition des terrains ;
•
les travaux d’aménagement et de construction ;
•
les taxes d’urbanisme ;
•
les études préalables, qui sont stockées seulement si la probabilité de réalisation de l’opération est élevée ;
•
les honoraires internes de maîtrise d’ouvrage de l’opération ;
•
les frais commerciaux affectables (commissions des vendeurs internes et externes, bulles de vente, etc.) ;
•
les frais financiers affectés aux opérations.
Les stocks et travaux en cours sont constitués des terrains évalués à leur coût d’acquisition, de travaux en cours (coût d’aménagement
et de construction), des frais commerciaux affectables (commissions des vendeurs internes et externes, bulles de vente, etc.) et de
produits finis évalués au prix de revient. Les coûts d’emprunt ne sont pas inclus dans le coût des stocks.
Les études préalables au lancement des opérations de promotion sont incluses dans les stocks si les probabilités de réalisation de
l’opération sont élevées. Dans le cas contraire, ces frais sont constatés en charges de l’exercice.
Lorsque la valeur nette de réalisation des stocks et des travaux en cours est inférieure à leur prix de revient, des dépréciations sont
comptabilisées.
NOT E 5 - NOT E S R E L AT IV E S AU B IL AN
Note 5.1 Caisses, Banques centrales
31/12/2013
en milliers d'euros
C aisse
Banques centrales
TOTAL CAISSE, BANQUES CENTRALES
31/12/2012
62 093
262
58 732
298
62 355
59 030
Note 5.2 Actifs et passifs financiers à la juste valeur par résultat
Ces actifs et passifs sont constitués des opérations négociées à des fins de transaction, y compris les instruments financiers dérivés, et
de certains actifs et passifs que le groupe a choisi de comptabiliser à la juste valeur, dès la date de leur acquisition ou de leur émission,
au titre de l’option offerte par la norme IAS 39.
Les actifs et passifs financiers du portefeuille de transaction se composent essentiellement de swaps en couverture d’actifs et de
passifs structurés.
Note 5.2.1 Actifs financiers à la juste valeur par résultat
Les actifs financiers du portefeuille de transaction comportent notamment les opérations sur titres réalisées pour compte propre, les
pensions et les instruments financiers dérivés négociés dans le cadre des activités de gestion de position du groupe.
en milliers d'euros
Obligations et autres titres à revenu fixe
Titres à revenu fixe
Actions et autres titres à revenu variable
Prêts à la clientèle
Prêts
Dérivés de transaction
TOTAL DES ACTIFS FINANCIERS A LA JUSTE VALEUR PAR RESULTAT
31/12/2013
Transaction Sur option
4 592
4 592
108 683
49 736
49 736
43
43
163 011
31/12/2012
Total
Transaction Sur option
4 592
4 407
4 592
4 407
108 683
107 420
49 736
59 447
49 736
59 447
43
48
163 054
48
171 274
Total
4 407
4 407
107 420
59 447
59 447
48
171 322
Il n’y a pas eu de reclassement d’actifs financiers de transaction vers d’autres catégories, au cours de l’exercice 2013, en application de
l’amendement de la norme IAS 39.
Conditions de classification des actifs financiers à la juste valeur par résultat sur option
en milliers d'euros
Titres à revenu fixe
Actions et autres titres à revenu variable
Prêts et opérations de pension
TOTAL AU 31/12/2013
Actifs financiers à
Gestion en
Dérivés
la juste valeur sur
juste valeur incorporés
option
4 592
4 592
108 683
108 683
49 736
49 736
49 736
108 683
4 592
163 011
Non-concordance
comptable
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Les actifs financiers valorisés à la juste valeur sur option concernent en particulier certains contrats de prêts structurés aux collectivités
locales et des actifs comprenant des dérivés incorporés.
Prêts et créances à la juste valeur par résultat sur option et risque de crédit
La ligne « Prêts à la clientèle » comprend notamment les prêts structurés consentis par le groupe aux collectivités locales pour un
montant de 49 736 milliers d’euros au 31 décembre 2013 contre 59 447 milliers d’euros au 31 décembre 2012.
La variation de juste valeur de ces actifs financiers imputable au risque de crédit est nulle pour les exercices 2013 et 2012.
Note 5.2.2 Passifs financiers à la juste valeur par résultat
31/12/2013
en milliers d'euros
Passifs financiers détenus à fin de transaction
31/12/2012
Dérivés de transaction
Passifs financiers à la juste valeur sur option
5 657
7 841
TOTAL DES PASSIFS FINANCIERS A LA JUSTE VALEUR PAR RESULTAT
5 657
7 841
Passifs financiers à la juste valeur par résultat sur option et risque de crédit
Le Groupe CEP Midi-Pyrénées n’a pas émis de passifs financiers à la juste valeur par résultat sur option.
Note 5.2.3 Instruments dérivés de transaction
Le montant notionnel des instruments financiers ne constitue qu’une indication du volume de l’activité et ne reflète pas les risques de
marché attachés à ces instruments. Les justes valeurs positives ou négatives représentent la valeur de remplacement de ces
instruments. Ces valeurs peuvent fortement fluctuer en fonction de l’évolution des paramètres de marché.
en milliers d'euros
Instruments de taux
Opérations fermes
Opérations conditionnelles
TOTAL DES INSTRUMENTS DERIVES DE TRANSACTION
31/12/2013
Juste
Juste valeur
Notionnel
valeur
négative
positive
44 550
43
5 657
44 550
43
5 657
44 550
43
5 657
31/12/2012
Juste
Juste valeur
Notionnel
valeur
négative
positive
52 212
48
7 841
52 212
48
7 841
52 212
48
7 841
Note 5.3 Instruments dérivés de couverture
Les dérivés qualifiés de couverture sont ceux qui respectent, dès l’initiation de la relation de couverture et sur toute sa durée, les
conditions requises par la norme IAS 39 et notamment la documentation formalisée de l’existence d’une efficacité des relations de
couverture entre les instruments dérivés et les éléments couverts, tant de manière prospective que de manière rétrospective.
Les couvertures de juste valeur correspondent principalement à des swaps de taux d’intérêt assurant une protection contre les
variations de juste valeur des instruments à taux fixe imputables à l’évolution des taux de marché. Ces couvertures transforment des
actifs ou passifs à taux fixe en éléments à taux variable. Les couvertures de juste valeur comprennent notamment la couverture de
prêts, de titres, de dépôts et de dettes subordonnées à taux fixe.
La couverture de juste valeur est également utilisée pour la gestion globale du risque de taux.
Les couvertures de flux de trésorerie permettent de figer ou d’encadrer la variabilité des flux de trésorerie liés à des instruments portant
intérêt à taux variable. La couverture de flux de trésorerie est également utilisée pour la gestion globale du risque de taux.
Opérations conditionnelles
31/12/2013
Juste valeur Juste valeur
positive
négative
2 687 856
27 803
113 659
2 687 856
27 803
113 659
625 000
2 452
625 000
2 452
Couverture de juste valeur
3 312 856
27 803
116 111
3 231 643
33 159
181 550
633 452
633 452
275 000
275 000
781
781
11 669
11 669
565
565
333 452
333 452
600 000
600 000
760
760
16 253
16 253
1 469
1 469
en milliers d'euros
Instruments de taux
Opérations fermes
Instruments de taux
Instruments de taux
Opérations fermes
Instruments de taux
Opérations conditionnelles
Couverture de flux de trésorerie
TOTAL DES INSTRUMENTS DERIVES DE COUVERTURE
Notionnel
31/12/2012
Juste valeur Juste valeur
positive
négative
2 861 643
33 159
179 805
2 861 643
33 159
179 805
370 000
1 745
370 000
1 745
Notionnel
908 452
781
12 234
933 452
760
17 722
4 221 308
28 584
128 345
4 165 095
33 919
199 272
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Note 5.4 Actifs financiers disponibles à la vente
Il s’agit des actifs financiers non dérivés qui n’ont pas été classés dans l’une des autres catégories (« Actifs financiers à la juste
valeur », « Actifs financiers détenus jusqu’à l’échéance » ou « Prêts et créances »).
31/12/2013
en milliers d'euros
Effets publics et valeurs assimilées
Obligations et autres titres à revenu fixe
Titres dépréciés
Titres à revenu fixe
Actions et autres titres à revenu variable
Prêts
Montant brut des actifs financiers disponibles à la vente
Dépréciation des titres à revenu fixe et des prêts
Dépréciation durable sur actions et autres titres à revenu variable
TOTAL DES ACTIFS FINANCIERS DISPONIBLES A LA VENTE
31/12/2012
331 534
356 420
8 400
696 354
705 765
49 918
871 352
6 148
927 418
721 626
1 402 119
-3 479
-106 913
1 291 727
1 649 044
-1 575
-100 075
1 547 394
3 816
38 611
Gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres
sur actifs financiers disponibles à la vente (avant impôt)
Il n’y a pas eu de reclassement d’actifs financiers vers la catégorie « Actifs financiers disponibles à la vente », de reclassement d’actifs
financiers disponibles à la vente en « Prêts et créances » ni de reclassement d’actifs financiers disponibles à la vente en « Actifs
détenus jusqu’à l’échéance »au cours de l’exercice 2013.
Les actifs financiers disponibles à la vente sont dépréciés en présence d’indices de pertes de valeur lorsque le groupe estime que son
investissement pourrait ne pas être recouvré. Pour les titres à revenu variable côtés, une baisse de plus de 50% par rapport au coût
historique ou depuis plus de 36 mois constituent des indices de perte de valeur.
Au 31 décembre 2013, les gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres incluent plus particulièrement des gains et
pertes latentes sur titres à revenu fixe et sur titres à revenu variable disponibles à la vente.
Au 1er janvier 2013, certaines obligations émises par l’Etat ont été reclassées de « Obligations et autres titres à revenu fixe » vers les
« Effets publics et valeurs assimilées » pour un montant de 332 815 milliers d’euros.
Note 5.5 Juste valeur des actifs et passifs financiers
Note 5.5.1 Hiérarchie de la juste valeur des actifs et passifs financiers
La répartition des instruments financiers par nature de prix ou modèles de valorisation est donnée dans le tableau ci-dessous :
Cotation sur
un marché
actif
(niveau 1)
en milliers d'euros
ACTIFS FINANCIERS
Instruments dérivés
Dont dérivés de taux
Actifs financiers détenus à des fins de transaction
Titres
Dont titres à revenu fixe
Dont titres à revenu variable
Autres actifs financiers
Actifs financiers à la juste valeur sur option par résultat
Dont dérivés de taux
Instruments dérivés de couverture
Titres de participation
Autres titres
Dont titres à revenu fixe
Dont titres à revenu variable
Autres actifs financiers
Actifs financiers disponibles à la vente
113 275
4 592
108 683
113 275
31/12/2013
31/12/2012
Techniques
Techniques
de
de
valorisation
valorisation
utilisant des
utilisant des
données
données
non
observables
observables
(niveau 2)
(niveau 3)
Techniques
Techniques
de
de
valorisation valorisation
utilisant des utilisant des
données
données non
observables observables
(niveau 2)
(niveau 3)
43
43
43
652 457
641 554
10 903
28 584
28 584
613
49 372
24 885
24 487
652 457
49 985
49 736
49 736
515 396
72 950
25 497
47 453
939
589 285
Page 122 sur 206
Total
43
43
43
113 275
4 592
108 683
49 736
163 011
28 584
28 584
516 009
774 779
691 936
82 843
939
1 291 727
Cotation sur
un marché
actif
(niveau 1)
852 062
59 447
59 447
33 919
33 919
113
24 902
563 985
105 468
48
48
48
111 827
4 407
107 420
59 447
171 274
33 919
33 919
564 098
982 432
852 062
239
25 254
625
670 078
864
1 547 394
111 827
4 407
107 420
111 827
48
48
48
Total
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Cotation sur
un marché
actif
(niveau 1)
en milliers d'euros
PASSIFS FINANCIERS
Instruments dérivés
Dont dérivés de taux
Passifs financiers détenus à des fins de transaction
Titres
Autres passifs financiers
Passifs financiers à la juste valeur sur option par résultat
Dont dérivés de taux
Instruments dérivés de couverture
31/12/2013
31/12/2012
Techniques
Techniques
de
de
valorisation
valorisation
utilisant des
utilisant des
données
données
non
observables
observables
(niveau 2)
(niveau 3)
Techniques
Techniques
de
de
valorisation valorisation
utilisant des utilisant des
données
données non
observables observables
(niveau 2)
(niveau 3)
Cotation sur
un marché
actif
(niveau 1)
Total
Total
5 657
5 657
5 657
5 657
5 657
5 657
7 841
7 841
7 841
7 841
7 841
128 345
128 345
128 345
128 345
199 272
199 272
199 272
Note 5.5.2 Analyse des actifs et passifs financiers classés en niveau 3 de la hiérarchie de juste valeur
Gains et pertes comptabilisés au cours
de la période
01/01/2013
en milliers d'euros
Au compte de résultat
Reclassements
Opérations
encore au
bilan à la
clôture
2013
Autres actifs financiers
Actifs financiers à la juste valeur sur option par résultat
Titres de participation
563 985
Autres titres
105 468
Opérations
sorties du
bilan à la
clôture
2013
En capitaux
propres
Achats /
Emission
Ventes /
Rembourse
ments
de et vers
les niveaux
1 et 2
Autres
31/12/2013
variations
-5 297
-4 414
49 736
-5 297
-4 414
49 736
7 643
515 396
10
Dont titres à revenu fixe
60 393
57
10
Dont titres à revenu variable
45 075
551
202
-56 985
-480
5 000
-1 991
-631
5 000
-1 991
71
5 202
-60 101
151
625
670 078
de et vers
une autre
catégorie
comptable
59 447
57
Actifs financiers disponibles à la vente
Transferts de la période
59 447
105 468
Autres actifs financiers
Evénements de gestion de
la période
-55 643
20 529
72 950
-55 643
20 529
25 497
47 453
-1 125
105 468
57
10
-55 643
20 529
1 439
939
9 082
589 285
IFRS 13 apporte des précisions sur les niveaux de hiérarchie de la juste valeur. Ces précisions ont conduit le groupe à réexaminer
l’affectation des instruments au sein des trois niveaux. Les changements de niveau relatifs à ces réaffectations figurent dans la colonne
« Reclassements », et concernent principalement les prêts structurés aux collectivités locales (59 447 milliers d’euros).
Au 31 décembre 2013, les instruments financiers évalués selon une technique utilisant des données non observables comprennent plus
particulièrement des titres de participations disponibles à la vente.
Au cours de l’exercice, 67 milliers d’euros de gains et pertes ont été comptabilisés au compte de résultat au titre des actifs et passifs
financiers classés en niveau 3 dont 57 milliers d’euros au titre d’opérations non dénouées au 31 décembre 2013.
Ces gains et pertes impactent le produit net bancaire à hauteur de 67 milliers d’euros.
Au cours de l’exercice, 71 milliers d’euros de gains et pertes ont été comptabilisés directement en capitaux propres au titre d’actifs
financiers classés en niveau 3 dont 71 milliers d’euros au titre d’opérations non dénouées au 31 décembre 2013.
Note 5.5.3 Analyse des transferts entre niveaux de la hiérarchie de juste valeur
Exercice 2013
en milliers d'euros
De
Vers
Niveau 1 Niveau 1
Niveau 2 Niveau 2 Niveau 3 Niveau 3
Niveau 2 Niveau 3
Niveau 1 Niveau 3 Niveau 2 Niveau 1
transfert de 20 529 miliiers d'euros : titre illiquide
déterminé par le C DS et les C aisses d'Epargne ;
transfert de - 55 643 milliers d'euros : juste valeur
déterminée en référence à un prix fixé par les
-55 643 parties
Autres titres
20 529
-55 643
Dont titres à revenu fixe
Actifs financiers disponibles à la
vente
20 529
-55 643
20 529
Description des raisons des transferts de
niveau
Le montant des transferts indiqués dans ce tableau est celui de la dernière valorisation précédant le changement de niveau.
Seuls figurent les transferts de niveau constatés depuis le 1er janvier 2013.
Les reclassements relatifs aux réexamens des affectations au sein des trois niveaux, au regard des précisions apportées par IFRS 13,
ne sont pas repris dans le tableau ci-dessus.
Note 5.5.4 Sensibilité de la juste valeur de niveau 3 aux variations des principales hypothèses
Le principal instrument évalué à la juste valeur de niveau 3 au bilan du groupe CEP Midi-Pyrénées est sa participation dans l’organe
central BPCE.
Cette participation est classée en «Actifs financiers disponibles à la vente ».
Les modalités d’évaluation de la juste valeur du titre BPCE SA sont décrites dans la note relative à la détermination de la juste valeur.
La méthode de valorisation utilisée est la méthode de l’actif net réévalué, qui intègre la réévaluation des principales filiales de BPCE.
Page 123 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Ce modèle de valorisation repose sur des paramètres internes. Le taux de croissance à l’infini et le taux d’actualisation figurent parmi
les paramètres les plus significatifs.
Une baisse du taux de croissance à l’infini de 0,25% conduirait à une baisse de la juste valeur du titre BPCE de 3 054 milliers d’euros,
toutes choses restant égales par ailleurs. Le titre étant déprécié durablement, ce montant serait enregistré en dépréciation
complémentaire au compte de résultat.
Une hausse du taux de croissance à l’infini de 0,25% conduirait à une hausse de la juste valeur du titre BPCE de 3 237 milliers d’euros,
toutes choses restant égales par ailleurs. Ce montant affecterait positivement les « Gains et pertes comptabilisés directement en
capitaux propres».
Une baisse du taux d’actualisation de 0,25% conduirait à une hausse de la juste valeur du titre BPCE de 9 688 milliers d’euros, toutes
choses restant égales par ailleurs. Ce montant affecterait positivement les «Gains et pertes comptabilisés directement en capitaux
propres».
Une hausse du taux d’actualisation de 0,25% conduirait à une baisse de la juste valeur du titre BPCE de -9 166 milliers d’euros, toutes
choses restant égales par ailleurs. Le titre étant déprécié durablement, ce montant serait enregistré en dépréciation complémentaire au
compte de résultat.
Le groupe CEP Midi-Pyrénées n’a pas d’autre instrument significatif évalué à la juste valeur de niveau 3 en annexe.
Note 5.6 et créances
Il s’agit des actifs financiers non dérivés à paiement fixe ou déterminable qui ne sont pas traités sur un marché actif. La grande majorité
des crédits accordés par le groupe est classée dans cette catégorie.
Note 5.6.1 Prêts et créances sur les établissements de crédit
31/12/2013
en milliers d'euros
Prêts et créances sur les établissements de crédit
Dépréciations individuelles
TOTAL DES PRETS ET CREANCES SUR LES ETABLISSEMENTS DE CREDIT
5 291 274
-2 534
5 288 740
31/12/2012
5 819 457
-2 252
5 817 205
Décomposition des prêts et créances bruts sur les établissements de crédit
31/12/2013
en milliers d'euros
C omptes ordinaires débiteurs
C omptes et prêts
31/12/2012
6 818
33 349
5 239 880
5 737 239
Titres assimilés à des prêts et créances
4 660
9 115
Prêts subordonnés et prêts participatifs
37 408
37 527
2 508
5 291 274
2 227
5 819 457
Prêts et créances dépréciés
TOTAL DES PRETS ET CREANCES BRUTS SUR LES ETABLISSEMENTS DE CREDIT
Les créances sur opérations avec le réseau s’élèvent à 1 459 656 milliers d’euros au 31 décembre 2013 (1 581 976 milliers d’euros au
31 décembre 2012).
Les fonds du Livret A et du LDD centralisés à la Caisse des Dépôts et Consignations et présentés sur la ligne « Comptes ordinaires
débiteurs » s’élèvent à 3 275 160 milliers d’euros au 31 décembre 2013 (3 442 416 milliers d’euros au 31 décembre 2012).
Aucune créance sur établissement de crédit n’est restructurée du fait de la situation financière du débiteur au 31 décembre 2013.
Note 5.6.2 Prêts et créances sur la clientèle
31/12/2013
en milliers d'euros
Prêts et créances sur la clientèle
Dépréciations individuelles
Dépréciations sur base de portefeuilles
TOTAL DES PRETS ET CREANCES SUR LA CLIENTELE
Page 124 sur 206
10 155 954
-80 686
-17 131
10 058 137
31/12/2012
9 423 857
-71 175
-16 780
9 335 902
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Décomposition des prêts et créances bruts sur la clientèle
31/12/2013
en milliers d'euros
Comptes ordinaires débiteurs
Prêts à la clientèle financière
C rédits de trésorerie
C rédits à l'équipement
C rédits au logement
Autres crédits
Prêts subordonnés
Autres concours à la clientèle
Titres assimilés à des prêts et créances
Autres prêts et créances sur la clientèle
Prêts et créances dépréciés
TOTAL DES PRETS ET CREANCES BRUTS SUR LA CLIENTELE
31/12/2012
48 816
47 033
759 874
2 938 818
5 440 591
27 872
22 708
9 189 863
11 220
735 221
73 017
10 058 137
769 940
3 009 380
4 701 248
27 958
23 602
8 532 128
10 303
673 765
72 673
9 335 902
Les encours des créances restructurées du fait de la situation financière du débiteur s’élèvent à 3 656 milliers d’euros au 31 décembre
2013. Le montant de ces prêts et créances restructurés figurant en encours sains est de 1 026 milliers d’euros et le montant de ces
prêts et créances restructurés figurant en prêts et créances dépréciés est de 2 630 milliers d’euros.
Note 5.7 Actifs financiers détenus jusqu’à l’échéance
Il s’agit des actifs financiers non dérivés à paiement fixe ou déterminable ayant une date d’échéance déterminée et que le groupe a
l’intention manifeste et les moyens de détenir jusqu’à l’échéance.
31/12/2013
en milliers d'euros
Effets publics et valeurs assimilées
Obligations et autres titres à revenu fixe
Montant brut des actifs financiers détenus jusqu'à l'échéance
Dépréciation
TOTAL DES ACTIFS FINANCIERS DETENUS JUSQU’À L'ECHEANCE
31/12/2012
84 749
22 814
107 563
108 873
108 873
107 563
108 873
Au cours de l’exercice, il n’y a pas eu de reclassement d’actifs financiers vers la catégorie des « Actifs financiers détenus jusqu’à
l’échéance ».
Au cours de l’exercice, il n’y a pas eu de cession d’actifs détenus jusqu’à l’échéance.
Au 1er janvier 2013, certaines obligations émises par l’Etat ont été reclassées des « Obligations et autres titres à revenu fixe » vers les
« Effets publics et valeurs assimilées » pour un montant de 84 816 milliers d’euros.
Note 5.8 Reclassements d’actifs financiers
Actifs financiers reclassés en application de l’amendement de 2008 (IFRS 7.12 et 7.12A)
Portefeuille d’actifs financiers reclassés
En application des amendements des normes IAS 39 et IFRS 7 « Reclassements d’actifs financiers », le groupe a procédé au
reclassement de certains actifs financiers au cours de l’exercice 2012.
Page 125 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
en milliers d'euros
Valeur nette
comptable à la
date du
reclassement
Valeur nette
comptable au
31 décembre
2013
Valeur nette
comptable au
31 décembre
2012
Juste valeur au
31 décembre
2013
Juste valeur au
31 décembre
2012
Actifs financiers reclassés en 2008 (et 2009, 2010, 2011, 2012)
Actifs financiers détenus à des fins de transaction reclassés en actifs
financiers disponibles à la vente
Actifs financiers détenus à des fins de transaction reclassés en prêts et
créances
Actifs financiers disponibles à la vente reclassés en prêts et créances
18 495
TOTAL DES ACTIFS FINANCIERS RECLASSES EN 2008 (ET 2009,
2010, 2011, 2012)
15 880
19 418
18 065
19 724
18 495
15 880
19 418
18 065
19 724
18 495
15 880
19 418
18 065
19 724
Actifs financiers reclassés en 2013
Actifs financiers détenus à des fins de transaction reclassés en actifs
financiers disponibles à la vente
Actifs financiers détenus à des fins de transaction reclassés en prêts et
créances
Actifs financiers disponibles à la vente reclassés en prêts et créances
TOTAL DES ACTIFS FINANCIERS RECLASSES EN 2013
Total des actifs financiers reclassés
Résultats de l’exercice 2013 afférents aux actifs financiers reclassés
en milliers d'euros
Actifs financiers détenus à des fins de transaction reclassés
en actifs financiers disponibles à la vente
Actifs financiers détenus à des fins de transaction reclassés
en prêts et créances
Actifs financiers disponibles à la vente reclassés en prêts et
créances
TOTAL RESULTATS DE L'EXERCICE 2013 AFFERENTS
AUX ACTIFS FINANCIERS RECLASSES
Produit net
bancaire
Coût du risque
Total
(avant impôts)
1 462
1 462
1 462
1 462
Variation de juste valeur qui aurait été comptabilisée si les actifs financiers n’avaient pas été reclassés
Exercice
2013
en milliers d'euros
Exercice
2012
Variation de juste valeur qui aurait été enregistrée en résultat
- Actifs financiers détenus à des fins de transaction reclassés en actifs financiers
disponibles à la vente
- Actifs financiers détenus à des fins de transaction reclassés en prêts et créances
- Actifs financiers disponibles à la vente reclassés en prêts et créances
Variation de juste valeur qui aurait été enregistrée en gains et pertes comptabilisés
directement en capitaux propres
- Actifs financiers disponibles à la vente reclassés en prêts et créances
TOTAL VARIATION DE JUSTE VALEUR QUI AURAIT ÉTÉ COMPTABILISEE SI LES
TITRES N'AVAIENT PAS ÉTÉ RECLASSES
-1 659
-1 659
-1 659
Actifs financiers reclassés en application d’une possibilité offerte antérieure à l’amendement (IFRS7.12)
En 2013, le Groupe CEP Midi-Pyrénées n’a pas reclassé de « Titres disponibles à la vente » vers « Titres détenus jusqu’à l’échéance ».
Page 126 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Note 5.9 Impôts différés
Les impôts différés déterminés sur les différences temporelles reposent sur les sources de comptabilisation détaillées dans le tableau
suivant (les actifs d’impôts différés sont signés en positif, les passifs d’impôts différés figurent en négatif) :
en milliers d'euros
Plus-values latentes sur OPC VM
GIE fiscaux
Provisions pour passifs sociaux
Provisions pour activité d'épargne-logement
Provisions sur base de portefeuilles
Autres provisions non déductibles
Juste valeur des instruments financiers dont la variation est inscrite en réserves
Autres sources de différences temporelles
31/12/2013
-2 215
-731
8 561
-1 301
15 296
-7 717
18 529
Impôts différés liés aux décalages temporels
Impôts différés liés à l'activation des pertes fiscales reportables
Impôts différés sur retraitements et éliminations de consolidation
Impôts différés non constatés
IMPOTS DIFFERES NETS
Comptabilisés :
- à l'actif du bilan
- au passif du bilan
31/12/2012
-5 271
-3 312
9
-5
13
-1
18
191
639
755
734
765
30 422
25 755
-21 633
-27 436
8 789
-1 681
37 877
-29 088
25 568
-27 249
Au 31 décembre 2013, il n’y a pas de différences temporelles déductibles, pertes fiscales et crédits d’impôt non utilisés pour lesquels
aucun actif d’impôt différé n’a été comptabilisé au bilan.
Note 5.10 Comptes de régularisation et actifs divers
31/12/2013
en milliers d'euros
31/12/2012
C omptes d'encaissement
C harges constatées d'avance
Produits à recevoir
Autres comptes de régularisation (1)
Comptes de régularisation - actif
Dépôts de garantie versés
C omptes de règlement débiteurs sur opérations sur titres
Débiteurs divers (2)
Actifs divers
122 106
2 317
30 382
70 101
224 906
44 191
119 401
2 291
19 459
29 790
170 941
42 791
99 062
143 253
94 495
137 286
TOTAL DES COMPTES DE REGULARISATION ET ACTIFS DIVERS
368 159
308 227
Note 5.11 Participations dans les entreprises mises en équivalence
Les principales participations du groupe mises en équivalence concernent les sociétés suivantes :
31/12/2013
en milliers d'euros
31/12/2012
Sociétés financières
Sociétés non financières
SC Résidence Saint Exupéry
SC Résidence Louis Breguet
SC Résidence Ilot J
SC Résidence Latécoère
SC Résidence Mermoz
SC Résidence C roix du Sud
SC Résidence C harles Lindbergh
SC Résidence C arré des Pionniers
Ailes Icare
TOTAL PARTICIPATIONS DANS LES ENTREPRISES MISES EN EQUIVALENCE
Page 127 sur 206
-75
-85
-4
-14
-12
719
-219
411
74
-31
-85
778
-24
-91
289
328
-45
1
795
1 120
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Les données financières publiées par les principales sociétés dont les titres sont mis en équivalence sont les suivantes :
Total du bilan
au 31/12/2013
en milliers d'euros
SC Résidence
SC Résidence
SC Résidence
SC Résidence
SC Résidence
SC Résidence
SC Résidence
SC Résidence
Ailes Icare
Saint Exupéry
Louis Breguet
Ilot J
Latécoère
Mermoz
C roix du Sud
C harles Lindbergh
C arré des Pionniers
5
7
11
10
Chiffre
d'affaires
Exercice 2013
400
310
516
148
680
318
543
096
752
Résultat net
Exercice 2013
28
-72
-20
8
10
12
2
-88
-1
120
20
156
1 636
-302
912
146
12
252
573
332
579
Note 5.12 Immeubles de placement
en milliers d'euros
31/12/2013
31/12/2012
Cumul des
Cumul des
amortissements
amortissements
Valeur nette Valeur brute
Valeur brute
Valeur nette
et pertes de
et pertes de
valeur
valeur
Immeubles comptabilisés au coût historique
TOTAL DES IMMEUBLES DE PLACEMENT
209 578
-35 035
174 544
212 468
-33 429
179 039
209 578
-35 035
174 544
212 468
-33 429
179 039
La juste valeur des immeubles de placement s’élève à 174 640 milliers d’euros au 31 décembre 2013 (179 056 milliers d’euros au
31 décembre 2012).
L’évolution du poste immeuble de placement s’explique par les cessions et investissements réalisés par Midi Foncière au titre de
l’exercice 2013 :
-
cinq immeubles ont été apportés à l’OCPI Capitole, non consolidé, par apport des parts de la SCI 99 route d’Espagne, de la
SCI Côté Gare et de la SCI Pierre Paul R ;
-
Midi Foncière a acquis un immeuble SCI Nova Immo à Montbonnot et deux commerces dans l’immeuble le Pré Catalan à
Toulouse.
Note 5.13 Immobilisations
en milliers d'euros
Immobilisations corporelles
Terrains et constructions
Equipement, mobilier et autres immobilisations corporelles
TOTAL DES IMMOBILISATIONS CORPORELLES
Immobilisations incorporelles
Droit au bail
Logiciels
Autres immobilisations incorporelles
TOTAL DES IMMOBILISATIONS INCORPORELLES
31/12/2013
31/12/2012
Cumul des
Cumul des
amortissements
amortissements
Valeur brute
Valeur nette Valeur brute
Valeur nette
et pertes de
et pertes de
valeur
valeur
42 043
139 849
-31 124
-87 861
41 870
129 732
-27 736
-83 064
14 134
51 988
10 919
181 892
-118 985
62 907
171 602
-110 800
60 802
6 845
5 098
445
-515
-4 559
-440
6 330
539
5
6 618
4 707
5 800
-218
-4 290
-706
6 400
417
5 094
12 388
-5 514
6 874
17 125
-5 214
11 911
46 668
Note 5.14 Écarts d’acquisition
Les écarts d’acquisition des regroupements d’exercices antérieurs au 1er janvier 2006 sont totalement amortis au 1er janvier 2006.
Note 5.15 Dettes envers les établissements de crédit et la clientèle
Les dettes, qui ne sont pas classées comme des passifs financiers évalués à la juste valeur par résultat, font l’objet d’une
comptabilisation selon la méthode du coût amorti et sont enregistrées au bilan en « Dettes envers les établissements de crédit » ou en
« Dettes envers la clientèle ».
Page 128 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Note 5.15.1 Dettes envers les établissements de crédit
31/12/2013
en milliers d'euros
C omptes à vue
Dettes rattachées
Dettes à vue envers les établissements de crédit
Emprunts et comptes à terme
Opérations de pension
Dettes rattachées
Dettes à terme envers les établissements de crédit
TOTAL DES DETTES ENVERS LES ETABLISSEMENTS DE CREDIT
33 710
26
33 736
3 701 254
183 799
29 356
3 914 409
3 948 145
31/12/2012
113 760
35
113 795
3 416 063
586 507
30 256
4 032 826
4 146 621
Les dettes sur opérations avec le réseau s’élèvent à 3 844 072 milliers d’euros au 31 décembre 2013 (3 682 572 milliers d’euros au
31 décembre 2012).
Note 5.15.2 Dettes envers la clientèle
en milliers d'euros
Comptes ordinaires créditeurs
Livret A
Plans et comptes épargne-logement
Autres comptes d'épargne à régime spécial
Dettes rattachées
Comptes d'épargne à régime spécial
C omptes et emprunts à vue
C omptes et emprunts à terme
Dettes rattachées
Autres comptes de la clientèle
TOTAL DES DETTES ENVERS LA CLIENTELE
31/12/2013
1 913 613
4 310 408
2 392 209
2 246 092
137
8 948 846
6 895
768 903
36 220
812 018
31/12/2012
1 716 911
4 124 119
2 316 551
2 367 090
528
8 808 288
6 396
742 583
28 681
777 660
11 674 477
11 302 859
Note 5.16 Dettes représentées par un titre
Les dettes représentées par un titre sont ventilées selon la nature de leur support, à l’exclusion des titres subordonnés classés au poste
« Dettes subordonnées ».
en milliers d'euros
Titres du marché interbancaire et Titres de créances négociables
Total
Dettes rattachées
TOTAL DES DETTES REPRESENTEES PAR UN TITRE
31/12/2013
113 171
113 171
595
113 766
31/12/2012
17 439
17 439
505
17 944
Note 5.17 Comptes de régularisation et passifs divers
31/12/2013
en milliers d'euros
C omptes d'encaissement
Produits constatés d'avance
C harges à payer
Autres comptes de régularisation créditeurs
Comptes de régularisation - passif
C omptes de règlement créditeurs sur opérations sur titres
C réditeurs divers
Passifs divers
TOTAL DES COMPTES DE REGULARISATION ET PASSIFS DIVERS
Page 129 sur 206
84 857
77 254
61 042
11 493
234 646
14 686
56 035
70 721
305 367
31/12/2012
62 082
77 956
60 667
11 763
212 468
12 173
58 638
70 811
283 279
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Note 5.18 Provisions
en milliers d'euros
Provisions pour engagements sociaux
Provisions pour activité d'épargne-logement
Provisions pour engagements hors bilan
Provisions pour litiges
Autres (2)
Autres provisions
Total des provisions
31/12/2012
01/01/2013
(3)
6 111
26 692
8 108
14 916
21 619
71 335
77 446
Autres
Reprises non
mouvements
utilisées
(1)
756
392
-1 831
1 706
-3 649
7 676
-9 516
19 483
-9 440
5 012
28 865
-24 436
5 012
29 621
-24 436
5 404
Augmentations
-2 629
-2 629
31/12/2013
4 630
24 861
6 165
13 076
36 674
80 776
85 406
(1) Les autres mouvements comprennent notamment les impacts relatifs aux variations de périmètre et à la conversion.
(2) A détailler le cas échéant
(3) L’ajustement du bilan d’ouverture est lié au changement de méthode comptable dû à l’adoption de la norme IAS 19 révisée.
Note 5.18.1 Encours collectés au titre de l’épargne-logement
31/12/2013
en milliers d'euros
Encours collectés au titre des
ancienneté de moins de 4 ans
ancienneté de plus de 4 ans et de
ancienneté de plus de 10 ans
Encours collectés au titre des
Encours collectés au titre des
31/12/2012
Plans d'épargne logement (PEL)
moins de 10 ans
plans épargne-logement
comptes épargne-logement
TOTAL DES ENCOURS COLLECTES AU TITRE DE L'EPARGNE-LOGEMENT
937 474
517 001
621 221
2 075 696
316 512
870 925
530 512
590 560
1 991 997
324 554
2 392 208
2 316 551
Note 5.18.2 Encours de crédits octroyés au titre de l’épargne-logement
31/12/2013
en milliers d'euros
31/12/2012
Encours de crédits octroyés au titre des plans épargne logement
12 430
16 817
Encours de crédits octroyés au titre des comptes épargne logement
47 296
56 395
59 726
73 212
TOTAL DES ENCOURS DE CREDITS OCTROYES AU TITRE DE L'EPARGNE LOGEMENT
Note 5.18.3 Provisions constituées au titre de l’épargne-logement
31/12/2013 31/12/2012
en milliers d'euros
Provisions constituées au titre des PEL
ancienneté de plus de 10 ans
Provisions constituées au titre des plans épargne logement
Provisions constituées au titre des comptes épargne logement
Provisions constituées au titre des crédits PEL
Provisions constituées au titre des crédits C EL
Provisions constituées au titre des crédits épargne logement
TOTAL DES PROVISIONS CONSTITUEES AU TITRE DE L'EPARGNE LOGEMENT
22 276
22 276
21 947
21 947
2 906
-228
-94
-321
4 250
-197
692
495
24 861
26 692
Note 5.19 Dettes subordonnées
Les dettes subordonnées se distinguent des créances ou des obligations émises en raison du remboursement qui n’interviendra
qu’après le désintéressement de tous les créanciers privilégiés ou chirographaires.
Les dettes subordonnées ont été totalement amorties selon leur échéancier en novembre 2011.
Note 5.20 Actions ordinaires et instruments de capitaux propres émis
Parts sociales
31/12/2013
en milliers d'euros
Parts sociales
Valeur à l'ouverture
Augmentation de capital
Réduction de capital
Autres variations
Valeur à la clôture
Nombre
Nominal
19 039 272
0,02
19 039 272
Page 130 sur 206
31/12/2012
Capital
Nombre
380 785
15 039 272
4 000 000
380 785
19 039 272
Nominal
0,02
0,02
Capital
300 785
80 000
380 785
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
er
L’entrée des sociétés locales d’épargne dans le périmètre de consolidation au 1 janvier 2010 n’a pas eu d’impact sur le montant du
capital du groupe. En effet, les SLE sont considérées comme des entités ad hoc intégrées globalement (cf. §16.1) et leur consolidation
impacte donc les réserves consolidées. En conséquence, les informations fournies au titre des parts sociales correspondent à celles de
la CEP Midi-Pyrénées.
Les certificats coopératifs d’investissements émis par la CEP Midi-Pyrénées (95 196 milliers d’euros au 31 décembre 2012) ont été
annulés suite à leur rachat dans le cadre des opérations de simplification du groupe BPCE décrites en note 1.
Note 5.21 Variation des gains et pertes directement comptabilisés en capitaux propres
Exercice 2013
2 123
-731
3 816
2 218
1 598
2 637
-1 600
en milliers d'euros
Ecarts de réévaluation sur régimes à prestations définies
Effet d'impôt des écarts de réévaluation sur régimes à prestations définies
Variations de valeur des actifs financiers disponibles à la vente
Variations de valeur de la période affectant les capitaux propres
Variations de valeur de la période rapportée au résultat
Variations de valeur des instruments dérivés de couverture
Impôts
GAINS ET PERTES COMPTABILISES DIRECTEMENT EN CAPITAUX PROPRES (NETS D'IMPOTS)
TOTAL DES GAINS ET PERTES COMPTABILISES DIRECTEMENT EN CAPITAUX PROPRES
Part du groupe
38 611
38 611
-2 285
-12 169
6 245
24 157
Exercice 2012
Exercice 2013
en milliers d'euros
Ecarts de réévaluation sur régimes à prestations définies
Variations de valeur des actifs financiers disponibles à la vente
Variations de valeur des instruments dérivés de couverture
Exercice 2012
Brut
2 123
3 816
2 637
Impôt
-731
-693
-907
Net
1 392
3 123
1 730
Brut
Impôt
Net
38 611
-2 285
-12 955
786
8 576
-2 331
6 245
36 326
-12 169
24 157
8 576
-2 331
6 245
36 326
-12 169
24 157
25 656
-1 499
Participations ne donnant pas le contrôle (intérêts minoritaires)
NOT E 6 - NOT E S R E L AT IV E S AU C OMP T E DE R E S UL T AT
Note 6.1 Intérêts, produits et charges assimilés
Ce poste enregistre les intérêts calculés selon la méthode du taux d’intérêt effectif des actifs et passifs financiers évalués au coût
amorti, à savoir les prêts et emprunts sur les opérations interbancaires et sur les opérations clientèle, le portefeuille d’actifs détenus
jusqu’à l’échéance, les dettes représentées par un titre et les dettes subordonnées.
Il enregistre également les coupons courus et échus des titres à revenu fixe comptabilisés dans le portefeuille d’actifs financiers
disponibles à la vente et des dérivés de couverture, étant précisé que les intérêts courus des dérivés de couverture de flux de trésorerie
sont portés en compte de résultat symétriquement aux intérêts courus de l’élément couvert.
Exercice 2013
en milliers d'euros
Prêts et créances avec la clientèle
- Opérations avec la clientèle (hors régime spécial)
- Comptes d'épargne à régime spécial
Prêts et créances avec les établissements de crédit
Opérations de location-financement
Dettes représentées par un titre et dettes subordonnées
Instruments dérivés de couverture
Actifs financiers disponibles à la vente
Actifs financiers détenus jusqu'à l'échéance
Actifs financiers dépréciés
Autres produits et charges d'intérêts
TOTAL DES PRODUITS ET CHARGES D'INTERETS
Produits
336 742
334 911
1 831
124 180
29 636
23 578
24 565
2 840
296
3 804
545 641
Charges
-190 315
-26 051
-164 264
-57 012
-313
-59 505
-307 145
Exercice 2012
Net
146 427
308 860
-162 433
67 168
29 636
-313
-35 927
24 565
2 840
296
3 804
Produits
324 055
326 826
-2 771
153 901
35 262
////
31 234
37 271
696
59
10 420
Charges
-223 063
-25 586
-197 477
-78 687
238 496
592 898
-368 992
-233
-67 009
Net
100 992
301 240
-200 248
75 214
35 262
-233
-35 775
37 271
696
59
10 420
223 210
Les produits d’intérêts sur prêts et créances avec les établissements de crédit comprennent 70 466 milliers d’euros (90 698 milliers
d’euros en 2012) au titre de la rémunération des fonds du Livret A et du LDD centralisés à la Caisse des Dépôts et Consignations.
Les produits d’intérêts sur les comptes d’épargne à régime spécial comprennent 1 831 milliers d’euros au titre de la reprise nette à la
provision épargne logement (dotation nette de -2 771 milliers d’euros au titre de l’exercice 2012).
Note 6.2 Produits et charges de commissions
Les commissions sont enregistrées en fonction du type de service rendu et du mode de comptabilisation des instruments financiers
auxquels le service rendu est rattaché.
Page 131 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Ce poste comprend notamment les commissions rémunérant des services continus (commissions sur moyens de paiement, droits de
garde sur titres en dépôts, etc.), des services ponctuels (commissions sur mouvements de fonds, pénalités sur incidents de paiements,
etc.), l’exécution d’un acte important ainsi que les commissions afférentes aux activités de fiducie et assimilées, qui conduisent le
groupe à détenir ou à placer des actifs au nom de la clientèle.
En revanche, les commissions assimilées à des compléments d’intérêt et faisant partie intégrante du taux effectif du contrat figurent
dans la marge d’intérêt.
Exercice 2013
en milliers d'euros
Opérations interbancaires et de trésorerie
Opérations avec la clientèle
Prestation de services financiers
Vente de produits d'assurance vie
Moyens de paiement
Opérations sur titres
Opérations sur instruments financiers et de hors-bilan
Autres commissions
TOTAL DES COMMISSIONS
Produits
Charges
127
071
447
596
315
479
769
784
-1
-58
-10 138
140 588
-21 162
37
13
38
28
6
3
12
-8 254
-3 025
-32
346
Exercice 2012
Net
37
3
38
20
3
3
13
Produits
126
013
309
596
061
454
737
130
119 426
Charges
96
422
547
418
968
839
004
559
-5
-77
-9 642
128 853
-20 822
32
4
37
28
6
6
12
-8 009
-3 082
-7
Net
32
-5
37
20
3
5
12
91
345
095
418
959
757
997
559
108 031
Note 6.3 Gains ou pertes nets sur instruments financiers à la juste valeur par résultat
Ce poste enregistre les gains et pertes des actifs et passifs financiers de transaction, ou comptabilisés sur option à la juste valeur par
résultat y compris les intérêts générés par ces instruments.
La ligne « Résultat sur opérations de couverture » comprend la réévaluation des dérivés en couverture de juste valeur ainsi que la
réévaluation symétrique de l’élément couvert, la contrepartie de la réévaluation en juste valeur du portefeuille macro-couvert et la part
inefficace des couvertures de flux de trésorerie.
Exercice 2013
en milliers d'euros
Résultats sur instruments financiers de transaction
831
Résultats sur instruments financiers à la juste valeur par résultat sur option
Résultats sur opérations de couverture
- Inefficacité de la couverture de juste valeur
Variation de juste valeur de l'instrument de couverture
Variation de juste valeur des éléments couverts attribuables aux risques couverts
- Inefficacité de la couverture de flux de trésorerie
Résultats sur opérations de change
Total des gains ou pertes nets sur instruments financiers à la juste valeur par résultat
Exercice 2012
-1 899
-584
3 261
-8 418
-7 523
36 309
-4 843
-4 195
-36 072
-43 832
31 877
-895
74
-648
100
-8 097
-3 381
Note 6.4 Gains ou pertes nets sur actifs financiers disponibles à la vente
Ce poste enregistre les dividendes des titres à revenu variable, les résultats de cession des actifs financiers disponibles à la vente et
des autres actifs financiers non évalués à la juste valeur, ainsi que les pertes de valeur des titres à revenu variable enregistrées en
raison d’une dépréciation durable.
Exercice 2013
en milliers d'euros
Résultats de cession
Dividendes reçus
TOTAL DES GAINS OU PERTES NETS SUR ACTIFS FINANCIERS DISPONIBLES A LA VENTE
11 068
9 896
20 964
Exercice 2012
3 565
4 233
7 798
L’application automatique des indices de pertes de valeur sur titres cotés repris au paragraphe 5.4 n’a pas entraîné de nouvelle
dépréciation significative en 2013.
La CEP Midi-Pyrénées a procédé à la cession des titres INTESA (comptabilisés en prêts) sur 2013 générant une moins-value de
–108 milliers d’euros.
Les gains sur cessions s’élèvent à 11 068 milliers d’euros à fin décembre 2013. Ils concernent notamment la vente des titres OAT €
pour 6 305 milliers d’euros et celle des TSSDI BPCE pour 2 166 milliers d’euros.
Note 6.5 Produits et charges des autres activités
Figurent notamment dans ce poste :
•
les produits et charges des immeubles de placement (loyers et charges, résultats de cession, amortissements et dépréciations) ;
•
les produits et charges des opérations de locations opérationnelles ;
•
les produits et charges de l’activité de promotion immobilière (chiffre d’affaires, achats consommés).
Page 132 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Exercice 2013
en milliers d'euros
Produits et charges sur activités immobilières
Produits et charges sur opérations de location
Produits et charges sur immeubles de placement
Quote-part réalisée sur opérations faites en commun
C harges refacturées et produits rétrocédés
Autres produits et charges divers d'exploitation
Dotations et reprises de provisions aux autres produits et charges d'exploitation
Autres produits et charges d'exploitation bancaire
Produits
TOTAL DES PRODUITS ET CHARGES DES AUTRES ACTIVITES
Exercice 2012
1 061
22 049
3 459
196
9 392
6 876
19 923
Charges
103
-953
-15 633
-3 271
-7
-7 191
-16 810
-27 279
Net
103
108
6 416
188
189
2 201
-9 934
-7 356
43 033
-43 762
-729
Produits
Charges
175
-67
1 962
-1 858
17 488
-13 400
3 366
-3 417
689
12 493
-6 559
3 860
-6 182
20 408
-16 158
40 033
-31 483
Net
108
104
4 088
-51
689
5 934
-2 322
4 250
8 550
Note 6.6 Charges générales d’exploitation
Les charges générales d’exploitation comprennent essentiellement les frais de personnel, dont les salaires et traitements nets de
refacturation, les charges sociales ainsi que les avantages au personnel (tels que les charges de retraite). Ce poste comprend
également l’ensemble des frais administratifs et services extérieurs.
en milliers d'euros
Charges de personnel
Impôts et taxes
Services extérieurs
Autres charges
Autres frais administratifs
TOTAL DES CHARGES GENERALES D'EXPLOITATION
Exercice 2013
-132 715
-10 214
-82 726
0
-92 940
Exercice 2012
-129 225
-10 743
-82 545
-8
-93 296
-225 655
-222 521
La décomposition des charges de personnel est présentée dans la note 8.1.
Le Crédit d’impôt pour la compétitivité et l’emploi (CICE) est imputé en déduction des charges de personnel. Il s’élève à 1 455 milliers
d’euros.
Note 6.7 Coût du risque
Ce poste enregistre la charge nette des dépréciations constituées au titre du risque de crédit, qu’il s’agisse de dépréciations
individuelles ou de dépréciations constituées sur base de portefeuilles de créances homogènes.
Il porte aussi bien sur les prêts et créances que sur les titres à revenu fixe supportant un risque avéré de contrepartie. Les pertes liées à
d’autres types d’instruments (dérivés ou titres comptabilisés à la juste valeur sur option) constatées suite à la défaillance
d’établissements de crédit figurent également dans ce poste.
Coût du risque de la période
Exercice 2013
en milliers d'euros
Dotations nettes aux dépréciations et aux provisions
Récupérations sur créances amorties
C réances irrécouvrables non couvertes par des dépréciations
TOTAL COUT DU RISQUE
Exercice 2012
-21 397
-14 181
878
1 027
-1 436
-2 551
-21 955
-15 705
Coût du risque de la période par nature d’actifs
Exercice 2013
en milliers d'euros
Opérations interbancaires
Opérations avec la clientèle
Autres actifs financiers
Engagements par signature
TOTAL COUT DU RISQUE
Page 133 sur 206
Exercice 2012
-285
118
-23 780
-15 578
167
-547
1 943
302
-21 955
-15 705
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Note 6.8 Quote-part du résultat net des entreprises mises en équivalence
Exercice 2013
en milliers d'euros
Exercice 2012
Sociétés financières
Sociétés non financières
SC Résidence
SC Résidence
SC Résidence
SC Résidence
SC Résidence
SC Résidence
SC Résidence
SC Résidence
Ailes Icare
1 300
-44
Saint Exupéry
Louis Breguet
Ilot J
Latécoère
Mermoz
C roix du Sud
C harles Lindbergh
C arré des Pionniers
60
10
78
818
-151
456
73
QUOTE-PART DANS LE RESULTAT NET DES ENTREPRISES MISES EN EQUIVALENCE
1 300
1 521
-23
-42
842
-5
-27
388
397
-9
1 521
Note 6.9 Gains et pertes sur autres actifs
Ce poste comprend les résultats de cession des immobilisations corporelles et incorporelles d’exploitation et les plus ou moins-values
de cession des titres de participation consolidés.
Exercice 2013
en milliers d'euros
Gains ou pertes sur cessions d'immoblisations corporelles & incorp
-119
Gains ou pertes sur cessions des participations consolidées
Exercice 2012
-188
-23 567
TOTAL DES GAINS OU PERTES SUR AUTRES ACTIFS
-119
-23 755
Note 6.10 Impôts sur le résultat
Exercice 2013
en milliers d'euros
Impôts courants
Impôts différés
IMPOTS SUR LE RESULTAT
-54 276
7 654
-46 622
Exercice 2012
-38 242
4 993
-33 249
Rapprochement entre la charge d’impôts comptabilisée et la charge d’impôts théorique
Exercice 2013
en milliers d'euros
Résultat net part du groupe
Variation de valeur des écarts d'acquisition
Part des intérêts minoritaires dans les sociétés consolidées
Quote-part dans le résultat net des entreprises mises en équivalence
Impôts
RESULTAT COMPTABLE AVANT IMPOTS ET VARIATION DE VALEUR DES ECARTS D'ACQUISIT
Taux d'imposition de droit commun français * (B)
Charge (produit) d'impôts théorique au taux en vigueur en France (A*B)
Effet de la variation des impôts différés non constatés
Effet des différences permanentes
Impôts à taux réduit et activités exonérées
Différence de taux d'impôts sur les revenus taxés à l'étranger
Majoration temporaire de l'impôt sur les sociétés
Impôts sur exercices antérieurs, crédits d'impôts et autres impôts
Autres éléments
TAUX EFFECTIF D'IMPOT (CHARGE D'IMPOTS SUR LE RESULTAT RAPPORTEE AU
RESULTAT TAXABLE)
Page 134 sur 206
Exercice 2012
65 397
41 396
1 088
1 300
-46 622
111 807
34,43%
38 495
-714
1 521
-33 249
72 410
34,43%
24 931
1 642
-1 179
3 012
4 503
1 339
642
1 627
-437
5 295
42%
46%
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOT E 7 - E XP OS IT ION AUX R IS QUE S E T R AT IOS R E G L E ME NTAIR E S
Note 7.1 Gestion du capital et adéquation des fonds propres
Le groupe est soumis au respect de la réglementation prudentielle française qui transpose en droit français les directives européennes
« Adéquation des fonds propres des entreprises d’investissement et des établissements de crédit » et « Conglomérats financiers ».
Depuis le 1er janvier 2008, les méthodes de calcul dites « Bâle II » du ratio de solvabilité sont définies par l’arrêté du 20 février 2007 du
Ministère de l’Économie, des Finances et de l’Industrie comme le rapport entre les fonds propres prudentiels globaux et la somme :
•
des exigences de fonds propres au titre du risque de crédit calculées en utilisant l’approche standard ou l’approche des notations
internes selon l’entité du groupe concernée ;
•
des exigences de fonds propres au titre de la surveillance prudentielle des risques de marché et du risque opérationnel.
Les fonds propres prudentiels sont déterminés conformément au Règlement no 90-02 du Comité de la réglementation bancaire et
financière du 23 février 1990 relatif aux fonds propres.
31/12/2013
en milliers d'euros
C apitaux propres part du groupe
Intérêts minoritaires
Emissions de Tier 1 hybrides
Retraitements prudentiels (y.c. écarts d'acquisitions et immobilisations incorporelles)
Fonds propres de base (Tier 1) avant déduction
Fonds propres complémentaires (Tier 2) avant déduction
Déductions des fonds propres
dont déduction des fonds propres de base
dont déduction des fonds propres complémentaires
dont déduction du total des fonds propres
FONDS PROPRES PRUDENTIELS
31/12/2012
1 265 432
-986
1 509 516
-217
5 424
1 269 870
1 945
-379 391
-377 446
-1 945
-379 391
892 424
4 748
1 514 047
1 450
-440 244
-438 794
-1 450
-440 244
1 075 253
Les fonds propres prudentiels sont répartis en deux catégories auxquelles sont apportées un certain nombre de déductions.
Les fonds propres de base (Tier 1) sont déterminés à partir des capitaux propres comptables du groupe, hors gains ou pertes latents
ou différés filtrés, augmentés des intérêts minoritaires, des émissions de Tier 1 hybrides (principalement des dettes subordonnées à
durée indéterminée) et déduction faite des écarts d’acquisition et des immobilisations incorporelles.
Certains éléments de fonds propres de base sont plafonnés. Notamment, les instruments hybrides et les intérêts minoritaires, pris
ensemble, ne peuvent représenter plus de 50 % des fonds propres de base.
Les fonds propres complémentaires (Tier 2) sont subdivisés en deux niveaux :
•
les fonds propres complémentaires de premier niveau correspondent à des dettes subordonnées à durée indéterminée et à certains
instruments financiers ;
•
les fonds propres complémentaires de second niveau incluent notamment des dettes subordonnées à long terme et certaines
actions de préférence. Une décote de 20 % est appliquée à tous les instruments de dettes subordonnées de maturité inférieure à
cinq ans.
Les fonds propres complémentaires ne sont pris en compte que dans la limite de 100% du montant des fonds propres de base. Les
fonds propres complémentaires de deuxième niveau ne peuvent être retenus que dans la limite de 50% des fonds propres de base.
Les déductions des fonds propres sont principalement composées des éléments de fonds propres (participations et créances
subordonnées) dans les entités du secteur bancaire dont le groupe détient plus de 10% du capital ou les participations du secteur
bancaire mises en équivalence. Ces déductions sont imputées à parité entre les fonds propres de base et les fonds propres
complémentaires.
En application de l’arrêté ministériel du 20 février 2007, le groupe est tenu de respecter en permanence un ratio de solvabilité au moins
égal à 8%.
Au cours de l’année 2013, le Groupe CEP Midi-Pyrénées a respecté les ratios prudentiels de solvabilité.
Note 7.2 Risque de crédit et risque de contrepartie
Certaines informations relatives à la gestion des risques requises par la norme IFRS 7 sont également présentées dans le rapport sur la
gestion des risques. Elles font partie intégrante des comptes certifiés par les commissaires aux comptes.
Page 135 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Note 7.2.1 Mesure et gestion du risque de crédit
Le risque de crédit se matérialise lorsqu’une contrepartie est dans l’incapacité de faire face à ses obligations et peut se manifester par
la migration de la qualité de crédit voire par le défaut de la contrepartie.
Les engagements exposés au risque de crédit sont constitués de créances existantes ou potentielles et notamment de prêts, titres de
créances ou de propriété ou contrats d’échange de performance, garanties de bonne fin ou engagements confirmés ou non utilisés.
Les procédures de gestion et les méthodes d’évaluation des risques de crédit, la concentration des risques, la qualité des actifs
financiers sains, l’analyse et la répartition des encours sont communiquées dans le rapport sur la gestion des risques.
Note 7.2.2 Exposition globale au risque de crédit et au risque de contrepartie
Le tableau ci-dessous présente l’exposition de l’ensemble des actifs financiers du groupe CEP Midi-Pyrénées au risque de crédit. Cette
exposition au risque de crédit (déterminée sans tenir compte de l’effet des compensations non comptabilisées et des collatéraux)
correspond à la valeur nette comptable des actifs financiers.
en milliers d'euros
Actifs financiers à la juste valeur par résultat (hors titres à revenu variable)
Instruments dérivés de couverture
Actifs financiers disponibles à la vente (hors titres à revenu variable)
Prêts et créances sur les établissements de crédit
Prêts et créances sur la clientèle
Actifs financiers détenus jusqu'à l'échéance
Encours net
31/12/2013
54 371
28 584
692 875
5 288 740
10 058 137
107 563
Encours net
31/12/2012
63 902
33 919
925 843
5 817 205
9 335 902
108 873
16 230 270
16 285 644
316 370
937 558
355 440
1 077 810
1 253 928
1 433 250
17 484 198
17 718 894
Exposition des engagements au bilan
Garanties financières données
Engagements par signature
Exposition des engagements au hors bilan
EXPOSITION GLOBALE AU RISQUE DE CREDIT ET AU RISQUE DE CONTREPARTIE
Les procédures de gestion et les méthodes d’évaluation des risques de crédit, la concentration des risques, la qualité des actifs
financiers sains, l’analyse et la répartition des encours sont communiquées dans le rapport sur la gestion des risques.
Note 7.2.3 Dépréciations et provisions pour risque de crédit
01/01/2013
en milliers d'euros
Actifs financiers disponibles à la vente
Opérations interbancaires
Opérations avec la clientèle
Autres actifs financiers
Dépréciations déduites de l'actif
Provisions sur engagements hors bilan
TOTAL DES DEPRECIATIONS ET PROVISIONS POUR RISQUE DE CREDIT
Dotations
Reprises
1 575
2 252
87 955
778
92 560
8 108
1 288
463
36 468
1 104
39 323
1 706
-2 580
-178
-23 469
-639
-26 866
-3 649
100 668
41 029
-30 515
Autres
31/12/2013
variations
3 196
3 479
-3
2 534
-3 137
97 817
-1
1 242
55
105 072
6 165
55
111 237
Note 7.2.4 Actifs financiers présentant des impayés
Les actifs présentant des arriérés de paiement sont des actifs financiers sains présentant des incidents de paiement.
À titre d’exemple :
•
un instrument de dette peut présenter un arriéré lorsque l’émetteur obligataire ne paie plus son coupon ;
•
un prêt est considéré comme étant en arriéré de paiement si une des échéances ressort comptablement impayée ;
•
un compte ordinaire débiteur déclaré sur la ligne « Prêts et avances » est considéré comme étant en arriéré de paiement si
l’autorisation de découvert, en durée ou en montant, est dépassée à la date de l’arrêté.
Les montants présentés dans le tableau ci-dessous n’incluent pas les impayés techniques, c’est-à-dire notamment les impayés
résultant d’un décalage entre la date de valeur et la date de comptabilisation au compte du client.
Les actifs présentant des arriérés de paiement (capital restant dû et intérêts courus pour les crédits et montant total du découvert pour
les comptes ordinaires) se répartissent par ancienneté de l’arriéré de la façon suivante :
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Encours non dépréciés présentant des impayés
en milliers d'euros
Instruments de dettes
Prêts et avances
Autres actifs financiers
TOTAL au 31/12/2013
< ou = 90
jours
71 689
2 962
74 651
> 90 jours
et <=180
jours
1 538
353
1 891
> 180 jours
et <=1 an
> 1 an
637
879
1 516
4 800
297
5 097
Encours non dépréciés présentant des impayés
en milliers d'euros
Instruments de dettes
Prêts et avances
Autres actifs financiers
TOTAL AU 31/12/2012
< ou = 90
jours
85 634
277
85 911
> 90 jours
et <=180
jours
1 587
385
1 972
> 180 jours
et <=1 an
> 1 an
1 985
359
2 344
185
99
284
Encours
dépréciés
(valeur
nette)
Total des
encours
4 921
90 122
4 921
168 785
4 491
178 197
95 043
Encours
dépréciés
(valeur
nette)
Total des
encours
4 573
89 428
94 001
4 573
178 818
1 120
184 511
Note 7.2.5 Mécanismes de réduction du risque de crédit : actifs obtenus par prise de possession de garantie
Le Groupe CEP Midi-Pyrénées n’a pas obtenu d’actifs par prise de possession de garantie.
Note 7.3 Risque de marché
Le risque de marché représente le risque pouvant engendrer une perte financière due à des mouvements de paramètres de marché,
notamment :
•
les taux d’intérêts : le risque de taux correspond au risque de variation de juste valeur ou au risque de variation de flux de trésorerie
futurs d’un instrument financier du fait de l’évolution des taux d’intérêts ;
•
les cours de change ;
•
les prix : le risque de prix résulte des variations de prix de marché, qu’elles soient causées par des facteurs propres à l’instrument
ou à son émetteur, ou par des facteurs affectant tous les instruments négociés sur le marché. Les titres à revenu variable, les
dérivés actions et les instruments financiers dérivés sur matières premières sont soumis à ce risque ;
•
et plus généralement, tout paramètre de marché intervenant dans la valorisation des portefeuilles.
Les systèmes de mesures et de surveillance des risques de marché sont communiqués dans le rapport sur la gestion des risques.
L’information relative à la gestion des risques de marché requise par la norme IFRS 7 est présentée dans le rapport sur la gestion des
risques.
Note 7.4 Risque de taux d’intérêt global et risque de change
Le risque de taux représente pour la banque l’impact sur ses résultats annuels et sa valeur patrimoniale d’une évolution défavorable
des taux d’intérêts. Le risque de change est le risque de voir la rentabilité affectée par les variations du cours de change.
La gestion du risque de taux d’intérêt global et la gestion du risque de change sont présentées dans le rapport sur la gestion des
risques.
Note 7.5 Risque de liquidité
Le risque de liquidité représente pour la banque l’impossibilité de faire face à ses engagements ou à ses échéances à un instant donné.
Les procédures de refinancement et les modalités de gestion du risque de liquidité sont communiquées dans le rapport sur la gestion
des risques.
Échéances par durée restant à courir
Le tableau ci-dessous présente les montants par date d’échéance contractuelle.
Les instruments financiers en valeur de marché par résultat relevant du portefeuille de transaction, les actifs financiers disponibles à la
vente à revenu variable, les encours douteux, les instruments dérivés de couverture et les écarts de réévaluation des portefeuilles
couverts en taux sont positionnés dans la colonne « Non déterminé ». En effet, ces instruments financiers sont :
•
soit destinés à être cédés ou remboursés avant la date de leur maturité contractuelle ;
•
soit destinés à être cédés ou remboursés à une date non déterminable (notamment lorsqu’ils n’ont pas de maturité
contractuelle) ;
Page 137 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
•
soit évalués au bilan pour un montant affecté par des effets de revalorisation.
Les intérêts courus non échus sont présentés dans la colonne « inférieur à 1 mois ».
Les montants présentés sont les montants contractuels hors intérêts prévisionnels.
en milliers d'euros
C aisse et banques centrales
Actifs financiers à la juste valeur par résultat
Instruments dérivés de couverture
Actifs financiers disponibles à la vente
Prêts et créances sur les établissements de crédit
Prêts et créances sur la clientèle
Actifs financiers détenus jusqu'à l'échéance
Actifs financiers par échéance
Passifs financiers à la juste valeur par résultat
Instruments dérivés de couverture
Dettes envers les établissements de crédit
Dettes envers la clientèle
Dettes représentées par un titre
Passifs financiers par échéance
Engagements de financements donnés en faveur des établissements de crédit
Engagements de financements donnés en faveur de la clientèle
Engagements de financement donnés
Engagements de garantie en faveur des établissements de crédit
Engagements de garantie en faveur clientèle
Engagements de garantie donnés
Non
déterminée
Inférieur à 1 De 1 mois à
mois
3 mois
De 3 mois à
De 1 à 5 ans
1 an
Plus de 5
ans
Indéterminée
62 355
113
28
102
5
116
504
584
516
926
615
367 145
5 657
128 345
1 490
42
196
8 311
973
650
715
872
5 775
13 784
248 259
49 209
37 253
871 798
290 508
1 069 993
3 153 199
22 920
4 202 565
267 860
958 456
4 544 931
30
3 727
379
1
41 001
737
134
416
771
516 009
6 133 059
526 144
296
434
5 278
82
177 404
289 459
418 886
1 901 496
1 159 410
7 488
9 671 869
9 875
127 127
446
583 458
1 590
1 234 687
101 855
49 848
142 980
9 859 148
10 135
TOTAL
62
163
28
1 291
5 288
10 058
107
355
054
584
727
740
137
563
17 000 160
5
128
3 948
11 674
113
657
345
145
477
766
417 032
1 003 934
3 238 038
1 209 258
15 870 390
18 444
96 054
114 498
108 927
108 927
2 462
232 435
234 897
256 319
256 319
229 082
229 082
20 906
922 817
943 723
2 855
2 855
8
2 255
2 263
4
21 993
21 997
78 773
78 773
155 510
155 510
54 397
54 397
12
315 783
315 795
NOT E 8 - AV ANT AG E S AU P E R S ONNE L
Note 8.1 Charges de personnel
en milliers d'euros
Salaires et traitements
C harges des régimes à prestations et cotisations définies
Autres charges sociales et fiscales
Intéressement et participation
TOTAL DES CHARGES DE PERSONNEL
Exercice 2013
-75454
-31459
-17 518
-8284
-132 715
Exercice 2012
-72 679
-28 941
-20 789
-6 816
-129 225
Note 8.2 Engagements sociaux
Le Groupe CEP Midi-Pyrénées accorde à ses salariés différents types d’avantages sociaux :
Le régime de retraite des Caisses d’Epargne, anciennement géré au sein de la Caisse Générale de Retraite des Caisses d’Epargne
(CGRCE) désormais intégré à la Caisse Générale de Prévoyance des Caisses d’Epargne (CGPCE), régime de maintien de droit. Le
régime CGR est fermé depuis le 31 décembre 1999 et les droits sont cristallisés à cette date. Les orientations stratégiques de la gestion
des fonds du régime de maintien de droits des Caisses d’épargne sont arrêtées par le Conseil d’administration sur la base d’études
actif/passif. Le régime est soumis à plusieurs contraintes ou objectifs qui expliquent les choix stratégiques :
-
un risque de provision en cas d’insuffisance de rendement (provision pour aléa financier),
-
un risque d’insuffisance d’actifs
-
le souhait d’être en mesure de revaloriser les pensions au niveau du niveau de l’ARRCO.
La part de l’obligataire est déterminante (plus de 90%) ; en effet, la maîtrise du risque de taux pousse l’établissement à répliquer à l’actif
les flux prévus au passif à travers une démarche d’adossement. Pour des raisons de lisibilité des risques et de prévisibilité du
rendement, l’obligataire est plus souvent détenu sous forme d’obligations gérées en ligne à ligne que par le biais d’OPCVM obligataires.
Les contraintes de passif poussent à détenir des actifs longs pour avoir une duration proche de celle du passif (plus de 20 ans). La
revalorisation annuelle des rentes dont la cible est proche du niveau ARRCO constitue un objectif déterminant qui pousse à détenir une
part élevée d’obligations indexées inflation. Les contraintes de duration mais aussi la prudence des choix du Conseil d’administration
conduisent à un portefeuille très sécurisé (univers « investment grade »). La note moyenne du portefeuille est AA+/AA. Les allocations
stratégiques ont toujours pu être mises en œuvre sans recours à des produits dérivés qui sont de ce fait exclus du portefeuille d’actifs».
•
retraites et assimilés : indemnités de fin de carrière et avantages accordés aux retraités ;
•
autres : bonification pour médailles d’honneur du travail et autres avantages à long terme.
Page 138 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Note 8.2.1 Analyse des actifs et passifs sociaux inscrits au bilan
31/12/2012
31/12/2013
Régimes postérieurs à l'emploi à
prestations définies
en milliers d'euros
Dette actuarielle
Juste valeur des actifs du régime
Juste valeur des droits à remboursement
Effet du plafonnement d'actifs
Solde net au bilan
comptabilisé au passif
comptabilisé à l'actif
Indemnités de fin
de carrière
231 258
6 754
235 021
5 508
Maintien de droits
-3 763
Autres avantages à long terme
Médailles du
travail
Total
Autres
avantages
1 904
1 246
1 246
Régimes postérieurs à l'emploi à
prestations définies
Autres avantages à long
terme
Indemnités de Médailles
fin de carrière du travail
232 666
6 754
239 379
5 227
Maintien de droits
239 916
240 529
-3 763
3 150
3 150
1 904
1 904
-6 713
1 527
1 527
Autres
avantages
1 877
1 877
1 877
Total
241 297
244 606
-6 713
3 404
3 404
Note 8.2.2 Variation des montants comptabilisés au bilan
31/12/2013
31/12/2012
Régimes postérieurs à l'emploi
Autres avantages à long terme
à prestations définies
Maintien de
Indemnités de
Médailles du
Autres
droits
fin de carrière
travail
avantages
232 666
6 754
1 877
en milliers d'euros
Dette actuarielle en début de période
variations comptabilisées en résultat
C oût des services rendus
C oût des services passés
- dont liquidation et réduction de régime
C oût financier
1 902
863
308
6 535
176
Prestations versées
- dont montants payés au titre de liquidation
Autres
- dont écarts actuariels sur avantages à long terme
variations comptabilisées directement en capitaux propres
non recyclables
Ecarts de réévaluation -hypothèses démographiques
Ecarts de réévaluation -hypothèses financières
Ecarts de réévaluation - effets d'expérience
-4 633
-143
27
522
-3 310
-3 645
335
540
361
56
123
231 258
8 157
Régimes postérieurs à l'emploi
à prestations définies
Maintien de
Indemnités de
droits
fin de carrière
241 297
213 377
6 033
Total
2 243
308
3 181
232
45
6 711
7 745
187
-4 776
-4 564
Autres avantages à long
terme
Médailles du
Autres
travail
avantages
1 877
Total
221 287
3 413
45
7 932
-4 564
549
27
-2 770
361
-3 589
458
16 108
-5 382
19 725
1 765
489
240 770
232 666
6 754
16
-5
19
1
597
382
725
765
Ecarts de conversion
Variations de périmètre
Autres
Dette actuarielle calculée en fin de période
1 904
1 877
241 297
Variation des actifs de couverture
31/12/2013
31/12/2012
Régimes postérieurs à l'emploi
à prestations définies
Total
Maintien de
Indemnités de
droits
fin de carrière
244 606
210 302
5 137
Régimes postérieurs à l'emploi
Autres avantages à long terme
à prestations définies
Maintien de
Indemnités de
Médailles du
Autres
droits
fin de carrière
travail
avantages
239 379
5 227
en milliers d'euros
Juste valeur des actifs en début de période
variations comptabilisées en résultat
Produit financier
C otisations reçues
versées par l'employeur
versées par les bénéficiaires
Prestations versées
- dont montants payés au titre de liquidation
Autres
- dont écarts actuariels sur avantages à long terme
variations comptabilisées directement en capitaux propres
non recyclables
Ecarts de réévaluation - Rendement des actifs du régime
2 384
7 017
133
133
2 517
7 150
3 340
7 905
-4 633
Autres avantages à long
terme
Médailles du
Autres
travail
avantages
133
133
Total
215 439
3 473
8 038
-4 564
-4 564
-6 742
-6 742
148
148
-6 594
-6 594
25 737
25 737
-43
-43
25 694
235 021
5 508
240 529
239 379
5 227
244 606
Ecarts de conversion
Variations de périmètre
Autres
Juste valeur des actifs en fin de période
Ecarts de réévaluation sur les régimes postérieurs à l’emploi
31/12/2013
Dette actuarielle
en milliers d'euros
31/12/2012
C ompléments
C ompléments
de retraite et
Indemnités de
Maintien de droits
de retraite et
autres régimes
fin de carrière
autres régimes
-C GPC E
Total
Maintien de
droits
C ompléments
C ompléments
de retraite et
autres régimes - de retraite et
autres régimes
C GPC E
Indemnités de
fin de carrière
Total
-2 674 16 840
3 406
-3 163
243
Ecarts de réévaluation générés sur l'exercice
-3 310
540 -2 770
16 108
489
16 597
Ecarts de réévaluation cumulés en fin de période
16 204
-2 134 14 070
19 514
-2 674
16 840
Ecarts de réévaluation cumulés en début de période
Actif du régime
en milliers d'euros
Ecarts de réévaluation cumulés en début de période
dont écarts actuariels
dont effet du plafonnement d'actif
Ecarts de réévaluation générés sur l'exercice
Ajustements de plafonnement des actifs
Ecarts de réévaluation cumulés en fin de période
dont écarts actuariels
dont effet du plafonnement d'actif
19 514
31/12/2013
C ompléments
de retraite et C ompléments Indemnités de
Maintien de droits
autres régimes de retraite et fin de carrière
autres régimes
-C GPC E
19 354
26 067
-6 713
-6 742
148
3 432
16 044
19 325
-3 281
31/12/2012
Total
19
26
-6
-6
3
16
19
-3
354
067
713
594
432
044
325
281
Maintien de
droits
330
330
25
-6
19
26
-6
737
713
354
067
713
C ompléments
C ompléments
de retraite et
autres régimes - de retraite et
autres régimes
C GPC E
-43
Indemnités de
fin de carrière
Total
330
330
25
-6
19
26
-6
694
713
354
067
713
Les rendements des actifs des régimes sont calculés en appliquant le même taux d’actualisation que sur le passif brut. L’écart entre le
rendement réel à la clôture et ce produit financier ainsi calculé est un écart de réévaluation enregistré pour les avantages postérieurs à
l’emploi en capitaux propres (autres éléments de résultat global).
Page 139 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Note 8.2.3 Charge actuarielle des régimes à prestations définies
Les différentes composantes de la charge constatée au titre des régimes à prestations définies sont comptabilisées dans le poste
« Charges de personnel ».
Analyse de la charge de l’exercice
31/12/2013
Régimes postérieurs à l'emploi
à prestations définies
Maintien de
droits
En milliers d' euros
Coût des services rendus
Coût des services passés
Coût financier
Indemnités de
fin de carrière
308
6 535
Produit financier
Prestations versées
Cotisations reçues
Ecarts de réévaluation sur avantages à long terme
Autres
Total de la charge de l'exercice
31/12/2012
Autres avantages à long terme
Total
Médailles du
travail
Autres
avantages
Total
176
-6 535
6 711
7 745
-6 535
-7 697
890
48
-143
522
863
0
27
27
Note 8.2.4 Principales hypothèses actuarielles
taux d'actualisation
taux d'inflation
table de mortalité utilisée
duration
Exercice 2013
Exercice 2012
Maintien de droits
Maintien de droits
3,04%
2,96%
1,90%
2,00%
TGH05/TGF05
TGH05/TGF05
22 ans
23 ans
Exercice 2013
Hors C GPC E et C AR-BP
Régimes postérieurs à l'emploi à
prestations définies
Maintien de droits
Indemnités de fin de
carrière
Exercice 2012
Autres avantages à long terme
Médailles du
travail
Autres
avantages
Régimes postérieurs à l'emploi à
prestations définies
Maintien de
droits
Indemnités de fin de
carrière
taux d'actualisation
2,552%
2,600%
taux d'inflation
taux de croissance des salaires
taux d'évolution des coûts médicaux
table de mortalité utilisée
duration
1,900%
2,000%
JO-RF TH-TF 00-02
10 ans
Autres avantages à long
terme
Médailles du
travail
JO-RF TH-TF 00-02
11 ans
Les tables de mortalité utilisées sont :
•
TF00/02 pour les IFC, médailles et autres avantages ;
Le taux d’actualisation utilisé est un taux « Euro corporate composite AA ».
Note 8.2.5 Sensibilité de la dette actuarielle aux variations des principales hypothèses et autres informations
Au 31 décembre 2013, une baisse de 1% du taux d’actualisation aurait les impacts suivants sur la dette actuarielle :
•
hausse de 18% au titre du régime de maintien des droits de la CGP, soit environ 51 413 milliers d’euros.
Une hausse de 1% du taux d’actualisation aurait les impacts suivants sur la dette actuarielle :
•
baisse de 18% au titre du régime CGP, soit environ 41 853 milliers d’euros.
Page 140 sur 206
Autres
avantages
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Test de sensibilité de la dette actuarielle
exercice 2013
Régimes postérieurs à l'emploi à
prestations définies
Maintien de droits
En %
variation de+ 1% du taux d'actualisation
variation de -1% du taux d'actualisation
variation de+ 1% du taux d'inflation
variation de -1% du taux d'inflation
variation de +1% du taux de croissance des salaires
et des rentes
variation de -1% du taux de croissance des salaires
et des rentes
-18,10%
+18,10%
+15,82%
-16,10%
Autres avantages à long terme
Indemnités de fin
de carrière
9,28%
-10,84%
-10,80%
9,42%
Médailles du
travail
Autres
avantages
Pour le régime CGPCE, la sensibilité est donnée en milliers d’euros mais pour les autres régimes globalisés, la sensibilité est indiquée
en pourcentage moyen pondéré par l’engagement brut à la clôture.
Echéancier des paiements – flux (non actualisés) de prestations versées aux bénéficiaires
milliers d'euros - régime significatif MDD de la C GP
n+1 à n+5
26 441
n+6 à n+10
34 157
n+11 à n+15
39 793
n+16 à n+20
41 550
> n+20
159 352
Ventilation de la juste valeur des actifs du régime
Par régime significatif
Poids par
catégories
en %
Juste valeur des actifs
non cotés
Total
cotés sur un
sur un
(en milliers
marché actif
marché actif
d'euros)
(en %)
(en %)
306
-
trésorerie
0%
actions
3%
6 184
100%
obligations
80%
189 180
97,50%
immobilier
1%
3 015
15%
36 336
100%
dérivés
fonds de placement
titres adossés à des actifs
titres de créance structurés
Total
100%
235 021
Page 141 sur 206
2,50%
100%
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOT E 9 - INF OR MAT ION S E C T OR IE L L E
Les conventions retenues pour l’élaboration des états financiers relatifs à l’exercice 2013 du groupe sont décrites dans la note 3
« Principes et méthodes de consolidation ».
Note 9.1 Informations sectorielles relatives au compte de résultat
Clientèle
2013
2012
357 484
337 399
-231 195
-225 640
126 289
111 759
64,7%
66,9%
(en milliers d'euros)
Produit net bancaire
Frais de gestion
Résultat brut d'exploitation
Coefficient d'exploitation
Coût du risque
Quote-part dans le résultat des entreprises MEE
Gains ou pertes nets sur autres actifs
Variation de valeur sur les écarts d'acquisition
Résultat courant avant impôt
-22 473
1 300
2 692
-15 705
1 521
202
107 808
Impôt sur les bénéfices
Intérêts minoritaires
Résultat net (part du groupe)
-42 772
1 088
66 124
Autres métiers
2013
2012
12 575
7 505
-7 159
-7 394
5 416
111
56,9%
98,5%
518
Total du groupe
2013
2012
370 059
344 904
-238 354
-233 034
131 705
111 870
64,4%
67,6%
Variation
en K€
en %
25 155
7,3%
-5 320
2,3%
19 835
17,7%
-2 811
0
0
-23 957
-21 955
1 300
-119
-15 705
1 521
-23 755
-6 250
-221
23 636
39,8%
-99,5%
97 777
3 123
-23 846
110 931
73 931
37 000
50,0%
-34 415
714
64 076
-3 850
1 166
-727
-22 680
-46 622
1 088
65 397
-33 249
714
41 396
-13 373
374
24 001
40,2%
52,4%
58,0%
Note 9.2 Informations sectorielles relatives au bilan
(en millions d'euros)
Clientèle
2013
2012
Autres métiers
2013
2012
Total du Groupe
2013
2012
Variation
en M€
en %
Actifs sectoriels
16 535
16 543
1 127
1 127
17 662
17 670
-8
0,0%
Passifs sectoriels
12 222
11 717
5 440
5 953
17 662
17 670
-8
0,0%
Note 9.3 Informations sectorielles par zone geographique
L’analyse géographique des actifs et des résultats sectoriels repose sur le lieu d’enregistrement comptable des activités.
Produit net bancaire
Exercice 2013
en milliers d'euros
Exercice 2012
France
370 059
344 904
TOTAL
370 059
344 904
31/12/2013
31/12/2012
France
17 662
17 670
TOTAL
17 662
17 670
Total des actifs sectoriels
en millions d'euros
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOT E 10 - E NG AG E ME NT S
Engagements de financement et de garantie
Le montant communiqué correspond à la valeur nominale de l’engagement donné.
Engagements de financement
en milliers d'euros
Engagements de financement donnés en faveur :
des établissements de crédit
de la clientèle
* Ouvertures de crédit confirmées
* Autres engagements
TOTAL DES ENGAGEMENTS DE FINANCEMENT DONNES
Engagements de financement reçus :
d'établissements de crédit
TOTAL DES ENGAGEMENTS DE FINANCEMENT RECUS
31/12/2013
20 906
922 817
895 572
27 245
943 723
31/12/2012
42 935
1 042 983
1 014 190
28 793
1 085 918
378 213
934 078
378 213
934 078
Engagements de garantie
en milliers d'euros
Engagements de garantie donnés :
d'ordre des établissements de crédit
d'ordre de la clientèle
autres valeurs affectées en garantie
TOTAL DES ENGAGEMENTS DE GARANTIE DONNES
Engagements de garantie reçus :
d'établissements de crédit
de la clientèle
TOTAL DES ENGAGEMENTS DE GARANTIE RECUS
31/12/2013
31/12/2012
12
315 783
4 894 691
5 210 486
17
356 544
4 387 588
4 744 149
86 477
6 259 887
6 346 364
114 646
5 349 104
5 463 750
Les engagements de garantie donnés incluent les engagements par signature ainsi que les instruments financiers donnés en garantie.
Les instruments financiers donnés en garantie incluent notamment les créances affectées en garantie dans le cadre des dispositifs de
refinancement. Des informations détaillées sur ces instruments et sur les dispositifs concernés sont présentés en note 12.
Page 143 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOT E 11 - T R ANS AC T IONS AV E C L E S P AR TIE S L IE E S
Les parties liées au Groupe sont les sociétés consolidées, y compris les sociétés mises en équivalence, les Sociétés locales d’épargne,
BPCE, Natixis, les centres informatiques et les principaux dirigeants du groupe.
Note 11.1 Transactions avec les sociétés consolidées
Les transactions réalisées au cours de l’exercice et les encours existants en fin de période entre les sociétés du groupe consolidées par
intégration globale sont totalement éliminés en consolidation.
La liste des filiales consolidées par intégration globale est communiquée dans le périmètre de consolidation du groupe (cf. note 16).
Dans ces conditions, sont renseignées ci-après les opérations réciproques avec :
-
l’organe central BPCE ;
les entités sur lesquelles le groupe exerce un contrôle conjoint (consolidation par intégration proportionnelle) pour la part non
éliminée en consolidation (co-entreprises) ;
-
les entités sur lesquelles le groupe exerce une influence notable et qui sont mises en équivalence (entreprises associées) ;
les entités contrôlées par les Caisses d’Epargne prises dans leur ensemble (cas notamment des entités CE Holding
Promotion ou de la SAS Triton) ;
-
les centres informatiques (GCE Technologies, GCE Business Services…).
31/12/2013
Société
mère
en milliers d'euros
C rédits
Autres actifs financiers
Autres actifs
Total des actifs avec les entités liées
Dettes
Autres passifs financiers
Autres passifs
Total des passifs envers les entités liées
Intérêts, produits et charges assimilés
C ommissions
Résultat net sur opérations financières
Total du PNB réalisé avec les entités liées
Engagements donnés
Engagements reçus
Total des engagements avec les entités liées
31/12/2012
Entités
exerçant un
Entreprises
contrôle
consolidées par
conjoint ou
intégration
une
proportionnelle
influence
notable
1 432 610
191 225
423 053
2 824
899
1 856 562
194 049
3 026 287
2 235
122 870
3 038
587
3 152 195
2 822
-33 631
6 127
-472
-152
-34 103
310 838
5 975
162 039
310 838
162 039
Société
mère
Autres
2 420
42 011
44 431
2 351
927
3 278
-5 745
-5 745
8 368
240
8 608
Entités
exerçant un
Entreprises
contrôle
consolidées par
conjoint ou
intégration
une
proportionnelle
influence
notable
1 577 577
189 431
471 631
2 475
899
62
2 050 107
191 968
3 076 200
4 530
193 949
8 963
529
3 279 112
5 059
-43 631
6 356
-2 678
-114
-46 309
300 707
161
300 868
6 242
160 066
160 066
Autres
2 420
3
25
2 448
2 413
520
2 933
-1
-5 951
-5 952
7 831
466
8 297
Note 11.2 Transactions avec les dirigeants
Les principaux dirigeants sont les membres du directoire et les membres du conseil de surveillance de la CEP Midi-Pyrénées.
Les rémunérations versées en 2013 s’élèvent à 2 121 milliers d’euros (2 188 milliers d’euros en 2012), réparties comme suit entre les
différentes catégories fixées au paragraphe 16 de la norme IAS 24 :
Exercice 2013
en milliers d'euros
Avantages à court terme
Total
Exercice 2012
2 121
2 188
2 121
2 188
Les avantages à court terme versés aux dirigeants du groupe s’élèvent à 2 147 milliers d’euros au titre de 2013 (contre 2 214 milliers
d’euros au titre de 2012).Ils comprennent les rémunérations, jetons de présence et avantages versés aux membres du directoire et aux
membres du conseil de surveillance.
Note 11.3 Relations avec les entreprises sociales pour l’habitat
Partenaire historique du mouvement HLM, le Groupe CEP Midi-Pyrénées est un participant essentiel à toute la chaîne du logement
social. Il intervient en tant qu’opérateur (première banque privée du logement social dont les constructions sont notamment financées
par la collecte du Livret A) et est l’un des principaux distributeurs de prêts locatifs sociaux (PLS) et de prêts locatifs intermédiaires (PLI).
Le groupe intervient également pour certaines entreprises sociales pour l’habitat en tant qu’unique actionnaire de référence.
Considérant la substance économique des relations du groupe dans ce secteur d’activité, dont les acteurs font l’objet d’une
réglementation spécifique, certaines entreprises sociales pour l’habitat ont été qualifiées de parties liées.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Pour le Groupe CEP Midi-Pyrénées, aucune entreprise sociale pour l’habitat n’est qualifiée de partie liée.
NOT E 12 - AC T IF S F INANC IE R S T R ANS F E R E S , AUT R E S AC T IF S F INANC IE R S DONNE S E N G AR ANT IE E T AC TIF S
R E Ç US E N G AR ANT IE DONT L ’E NT IT E P E UT DIS P OS E R
Note 12.1 ACTIFS FINANCIERS TRANSFERES NON INTEGRALEMENT DECOMPTABILISES ET AUTRES ACTIFS FINANCIERS
DONNES EN GARANTIE
31/12/2013
En milliers d'euros
Prêts de titres
"secs"
Pensions
Actifs cédés ou
affectés en
garantie
VNC
VNC
VNC
Autres actifs financiers
Actifs financiers détenus à des fins de transaction
Titrisations
VNC
JV
TOTAL
VNC
138 425
138 425
138 425
138 425
Actifs financiers à la juste valeur sur option par résultat
Instruments dérivés de couverture
Titres à revenu fixe
Actifs financiers disponibles à la vente
107 281
131 897
239 178
107 281
131 897
239 178
Prêts et créances sur les établissements de crédit
Prêts et créances sur la clientèle
Prêts et créances
4 756 264
4 756 264
4 756 264
4 756 264
Effets publics et assimilés
50 654
Obligations et autres titres à revenu fixe
15 904
15 904
66 558
66 558
Actifs détenus jusqu'à l'échéance
50 654
TOTAL des actifs financiers donnés en garantie
107 281
198 455
4 894 689
5 200 425
dont actifs financiers transférés non intégralement décomptabilisés
107 281
198 455
2 396 226
2 701 962
Passifs associés
Actifs financiers détenus à des fins de transaction
Actifs financiers à la juste valeur sur option par résultat
Instruments dérivés de couverture
Titres à revenu fixe
Actifs financiers disponibles à la vente
119 383
119 383
119 383
119 383
Prêts et créances sur les établissements de crédit
Prêts et créances sur la clientèle
Prêts et créances
208 568
208 568
208 568
208 568
Effets publics et assimilés
52 572
Obligations et autres titres à revenu fixe
11 844
11 844
64 416
64 416
Actifs détenus jusqu'à l'échéance
TOTAL des passifs associés aux actifs financiers non intégralement
décomptabilisés
183 799
52 572
208 568
392 367
Note 12.1.1 Commentaires sur les actifs financiers transférés :
Mises en pension et prêts de titres
Le groupe CEP Midi-Pyrénées réalise des opérations de mise en pension, ainsi que des prêts de titres.
Selon les termes desdites conventions, le titre peut être cédé de nouveau par le cessionnaire durant la durée de l’opération de pension
ou de prêt. Le cessionnaire doit néanmoins le restituer au cédant, à maturité de l’opération. Les flux de trésorerie générés par le titre
sont également transmis au cédant.
Le groupe considère avoir conservé la quasi-totalité des risques et avantages des titres mis en pension ou prêtés. Par conséquent, ces
derniers n’ont pas été décomptabilisés. Un financement a été enregistré au passif en cas de mises en pension ou de prêts de titres
financés.
Ces opérations incluent notamment les titres apportés à BPCE pour mobilisation au nom du groupe auprès de la Banque centrale
européenne (BCE). La ligne de financement reçue par l’établissement suite à l’apport de ces titres au pool de refinancement du Groupe
BPCE s’élève à 330 000 milliers d’euros.
Cessions de créance
Le groupe CEP Midi-Pyrénées cède des créances à titre de garantie (articles L. 211-38 ou L. 313-23 et suivants du Code monétaire et
financier) dans le cadre de refinancements garantis, notamment auprès de la banque centrale. Ce type de cession à titre de garantie
emporte transfert juridique des droits contractuels, et donc « transfert d’actifs » au sens de l’amendement à IFRS 7. Le groupe reste
néanmoins exposé à la quasi-totalité des risques et avantages, ce qui se traduit par le maintien des créances au bilan.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Titrisations consolidées avec investisseurs externes
Les titrisations consolidées avec investisseurs externes constituent un transfert d’actifs au sens de l’amendement à IFRS 7.
En effet, le groupe a une obligation contractuelle implicite de remettre aux investisseurs externes les flux de trésorerie des actifs cédés
au fond de titrisation (bien que ces actifs figurent au bilan du groupe via la consolidation du fonds).
Note 12.1.2 Commentaires sur les actifs financiers donnés en garantie mais non transférés :
Les actifs financiers donnés en garantie mais non transférés sont généralement affectés en garantie sous forme de nantissements. Les
principaux dispositifs concernés sont la SFEF, GCE Covered Bonds, la Caisse de refinancement hypothécaire, BPCE SFH, BPCE
Home Loans.
Note 12.1.3 Actifs financiers reçus en garantie dont l'entité peut disposer
Le Groupe CEP Midi-Pyrénées n’a pas d’actifs financiers reçus en garantie dont l’entité peut disposer.
NOT E 12.2 AC T IF S F INANC IE R S INT E G R AL E ME NT DE C OMP T AB IL IS E S P OUR L E S QUE L S L E G R OUP E C ONS E R V E UNE
IMP L IC AT ION C ONT INUE
Les actifs financiers transférés intégralement décomptabilisés pour lesquels le groupe conserve une implication continue comprennent
essentiellement les cessions d’actifs à un véhicule de titrisation déconsolidé dans lequel le groupe aurait un intérêt ou une obligation,
sans que ces derniers remettent en cause le transfert de la quasi-totalité des avantages et des risques attachés aux actifs transférés.
Le Groupe CEP Midi-Pyrénées n’a pas cédé des actifs à un véhicule de titrisation.
Le Groupe CEP Midi-Pyrénées a cédé à la Compagnie de Financement Foncier (SCF) 85 967 milliers d’euros de créances. Le résultat
dégagé sur ces cessions réalisées s’élève à -256 milliers d’euros au 31 décembre 2013.
Suite à cette cession, les créances ont été décomptabilisées, dans la mesure où la quasi-totalité des risques et avantages associés à
ces actifs a été transférée à la SCF.
La cession comporte une clause résolutoire, qui, dans certaines circonstances exceptionnelles, pourrait obliger le Groupe CEP MidiPyrénées à effectuer des paiements sur les créances cédées.
Ces circonstances exceptionnelles recouvrent notamment des modifications de la réglementation affectant, de manière rétroactive,
l’éligibilité des créances cédées.
NOT E 13 - C OMP E NS AT ION DE S AC TIF S E T P AS S IF S F INANC IE R S
Le groupe n’opère pas de compensation d’actifs et de passifs financiers au bilan en application des règles de compensation d’IAS 32.
Les actifs et passifs financiers « sous accords de compensation non compensés au bilan » correspondent aux encours d’opérations
sous contrats cadres de compensation ou assimilés, mais qui ne satisfont pas aux critères de compensation restrictifs de la norme IAS
32. C’est le cas notamment des opérations pour lesquelles le droit à compenser ne peut être exercé qu’en cas de défaut, d’insolvabilité
ou de faillite de l’une ou l’autre des parties au contrat.
Pour ces instruments, les colonnes «Actifs associés et instruments financiers reçus en garantie » et « Passifs associés et instruments
financiers donnés en garantie » comprennent notamment :
•
•
pour les opérations de pension :
o
les emprunts ou prêts résultant d’opérations de pensions inverses avec la même contrepartie, ainsi que les titres
reçus ou donnés en garantie (pour la juste valeur desdits titres) ;
o
les appels de marge sous forme de titres (pour la juste valeur desdits titres) ;
pour les opérations de dérivés, les justes valeurs de sens inverse avec la même contrepartie, ainsi que les appels de marge
sous forme de titres.
Les appels de marge reçus ou versés en trésorerie figurent dans les colonnes « Appels de marge reçus (cash collateral) » et « Appels
de marge versés (cash collateral) ».
Les instruments financiers sous accords de compensation non compensés au bilan sont principalement constitués d’opérations de
pensions ou d’instruments dérivés traités de gré à gré.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOT E 13.1 AC T IF S F INANC IE R S
Actifs financiers sous accords de compensation compensés au bilan
Le Groupe CEP Midi-Pyrénées n’a pas d’actifs financiers sous accords de compensation compensés au bilan.
Actifs financiers sous accords de compensation non compensés au bilan
Actifs financiers sous accords de com pensation non com pensés au bilan
31/12/2013
en milliers d'euros
Dérivés
Montant net
des actifs
financiers
présentés au
bilan
Passifs
financiers
associés et
instruments
financiers
reçus en
garantie
31/12/2012
Appels de
marge reçus
(cash
collatéral)
Exposition
nette
Montant net
des actifs
financiers
présentés
au bilan
Passifs
financiers
associés et
instruments
financiers
reçus en
garantie
28 134
28 134
33 474
33 474
28 134
28 134
33 474
33 474
Appels de
marge reçus
(cash
collatéral)
Exposition
nette
Opérations de pension
Autres actifs
TOTAL DES ACTIFS FINANCIERS
NOT E 13.2 P AS S IF S F INANC IE R S
Passifs financiers sous accords de compensation compensés au bilan
Le Groupe CEP Midi-Pyrénées n’a pas de passifs financiers sous accords de compensation compensés au bilan.
Passifs financiers sous accords de compensation non compensés au bilan
Passifs financiers sous accords de com pensation non com pensés au bilan
31/12/2013
en milliers d'euros
Montant net
des passifs
financiers
présentés au
bilan
Actifs
financiers
associés et
instruments
financiers
donnés en
garantie
31/12/2012
Appels de
marge versés
(cash
collatéral)
Exposition
nette
Montant net
des passifs
financiers
présentés
au bilan
Actifs
financiers
associés et
instruments
financiers
donnés en
garantie
Dérivés
133 901
28 134
36 290
69 477
206 908
33 474
Opérations de pension
183 799
182 700
1 028
71
588 136
588 136
317 700
210 834
37 318
69 548
795 044
621 610
Appels de
marge versés
(cash
collatéral)
Exposition
nette
46 300
127 134
46 300
127 134
Autres passifs
TOTAL DES PASSIFS
NOT E 14 - J US T E V AL E UR DE S AC T IF S E T P AS S IF S F INANC IE R S AU C OUT AMOR TI
Pour les instruments financiers qui ne sont pas évalués à la juste valeur au bilan, les calculs de juste valeur sont communiqués à titre
d’information, et doivent être interprétés comme étant uniquement des estimations.
En effet, dans la majeure partie des cas, les valeurs communiquées n’ont pas vocation à être réalisées, et ne pourraient généralement
pas l’être en pratique.
Les justes valeurs ainsi calculées l’ont été uniquement pour des besoins d’information en annexe aux états financiers. Ces valeurs ne
sont pas des indicateurs utilisés pour les besoins de pilotage des activités de banque commerciale, dont le modèle de gestion est un
modèle d’encaissement des flux de trésorerie contractuels.
Les hypothèses simplificatrices retenues pour évaluer la juste valeur des instruments au coût amorti sont présentées dans « la
détermination de la juste valeur ».
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
31/12/2013
Juste valeur
en milliers d'euros
Prêts et créances sur les établissements de crédit
Cotation sur
un marché
actif
(niveau 1)
5 357 913
Prêts et créances sur la clientèle
10 563 248
4 978
124 688
124 688
ACTIFS FINANCIERS AU COUT AMORTI
16 045 849
129 666
Dettes envers les établissements de crédit
4 082 102
11 682 497
Actifs financiers détenus jusqu'à l'échéance
Dettes envers la clientèle
Dettes représentées par un titre
PASSIFS FINANCIERS AU COUT AMORTI
31/12/2012
Techniques de Techniques de
valorisation
valorisation
utilisant des
utilisant des
données
données non
observables
observables
(niveau 2)
(niveau 3)
Juste valeur
1 658 838
3 699 075
5 934 698
25 842
10 532 428
9 808 811
128 249
1 684 680
14 231 503
15 871 758
3 983 429
98 673
4 289 013
2 733 128
8 949 369
11 317 155
113 766
100 181
13 585
17 944
15 878 365
6 816 738
9 061 627
15 624 112
NOT E 15 - R IS QUE S OUV E R AIN
Plusieurs pays de la zone euro sont confrontés à des difficultés économiques et à une crise de confiance sur leur dette. Dans ce
contexte, en collaboration avec le Fonds monétaire international, l’Union européenne a élaboré des dispositifs de soutien envers la
Grèce, l’Irlande, le Portugal et Chypre. Par ailleurs, d’autres États européens, comme l’Espagne, la Hongrie et l’Italie, ont connu une
augmentation significative de leur prime de risque depuis 2011.
Expositions au titre des activités bancaires
Au titre de ses activités bancaires, la variation des expositions du groupe sur l’exercice 2013 au titre du risque souverain sur ces pays
est la suivante :
Solde au
Variation
01/01/2013 de la JV (1)
en milliers d'euros
Italie
Actifs financiers disponibles à la vente
(1)
Recyclage
de la
réserve
AFS au
Résultat
Tombée
d'échéance
Cession
nette de
reprise de
provision
17 609
-187
-87
-17 335
17 609
-187
-87
-17 335
Acquisition
Solde au
31/12/2013
Comprend les variations de la juste valeur inscrites en capitaux propres (OCI), la juste valeur de la composante couverte, les
surcotes/décotes ainsi que les créances rattachées.
NOTE 16 – PERIMETRRE DE CONSOLIDATION
Note 16.1 Évolution du périmètre de consolidation au cours de l’exercice 2013
Suite à une revue au regard des seuils de consolidation définis par BPCE, cinq entités sont sorties en 2013 du périmètre de
consolidation du Groupe CEP Midi-Pyrénées. Il s’agit des sociétés Sorepar, Tofinso Investissement, Auto Location Toulouse, Ecureuil
Service et Batimur.
Ces sorties, en date d’effet du 1er octobre 2013, n’entrainent en elles-mêmes ni plus-value, ni moins-value, ni modification des capitaux
propres. Les titres des entités déconsolidées sont en effet repris et figés à l’actif du bilan pour leur quote-part de capitaux propres
consolidés au jour de leur sortie du périmètre de consolidation. Les entités contribuent au résultat net consolidé de l’exercice jusqu’au
30 septembre 2013, pour un montant de + 0,6 millions d’euros.
Note 16.2 P érimètre de c ons olidation au 31 déc embre 2013
Les sociétés dont la contribution aux états financiers consolidés n’est pas significative n’ont pas vocation à entrer dans le périmètre de
consolidation. Le caractère significatif est apprécié au niveau des entités consolidées selon le principe de la significativité ascendante.
Selon ce principe, toute entité incluse dans un périmètre de niveau inférieur est incluse dans les périmètres de consolidation de niveaux
supérieurs, même si elle n’est pas significative pour ceux-ci.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
(en %)
Méthode
Batimap
Batimur
Capitole Finance
Ecureuil Service
Sorepar
Tofinso Investissement
Auto Location Toulouse
Midi Foncière
SLE Ariège
SLE Aveyron Nord
SLE Aveyron Sud
SLE Gers
SLE Haute Garonne Est
SLE Haute Garonne Nord
SLE Haute Garonne Ouest
SLE Haute Garonne Sud
SLE Haute Garonne Sud Est
SLE Haute Garonne Sud Ouest
SLE Haute Pyrénées
SLE Lot
SLE Tarn Nord
SLE Tarn Sud
SLE Tarn et Garonne
IP
IP
IG
IG
IG
IG
IG
IG
IG
IG
IG
IG
IG
IG
IG
IG
IG
IG
IG
IG
IG
IG
IG
31/12/2012
Contrôle
Intérêt
31/12/2013
Contrôle
Intérêt
31,81%
31,81%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
31,81%
33,33%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
31,81%
33,33%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
NOT E 17 - HONOR AIR E S DE S C OMMIS S AIR E S AUX C OMP T E S
KPMG
en milliers d'euros
Audit
Commissariat aux comptes, examen
comptes individuels et consolidés
- Emetteur
- Filiales intégrées globalement
TOTAL
Exercice 2013
des
Montant
%
266
100,0%
155
98
266
ERNST & YOUNG
Exercice 2012
Montant
%
Variation
(%)
240
100,0%
10,7%
147
94
100,0%
240
Exercice 2013
Montant
%
161
100,0%
155
6
100,0%
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10,7%
161
Exercice 2012
Montant
%
Variation
(%)
147
100,0%
9,5%
100,0%
9,5%
147
100,0%
147
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
2.1.3
R apport des c ommis s aires aux c omptes s ur les c omptes c ons olidés
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
2.2
Comptes individuels
2.2.1
C omptes individuels au 31 déc embre 2013 (avec c omparatif au 31 déc embre 2012)
B IL AN & HOR S B IL AN
ACTIF
en milliers d'euros
Notes
Caisse, banques centrales
Effets publics et valeurs assimilées
31/12/2013
31/12/2012
62 093
58 732
3.3
392 130
46 893
Créances sur les établissements de crédit
3.1
5 906 132
6 369 464
Opérations avec la clientèle
3.2
9 547 663
8 848 574
Obligations et autres titres à revenu fixe
3.3
362 942
860 689
Actions et autres titres à revenu variable
3.3
164 331
163 273
Participations et autres titres détenus à long terme
3.4
20 967
70 221
Parts dans les entreprises liées
3.4
608 586
665 221
Immobilisations incorporelles
3.5
6 409
8 770
Immobilisations corporelles
3.5
62 818
60 548
Autres actifs
3.7
148 423
130 513
Comptes de régularisation
3.8
229 824
176 268
17 512 317
17 459 166
TOTAL DE L'ACTIF
Hors bilan
en milliers d'euros
Notes
31/12/2013
31/12/2012
Engagements donnés
Engagements de financement
4.1
963 855
1 119 250
Engagements de garantie
4.1
373 497
412 586
Engagements sur titres
PASSIF
en milliers d'euros
Notes
31/12/2013
31/12/2012
Banques centrales
Dettes envers les établissements de crédit
3.1
3 907 898
4 101 215
Opérations avec la clientèle
3.2
11 674 578
11 519 050
17 944
Dettes représentées par un titre
3.6
113 783
Autres passifs
3.7
335 599
74 589
Comptes de régularisation
3.8
273 894
264 695
Provisions
3.9
101 902
98 707
Dettes subordonnées
3.10
Fonds pour risques bancaires généraux (FRBG)
3.11
89 351
89 351
CAPITAUX PROPRES HORS FRBG
3.12
1 015 311
1 293 615
380 785
475 982
Capital souscrit
Primes d'émission
132 883
Réserves
526 737
612 501
Report à nouveau
51 081
23 989
Résultat de l'exercice (+/-)
56 708
48 260
17 512 317
17 459 166
TOTAL DU PASSIF
Hors bilan
en milliers d'euros
Notes
31/12/2013
31/12/2012
Engagem ents reçus
Engagements de financement
4.1
332 663
895 000
Engagements de garantie
4.1
63 910
88 505
4 125
4 125
Engagements sur titres
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C OMP T E DE R E S UL T AT
en milliers d'euros
Notes
Exercice 2013
Exercice 2012
Intérêts et produits assimilés
5.1
528 935
562 846
Intérêts et charges assimilées
5.1
-295 851
-349 207
Revenus des titres à revenu variable
5.2
9 311
8 851
Commissions (produits)
5.3
141 002
129 939
Commissions (charges)
5.3
-21 805
-22 287
Gains ou pertes sur opérations des portefeuilles de négociation
Gains ou pertes sur opérations des portefeuilles de placement et
assimilés
Autres produits d'exploitation bancaire
5.4
-22 639
-19 391
5.5
13 032
21 518
5.6
7 577
9 604
Autres charges d'exploitation bancaire
5.6
-15 289
-6 599
344 273
335 273
-211 311
-209 340
-11 884
-9 673
121 078
116 260
Produit net bancaire
Charges générales d'exploitation
Dotations aux amortissements et aux dépréciations sur immobilisations
incorporelles et corporelles
5.7
Résultat brut d'exploitation
Coût du risque
5.8
Résultat d'exploitation
Gains ou pertes sur actifs immobilisés
5.9
Résultat courant avant im pôt
Résultat exceptionnel
5.10
Impôt sur les bénéfices
5.11
-19 567
-14 753
101 512
101 507
-549
-23 740
100 963
77 766
-44 255
-29 507
56 708
48 260
Dotations / Reprises de FRBG et provisions réglementées
RESULTAT NET
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2.2.2
Notes annexes aux comptes individuels
NOT E 1 - C ADR E G E NE R AL
Le Groupe BPCE comprend le réseau Banque Populaire, le réseau Caisse d'Epargne, l’organe central BPCE et ses filiales.
Les deux réseaux Banque Populaire et Caisse d’Epargne
Le Groupe BPCE est un groupe coopératif dont les sociétaires sont propriétaires des deux réseaux de banque de proximité : les 19
Banques Populaires et les 17 Caisses d’Epargne. Chacun des deux réseaux est détenteur à parité de BPCE, l’organe central du
groupe.
Le réseau Banque Populaire comprend les Banques Populaires et les sociétés de caution mutuelle leur accordant statutairement
l'exclusivité de leur cautionnement.
Le réseau Caisse d'Epargne comprend les Caisses d'Epargne et de Prévoyance, les sociétés locales d'épargne et la Fédération
Nationale des Caisses d'Epargne.
Les Banques Populaires sont détenues à hauteur de 100% par leurs sociétaires.
Le capital des Caisses d’Epargne est détenu à hauteur de 100% par les sociétés locales d’épargne (SLE). Au niveau local, les SLE sont
des entités à statut coopératif dont le capital variable est détenu par les sociétaires. Elles ont pour objet d'animer le sociétariat dans le
cadre des orientations générales de la Caisse d'Epargne à laquelle elles sont affiliées et elles ne peuvent pas effectuer d’opérations de
banque.
BPCE
Organe central au sens de la Loi bancaire et établissement de crédit agréé comme banque, BPCE a été créé par la Loi n°2009-715 du
18 juin 2009. BPCE est constitué sous forme de société anonyme à directoire et conseil de surveillance dont le capital est détenu à
parité par les 19 Banques Populaires et les 17 Caisses d’Epargne.
Les missions de BPCE s'inscrivent dans la continuité des principes coopératifs des Banques Populaires et des Caisses d'Epargne.
BPCE est notamment chargé d'assurer la représentation des affiliés auprès des autorités de tutelle, de définir la gamme des produits et
des services commercialisés, d'organiser la garantie des déposants, d'agréer les dirigeants et de veiller au bon fonctionnement des
établissements du groupe.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
En qualité de holding, BPCE exerce les activités de tête de groupe et détient les filiales communes aux deux réseaux dans le domaine
de la banque de détail, de la banque de financement et des services financiers et leurs structures de production. Il détermine aussi la
stratégie et la politique de développement du groupe.
Les principales filiales de BPCE sont organisées autour de trois grands pôles :
• Natixis, structure cotée dont le capital est détenu à 71,96%, qui réunit la Banque de Grande Clientèle, l’Epargne et les Services
Financiers Spécialisés ;
• la Banque commerciale et Assurance (dont le Crédit Foncier, la Banque Palatine et BPCE International et Outre-mer),
• les filiales et participations financières.
Parallèlement, dans le domaine des activités financières, BPCE a notamment pour missions d'assurer la centralisation des excédents
de ressources et de réaliser toutes les opérations financières utiles au développement et au refinancement du groupe, charge à lui de
sélectionner l'opérateur de ces missions le plus efficace dans l'intérêt du groupe. Il offre par ailleurs des services à caractère bancaire
aux entités du groupe.
Mécanisme de garantie
Le système de garantie et de solidarité a pour objet, conformément à l'article L.512-107 6 du Code monétaire et financier, de garantir la
liquidité et la solvabilité du groupe et des établissements affiliés à BPCE, ainsi que d'organiser la solidarité financière au sein des
réseaux Banque Populaire et Caisse d'Epargne.
BPCE est chargé de prendre toutes mesures nécessaires pour organiser la garantie de solvabilité du groupe ainsi que de chacun des
réseaux, notamment en mettant en œuvre les mécanismes appropriés de solidarité interne du groupe et en créant un fonds de garantie
commun aux deux réseaux dont il détermine les règles de fonctionnement, les modalités de déclenchement en complément des fonds
des deux réseaux déjà existants ainsi que les contributions des établissements affiliés pour sa dotation et sa reconstitution.
BPCE gère ainsi le Fonds Réseau Banque Populaire, le Fonds Réseau Caisse d'Epargne et de Prévoyance et le Fonds de Garantie
Mutuel.
Le Fonds Réseau Banque Populaire est constitué d’un dépôt de 450 millions d’euros effectué par les banques dans les livres de
BPCE sous la forme d'un compte à terme d'une durée de dix ans et indéfiniment renouvelable.
Le Fonds Réseau Caisse d'Epargne et de Prévoyance fait l'objet d'un dépôt de 450 millions d’euros, effectué par les caisses dans
les livres de BPCE sous la forme d'un compte à terme d'une durée de dix ans et indéfiniment renouvelable.
Le Fonds de Garantie Mutuel est constitué des dépôts effectués par les Banques Populaires et les Caisses d’Epargne dans les livres
de BPCE sous la forme de comptes à terme d'une durée de dix ans et indéfiniment renouvelables. Le montant des dépôts par réseau
est de 172 millions d’euros au 31 décembre 2013 et le fonds sera abondé chaque année à hauteur de 5% de la contribution des
Banques Populaires, des Caisses d’Epargne et de leurs filiales aux résultats consolidés du groupe.
Le montant total des dépôts effectués auprès de BPCE au titre du Fonds Réseau Banques Populaires, du Fonds Réseau Caisses
d'Epargne et de Prévoyance et du Fonds de Garantie Mutuel ne pourra être inférieur à 0,15 % et ne pourra excéder 0,3 % de la somme
des actifs pondérés du groupe.
La constitution par une Banque Populaire ou une Caisse d'Epargne d'un dépôt donne lieu à l'affectation au fonds pour risques
bancaires généraux de cet établissement d'un montant identifié équivalent, exclusivement au titre du système de garantie et de
solidarité.
La liquidité et la solvabilité des sociétés locales d'épargne sont garanties au premier niveau pour chaque société locale d'épargne
considérée, par la Caisse d'Epargne et de Prévoyance dont la société locale d'épargne concernée est l'actionnaire.
Le directoire de BPCE a tout pouvoir pour mobiliser les ressources des différents contributeurs sans délai et selon l’ordre convenu, sur
la base d’autorisations préalables délivrées à BPCE par les contributeurs.
Evénements significatifs
Simplification de la structure du groupe BPCE
L’opération de rachat en vue de leur annulation par les Banques Populaires et les Caisses d’Epargne des certificats coopératifs
d’investissement (CCI) détenus par Natixis a été réalisée le 6 août 2013, conformément au calendrier prévu lors du lancement de
l’opération en février 2013. A la suite de l’annulation des CCI ainsi rachetés par chacune des Banques Populaires et des Caisses
d’Epargne, le capital de ces établissements est maintenant entièrement détenu par leurs sociétaires.
Cette opération représente une nouvelle étape dans la construction du Groupe BPCE et comprend, outre le rachat des certificats
coopératifs d’investissement, les opérations suivantes :
•
le remboursement par Natixis à BPCE du P3CI (6,9 milliards d’euros) mis en place en janvier 2012, ainsi que celui du prêt
symétrique mis en place par Natixis au bénéfice de BPCE ;
•
la distribution exceptionnelle d’un dividende par Natixis d’environ 2 milliards d’euros à ses actionnaires ;
•
le remboursement des titres super subordonnés émis en mars 2012 par BPCE et souscrits par les Banques Populaires et les
Caisses d’Epargne pour 2 milliards d’euros avec une soulte de 89 millions d’euros ;
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•
le remboursement par Natixis à BPCE d’un prêt senior 10 ans (2,3 milliards d’euros) ;
•
la réduction du capital de BPCE au bénéfice des Banques Populaires et des Caisses d’Epargne pour 2 milliards d’euros.
Evènements postérieurs à la clôture
Aucun évènement significatif n’est intervenu postérieurement à la clôture des comptes.
NOT E 2 - P R INC IP E S E T ME T HODE S C OMP T AB L E S
Note 2.1 Méthodes d'évaluation et de présentation appliquées
Les comptes individuels annuels de la CEP Midi-Pyrénées sont établis et présentés conformément aux règles définies par BPCE dans
le respect des règlements de l’Autorité des normes comptables (ANC). Par application du règlement n°91-01 du Comité de la
réglementation bancaire et financière (CRBF), la présentation des états financiers est conforme aux dispositions des règlements n°
2000-03 et n° 2005-04 du Comité de la réglementation comptable relatifs aux documents de synthèse individuels.
Note 2.2 Changements de méthodes comptables
Aucun changement de méthodes comptables n’a affecté les comptes de l’exercice 2013.
Les textes adoptés par l’Autorité des normes comptables et d’application obligatoire en 2013 n’ont pas d’impact significatif sur les
comptes individuels de l’établissement.
L’établissement n’anticipe pas l’application des textes adoptés par l’Autorité des normes comptables lorsqu’elle est optionnelle, sauf
mention spécifique.
Note 2.3 Principes comptables et méthodes d'évaluation
Les comptes de l’exercice sont présentés sous une forme identique à celle de l’exercice précédent. Les conventions comptables
générales ont été appliquées dans le respect du principe de prudence, conformément aux hypothèses de base :
• continuité de l’exploitation ;
• permanence des méthodes comptables d’un exercice à l’autre ;
• indépendance des exercices ;
et conformément aux règles générales d’établissement et de présentation des comptes annuels.
La méthode retenue pour l’évaluation des éléments inscrits en comptabilité est la méthode du coût historique et tous les postes du bilan
sont présentés, le cas échéant, nets d'amortissements, de provisions et de corrections de valeur.
Les principales méthodes utilisées sont les suivantes :
Note 2.3.1 Opérations en devises
Les résultats sur opérations de change sont déterminés conformément au règlement n° 89-01 du Comité de la réglementation bancaire
et financière modifié par les règlements n° 90-01 et n° 95-04.
Les créances, les dettes et les engagements hors-bilan libellés en devises sont évalués au cours de change à la clôture de l'exercice.
Les gains et pertes de change latents et définitifs sont enregistrés en compte de résultat. Les produits et les charges payés ou perçus
sont enregistrés au cours du jour de la transaction.
Les immobilisations et titres de participation en devises financés en euros restent valorisés au coût d’acquisition.
Les opérations de change au comptant non dénouées sont valorisées au cours de clôture de l'exercice.
Les reports et déports sur les contrats de change à terme de couverture sont étalés prorata temporis en compte de résultat. Les autres
contrats de change et les instruments financiers à terme en devises sont évalués au prix du marché. Les contrats de change à terme
secs ou couverts par des instruments à terme sont réévalués au cours du terme restant à courir. Les swaps cambistes s’enregistrent
comme des opérations couplées d’achats au comptant et de ventes à terme de devises. Les swaps financiers de devises sont assujettis
aux dispositions du règlement n° 90-15 modifié du CRBF.
Note 2.3.2 Opérations avec les établissements de crédit et la clientèle
Les créances sur les établissements de crédit recouvrent l’ensemble des créances détenues au titre d’opérations bancaires à
l’exception de celles matérialisées par un titre. Elles comprennent les valeurs reçues en pension, quel que soit le support, et les
créances se rapportant à des pensions livrées sur titres. Elles sont ventilées entre créances à vue et créances à terme. Les créances
sur les établissements de crédit sont inscrites au bilan à leur valeur nominale ou à leur coût d'acquisition pour les rachats de créances,
augmentés des intérêts courus non échus et nets des dépréciations constituées au titre du risque de crédit.
Les créances sur la clientèle comprennent les concours distribués aux agents économiques autres que les établissements de crédit, à
l’exception de ceux matérialisés par un titre, les valeurs reçues en pension et les créances se rapportant à des pensions livrées sur
titres. Elles sont ventilées en créances commerciales, comptes ordinaires débiteurs et autres concours à la clientèle. Les crédits à la
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clientèle émis sont inscrits au bilan à leur valeur nominale ou à leur coût d'acquisition pour les rachats de créances, augmentés des
intérêts courus non échus et nets des dépréciations constituées au titre du risque de crédit. Les commissions et coûts marginaux de
transaction qui font l’objet d’un étalement sont intégrés à l’encours de crédit concerné.
Les dettes envers les établissements de crédit sont présentées selon leur durée initiale (à vue ou à terme) et les dettes envers la
clientèle sont présentées selon leur nature (comptes d’épargne à régime spécial et autres dépôts de la clientèle). Sont incluses, en
fonction de leur contrepartie, les opérations de pension matérialisées par des titres ou des valeurs. Les intérêts courus sont enregistrés
en dettes rattachées.
Les garanties reçues sont enregistrées en comptabilité en hors bilan. Elles font l'objet de réévaluations périodiques. La valeur
comptable de l'ensemble des garanties prises sur un même crédit est limitée à l'encours de ce crédit.
Créances restructurées
Les créances restructurées sont des créances détenues auprès de contreparties présentant des difficultés financières telles que
l’établissement de crédit est amené à modifier les caractéristiques initiales (durée, taux d’intérêt) afin de permettre aux contreparties
d’honorer le paiement des échéances.
Lors de la restructuration, le prêt fait l’objet d’une décote d’un montant égal à l’écart entre l’actualisation des flux contractuels
initialement attendus et l’actualisation des flux futurs attendus de capital et d’intérêts issus de la restructuration. Le taux d’actualisation
est le taux d’intérêt effectif d’origine pour les prêts à taux fixe ou le dernier taux effectif avant la date de restructuration pour les prêts à
taux variable. Le taux effectif correspond au taux contractuel. Cette décote est inscrite, au résultat, en coût du risque et, au bilan, en
diminution de l'encours correspondant. Elle est rapportée au compte de résultat, dans la marge d'intérêt, selon un mode actuariel sur la
durée du prêt.
Une créance restructurée douteuse peut-être reclassée en encours sains lorsque les termes sont respectés. Ces créances reclassées
sont spécifiquement identifiées. Lorsque la créance ayant fait l’objet d’une première restructuration présente à nouveau une échéance
impayée, quelles qu’aient été les conditions de la restructuration, la créance est déclassée en créance douteuse.
Créances douteuses
Les créances douteuses sont constituées de l'ensemble des encours échus et non échus, garantis ou non, dus par les débiteurs dont
un concours au moins présente un risque de crédit avéré, identifié de manière individuelle. Un risque est avéré dès lors qu'il est
probable que l'établissement ne percevra pas tout ou partie des sommes dues au titre des engagements souscrits par la contrepartie,
nonobstant l'existence de garantie ou de caution.
L'identification en encours douteux est effectuée conformément aux dispositions du règlement n°2002-03 du Comité de la
réglementation comptable relatif au traitement comptable du risque de crédit, modifié par le règlement CRC n° 2005-03 du 25 novembre
2005, notamment en cas de créances impayées depuis plus de trois mois, six mois en matière immobilière et neuf mois pour les
créances sur les collectivités territoriales.
Un encours douteux compromis est un encours douteux dont les perspectives de recouvrement sont fortement dégradées et pour
lequel un passage en perte à terme est envisagé. Les créances déchues de leur terme, les contrats de crédit-bail résiliés, les concours
à durée indéterminée dont la clôture a été notifiée sont présumés devoir être inscrits en douteux compromis. L’existence de garanties
couvrant la quasi-totalité des risques et les conditions d’évolution de la créance douteuse doivent être prises en considération pour
qualifier un encours douteux de compromis et pour quantifier la dépréciation. Un an après sa classification en encours douteux, un
encours douteux est présumé être compromis sauf si le passage en perte à terme n’est pas envisagé. Le classement d’un encours
douteux en douteux compromis n’entraîne pas le classement par « contagion » dans cette dernière catégorie des autres encours et
engagements douteux relatifs à la contrepartie concernée.
Les intérêts courus et ou échus non perçus sur créances douteuses sont comptabilisés en produits d'exploitation bancaire et dépréciés
à due concurrence. Lorsque la créance est qualifiée de compromise, les intérêts courus non encaissés ne sont plus comptabilisés.
Plus généralement, les créances douteuses sont réinscrites en encours sains quand les règlements reprennent de façon régulière pour
les montants correspondant aux échéances contractuelles, et lorsque la contrepartie ne présente plus de risque de défaillance.
Opérations de pension
Les opérations de pension livrée sont comptabilisées conformément aux dispositions du règlement n° 89-07 du Comité de la
réglementation bancaire et financière complété par l'instruction n° 94-06 de la Commission bancaire.
Les éléments d'actif mis en pension sont maintenus au bilan du cédant, qui enregistre au passif le montant encaissé, représentatif de sa
dette à l'égard du cessionnaire. Le cessionnaire enregistre à l'actif le montant versé représentatif de sa créance à l'égard du cédant.
Lors des arrêtés comptables, les actifs mis en pension, ainsi que la dette à l'égard du cessionnaire ou la créance sur le cédant, sont
évalués selon les règles propres à chacune de ces opérations.
Dépréciation
Les créances, dont le recouvrement est devenu incertain, donnent lieu à la constitution de dépréciations, inscrites en déduction de
l’actif, destinées à couvrir le risque de perte. Les dépréciations sont calculées créance par créance en tenant compte de la valeur
actuelle des garanties reçues. Elles sont déterminées selon une fréquence au moins trimestrielle et sur la base de l'analyse du risque et
des garanties disponibles. Les dépréciations couvrent au minimum les intérêts non encaissés sur encours douteux.
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Les dépréciations pour pertes probables avérées couvrent l'ensemble des pertes prévisionnelles, calculées par différence entre les
capitaux restant dus et les flux prévisionnels actualisés selon le taux effectif. Les flux prévisionnels sont déterminés selon les catégories
de créances sur la base d’historiques de pertes et/ou à dire d’expert puis sont positionnés dans le temps sur la base d’échéanciers
déterminés selon des historiques de recouvrement.
Les dotations et les reprises de dépréciation constatées pour risque de non recouvrement sont enregistrées en « Coût du risque » à
l’exception des dépréciations relatives aux intérêts sur créances douteuses présentées, comme les intérêts ainsi dépréciés, en «
Intérêts et produits assimilés ».
La reprise de la dépréciation liée au seul passage du temps est enregistrée en « coût du risque ».
Quand le risque de crédit est identifié, non pas sur base individuelle, mais sur la base d’un portefeuille d’encours présentant des
caractéristiques de risques similaires et pour lequel les informations disponibles permettent d’anticiper un risque de défaillance et de
pertes à l’échéance, il est constaté sous forme de provision au passif.
Les créances irrécouvrables sont inscrites en pertes et les dépréciations correspondantes font l'objet d'une reprise.
Note 2.3.3 Opérations de crédit-bail et de locations simples
L’avis du Comité d’urgence du CNC n° 2006-C dispose que les immobilisations destinées à une activité de crédit-bail mobilier,
immobilier, de location avec option d’achat et de location simple sont enregistrées à l’actif du bilan du bailleur. Pour cette catégorie
d’actifs, par dérogation aux règles du PCG sur la comptabilisation des actifs, c’est la notion de propriété juridique qui s’applique et non
celle de contrôle. Les immobilisations sont enregistrées pour leur valeur d’entrée et la ventilation des actifs par composants ne
s’applique pas chez le bailleur lorsque les charges d’entretien / remplacement incombent contractuellement au crédit preneur. En cas
de rupture de contrat, l’approche par composant s’applique de manière prospective.
En application de ce même avis, le crédit bailleur a la possibilité d’amortir les actifs concernés dans ses comptes individuels soit sur la
durée du contrat (amortissement financier i.e. égal à la fraction de loyer acquise), soit sur la durée normale d’utilisation du bien
(amortissement linéaire / dégressif). Le choix de l’option s’applique à l’ensemble des biens affectés à une même catégorie d’opérations.
En application du règlement CRC n° 2009-03, les commissions et coûts marginaux de transaction qui font l’objet d’un étalement sur la
durée du bail sont intégrés à l’encours concerné.
Les loyers impayés sont identifiés, comptabilisés et provisionnés conformément au règlement CRC n° 2002-03 relatif au risque de
crédit.
Note 2.3.4 Titres
Le terme « titres » recouvre les titres du marché interbancaire, les bons du Trésor et les autres titres de créances négociables, les
obligations et les autres valeurs mobilières dites à revenu fixe (c’est-à-dire à rendement non aléatoire), les actions et les autres titres à
revenu variable.
Les opérations sur titres sont régies au plan comptable par deux textes principaux :
• le règlement n° 90-01 du Comité de la réglementation bancaire et financière (CRBF) relatif à la comptabilisation des opérations sur
titres, modifié par le règlement CRBF 95-04 et les règlements n° 2000-02, n° 2002-01, n° 2005-01, n° 2008-07 et n° 2008-17 du Comité
de la réglementation comptable ; ce règlement définit les règles générales de comptabilisation et de valorisation des titres.
• le règlement CRBF n° 89-07, complété de l’instruction n° 94-06 de la Commission bancaire, qui définit les règles relatives à des
opérations particulières de cession comme les cessions temporaires de titres.
Les titres sont classés dans les catégories suivantes : titres de participation et parts dans les entreprises liées, autres titres détenus à
long terme, titres d’investissement, titres de l’activité de portefeuille, titres de placement et titres de transaction.
Pour les titres de transaction, de placement, d’investissement ainsi que de l’activité de portefeuille, les risques de défaillance avérés de
la contrepartie dont les impacts peuvent être isolés font l’objet de dépréciations. Les mouvements de dépréciations sont inscrits en coût
du risque.
Titres de transaction
Il s’agit des titres acquis ou vendus avec l’intention de les revendre ou de les racheter à court terme. Pour être éligible dans cette
catégorie, les titres doivent, à la date de comptabilisation initiale, être négociables sur un marché actif et les prix du marché doivent être
accessibles et représentatifs de transactions réelles intervenant régulièrement sur le marché dans des conditions de concurrence
normale. Il peut s’agir de titres à revenu fixe ou de titres à revenu variable.
La CEP Midi-Pyrénées ne détient pas de titres de transaction.
Titres de placement
Sont considérés comme des titres de placement, les titres qui ne sont inscrits dans aucune autre catégorie.
Les titres de placement sont enregistrés pour leur prix d’acquisition frais exclus.
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Le cas échéant, pour les titres à revenu fixe, les intérêts courus sont constatés dans des comptes rattachés en contrepartie du compte
de résultat au poste « Intérêts et produits assimilés ».
La différence éventuelle entre le prix d'acquisition et la valeur de remboursement (prime ou décote) des titres à revenu fixe est
rapportée au compte de résultat sur la durée résiduelle du titre en utilisant la méthode actuarielle.
Les titres de placement sont évalués au plus bas de leur prix d'acquisition ou de leur prix de marché. Pour les parts d’OPCVM et de
FCP, les valeurs de marché correspondent aux valeurs liquidatives disponibles dans le contexte de marché en vigueur à la date
d’arrêté.
Les moins-values latentes font l'objet d'une dépréciation qui peut être appréciée par ensembles homogènes de titres, sans
compensation avec les plus-values constatées sur les autres catégories de titres.
Les gains, provenant des éventuels instruments de couverture, au sens de l’article 4 du règlement n° 88-02 du CRB, sont pris en
compte pour le calcul des dépréciations. Les plus-values latentes ne sont pas comptabilisées.
Les plus et moins-values de cession réalisées sur les titres de placement, ainsi que les dotations et reprises de dépréciations sont
enregistrées dans la rubrique « Gains ou pertes sur opérations des portefeuilles de placement et assimilés ».
Titres d’investissement
Ce sont des titres à revenu fixe assortis d’une échéance fixe qui ont été acquis ou reclassés de la catégorie « Titres de transaction » ou
de la catégorie « Titres de placement » avec l’intention manifeste et la capacité de les détenir jusqu’à l’échéance. Les titres ne doivent
pas être soumis à une contrainte existante, juridique ou autre, qui serait susceptible de remettre en cause l’intention de détention
jusqu’à l’échéance des titres. Le classement en titres d’investissement ne fait pas obstacle à leur désignation comme éléments couverts
contre le risque de taux d’intérêt.
Les titres d’investissement sont enregistrés pour leur prix d’acquisition, frais exclus. Lorsqu'ils proviennent du portefeuille de placement,
ils sont inscrits à leur prix d'acquisition et les dépréciations antérieurement constituées sont reprises sur la durée de vie résiduelle des
titres concernés.
L'écart entre le prix d'acquisition et la valeur de remboursement des titres, ainsi que les intérêts courus attachés à ces derniers, sont
enregistrés selon les mêmes règles que celles applicables aux titres de placement à revenu fixe.
Ils peuvent faire l'objet d'une dépréciation s'il existe une forte probabilité que l'établissement ne conserve pas les titres jusqu'à
l'échéance en raison de circonstances nouvelles, ou s’il existe des risques de défaillance de l’émetteur des titres. Les plus-values
latentes ne sont pas comptabilisées.
Les titres d’investissement ne peuvent pas, sauf exceptions, faire l’objet de vente ou de transfert dans une autre catégorie de titres.
Les titres de transaction ou de placement à revenus fixes, reclassés vers la catégorie titres d’investissement, dans le cadre de
l’illiquidité des marchés, par application des dispositions du règlement CRC n° 2008-17, peuvent toutefois être cédés lorsque le marché
sur lequel ils sont échangés redevient actif.
Titres de l’activité de portefeuille
L'activité de portefeuille consiste à investir avec pour objectif d'en retirer un gain en capital à moyen terme, sans intention d'investir
durablement dans le développement du fonds de commerce de l'entreprise émettrice, ni de participer activement à sa gestion
opérationnelle. Il ne peut s'agir en principe que de titres à revenu variable. Cette activité doit être exercée de manière significative et
permanente dans un cadre structuré procurant une rentabilité récurrente provenant principalement des plus-values de cession
réalisées.
Les titres de l’activité de portefeuille sont enregistrés pour leur prix d’acquisition, frais exclus.
A la clôture de l'exercice, ils figurent au bilan au plus bas de leur coût historique ou de leur valeur d'utilité. Les moins-values latentes
font obligatoirement l'objet d’une dépréciation. Les plus-values latentes ne sont pas comptabilisées.
Les titres enregistrés parmi les titres de l’activité de portefeuille ne peuvent être transférés vers une autre catégorie comptable.
Titres de participation et parts dans les entreprises liées
Relèvent de cette catégorie les titres dont la possession durable est estimée utile à l’activité de l’entreprise car elle permet notamment
d’exercer une influence notable sur les organes d’administration des sociétés émettrices ou d’en assurer le contrôle.
Les titres de participation et parts dans les entreprises liées sont enregistrés pour leur prix d’acquisition frais inclus si les montants sont
significatifs.
A la clôture de l'exercice, ils sont individuellement évalués au plus bas de leur valeur d’acquisition ou de leur valeur d’utilité. La valeur
d’utilité est appréciée notamment au regard de critères tels que le caractère stratégique, la volonté de soutien ou de conservation, le
cours de bourse, l’actif net comptable, l’actif net réévalué, des éléments prévisionnels. Les moins-values latentes, calculées par lignes
de titres, font l’objet d’une dépréciation sans compensation avec les plus-values latentes constatées. Les plus-values latentes ne sont
pas comptabilisées.
Les titres enregistrés parmi les titres de participation et parts dans les entreprises liées ne peuvent être transférés vers une autre
catégorie comptable.
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Autres titres détenus à long terme
Ce sont des titres acquis afin de favoriser le développement de relations professionnelles durables en créant un lien privilégié avec
l'entreprise émettrice mais sans influence dans la gestion de l'entreprise dont les titres sont détenus en raison du faible pourcentage
des droits de vote qu'ils représentent.
Les autres titres détenus à long terme sont enregistrés pour leur prix d’acquisition, frais exclus.
Ils figurent au bilan au plus bas de leur coût historique ou de leur valeur d'utilité. Cette dernière, pour les titres cotés ou non, correspond
à ce que l'entreprise accepterait de décaisser pour obtenir ces titres si elle avait à les acquérir compte tenu de son objectif de détention.
Les moins-values latentes font obligatoirement l'objet d’une dépréciation. Les plus-values latentes ne sont pas comptabilisées.
Les titres enregistrés parmi les autres titres détenus à long terme ne peuvent être transférés vers une autre catégorie comptable.
Reclassement d’actifs financiers
Dans un souci d’harmonisation et de cohérence avec les normes IFRS, le Conseil national de la comptabilité a publié le règlement n°
2008-17 du 10 décembre 2008 modifiant le règlement n° 90-01 du Comité de la réglementation bancaire et financière relatif à la
comptabilisation des opérations sur titres. Ce règlement reprend les dispositions de l’avis n° 2008-19 du 8 décembre 2008 relatif aux
transferts de titres hors de la catégorie « Titres de transaction » et hors de la catégorie « Titres de placement ».
Le reclassement hors de la catégorie « Titres de transaction », vers les catégories « Titres d’investissement » et « Titres de
placement » est désormais possible dans les deux cas suivants :
• dans des situations exceptionnelles de marché nécessitant un changement de stratégie ;
• lorsque des titres à revenu fixe ne sont plus, postérieurement à leur acquisition, négociables sur un marché actif et si l’établissement a
l’intention et la capacité de les détenir dans un avenir prévisible ou jusqu’à leur échéance.
Le transfert de la catégorie « Titres de placement » vers la catégorie « Titres d’investissement » est applicable à la date de transfert
dans l’une ou l’autre des conditions suivantes :
• dans des situations exceptionnelles de marché nécessitant un changement de stratégie ;
• lorsque les titres à revenu fixe ne sont plus négociables sur un marché actif.
A noter que le Conseil national de la comptabilité, dans son communiqué du 23 mars 2009, précise que « Les possibilités de transferts
de portefeuille, en particulier du portefeuille de titres de placement vers le portefeuille de titres d’investissement telles que prévues par
l’article 19 du règlement CRB n° 90-01 avant sa mise à jour par le règlement n° 2008-17 du CRC restent en vigueur et ne sont pas
abrogées par ce dernier règlement du CRC.
Le règlement n° 2008-17 du CRC prévoyant des possibilités additionnelles de transferts entre portefeuilles, ces nouvelles possibilités de
transferts complètent celles précédemment définies, et ce, à compter de la date d’application de ce règlement le 1er juillet 2008 ».
Par conséquent, un reclassement du portefeuille de titres de placement vers le portefeuille de titres d’investissement demeure possible
sur simple changement d’intention, si au jour du transfert, tous les critères du portefeuille d’investissement sont remplis.
Note 2.3.5 Immobilisations incorporelles et corporelles
Les règles de comptabilisation des immobilisations sont définies par :
• le règlement CRC n° 2004-06 relatif la comptabilisation et à l’évaluation des actifs et,
• le règlement CRC n° 2002-10 relatif à l’amortissement et à la dépréciation des actifs.
Immobilisations incorporelles
Une immobilisation incorporelle est un actif non monétaire sans substance physique. Les immobilisations incorporelles sont inscrites
pour leur coût d’acquisition qui comprend le prix d’achat et les frais accessoires. Elles sont amorties selon leur durée probable
d’utilisation.
Les logiciels sont amortis sur une durée maximum 5 ans. La quote-part d’amortissement supplémentaire dont peuvent bénéficier les
logiciels, en application des dispositions fiscales, est inscrite en amortissement dérogatoire.
Les fonds de commerce ne sont pas amortis mais font l’objet, le cas échéant, de dépréciations.
Les droits au bail sont amortis de manière linéaire, sur la durée de vie résiduelle du bail et font l’objet de dépréciations si nécessaire par
rapport à la valeur de marché.
Immobilisations corporelles
Une immobilisation corporelle est un actif physique détenu, soit pour être utilisé dans la production ou la fourniture de biens ou de
services, soit pour être loué à des tiers, soit à des fins de gestion interne et dont l'entité attend qu'il soit utilisé au-delà de l'exercice en
cours.
Les constructions étant des actifs composés de plusieurs éléments ayant des utilisations différentes dès l’origine, chaque élément est
comptabilisé séparément à sa valeur d’acquisition et un plan d’amortissement propre à chacun des composants est retenu.
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Le montant amortissable est la valeur brute sous déduction de la valeur résiduelle lorsque cette dernière est mesurable, significative et
durable. Les principaux composants des constructions sont amortis selon la durée de consommation des avantages économiques
attendus, soit en général la durée de vie du bien :
Postes
Murs, fondations, charpentes et cloisons fixes
Toitures
Ascenseurs
Installations de chauffage ou de climatisation
Eléments de signalétique et façade
Ouvrants (portes et fenêtres)
Clôtures
Matériel de sécurité
Cab lages
Autres agencements et installations des constructions
Durée
25 ans
25 ans
15 ans
10 ans
10 ans
20 ans
10 ans
5 ans
5 ans
10 ans
Les autres immobilisations corporelles sont inscrites à leur coût d’acquisition, à leur coût de production ou à leur coût réévalué. Le coût
des immobilisations libellé en devises est converti en euros au cours du jour de l’opération. Les biens sont amortis selon la durée de
consommation des avantages économiques attendus, soit en général la durée de vie du bien.
Le cas échéant, les immobilisations peuvent faire l’objet d’une dépréciation.
Les immeubles de placement constituent des immobilisations hors exploitation et sont comptabilisés suivant la méthode des
composants.
Note 2.3.6 Dettes représentées par un titre
Les dettes représentées par un titre sont présentées selon la nature de leur support : bons de caisse, titres du marché interbancaire et
titres de créances négociables, titres obligataires et assimilés, à l’exclusion des titres subordonnés qui sont classés sur une ligne
spécifique au passif.
Les intérêts courus non échus attachés à ces titres sont portés dans un compte de dettes rattachées en contrepartie du compte de
résultat.
Les frais d’émission sont pris en charge dans la totalité de l’exercice ou étalés sur la durée de vie des emprunts correspondants. Les
primes d’émission et de remboursement sont étalées sur la durée de la vie de l’emprunt par le biais d’un compte de charges à répartir.
Pour les dettes structurées, en application du principe de prudence, seule la partie certaine de la rémunération ou du principal est
comptabilisée. Un gain latent n’est pas enregistré. Une perte latente fait l’objet d’une provision.
Note 2.3.7 Dettes subordonnées
Les dettes subordonnées regroupent les fonds provenant de l’émission de titres ou d’emprunts subordonnés, à durée déterminée ou à
durée indéterminée, et les dépôts de garantie à caractère mutuel. Le remboursement en cas de liquidation du débiteur n’est possible
qu’après désintéressement des autres créanciers.
Les intérêts courus à verser attachés aux dettes subordonnées sont portés dans un compte de dettes rattachées en contrepartie du
compte de résultat.
Note 2.3.8 Provisions
Ce poste recouvre les provisions destinées à couvrir des risques et des charges directement liés ou non liés à des opérations bancaires
au sens de l'article L311-1 du Code monétaire et financier et des opérations connexes définies à l'article L311-2 de ce même code,
nettement précisées quant à leur objet, et dont le montant ou l'échéance ne peuvent être fixés de façon précise. A moins d’être couverte
par un texte spécifique, la constitution de telles provisions est subordonnée à l’existence d’une obligation envers un tiers à la clôture et
à l’absence de contrepartie équivalente attendue de ce tiers, conformément aux dispositions du règlement CRC n° 2000-06.
Il comprend notamment une provision pour engagements sociaux et une provision pour risques de contrepartie.
Engagements sociaux
Les avantages versés au personnel sont comptabilisés en application de la recommandation n° 2003-R-01 du Conseil national de la
comptabilité. Ils sont classés en 4 catégories :
• Avantages à court terme
Les avantages à court terme recouvrent principalement les salaires, congés annuels, intéressement, participation, primes payés dans
les douze mois de la clôture de l’exercice et se rattachant à cet exercice. Ils sont comptabilisés en charge de l’exercice y compris pour
les montants restant dus à la clôture.
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• Avantages à long terme
Les avantages à long terme sont des avantages généralement liés à l’ancienneté, versés à des salariés en activité et payés au-delà de
douze mois de la clôture de l’exercice; il s’agit en particulier des primes pour médaille du travail. Ces engagements font l’objet d’une
provision correspondant à la valeur des engagements à la clôture.
Ces derniers sont évalués selon une méthode actuarielle tenant compte d’hypothèses démographiques et financières telles que l’âge,
l’ancienneté, la probabilité de présence à la date d’attribution de l’avantage et le taux d’actualisation. Ce calcul opère une répartition de
la charge dans le temps en fonction de la période d’activité des membres du personnel (méthode des unités de crédits projetées).
• Indemnités de fin de contrat de travail
Il s’agit des indemnités accordées aux salariés lors de la résiliation de leur contrat de travail avant le départ en retraite, que ce soit en
cas de licenciement ou d’acceptation d’un plan de départ volontaire. Les indemnités de fin de contrat de travail font l’objet d’une
provision. Celles qui sont versées plus de douze mois après la date de clôture donnent lieu à actualisation.
• Avantages postérieurs à l’emploi
Les avantages au personnel postérieurs à l’emploi recouvrent les indemnités de départ en retraite, les retraites et avantages aux
retraités.
Ces avantages peuvent être classés en deux catégories : les régimes à cotisations définies (non représentatifs d’un engagement à
provisionner pour l’entreprise) et les régimes à prestations définies (représentatifs d’un engagement à la charge de l’entreprise et
donnant lieu à évaluation et provisionnement).
Les engagements sociaux qui ne sont pas couverts par des cotisations passées en charge et versées à des fonds de retraite ou
d’assurance sont provisionnés au passif du bilan.
La méthode d’évaluation utilisée est identique à celle décrite pour les avantages à long terme.
La comptabilisation des engagements tient compte de la valeur des actifs constitués en couverture des engagements et des éléments
actuariels non-reconnus.
Les écarts actuariels des avantages postérieurs à l’emploi, représentatifs des différences liées aux hypothèses de calcul (départs
anticipés, taux d’actualisation, etc.) ou constatées entre les hypothèses actuarielles et les calculs réels (rendement des actifs de
couverture, etc.) sont amortis selon la règle dite du corridor, c’est-à-dire pour la partie qui excède une variation de plus ou moins 10 %
des engagements ou des actifs.
La charge annuelle au titre des régimes à prestations définies comprend le coût des services rendus de l’année, le coût financier lié à
l’actualisation des engagements, les rendements attendus des actifs de couverture et éventuellement l’amortissement des éléments
non reconnus.
Provisions épargne logement
Les comptes épargne logement (CEL) et les plans épargne logement (PEL) sont des produits d’épargne proposés aux particuliers dont
les caractéristiques sont définies par la loi de 1965 sur l’épargne logement et les décrets pris en application de cette loi.
Le régime d’épargne logement génère des engagements de deux natures pour les établissements qui commercialisent ces produits :
•
l’engagement de devoir, dans le futur, accorder à la clientèle des crédits à un taux déterminé fixé à l’ouverture du
contrat pour les PEL ou à un taux fonction de la phase d’épargne pour les contrats CEL;
•
l’engagement de devoir rémunérer l’épargne dans le futur à un taux fixé à l’ouverture du contrat pour une durée
indéterminée pour les PEL ou à un taux fixé chaque semestre en fonction d’une formule d’indexation fixée par la loi
pour les contrats de CEL.
Les engagements présentant des conséquences potentiellement défavorables sont évalués pour chacune des générations de plans
d’épargne logement d’une part et pour l’ensemble des comptes épargne logement d’autre part.
Les risques attachés à ces engagements sont couverts par une provision dont le montant est déterminé par l’actualisation des résultats
futurs dégagés sur les encours en risques :
•
l’encours d’épargne en risque correspond au niveau d’épargne futur incertain des plans existant à la date de calcul
de la provision. Il est estimé statistiquement en tenant compte du comportement des souscripteurs épargnants,
pour chaque période future, par différence entre les encours d’épargne probables et les encours d’épargne
minimum attendus ;
•
l’encours de crédits en risque correspond aux encours de crédits déjà réalisés mais non encore échus à la date de
calcul et des crédits futurs estimés statistiquement en tenant compte du comportement de la clientèle et des droits
acquis et projetés attachés aux comptes et plans d’épargne logement.
Les résultats des périodes futures sur la phase d’épargne sont déterminés, pour une génération considérée, par différence entre le taux
réglementé offert et la rémunération attendue pour un produit d’épargne concurrent.
Les résultats des périodes futures sur la phase de crédit sont déterminés par différence entre le taux fixé à l’ouverture du contrat pour
les PEL ou à un taux fonction de la phase d’épargne pour les contrats de CEL, et le taux anticipé des prêts à l’habitat non réglementés.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Lorsque la somme algébrique de la mesure des engagements futurs sur la phase d’épargne et sur la phase de crédit d’une même
génération de contrats traduit une situation potentiellement défavorable, une provision est constituée, sans compensation entre les
générations. Les engagements sont estimés par application de la méthode Monte-Carlo pour traduire l’incertitude sur les évolutions
potentielles des taux d’intérêt et leurs conséquences sur les comportements futurs modélisés des clients et sur les encours en risque.
La provision est inscrite au passif du bilan et les variations sont enregistrées en produit net bancaire.
Note 2.3.9 Fonds pour risques bancaires généraux
Ces fonds sont destinés à couvrir les risques inhérents aux activités de l’entité, conformément aux conditions requises par l'article 3 du
règlement n° 90-02 du CRBF et par l'instruction n° 86-05 modifiée de la Commission bancaire.
Ils comprennent également les montants dotés aux fonds constitués dans le cadre du mécanisme de garantie (cf. §1.2).
Note 2.3.10 Instruments financiers à terme
Les opérations de couverture et de marché sur des instruments financiers à terme de taux d’intérêt, de change ou d'actions sont
enregistrées conformément aux dispositions des règlements n°88-02 et 90-15 du CRBF modifiés et de l’instruction 94-04 modifiée par
l’instruction 2003-03 de la Commission bancaire.
Les engagements relatifs à ces opérations sont inscrits dans les comptes de hors bilan pour la valeur nominale des contrats. A la date
de clôture, le montant de ces engagements représente le volume des opérations non dénouées à la clôture.
Les principes comptables appliqués diffèrent selon la nature des instruments et les intentions des opérateurs à l'origine.
Opérations fermes
Les contrats d'échange de taux et assimilés (accords de taux futurs, garantie de taux plancher et plafond) sont classés selon le critère
de l'intention initiale dans les catégories suivantes :
• micro-couverture (couverture affectée) ;
• macro-couverture (gestion globale de bilan) ;
• positions spéculatives / positions ouvertes isolées ;
• gestion spécialisée d’un portefeuille de transaction.
Les montants perçus ou payés concernant les deux premières catégories sont comptabilisés prorata temporis dans le compte de
résultat.
Les charges et produits d’instruments utilisés à titre de couverture d’un élément ou d’un ensemble d’éléments homogènes sont
enregistrés en résultat de manière symétrique à la prise en compte des produits et charges sur les éléments couverts. Les éléments de
résultat de l’instrument de couverture sont comptabilisés dans le même poste que les produits et charges concernant les éléments
couverts en « Intérêts et produits assimilés » et « Intérêts et charges assimilées ». Le poste « Gains ou pertes sur opérations des
portefeuilles de négociation » est utilisé lorsque les éléments couverts sont inclus dans le portefeuille de négociation.
En cas de surcouverture caractérisée, une provision pourra être constituée sur l’instrument de couverture, à hauteur de la quote-part en
surcouverture, si l’instrument est en moins-value latente. Dans ce cas, la dotation aux provisions affectera le poste « Gains ou pertes
sur opérations des portefeuilles de négociation ».
Les charges et produits relatifs aux instruments financiers à terme ayant pour objet de couvrir et de gérer un risque global de taux sont
inscrits prorata temporis en compte de résultat au poste « Intérêts et produits assimilés » et « Intérêts et charges assimilées ». Les
gains et les pertes latents ne sont pas enregistrés.
Les charges et les produits relatifs à certains contrats constituant des positions ouvertes isolées sont enregistrés dans les résultats au
dénouement des contrats ou prorata temporis selon la nature de l’instrument.
La comptabilisation des plus ou moins-values latentes est fonction de la nature des marchés concernés (organisés et assimilés ou de
gré à gré).
Sur les marchés de gré à gré, les pertes latentes éventuelles, constatées par rapport à la valeur de marché, font l’objet d’une provision.
Les plus-values latentes ne sont pas enregistrées.
Sur les marchés organisés ou assimilés, les instruments bénéficient d’une cotation permanente et d’une liquidité suffisante pour justifier
leur valorisation au prix de marché.
Les contrats relevant de la gestion spécialisée sont valorisés selon les méthodes du coût de remplacement ou obligataire après prise en
compte d’une décote pour tenir compte du risque de contrepartie et de la valeur actualisée des frais de gestion futurs, si ces
ajustements de valorisation sont significatifs. Les dérivés traités avec une contrepartie membre du mécanisme de solidarité du Groupe
BPCE (cf note 1.2.) ne font pas l’objet de ces ajustements de valorisation. Les variations de valeur d’un arrêté comptable à l’autre sont
inscrites immédiatement en compte de résultat au poste « Gains ou pertes sur opérations des portefeuilles de négociation ».
Les soultes de résiliation ou d'assignation sont comptabilisées comme suit :
• pour les opérations classées en gestion spécialisée ou en position ouverte isolée, les soultes sont rapportées immédiatement en
compte de résultat ;
• pour les opérations de micro-couverture et de macro-couverture, les soultes sont soit amorties sur la durée de vie résiduelle de
l'élément anciennement couvert soit rapportées immédiatement en compte de résultat.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Opérations conditionnelles
Le montant notionnel de l'instrument sous-jacent sur lequel porte l'option ou le contrat à terme est enregistré en distinguant les contrats
de couverture des contrats négociés dans le cadre d'opérations de marché.
Pour les opérations sur options de taux d’intérêt, de change ou sur actions, les primes payées ou encaissées sont enregistrées en
compte d'attente. A la clôture de l'exercice, ces options font l'objet d'une valorisation portée en compte de résultat dans le cas de
produits cotés sur un marché organisé ou assimilé. Pour les marchés de gré à gré, seules les moins-values font l’objet d’une provision
et les plus-values latentes ne sont pas enregistrées. Lors de la revente, du rachat, de l'exercice ou à l'expiration, les primes sont
enregistrées immédiatement en compte de résultat.
Pour les opérations de couverture, les produits et charges sont rapportés de manière symétrique à ceux afférents à l'élément couvert.
Les instruments conditionnels vendeurs ne sont pas éligibles au classement en macro-couverture.
Les marchés de gré à gré peuvent être assimilés à des marchés organisés lorsque les établissements qui jouent le rôle de mainteneurs
de marchés garantissent des cotations permanentes dans des fourchettes réalistes ou lorsque des cotations de l’instrument financier
sous-jacent s’effectuent elles-mêmes sur un marché organisé. Les variations de valeurs des options non cotées sont déterminées selon
un calcul mathématique.
Note 2.3.11 Intérêts et assimilés – Commissions
Les intérêts et les commissions assimilables par nature à des intérêts sont enregistrés en compte de résultat prorata temporis.
Les commissions et coûts liées à l'octroi ou à l'acquisition d'un concours sont notamment assimilés à des compléments d’intérêts et
sont étalés sur la durée de vie effective du crédit au prorata du capital restant dû.
Les autres commissions sont enregistrées selon la nature de la prestation :
• commissions rémunérant une prestation instantanée : enregistrement lors de l’achèvement des prestations ;
• commissions rémunérant une prestation continue ou discontinue avec plusieurs échéances successives échelonnées : enregistrement
au fur et à mesure de l’exécution de la prestation.
Note 2.3.12 Revenus des titres
Les dividendes sont comptabilisés dès que leur paiement a été décidé par l’organe compétent. Ils sont enregistrés en « Revenus des
titres à revenu variable ».
Les revenus d'obligations ou des titres de créances négociables sont comptabilisés pour la partie courue dans l'exercice. Il en est de
même pour les titres super subordonnés à durée indéterminée répondant à la définition d’un instrument de fonds propres prudentiels
« Tier 1 ». Le groupe considère en effet que ces revenus ont le caractère d’intérêts.
Note 2.3.13 Impôt sur les bénéfices
Les réseaux Caisses d’Epargne et Banques Populaires ont décidé depuis l’exercice 2009 de bénéficier des dispositions de l’article 91
de la Loi de finances rectificative pour 2008, qui étend le mécanisme de l’intégration fiscale aux réseaux bancaires mutualistes. Ce
mécanisme s’inspire de l’intégration fiscale ouverte aux mutuelles d’assurance et tient compte de critères d’intégration autres que
capitalistiques (le critère usuel étant une détention du capital à partir de 95 %).
La CEP Midi-Pyrénées a signé avec sa mère intégrante une convention d’intégration fiscale qui lui assure de constater dans ses
comptes la dette d’impôt dont elle aurait été redevable en l’absence d’intégration fiscale mutualiste.
La charge d’impôt de l’exercice correspond à l’impôt sur les sociétés dû au titre de l’exercice ainsi qu’à la provision pour impôts sur les
GIE fiscaux.
NOT E 3 - INF OR MAT IONS S UR L E B IL AN
Sauf information contraire, les notes explicatives sur les postes du bilan sont présentées nettes d'amortissements et de dépréciations.
Certaines informations relatives au risque de crédit requises par le règlement CRC n°2002-03 relatif au risque de crédit sont présentées
dans le rapport de gestion des risques. Elles font partie des comptes certifiés par les commissaires aux comptes.
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Note 3.1 Opérations interbancaires
ACTIF
en milliers d'euros
31/12/2013
Comptes ordinaires
31/12/2012
19 885
Créances à vue
Comptes et prêts à terme
Prêts subordonnés et participatifs
41 912
19 885
41 912
5 771 530
6 187 580
36 200
36 200
5 807 730
6 223 780
Créances rattachées
78 517
103 772
Créances douteuses
2 534
2 253
334
418
-2 534
-2 253
Créances à term e
dont créances douteuses compromises
Dépréciations des créances interbancaires
dont dépréciation sur créances douteuses compromises
TOTAL
-334
-418
5 906 132
6 369 464
Les créances sur opérations avec le réseau se décomposent en 18 806 milliers d'euros à vue et 2 218 556 milliers d'euros à terme.
La centralisation à la Caisse des dépôts et consignations de la collecte du Livret A et du LDD représente 3 220 968 milliers d'euros au
31 décembre 2013.
PASSIF
en milliers d'euros
31/12/2013
Comptes ordinaires créditeurs
25 346
Comptes et emprunts au jour le jour
31/12/2012
16 279
70 000
Autres sommes dues
11 146
27 426
Dettes à vue
36 492
113 705
3 662 079
3 374 873
183 799
586 507
Comptes et emprunts à terme
Valeurs et titres donnés en pension à terme
Dettes rattachées
25 529
26 130
Dettes à term e
3 871 407
3 987 510
TOTAL
3 907 898
4 101 215
Les dettes sur opérations avec le réseau se décomposent en 13 959 milliers d'euros à vue et 3 025 565 milliers d'euros à terme.
Note 3.2 Opérations avec la clientèle
ACTIF
31/12/2013
en milliers d'euros
31/12/2012
Com ptes ordinaires débiteurs
59 814
47 314
Créances com m erciales
21 349
22 128
Crédits de trésorerie et de consommation
758 490
757 418
Crédits à l'équipement
3 126 020
3 191 951
Crédits à l'habitat
5 407 676
4 657 262
Autres crédits à la clientèle
18 164
15 710
Prêts subordonnés
21 600
21 600
5 106
7 626
9 337 055
8 651 567
Autres
Autres concours à la clientèle
Créances rattachées
48 279
49 050
Créances douteuses
149 867
133 230
Dépréciations des créances sur la clientèle
TOTAL
Dont créances restructurées
-68 701
-54 715
9 547 663
8 848 574
9 470
5 214
Les créances sur la clientèle éligibles au refinancement de la Banque Centrale du ou des pays où l'établissement est installé se monte
à 2 143 069 milliers d’euros.
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Note 3.2.1 Dettes vis-à-vis de la clientèle
PASSIF
31/12/2013
en milliers d'euros
Comptes d'épargne à régime spécial
31/12/2012
8 948 709
8 807 759
Livret A
4 310 408
4 124 119
PEL / CEL
2 392 209
2 316 551
Autres comptes d'épargne à régime spécial
2 246 092
2 367 089
2 682 345
2 671 450
Autres comptes et emprunts auprès de la clientèle (1)
Autres sommes dues
6 390
5 965
37 134
33 876
11 674 578
11 519 050
Dettes rattachées
TOTAL
(1) Détail des comptes et emprunts auprès de la clientèle
31/12/2013
A vue
en milliers d'euros
Comptes ordinaires créditeurs
31/12/2012
A term e
Total
1 920 707
A vue
1 920 707
A term e
1 940 357
Total
////
1 940 357
Emprunts auprès de la clientèle financière
255 647
255 647
255 647
255 647
Autres comptes et emprunts
505 992
505 992
475 446
475 446
761 638
2 682 345
731 093
2 671 450
TOTAL
1 920 707
1 940 357
Note 3.2. 2 Répartition des encours de crédit par agent économique
Dont créances douteuses
compromises
Créances douteuses
Créances saines
32 381
5 842
22 802
724
Dépréciation
individuelle
-29 058
-3 852
-15 649
-473
-68 701
61 749
-49 032
-54 715
56 842
-41 306
1 948 914
345 902
5 323 707
177 296
1 639 865
30 813
62 090
13 991
73 031
755
Dépréciation
individuelle
-35 831
-4 883
-27 427
-560
TOTAL AU 31 DECEMBRE 2013
9 466 497
149 867
TOTAL AU 31 DECEMBRE 2012
8 770 059
133 230
Brut
en milliers d'euros
Sociétés non financières
Entrepreneurs individuels
Particuliers
Administrations privées
Administrations publiques et Sécurité Sociale
Autres
Brut
Brut
Note 3.3 E F F E T S P UB L IC S , OB L IG AT IONS , AC T IONS , AUT R E S T IT R E S A R E V E NU F IX E E T V AR IAB L E
Note 3.3.1 Portefeuille titres
31/12/2013
en milliers d'euros
Transaction
Placement
31/12/2012
Investissement
Valeurs brutes
Créances rattachées
Dépréciations
Effets publics et valeurs assim ilées
Valeurs brutes
Créances rattachées
Dépréciations
Obligations et autres titres à revenu fixe
Montants bruts
Créances rattachées
Dépréciations
Actions et autres titres à revenu variable
///
///
///
///
///
///
///
///
///
///
///
///
304 186
3 195
83 660
1 089
307 381
320 259
5 946
-3 573
322 632
120 710
-436
120 274
84 749
39 860
835
-385
40 310
///
///
///
///
TOTAL
///
750 287
125 059
TAP
///
///
///
///
Total
Transaction
387 846
4 284
47 566
392 130
360 119
6 781
-3 958
362 942
168 276
-3 509
44 057
-3 945
164 331
///
///
///
///
///
///
///
///
///
///
///
///
44 057
919 403
///
Placement
Investissement
46 800
92
46 893
717 730
11 800
-9 795
719 735
120 699
TAP
Total
///
///
///
///
46 800
92
44 583
46 893
859 735
13 483
-12 529
860 689
165 282
-12
120 687
142 005
1 683
-2 734
140 954
///
///
///
///
-1 998
42 585
-2 009
163 273
887 315
140 954
42 585
1 070 855
Pour les effets publics et valeurs assimilées, le montant des créances représentatives des titres prêtés s’élève à 103 850 milliers
d’euros.
La valeur de marché des titres d’investissement s’élève à 128 781 milliers d’euros.
Les plus et moins-values latentes sur les titres de l’activité de portefeuille s’élèvent respectivement à 4 014 et –3 509 milliers d’euros.
Titres souverains
au 31 décem bre 2013
en milliers d'euros
Valeur com ptable
Transaction
Placem ent Investissem ent
Valeur
nom inale
au 31 décem bre 2012
Juste
valeur
Valeur com ptable
Maturité
Transaction
Placem ent Investissem ent
Valeur
nom inale
Juste
valeur
Maturité
Italie
17 386
17 386
17 609 15/09/2017
TOTAL
17 386
17 386
17 609
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Effets publics, obligations et autres titres à revenu fixe
31/12/2013
en milliers d'euros
Transaction
Placement
31/12/2012
Investissement
Titres cotés
Titres non cotés
Titres prêtés
Créances rattachées
506 143
11 103
103 626
9 141
123 135
TOTAL
630 013
dont titres subordonnés
Total
Transaction
Placement
Investissement
Total
691 986
15 949
1 924
629 278
11 103
103 626
11 065
11 800
1 683
13 483
125 059
755 072
719 735
140 954
860 689
17 360
18 753
17 360
139 271
831 257
15 949
18 753
Les moins-values latentes faisant l’objet d’une dépréciation sur les titres de placement s’élèvent à 3 573 milliers d’euros au
31 décembre 2013 contre 9 795 milliers d’euros au 31 décembre 2012.
Les plus-values latentes sur les titres de placement s’élèvent à 43 168 milliers d’euros au 31 décembre 2013 contre 21 806 milliers
d’euros au 31 décembre 2012.
Les plus-values latentes sur les titres d’investissement s’élèvent à 4 026 milliers d’euros au 31 décembre 2013. Au 31 décembre 2012,
les plus-values latentes sur les titres d’investissement s’élevaient à 5 988 milliers d’euros.
Les moins-values latentes sur les titres d’investissement s’élèvent à - 726 milliers d’euros au 31 décembre 2013, il n’y a pas eu de
moins-value latente au 31 décembre 2012. Aucune dépréciation n’a été constatée au titre du risque de contrepartie sur les titres
d’investissement au 31 décembre 2013 et au 31 décembre 2012.
La part des obligations et autres titres à revenu fixe émis par des organismes publics s'élève à 44 780 milliers d'euros au 31 décembre
2013.
Actions et autres titres à revenu variable
31/12/2013
en milliers d'euros
Titres cotés
Titres non cotés
Transaction
Placement
TOTAL
31/12/2012
TAP
Total
Transaction
Placement
TAP
Total
120 274
44 057
164 331
120 687
42 585
163 273
120 274
44 057
164 331
120 687
42 585
163 273
Parmi les actions et autres titres à revenu variable sont enregistrés 116 309 milliers d’euros d’OPCVM dont 11 058 milliers d’euros
d’OPCVM de capitalisation au 31 décembre 2013 (contre 116 298 milliers d’euros d’OPCVM dont 11 047 milliers d’euros d’OPCVM de
capitalisation au 31 décembre 2012).
Pour les titres de placement, les moins-values latentes faisant l’objet d’une dépréciation s’élèvent à -436 milliers d’euros au
31 décembre 2013 contre -12 milliers d’euros au 31 décembre 2012.
Les plus-values latentes sur les titres de placement s’élèvent à -232 milliers d’euros au 31 décembre 2013 contre 2 637 milliers au
31 décembre 2012.
Pour les titres de l’activité de portefeuille, les moins-values latentes s’élèvent à –3 509 milliers d’euros au 31 décembre 2013 contre –
1 997 milliers d’euros au 31 décembre 2012 et les plus-values latentes s’élèvent à 4 014 milliers d’euros au 31 décembre 2013 contre
4 546 milliers d’euros au 31 décembre 2012.
Note 3.3.2 Evolution des titres d’investissement
01/01/2013
Achats
Cessions
Rem boursem ents
en milliers d'euros
Transferts
Conversion
de catégorie
Effets publics
Obligations et autres titres à revenu fixe
140 954
-16 657
TOTAL
140 954
-16 657
70 000
-70 000
Décotes /
surcotes
Autres
variations
31/12/2013
13 660
1 089
84 749
-15 487
1 500
40 310
-1 827
2 589
125 059
Note .3.3.3 Reclassements d’actifs
La CEP Midi-Pyrénées n’a pas opéré de reclassements d’actif en 2013.
Note 3.4 Participations, parts dans les entreprises liées, autres titres détenus à long terme
Note 3.4.1 Evolution des participations, parts dans les entreprises liées et autres titres détenus à long terme
en milliers d'euros
Participations et autres titres détenus à long terme
Parts dans les entreprises liées
Valeurs brutes
Participations et autres titres à long terme
Parts dans les entreprises liées
Dépréciations
TOTAL
31/12/2012
Augm entation
Dim inution
4
31/12/2013
282
4 157
4 439
-60
-60
601
0
21 071
713 225
734 296
-104
-104 639
-104 743
735 442
4 379
-110 272
4
629 553
Page 170 sur 206
-50 081
-60 792
-110 873
601
Conversion Autres variations
70 866
769 860
840 726
-645
-104 639
-105 284
4
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Les parts de sociétés civiles immobilières présentées en immobilisations financières s’élèvent à 752 milliers d’euros au 31 décembre
2013 contre 742 milliers d’euros au 31 décembre 2012.
Les autres titres détenus à long terme incluent notamment les certificats d’association au fonds de garantie des dépôts (4 333 milliers
d’euros).
Les principaux mouvements sont relatifs à la cession des titres subordonnés à durée indéterminée (48 578 milliers d’euros) et à
l’augmentation de capital de Capitole Finance (4 152 milliers d’euros).
BPCE a réduit son capital à hauteur de 2 milliards d’euros sur l’exercice se traduisant par une baisse de 48 578 milliers d’euros de titres
de participation détenus par la CEP Midi-Pyrénées. Cette réduction de capital n’a pas d’impact résultat en référentiel français.
Juridiquement, le nombre de titres est inchangé, seule la valeur nominale est réduite.
La valeur des titres de l’organe central a été déterminée en calculant un actif net réévalué qui intègre la réévaluation des principales
filiales de BPCE.
Les principales filiales de BPCE sont valorisées à partir de prévisions pluriannuelles actualisées des flux de dividendes attendus
(Dividend Discount Model). Les prévisions des flux de dividendes attendus s’appuient sur les plans d’affaires issus des plans
stratégiques des entités concernées et sur des paramètres techniques jugés raisonnables. Les contraintes prudentielles applicables aux
activités concernées, y compris les principaux effets attendus de Bâle III, ont notamment été prises en considération dans l’exercice de
valorisation.
L’actif net réévalué de BPCE intègre les actifs incorporels détenus par BPCE et les charges de structure de l’organe central.
Au 31 décembre 2013, la valeur nette comptable s’élève à 423 053 milliers d’euros pour les titres BPCE.
Page 171 sur 206
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Note 3.4.2 Tableau des filiales et participations
Les montants sont exprimés en milliers d’euros.
Informations financières
Capital
Filiales et participations
Capitaux
Quote-part
propres
du capital
autres que
détenue
le capital
(en %)
(1)
Valeur comptable
des titres détenus
Brute
Nette
Prêts et
Montant
CA HT
Résultat Dividendes
avances
des
ou PNB (bénéfice encaissés
consentis par cautions et
du
ou perte
par la
Observations
la société et
avals
dernier du dernier société au
non encore donnés par exercice
exercice
cours de
remboursés
la société
écoulé
clos)
l'exercice
A. Renseignements détaillés sur chaque titre dont la valeur brute
excède 1% du capital de la société astreinte à la publication :
1. Filiales (détenues à + de 50%)
CAPITOLE FINANCE
2839 avenue La Lauragaise - LABEGE
SOREPAR
10, av M axwell - TOULOUSE
M IDI FONCIERE
42, rue du Languedoc - TOULOUSE
32 293
-11 610
99,99%
-2 970
6 913
9 093
100,00%
2 469
29 655
5 056
99,99%
1 607
41 528
56 979
14,60%
6 997
2) Participations (détenues entre 10 et 50%)
IRDI
18, place Dupuy - TOULOUSE
B. Renseignements globaux sur les autres titres dont la valeur brute
n'excède pas 1% du capital de la société astreinte à la publication :
Filiales françaises (ensemble)
Filiales étrangères (ensemble)
Participations dans les sociétés françaises (ensemble)
Participations dans les sociétés étrangères (ensemble)
C. Renseignements globaux sur les titres
c'est à dire A+B
Filiales françaises (ensemble)
141 822
135 617
2 845
4 010
2 643
5 103
Filiales étrangères (ensemble)
Certificats d'associations
Participations dans les sociétés françaises (ensemble)
4 333
4 333
582 653
484 115
Participations dans les sociétés étrangères (ensemble)
(1) Y compris FRBG le cas échéant
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Note 3.4.3 Entreprises dont l’établissement est associé indéfiniment responsable
Dénomination
S iège
Forme juridique
BPCE T RADE
ECUREUIL MULT ICANAL
50, avenue Pierre Mendès France 75013 PARIS
avenue Jean Rieux - 31500 T OULOUSE
ECUREUIL CREDIT
ECOLOCALE
NEUILLY CONT ENT IEUX
MIRABEL
PRONYFI
CAISSE D'EPARGNE SYNDICAT ION RISQUE
BPCE ACHAT S
CSF GCE
IT -CE
MOBILIZ
SCI AUT AN
SCI DU FOIRAIL
SCI SALABRU-BOURRAN
SCI NOYELLES
29, rue de la T ombe Issoire - 75673 PARIS CEDEX 14
27-29 rue de la T ombe Issoire 75014 PARIS
20, avenue Georges Pompidou - 92300 LEVALLOIS PERRET
260, boulevard Saint-Germain - 75007 PARIS
37, avenue Henri Lafleur BP K3 - 98849 NOUMEA CEDEX
50, avenue Pierre Mendès France 75207 PARIS CEDEX 13
12/20 rue Fernand Braudel 75013 PARIS CEDEX
50, avenue Pierre Mendès France 75207 PARIS CEDEX 13
50, avenue Pierre Mendès France 75207 PARIS CEDEX 13
50, avenue Pierre Mendès France 75207 PARIS CEDEX 13
10, avenue Maxwell - 31023 T OULOUSE
10, avenue Maxwell 31100 T OULOUSE
10, avenue Maxwell 31100 T OULOUSE
11, rue du Fort de Noyelles - 59113 SECLIN
SCI SEGOFFIN
SCI SAINT -FERREOL
SCI PYRENEES
SCI LES FLORIANES
SCI GARONNISSIMA
SCI LA COULEE VERT E
SCI SAN MARCO
SCI VILLA CROIX BENIT E
SCI 57 AV JEAN RIEUX
SCCV 49 BIS PLACE ROQUELAINE
3 bis, rue de Belfort - 31000 T OULOUSE
39, allées Jean Jaurès - 31000 T OULOUSE
10, avenue Maxwell - 31023 T OULOUSE
70, cours de Verdun - 33000 BORDEAUX
1500, av de la Pompignane - 34000 MONT PELLIER
17, cours Valmy 92800 PUT EAUX
3 bis, rue de Belfort - 31000 T OULOUSE
53, rue du Barrau - 31400 T OULOUSE
47, quai du Verdanson - 34093 MONT PELLIER
47, quai du Verdanson - 34093 MONT PELLIER
GIE
GIE
GIE
GIE
GIE
GIE
GIE
GIE
GIE
GIE
GIE
GIE
SCI
SCI
SCI
SCI
SCI
SCI
SCI
SCI
SCI
SCI
SCI
SCI
SCI
SCI
SCI MARCEL PAUL ECUREUIL
SCI LAVOISIER ECUREUIL
SCI DES FORET S
SCI GENDARMERIE DE BEAUZELLE
SNC JARDIN DE DEODAT
SNC AMOE
271, boulevard Marcel Paul - 44800 SAINT HERBLAIN
2, rue Lavoisier - CS 46 117 - 45061 ORLEANS CEDEX 2
48, allées Forain François Verdier 31000 T OULOUSE
48, allées Forain François Verdier 31000 T OULOUSE
3 bis, rue de Belfort - 31000 T OULOUSE
37, place du Marché Saint-Honoré - 75001 PARIS
SCI
SCI
SCI
SCI
SNC
SNC
SNC 5 ECUREUIL MASSERAN
5, rue Masseran 75007 PARIS
SNC
Note 3.4.4 Opérations avec les entreprises liées
31/12/2013
en milliers d'euros
Etablissem ents de crédit
Créances
2 212 713
dont subordonnées
31/12/2012
Autres entreprises
Total
235 799
2 448 512
37 408
Dettes
3 763 837
7 537
Total
2 560 568
37 408
37 527
3 771 374
3 522 144
dont subordonnées
Engagements de financement
40 360
26 709
67 069
96 940
Engagements de garantie
190 804
11 739
202 543
205 908
Engagem ents donnés
231 164
38 448
269 612
302 848
Engagements de financement
332 663
332 663
895 000
Engagem ents reçus
332 663
332 663
Il n'y a pas de transaction significative conclue à des conditions hors marché avec une partie liée.
Note 3.5 Immobilisations incorporelles et corporelles
Note 3.5.1 Immobilisations incorporelles
en milliers d'euros
Droits au bail et fonds commerciaux
Logiciels
Valeurs brutes
Logiciels
Am ortissem ents et dépréciations
TOTAL VALEURS NETTES
31/12/2012
Augm entation
Dim inution
Autres
m ouvem ents
31/12/2013
8 737
1 987
10 724
-1 954
-1 954
231
192
423
-88
-88
-2 696
-2 696
6 272
2 179
8 451
-2 042
-2 042
8 770
335
-2 696
6 409
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Note 3.5.2 Immobilisations corporelles
en milliers d'euros
Terrains
Constructions
Autres
Im m obilisations corporelles d'exploitation
Im m obilisations hors exploitation
Valeurs brutes
Terrains
Constructions
Autres
Im m obilisations corporelles d'exploitation
Im m obilisations hors exploitation
Am ortissem ents et dépréciations
TOTAL VALEURS NETTES
31/12/2012
Augm entation
Autres
m ouvem ents
Dim inution
6 263
121 724
38 457
166 444
4 949
171 393
5 274
8 898
14 172
236
14 408
345
-2 734
-840
-3 229
-134
-3 363
-83 376
-23 811
-107 187
-3 659
-110 846
-10 636
-1 525
-12 161
-185
-12 346
2 650
835
3 485
86
3 571
60 548
2 062
208
-1 076
430
-646
646
890
-366
524
-524
31/12/2013
6 608
123 188
46 945
176 741
5 697
182 438
-90 472
-24 867
-115 339
-4 282
-119 621
62 818
Note 3.6 Dettes représentées par un titre
31/12/2013
en milliers d'euros
Bons de caisse et bons d'épargne
Titres du marché interbancaire et de créances négociables
Dettes rattachées
TOTAL
31/12/2012
13 188
100 000
595
14 206
3 233
505
113 783
17 944
Les primes de remboursement ou d’émission sont totalement amorties au 31 décembre 2013.
Note 3.7 Autres actifs et autres passifs
31/12/2013
Actif
en milliers d'euros
Comptes de règlement sur opérations sur titres
Primes sur instruments conditionnels achetés et vendus
Dettes sur titres empruntés et autres dettes de titres
Créances et dettes sociales et fiscales
Dépôts de garantie versés et reçus
Autres débiteurs divers, autres créditeurs divers
31/12/2012
Passif
Actif
Passif
2
4 780
////
TOTAL
3 019
57 292
3
86 347
14 686
66 969
4 327
249 617
148 423
335 599
////
46 446
5
81 043
11 980
53 108
173
9 326
130 513
74 589
Note 3.8 Comptes de régularisation
31/12/2013
en milliers d'euros
Gains et pertes différés sur instruments financiers à terme de couverture
Charges et produits constatés d'avance
Produits à recevoir/Charges à payer (1)
Valeurs à l'encaissement
Autres (2)
TOTAL
(1)
(2)
Actif
31/12/2012
Passif
Actif
Passif
1 351
13 162
37 930
122 289
55 092
609
71 855
107 398
84 688
9 344
348
12 990
24 688
119 626
18 616
719
70 139
123 419
62 175
8 243
229 824
273 894
176 268
264 695
Les produits à recevoir concernent principalement des ICNE sur instruments dérivés de couverture pour 9 548 milliers
d’euros et des commissions diverses (IARD, SACCEF, bouquet liberté, assurances, OPCVM) pour 29 610 milliers
d’euros.
Les charges à payer concernent principalement des ICNE sur instruments dérivés de couverture pour 49 526 milliers
d’euros, des provisions pour part variable et intéressement pour 12 476 milliers d’euros et des services extérieurs ITCE pour 22 743 milliers d’euros
Dont comptes pivots effets CI traite (16 976 milliers d’euros au 31 décembre 2013 ; 15 925 milliers d’euros au 31
décembre 2012).
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
3.9 Provisions
Note .3.9.1 Tableau de variations des provisions
31/12/2012
en milliers d'euros
Provisions pour risques de contrepartie
Provisions pour engagem ents sociaux
Provisions pour PEL/CEL
Provisions pour litiges
Portefeuille titres et instruments financiers à terme
Immobilisations financières
Provisions pour impôts
Autres
Autres provisions pour risques
Total
Dotations
Reprises
38 407
6 033
26 692
14 659
27
6 287
4 867
1 735
12 916
16 426
605
337
2 208
75
2 620
-8 702
-48
-1 831
-9 481
-17
-549
-3 313
-7
-3 886
98 707
27 142
-23 948
7 491
Autres
31/12/2013
-3 000
43 131
6 590
24 861
12 669
10
6 075
3 762
4 804
14 651
3 000
3 000
101 902
Note 3.9.2 Provisions et dépréciations constituées en couverture du risque de contrepartie
31/12/2012
en milliers d'euros
Dépréciations sur créances sur la clientèle
Dépréciations sur autres créances
Dépréciations inscrites en déduction des élém ents d'actifs
Provisions sur engagements hors bilan (1)
Provisions pour risques de contrepartie clientèle (2)
Provisions pour risques de contrepartie inscrites au passif
TOTAL
Dotations
Reprises
Autres
31/12/2013
54 715
2 349
57 064
8 108
30 299
38 407
25 801
463
26 264
1 706
14 720
16 426
-11 815
-231
-12 046
-3 649
-5 053
-8 702
-3 000
-3 000
68 701
2 578
71 279
6 165
36 966
43 131
95 471
42 690
-20 748
-3 003
114 410
-3
-3
(1) Dont risque d’exécution d’engagements par signature.
(2) Une provision pour risque est constituée sur le périmètre des engagements non douteux, inscrits au bilan ou au hors-bilan,
pour lesquels les informations disponibles permettent d’anticiper un risque de défaillance et de pertes à l’échéance.
Note 3.9.3 Provisions pour engagements sociaux
Avantages postérieurs à l'emploi à cotisations définies
Les régimes à cotisations définies concernent les régimes de retraites obligatoires gérés par la sécurité sociale et par les
caisses de retraite AGIRC et ARRCO et des régimes sur complémentaires auxquels adhèrent les Caisses d’Epargne.
L'engagement de la CEP Midi-Pyrénées est limité au versement des cotisations (31 127 milliers d'euros en 2013).
Avantages postérieurs à l'emploi à prestations définies et avantages à long terme
Les engagements de la CEP Midi-Pyrénées concernent les régimes suivants :
• le régime de retraite des Caisses d’Epargne, anciennement géré au sein de la Caisse Générale de Retraite des Caisses
d’Epargne (CGRCE) désormais intégré au sein de la Caisse Générale de Prévoyance des Caisses d’Epargne (CGPCE),
(régime de maintien de droit). Ce régime est fermé depuis le 31 décembre 1999 et les droits sont cristallisés à cette date. Le
régime de maintien de droit est assimilé à un fonds d'avantages à long terme ;
• retraites et assimilés : indemnités de fin de carrière et avantages accordés aux retraités ;
• autres : bonification pour médailles d'honneur du travail et autres avantages à long terme.
Ces engagements sont calculés conformément aux dispositions de la recommandation n° 2003-R-01 du Conseil national de la
comptabilité.
Analyse des actifs et passifs comptabilisés au bilan
Régim e CGPCE
Retraites
en milliers d'euros
Autres
engagem ents
31/12/2013
Régim e CGPCE
Retraites
Autres
engagem ents
31/12/2012
Valeur actualisée des engagements financés
221 699
10 060
231 759
232 666
8 631
241 297
Juste valeur des actifs du régime
Juste valeur des droits à remboursement
Valeur actualisée des engagements non
financés
Limitation d'actif
Eléments non encore reconnus : écarts
actuariels et coûts des services passés
SOLDE NET AU BILAN
Passif
Actif
235 021
5 508
240 529
239 380
5 227
244 607
-6 762
48
48
-2 581
5 985
5 985
-9 343
6 033
6 033
9 559
9 559
2 188
-1 575
0
2 188
-2 038
6 590
6 590
Page 175 sur 206
-3 613
6 590
6 590
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Analyse de la charge normative de l'exercice (hors trésorerie)
31/12/2013
Régim e CGPCE
en milliers d'euros
Coût des services rendus de la période
Coût financier
Rendement attendu des actifs de couverture
6 535
-8 771
Rendement attendu des droits à remboursement
Ecarts actuariels : amortissement de l'exercice
Coût des services passés
Evénements exceptionnels (limitation d'actifs)
TOTAL
2 188
-48
Retraites
31/12/2012
Autres
engagem ents
Total
Régim e CGPCE
165
175
-183
165
6 710
-8 954
-101
-101
56
2 188
8
Autres
engagem ents
Retraites
7 745
-7 697
48
Total
44
188
-90
44
7 933
-7 787
-137
-137
5
53
Principales hypothèses actuarielles
Retraites
Régim e CGPCE
en pourcentage
Taux d'actualisation
Taux d'inflation
Rendement attendu des actifs de couverture
Rendement attendu des droits à remboursement
Duration (en années)
31/12/2013
3,40%
1,90%
3,70%
31/12/2012
2,96%
3,70%
31/12/2013
2,55%
1,90%
3,50%
22
Autres engagem ents
31/12/2012
2,60%
31/12/2013
31/12/2012
1,75%
10
Au 31 décembre 2013, les actifs de couverture du régime de retraite des Caisses d’Epargne sont répartis à hauteur de 80 % en
obligations, 3 % en actions, 1 % en actifs immobiliers et le reste en actifs monétaires. Les rendements attendus des actifs du
régime sont calculés en pondérant le rendement anticipé sur chacune des catégories d’actifs par leur poids respectif dans la
juste valeur des actifs.
Les tables de mortalité utilisées sont :
• TF00/02 pour les IFC, médailles et autres avantages ;
• TGH TGF 05 pour CGPCE.
Le taux d’actualisation utilisé est un taux « Euro corporate Composite AA+ ».
Note .3.9.4 Provisions PEL / CEL
Encours de dépôts collectés
en milliers d'euros
Encours collectés au titre des Plans d'épargne logement (PEL)
* ancienneté de moins de 4 ans
* ancienneté de plus de 4 ans et de moins de 10 ans
* ancienneté de plus de 10 ans
Encours collectés au titre des plans épargne logem ent
Encours collectés au titre des com ptes épargne logem ent
TOTAL
31/12/2013
31/12/2012
937 474
517 001
621 221
2 075 696
316 512
2 392 208
870 925
530 512
590 560
1 991 997
324 554
2 316 551
Encours de crédits octroyés
en milliers d'euros
Encours de crédits octoyés
* au titre des plans épargne logement
* au titre des comptes épargne logement
TOTAL
31/12/2013
31/12/2012
12 430
47 296
59 726
16 817
56 395
73 212
Provisions sur engagements liés aux comptes et plans épargne-logement (PEL et CEL)
en milliers d'euros
Provisions constituées au titre des PEL
* ancienneté de moins de 4 ans
* ancienneté de plus de 4 ans et de moins de 10 ans
* ancienneté de plus de 10 ans
Provisions constituées au titre des plans épargne logem ent
Provisions constituées au titre des com ptes épargne logem ent
Provisions constituées au titre des crédits PEL
Provisions constituées au titre des crédits CEL
Provisions constituées au titre des crédits épargne logem ent
TOTAL
Page 176 sur 206
31/12/2012
21 947
21 947
4 250
-197
692
495
26 692
Dotations /
reprises nettes
329
329
-1 344
-30
-785
-816
-1 831
31/12/2013
22 276
22 276
2 906
-228
-94
-321
24 861
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Note 3.10 Dettes subordonnées
La CEP Midi-Pyrénées n’a pas de dettes subordonnées au 31 décembre 2013.
Note 3.11 Fonds pour risques bancaires généraux
en milliers d'euros
31/12/2012
Augm entation
Dim inution
Autres
variations
31/12/2013
Fonds pour risques bancaires généraux
89 351
89 351
TOTAL
89 351
89 351
Au 31 décembre 2013, les Fonds pour risques bancaires généraux incluent notamment 27 319 milliers d'euros affectés au Fond
Réseau Caisse d'Epargne et de Prévoyance, 10 725 milliers d'euros affectés au Fonds de Garantie Mutuelle et 51 307 milliers
d'euros affectés en autres risques bancaires généraux.
Note 3.12 Capitaux propres
Capital
Prim es
d'ém ission
Réserves/
Autres
Total capitaux
propres hors
FRBG
Résultat
en milliers d'euros
TOTAL AU 31 DECEMBRE 2011
375 982
132 883
626 399
29 441
Mouvements de l'exercice
100 000
TOTAL AU 31 DECEMBRE 2012
Variation de capital
10 091
18 818
128 909
475 982
132 883
636 490
48 259
1 293 614
-95 196
-132 883
-90 589
Affectation réserves
31 917
Résultat de la période
Distribution de dividendes
1 164 705
-318 668
-31 917
56 708
56 708
-16 342
-16 342
56 708
1 015 311
Autres mouvements
TOTAL AU 31 DECEMBRE 2013
380 785
577 818
Le capital social de la CEP Midi-Pyrénées s'élève à 380 785 milliers d'euros et est composé pour 380 785 milliers d’euros de
19 039 272 parts sociales de nominal 20 euros, entièrement souscrites par les sociétés locales d'épargne.
En 2013, chacune des Caisses d’Epargne a entièrement racheté les certificats coopératifs d’investissements (CCI),
intégralement détenus par Natixis.
Sociétés locales d’épargne (SLE)
Au 31 décembre 2013, les parts sociales émises par la CEP Midi-Pyrénées sont détenues par 15 sociétés locales d’épargne,
dont le capital (617 885 milliers d’euros de parts sociales) est détenu par des sociétaires. Au cours de l’exercice 2013, les SLE
ont perçu un dividende de 10 586 milliers d’euros au titre de leur participation dans la Caisse d’Epargne.
Au 31 décembre 2013, les SLE sont titulaires d’un compte courant d’associé de 237 100 milliers d’euros comptabilisé en autres
créditeurs divers dans les comptes de la CEP Midi-Pyrénées. Au cours de l’exercice 2013, la rémunération de ce compte
courant d’associé s’est traduite par une charge de 7 220 milliers d’euros, présentée en marge nette d’intérêts dans les comptes
de la CEP Midi-Pyrénées.
Note 3.13 Durée résiduelle des emplois et ressources
Les emplois et ressources à terme définis sont présentés selon la durée restant à courir avec créances et dettes rattachées.
en milliers d'euros
Effets publics et valeurs assimilées
Créances sur les établissements de crédit
Opérations avec la clientèle
Obligations et autres titres à revenu fixe
Total des em plois
Dettes envers les établissements de crédit
Opérations avec la clientèle
Dettes représentées par un titre
Total des ressources
m oins de 3 de 3 m ois à 1
m ois
an
4 284
3 822 338
188 866
578 495
750 311
110 408
12 652
4 515 525
951 829
471 995
429 491
9 806 484
583 559
10 322
1 590
10 288 801
1 014 640
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31/12/2013
de 1 an à 5
plus
ans
166 658
1 418 124
2 827 568
66 337
4 478 687
1 974 572
1 234 687
101 871
3 311 130
de 5 ans
221 188
476 804
5 308 396
173 545
6 179 933
1 031 840
49 848
1 081 688
Indéterm iné
82 893
82 893
Total
392 130
5 906 132
9 547 663
362 942
16 208 867
3 907 898
11 674 578
113 783
15 696 259
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOT E 4 - INF OR MAT IONS S UR L E HOR S B IL AN E T OP E R ATIONS AS S IMIL E E S
Note 4.1 Engagements reçus et donnés
Note 4.1.1 Engagements de financement
en milliers d'euros
31/12/2013
31/12/2012
Engagem ents de financem ent donnés
En faveur des établissem ents de crédit
Ouverture de crédits documentaires
Autres ouvertures de crédits confirmés
Autres engagements
En faveur de la clientèle
40 360
155
917 691
5 649
923 495
74 002
1 697
1 038 179
5 372
1 045 248
TOTAL DES ENGAGEMENTS DE FINANCEMENT DONNES
963 855
1 119 250
Engagem ents de financem ent reçus
D'établissem ents de crédit
332 663
895 000
TOTAL DES ENGAGEMENTS DE FINANCEMENT RECUS
332 663
895 000
Note 4.1.2 Engagements de garantie
31/12/2013
en milliers d'euros
Engagem ents de garantie donnés
Autres garanties
D'ordre d'établissem ents de crédit
Cautions immobilières
Cautions administratives et fiscales
Autres cautions et avals donnés
Autres garanties données
D'ordre de la clientèle
TOTAL DES ENGAGEMENTS DE GARANTIE DONNES
31/12/2012
13 697
13 697
44 514
7 182
282 524
25 579
359 800
9 382
9 382
59 572
11 237
289 709
42 686
403 204
373 497
412 586
Engagements de garantie reçus d'établissements de crédit
63 910
88 505
TOTAL DES ENGAGEMENTS DE GARANTIE RECUS
63 910
88 505
Note 4.1.3 Autres engagements ne figurant pas au hors bilan
en milliers d'euros
Engagements reçus de la clientèle
- Engagements reçus de l'Etat (suite à la dissolution du FGAS)
- Engagements de Garantie reçus de la SACCEF
- Hypothèques, nantissements, gages
- Autres engagements reçus
Autres engagements :
- Opérations de refinancement/nantissement
- Garantie/nantissement auprès de la SFEF
TOTAL
Dont entreprises liées
Engagem ents donnés Engagem ents reçus
/// //
327 967
3 518 885
1 941 420
467 387
4 573 545
182 721
4 756 266
2 430 477
6 255 659
Au 31 décembre 2013, les créances données en garantie dans le cadre des dispositifs de refinancement incluent plus
particulièrement :
• 2 143 069 milliers d’euros de créances mobilisées auprès de la Banque de France dans le cadre du processus TRICP contre
1 782 454 milliers d’euros au 31 décembre 2012,
• 182 721 milliers d’euros de créances nanties auprès de la SFEF contre 182 737 milliers d’euros au 31 décembre 2012,
• 133 117 milliers d’euros de crédits immobiliers nantis auprès de GCE Covered Bonds contre 328 763 milliers d’euros au 31
décembre 2012,
• 253 158 milliers d’euros de créances apportées en garantie des financements obtenus auprès de la Banque européenne
d’investissement (BEI) contre 231 517 milliers d’euros au 31 décembre 2012,
• 2 044 202 milliers d’euros de créances données en garantie auprès de la Caisse de refinancement hypothécaire contre
1 683 452 milliers d’euros au 31 décembre 2012,
• 1 016 731 milliers d’euros de crédits immobiliers nantis auprès de BPCE SFH contre 655 965 milliers d’euros au 31 décembre
2012,
• 1 027 471 milliers d’euros de crédits immobiliers nantis auprès de BPCE Home Loans contre 1 027 487 milliers d’euros au
31 décembre 2012.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
En 2013, la CEP Midi-Pyrénées a cédé à la Compagnie de Financement Foncier (SCF) 85 967 milliers d’euros de prêts et
créances. Le résultat dégagé sur ces cessions s’élève à -256 milliers d’euros au 31 décembre 2013.
La cession comporte une clause résolutoire, qui, dans certaines circonstances exceptionnelles, pourrait entraîner une résolution
de la cession.
Ces circonstances exceptionnelles recouvrent notamment des modifications de la réglementation affectant, de manière
rétroactive, l’éligibilité des créances cédées.
Aucun autre engagement significatif n'a été donné par la CEP Midi-Pyrénées en garantie de ses propres engagements ou pour
le compte de tiers.
Par ailleurs, la CEP Midi-Pyrénées n’a pas reçu de montant significatif d’actifs en garantie.
Note 4.2 Opérations sur instruments financiers à terme
Note 4.2.1 Instruments financiers et opérations de change à terme
en milliers d'euros
Opérations ferm es
Opérations sur m archés organisés
Sw aps de taux d'intérêt
Opérations de gré à gré
TOTAL OPERATIONS FERMES
Opérations conditionnelles
Autres options
Opérations sur m archés organisés
Options de taux d'intérêt
Opérations de gré à gré
Total OPERATIONS CONDITIONNELLES
TOTAL INSTRUMENTS FINANCIERS ET
DE CHANGE A TERME
31/12/2013
Autres
Total
opérations
Couverture
Juste valeur
31/12/2012
Autres
Total
opérations
Couverture
Juste valeur
3 329 909
3 329 909
3 329 909
3 329 909
3 329 909
3 329 909
-102 750
-102 750
-102 750
3 211 358
3 211 358
3 211 358
3 211 358
3 211 358
3 211 358
-170 219
-170 219
-170 219
-900 000
-900 000
-900 000
-900 000
-900 000
-900 000
-3 017
-3 017
-3 017
-970 000
-970 000
-970 000
-970 000
-970 000
-970 000
-3 214
-3 214
-3 214
2 429 909
2 429 909
-105 767
2 241 358
2 241 358
-173 433
Les montants notionnels des contrats recensés dans ce tableau ne constituent qu’une indication de volume de l’activité de la
CEP Midi-Pyrénées sur les marchés d’instruments financiers à la clôture de l’exercice et ne reflètent pas les risques de marché
attachés à ces instruments.
Les engagements sur instruments de taux d’intérêt négociés sur des marchés de gré à gré portent essentiellement sur des
swaps de taux pour les opérations à terme fermes, et sur des contrats de garantie de taux pour les opérations conditionnelles.
Note 4.2.2 Ventilation par type de portefeuille des instruments financiers de taux d’intérêt négociés sur un
marché de gré à gré
31/12/2013
Micro
couverture
Macro
couverture
en milliers d'euros
Position
ouverte
isolée
31/12/2012
Gestion
spécialisée
Total
Micro
couverture
Macro
couverture
Position
ouverte
isolée
Gestion
spécialisée
Total
Sw aps de taux d'intérêt
1 674 909
1 655 000
3 329 909
1 606 358
1 605 000
3 211 358
Opérations ferm es
1 674 909
1 655 000
3 329 909
1 606 358
1 605 000
3 211 358
-900 000
-900 000
-970 000
-970 000
-900 000
-900 000
-970 000
-970 000
755 000
2 429 909
635 000
2 241 358
Options de taux d'intérêt
Opérations conditionnelles
TOTAL
1 674 909
1 606 358
Il n’y a pas eu de transfert d’opérations vers un autre portefeuille au cours de l’exercice.
en milliers d'euros
Juste valeur
Micro
couverture
-64 770
31/12/2013
Macro
Position
couverture ouverte isolée
-40 997
Gestion
spécialisée
Total
-105 767
Micro
couverture
-115 654
31/12/2012
Macro
Position
couverture ouverte isolée
-57 779
Gestion
spécialisée
Total
-173 433
Note 4.2.3 Durée résiduelle des engagements sur instruments financiers à terme
31/12/2013
en milliers d'euros
Opérations de gré à gré
de 0 à 1 an
de 1 à 5 ans
plus de 5 ans
Total
959 480
2 057 444
312 985
3 329 909
959 480
2 057 444
312 985
3 329 909
Opérations de gré à gré
-575 000
-325 000
Opérations conditionnelles
-575 000
-325 000
384 480
1 732 444
Opérations ferm es
TOTAL
Page 179 sur 206
-900 000
-900 000
312 985
2 429 909
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
NOT E 5 - INF OR MAT IONS S UR L E C OMP T E DE R E S UL T AT
Note 5.1 Intérêts, produits et charges assimilés
en milliers d'euros
Opérations avec les établissements de crédit
Opérations avec la clientèle
Obligations et autres titres à revenu fixe
Dettes subordonnées
Autres
TOTAL
Produits
147 256
347 410
30 682
Exercice 2013
Charges
-71 554
-200 218
-24 079
3 587
528 935
-295 851
75 702
147 192
6 603
Produits
179 002
331 207
43 112
Exercice 2012
Charges
-82 919
-237 097
-29 191
3 587
233 084
9 525
562 846
-349 207
Net
Net
96 084
94 110
13 921
9 525
213 639
Les produits d'intérêts sur opérations avec les établissements de crédit comprennent la rémunération des fonds du Livret A et
du LDD et ceux du LEP centralisés à la Caisse des dépôts et consignations.
La reprise de la provision épargne logement s’élève à 1 831 milliers d’euros pour l’exercice 2013, contre 2 771 milliers d’euros
pour l’exercice 2012.
Note 5.2 Revenus des titres à revenu variable
Exercice 2013
en milliers d'euros
Actions et autres titres à revenu variable
Participations et autres titres détenus à long terme
Parts dans les entreprises liées
TOTAL
Exercice 2012
199
3 657
5 456
305
5 611
2 935
9 311
8 851
Note 5.3 Commissions
Exercice 2013
en milliers d'euros
Opérations de trésorerie et interbancaire
Opérations avec la clientèle
Opérations sur titres
Moyens de paiement
Vente de produits assurance vie
Opérations de change
Engagements hors-bilan
Prestations de services financiers
Activités de conseil
Autres commissions (1)
TOTAL
Produits
Charges
124
37 020
6 479
28 315
38 596
52
3 717
13 915
328
12 456
141 002
Exercice 2012
Net
-359
-438
-8 254
-31
-12 724
-21 805
Produits
-235
37 020
6 041
20 062
38 596
52
3 686
1 191
328
12 456
169
32 355
7 735
28 968
37 417
49
5 922
4 765
351
12 208
119 197
129 939
Charges
Net
-1 479
-1 311
32 355
7 164
20 960
37 417
49
5 917
-7 458
351
12 208
-571
-8 009
-6
-12 223
-22 287
107 651
(1) Les produits afférents à la rubrique « autres commissions » concernent des commissions relatives aux assurances IARD et
sur comptes.
Note 5.4 Gains ou pertes sur opérations des portefeuilles de négociation
Exercice 2013
en milliers d'euros
Exercice 2012
Titres de transaction
Opérations de change
Instruments financiers à terme
15
40
-22 694
82
-19 473
TOTAL
-22 639
-19 391
Exercice 2013
en milliers d'euros
Exercice 2012
Titres de transaction
Opérations de change
Instruments financiers à terme
15
40
-22 694
82
-19 473
TOTAL
-22 639
-19 391
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Note 5.5 Gains ou pertes sur opérations des portefeuilles de placement et assimilés
Exercice 2013
Placem ent
en milliers d'euros
Dépréciations
Dotations
Reprises
Résultat de cession
TOTAL
Exercice 2012
TAP
Total
Placem ent
TAP
Total
-667
6 464
8 091
-1 632
121
654
-2 299
6 585
8 745
-581
18 859
3 128
-435
50
497
-1 016
18 909
3 625
13 889
-857
13 032
21 406
112
21 518
Note 5.6 Autres produits et charges d'exploitation bancaire
Exercice 2013
Produits
en milliers d'euros
Quote-part d'opérations faites en commun
Refacturations de charges et produits bancaires
Activités immobilères
Autres activités diverses
Autres produits et charges accessoires
TOTAL
Exercice 2012
Charges
Total
Produits
Charges
Total
2 358
316
528
3 912
463
-2 131
-7
-185
-460
-12 507
228
309
343
3 453
-12 045
2 503
1 029
459
5 066
546
-2 534
-166
-10
-3 889
-31
1 029
294
5 055
-3 343
7 577
-15 289
-7 713
9 604
-6 599
3 005
Note 5.7 Charges générales d'exploitation
Exercice 2013
en milliers d'euros
Salaires et traitements
Charges de retraite et assimilées
Autres charges sociales
Intéressement des salariés
Participation des salariés
Impôts et taxes liés aux rémunérations
Total des frais de personnel
Impôts et taxes
Autres charges générales d'exploitation
Total des autres charges d'exploitation
TOTAL
Exercice 2012
-65 239
-31 684
-7 489
-8 226
-67 393
-29 199
-7 541
-6 762
-12 318
-124 956
-9 345
-77 010
-86 355
-10 821
-121 716
-9 858
-77 766
-87 624
-211 311
-209 340
L’effectif moyen du personnel en activité au cours de l'exercice, ventilé par catégories professionnelles est le suivant : 403
cadres et 1 429 non cadres, soit un total de 1 832 salariés.
Le Crédit d’impôt pour la compétitivité et l’emploi (CICE) est imputé en déduction des charges de personnel. Il s’élève à 1 455
milliers d’euros.
Note 5.8 Coût du risque
Exercice 2013
Dotations
Reprises et
utilisations
Pertes
en milliers d'euros
Exercice 2012
Récupérations
sur créances
am orties
Total
Dotations
Reprises et
utilisations
Pertes
Récupérations
sur créances
am orties
Total
Dépréciations d'actifs
Interbancaires
Clientèle
-463
5
-457
-235
268
-24 962
4 808
-21 271
-19 969
6 205
-52
621
570
-65
-1 706
3 649
1 943
-3 734
4 036
302
-351
-1 503
1 994
491
-25 506
12 503
Titres et débiteurs divers
-1 597
481
34
-2 667
916
-15 516
-65
Provisions
Engagements hors-bilan
Provisions pour risque clientèle
-351
Autres
0
TOTAL
-27 534
9 084
-1 597
481
-19 567
0
-2 667
916
-14 753
dont :
reprises et dépréciations devenues sans objet
9 084
12 503
reprises de dépréciations utilisées
6 467
11 610
-6 467
-11 610
9 084
12 503
reprises de provisions devenues sans objet
reprises de provisions utilisées
Total reprises nettes
Note 5.9 Gains ou pertes sur actifs immobilisés
Exercice 2013
en milliers d'euros
Dépréciations
Dotations
Reprises
Résultat de cession
TOTAL
Exercice 2012
Participations
Im m obilisations
Titres
et autres titres
corporelles et
d'investissem ent
à long term e
incorporelles
Participations
Titres
et autres titres
d'investissem ent
à long term e
Total
Im m obilisations
corporelles et
incorporelles
Total
-2 940
2 979
-314
2 348
188
-2 810
-2 940
5 327
-2 936
-24 453
1 355
-1 051
572
23
-187
-24 453
1 927
-1 215
-275
2 537
-2 810
-549
-24 149
595
-187
-23 740
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Les gains ou pertes sur titres de participation, parts dans les entreprises liées et autre titres détenus à long terme comprennent
notamment les opérations suivantes :
• les dotations aux dépréciations sur titres de participation concernent principalement l’avance sur l’opération de défiscalisation
« La coulée verte » pour 2 552 milliers d’euros.
• les reprises de dépréciations sur titres de participation concernent principalement les avances abandonnées pour
2 356 milliers d’euros sur opérations de défiscalisation Marie Lease et Sylvie Bail dénouées sur l’exercice.
• les reprises de dépréciations sur titres d’investissement concernent la cession des titres République d’Italie (cf note 3.3).
• le résultat de cession sur immobilisations incorporelles comprend le passage en perte d’un mali de fusion pour 2 692 milliers
d’euros. Ce mali, issu de la fusion CEP Midi-Pyrénées et Tofinso en 2005 concernait un immeuble vendu depuis.
Note 5.10 Résultat exceptionnel
Aucun résultat exceptionnel n’a été comptabilisé au cours de l’exercice 2013.
Note 5.11 Impôt sur les bénéfices
Note 5.11.1 Détail des impôts sur le résultat 2013
La CEP Midi-Pyrénées est membre du groupe d’intégration fiscale constitué par BPCE.
L’impôt sur les sociétés acquitté auprès de la tête de groupe, ventilé entre le résultat courant et le résultat exceptionnel,
s’analyse ainsi :
L’impôt sur les sociétés s’analyse ainsi :
en milliers d'euros
Exercice 2013
Bases im posables aux taux de
33,33 %
120 681
Au titre du résultat courant
19 %
Au titre du résultat exceptionnel
Im putation des déficits
Bases im posables
120 681
Impôt correspondant
40 227
+ Contributions 3,3 %
1 302
+ Majoration de 10,7 %
4 304
- Déductions au titre des crédits d'impôts*
-2 329
Autres impôts
297
43 802
Im pôt com ptabilisé
Provisions pour retour aux bénéfices des filiales
Provisions pour impôts
453
*La créance liée au crédit d’impôt PTZ imputée dans le cadre de la liquidation s’élève à 1 411 milliers d’euros.
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15 %
C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Note 5.11.2 Détail du résultat fiscal de l’exercice 2013 – passage du résultat comptable au résultat fiscal
en milliers d'euros
Exercice 2013
Exercice 2012
Résultat net com ptable (A)
56 708
48 260
Im pôt social (B)
44 255
29 507
108 269
50 384
Réintégrations (C)
Dépréciations sur actifs immobilisés
2 681
Autres dépréciations et provisions
Dotation FRBG
OPCVM
17 887
31 761
1 651
2 203
Moins-values régime long terme et éxonérées
1 632
1 045
QP bénéfices sociétés de personnes ou GIE
9 664
1 866
Réduction capital BPCE
48 578
Divers
26 177
13 509
Déductions (D)
88 551
741
36 818
0
12 883
15 117
5 543
3 477
37
135
Plus-values long terme exonérées
Reprises dépréciations et provisions
Dividendes
Reprise FRBG
0
Quote-part pertes sociétés de personnes ou GIE
Amortissement frais acquisition
0
Frais de constitution
Réduction capital BPCE
48 578
Divers
Base fiscale à taux norm al (A)+(B)+(C)-(D)
20 769
18 089
120 681
91 332
Note 5.12 Répartition de l'activité
Total de l'activité
en milliers d'euros
Produit net bancaire
Frais de gestion
Résultat brut d'exploitation
Coût du risque
Résultat d'exploitation
Gains ou pertes sur actifs immobilisés
Résultat courant avant impôt
Exercice 2013
344 273
-223 195
121 078
-19 566
101 512
-549
100 963
Dont clientèle
Exercice 2012
Exercice 2013
335 273
-219 013
116 260
-14 753
101 507
-23 740
77 766
Exercice 2012
331 296
-216 234
115 062
-19 566
95 496
311 301
-211 619
99 682
-14 753
84 928
95 496
84 928
L’activité clientèle a pour objet de servir les particuliers, les professionnels, les entreprises, les collectivités et institutionnels
locaux, le secteur associatif et le logement social. Ce métier recouvre notamment les éléments suivants :
Les activités intrinsèques de la clientèle : collecte d’épargne, octroi de crédits, bancarisation et ventes de services à la
clientèle ;
Les opérations d’adossement notionnel, de placement de la collecte, de refinancement des crédits.
Le produit net bancaire comprend notamment la marge d’intermédiation et les commissions de services.
Les frais de gestion affectés à l’activité clientèle comprennent les charges générales d’exploitation et les dotations aux
amortissements et aux provisions sur immobilisations incorporelles et corporelles. Ces frais sont déterminés selon un modèle,
validé au niveau national, de répartition analytique des effectifs et des coûts par macro-processus (méthode ABC).
NOT E 6 - AUT R E S INF OR MAT IONS
Note 6.1 Consolidation
En application de l’article 1er du règlement n° 99-07 du Comité de la réglementation comptable, la CEP Midi-Pyrénées établit
des comptes consolidés conformes au référentiel comptable international.
Ses comptes individuels sont intégrés dans les comptes consolidés du Groupe BPCE.
Note 6.2 Rémunérations, avances, crédits et engagements
Les rémunérations versées en 2013 aux organes de direction s’élèvent à 2 121 milliers d’euros.
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C AIS S E D’É P AR G NE DE MIDI-P Y R É NÉ E S / Rapport annuel 2013
Note 6.3 Honoraires des commissaires aux comptes
KPMG
en milliers d'euros
Audit
Commissariat aux
comptes individuels
TOTAL
comptes,
Exercice 2013
examen
des
ERNST & YOUNG
Exercice 2012
Exercice 2013
Exercice 2012
Montant
%
Montant
%
Variation
(%)
155
100,0%
147
100,0%
5,4%
155
100,0%
147
100,0%
5,4%
155
100,0%
147
100,0%
5,4%
155
100,0%
147
100,0%
5,4%
Montant
%
Montant
%
Variation
(%)
Note 6.4 Implantations dans les pays non coopératifs
L’article L. 511-45 du Code monétaire et financier et l’arrêté du ministre de l’économie du 6 octobre 2009 imposent aux
établissements de crédit de publier en annexe de leurs comptes annuels des informations sur leurs implantations et leurs
activités dans les États ou territoires qui n’ont pas conclu avec la France de convention d’assistance administrative en vue de
lutter contre la fraude et l’évasion fiscale permettant l’accès aux renseignements bancaires.
Ces obligations s’inscrivent dans le contexte mondial de lutte contre les territoires non fiscalement coopératifs, issu des
différents travaux et sommets de l’OCDE, mais participent également à la prévention du blanchiment des capitaux et du
financement du terrorisme.
Le Groupe BPCE, dès sa constitution, a adopté une attitude prudente, en informant régulièrement les établissements de ses
réseaux des mises à jour des listes de territoires que l’OCDE a considéré comme insuffisamment coopératifs en matière
d’échange d’informations en matière fiscale et des conséquences que l’implantation dans de tels territoires pouvaient avoir.
Parallèlement, des listes de ces territoires ont été intégrées, pour partie, dans les progiciels utilisés aux fins de prévention du
blanchiment de capitaux, et ce en vue d’appliquer une vigilance appropriée aux opérations avec ces États et territoires (mise en
œuvre du décret n° 2009-874 du 16 juillet 2009). Au niveau central, un recensement des implantations et activités du groupe
dans ces territoires a été réalisé aux fins d’informations des instances de direction.
Cette déclaration se base sur la liste des pays cités dans l’arrêté du 4 avril 2012 pris en application de l’article 238-0-A du Code
général des impôts.
Au 31 décembre 2013, la CEP Midi-Pyrénées n’exerce pas d’activité et n’a pas recensé d’implantation dans les territoires
fiscalement non coopératifs.
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2.2.3
R apport des c ommis s aires aux c omptes s ur les c omptes individuels
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2.2.4
C onventions réglementées et rapport s pécial des c ommis s aires aux c omptes
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